行業(yè)分析著手，精準(zhǔn)鎖定排查樣本多方調(diào)查取證，及時(shí)揭示客戶風(fēng)險(xiǎn)

一、案例背景

2013年以來(lái)，由于傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力，新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)力尚未形成，國(guó)內(nèi)煤炭供需嚴(yán)重失衡，煤企經(jīng)濟(jì)效益下滑，煤炭行業(yè)面臨前所未有的挑戰(zhàn)。對(duì)于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，隨著國(guó)家“三去一降一補(bǔ)”政策逐步實(shí)施，前幾年過(guò)度信貸投放的風(fēng)險(xiǎn)開(kāi)始加速暴露，其中煤炭行業(yè)貸款信用風(fēng)險(xiǎn)顯現(xiàn)尤為突出。2015年3月，A銀行信貸部門(mén)因勢(shì)而動(dòng)，組織開(kāi)展了全行煤炭行業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)排查，旨在切實(shí)掌握煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀，及時(shí)發(fā)現(xiàn)、及時(shí)處置煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。排查組發(fā)現(xiàn)，煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)隱患重重，B公司問(wèn)題尤為嚴(yán)重，具體表現(xiàn)為：企業(yè)停產(chǎn)、采礦權(quán)證欠繳價(jià)款、采礦權(quán)抵押懸空等方面。對(duì)此排查組從個(gè)案出發(fā)，解剖麻雀，以點(diǎn)帶面，及早促進(jìn)煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管控工作，取得了較好的排查效果。

二、排查過(guò)程及方法

2015年，由于國(guó)內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)增速持續(xù)放緩，國(guó)內(nèi)煤炭市場(chǎng)延續(xù)了去年的下行態(tài)勢(shì)，短期沒(méi)有任何好轉(zhuǎn)跡象，A銀行所在地煤炭生產(chǎn)行業(yè)虧損嚴(yán)重，煤炭行業(yè)貸款信用風(fēng)險(xiǎn)加速顯現(xiàn)。為此，排查組在對(duì)煤炭行業(yè)客戶全面分析的基礎(chǔ)上，確定煤炭生產(chǎn)行業(yè)為重點(diǎn)排查調(diào)查對(duì)象。在樣本全面分析的過(guò)程中，B公司引起了排查人員關(guān)注。截止2014年年末，B公司貸款余額2600萬(wàn)元，風(fēng)險(xiǎn)分類為關(guān)注，貸款已逾期欠息。為切實(shí)掌握B公司信用風(fēng)險(xiǎn)真實(shí)狀況，排查組多措并舉，有效揭示了B公司存在的重大風(fēng)險(xiǎn)隱患。

（一）強(qiáng)化行業(yè)分析，精準(zhǔn)鎖定風(fēng)險(xiǎn)客戶

排查組充分運(yùn)用大數(shù)據(jù)思維，通過(guò)分析A銀行煤炭行業(yè)貸款客戶2012年至2014年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，受整體宏觀經(jīng)濟(jì)不景氣影響，煤炭行業(yè)客戶整體財(cái)務(wù)狀況呈惡化趨勢(shì)，客戶虧損面逐年增多，銷售凈利率逐年下降，應(yīng)收帳款逐年攀升。其中：煤炭生產(chǎn)行業(yè)客戶虧損面達(dá)一半以上、整體盈利能力嚴(yán)重下降、總體經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流大幅下降。為此，排查組將轄內(nèi)煤炭生產(chǎn)客戶作為審前分析重點(diǎn)對(duì)象，并精準(zhǔn)鎖定了B公司為現(xiàn)場(chǎng)排查重點(diǎn)目標(biāo)，同時(shí)確定了外調(diào)核實(shí)B公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀、抵押物狀況為主，內(nèi)部查證B公司貸款運(yùn)作資料為輔的排查思路。

（二）注重內(nèi)查外核，有效揭示風(fēng)險(xiǎn)隱患

A銀行某經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)于2010年發(fā)放B公司項(xiàng)目貸款2600萬(wàn)元，用于煤礦建設(shè)項(xiàng)目，期限5年，用C煤礦采礦權(quán)抵押，貸款余額3000萬(wàn)元。排查組通過(guò)“內(nèi)查外核”發(fā)現(xiàn)B公司存在以下重大風(fēng)險(xiǎn)隱患：

一是喪失第一還款來(lái)源。鑒于B公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)反映主營(yíng)業(yè)務(wù)大幅下降，排查組赴B公司現(xiàn)場(chǎng)了解生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況，發(fā)現(xiàn)B公司由于煤炭市場(chǎng)行情不景氣，煤炭售價(jià)與成本出現(xiàn)倒掛，自2014年起一直停工至今，已喪失第一還款來(lái)源，導(dǎo)致銀行貸款出現(xiàn)逾期欠息。

二是B公司采礦權(quán)證存在被吊銷風(fēng)險(xiǎn)。排查組函詢采礦權(quán)抵押備案部門(mén)得知，用于抵押的采礦權(quán)證，欠繳采礦權(quán)價(jià)款600萬(wàn)元，根據(jù)《物權(quán)法》、《探礦權(quán)采礦權(quán)轉(zhuǎn)讓管理辦法》等法律法規(guī)規(guī)定，面臨被發(fā)證機(jī)構(gòu)吊銷的風(fēng)險(xiǎn)。

三是采礦權(quán)換證導(dǎo)致抵押懸空風(fēng)險(xiǎn)。排查組函詢采礦權(quán)抵押備案部門(mén)同時(shí)得知，用于抵押B公司項(xiàng)目貸款的采礦權(quán)證（下稱舊證）已于2012年11月?lián)Q發(fā)新證（下稱新證），新證記載礦區(qū)面積是舊證的3倍，新證有效期限28年，舊證為30年，采礦權(quán)證其余記載均同。排查組進(jìn)一步函詢采礦權(quán)抵押備案部門(mén)，要求明確原證抵押備案登記對(duì)新證是否有約束力，采礦權(quán)抵押備案部門(mén)未明確告知原證抵押備案登記對(duì)新證有約束力。排查組通過(guò)查詢《物權(quán)法》、《擔(dān)保法》、《探礦權(quán)采礦權(quán)轉(zhuǎn)讓管理辦法》等法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，并請(qǐng)教相關(guān)法律專業(yè)人士，得出：A銀行與B公司基于舊證簽訂抵押合同，并辦理抵押備案登記，因礦區(qū)范圍發(fā)生變更換領(lǐng)新證，未重新簽訂抵押合同，亦未將新的礦業(yè)權(quán)許可證到原發(fā)證機(jī)關(guān)辦理備案手續(xù)，抵押權(quán)不成立。排查組據(jù)此認(rèn)為原證抵押備案登記對(duì)新證沒(méi)有約束力，B公司項(xiàng)目貸款抵押懸空。

三、排查成效

基于B公司停產(chǎn)，貸款抵押懸空，喪失第一、二還款來(lái)源，呈現(xiàn)嚴(yán)重的信用風(fēng)險(xiǎn)，為此排查組出具了風(fēng)險(xiǎn)提示。引起A銀行管理部門(mén)高度重視，結(jié)合煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀，開(kāi)展了煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)治理工作：

（一）開(kāi)展行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)排查

于2015年8月組織工作組對(duì)煤炭行業(yè)貸款客戶進(jìn)行全面風(fēng)險(xiǎn)排查，實(shí)地排查轄內(nèi)全部煤炭貸款企業(yè)，逐戶訪談了相關(guān)企業(yè)管理人員，查閱了相關(guān)資料，做到排查全覆蓋，基本摸清了煤炭貸款企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況和貸款的風(fēng)險(xiǎn)狀況。

（二）強(qiáng)化行業(yè)監(jiān)測(cè)分析

一是及時(shí)掌握國(guó)家和當(dāng)?shù)卣畬?duì)煤炭行業(yè)的政策變化情況，做好相關(guān)信息收集、梳理、分析工作，做到心中有數(shù)，及早防范風(fēng)險(xiǎn)。二是做好煤炭行業(yè)到期貸款監(jiān)測(cè)工作，對(duì)即將到期的貸款本息，做好預(yù)判客戶到期還款能力工作，因部分客戶無(wú)現(xiàn)金流，無(wú)力還款，及時(shí)采取相關(guān)措施緩釋信用風(fēng)險(xiǎn)。

（三）做實(shí)風(fēng)險(xiǎn)緩釋工作

一是對(duì)煤炭行業(yè)客戶采取一戶一策、針對(duì)性地制定風(fēng)險(xiǎn)管控措施，分層級(jí)明確管控責(zé)任人，做到“人盯人、人盯事、人盯戶”，切實(shí)做好煤炭行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管控工作。二是認(rèn)真研判采礦權(quán)抵押懸空風(fēng)險(xiǎn)隱患，評(píng)估分析對(duì)信貸資金安全的影響，積極采取追加抵押等措施緩釋風(fēng)險(xiǎn)。

通過(guò)近半年的煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)治理工作，A銀行煤炭行業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)得到了有效管控，及時(shí)遏制了煤炭行業(yè)不良貸款上升勢(shì)頭。

四、思考和啟示

近年來(lái)，受宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩，A銀行所在省份地質(zhì)條件復(fù)雜，煤炭生產(chǎn)行業(yè)客戶開(kāi)采成本高等因素的影響，部分煤炭生產(chǎn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況整體不佳，行業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)顯現(xiàn)。當(dāng)然，煤炭行業(yè)出現(xiàn)的信用風(fēng)險(xiǎn)也不能完全歸咎于宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境，必須清醒地認(rèn)識(shí)到因部分煤炭行業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)未能及時(shí)識(shí)別并有效處置，充分反映出銀行基礎(chǔ)管理還存在薄弱環(huán)節(jié)。通過(guò)本次排查調(diào)查得出如下啟示：

（一）法人客戶風(fēng)險(xiǎn)排查離不開(kāi)行業(yè)分析

經(jīng)驗(yàn)得知，國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)各具有不同的行業(yè)特征，通過(guò)對(duì)一定期間行業(yè)類客戶整體財(cái)務(wù)全量數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，可以反映出行業(yè)財(cái)務(wù)狀況。以煤炭行業(yè)為例，截止2014年12月末，煤炭行業(yè)虧損戶數(shù)比2012年末、2013年末大幅上升，平均凈利潤(rùn)率2012年末、2013年末大幅下降。通過(guò)煤炭行業(yè)整體財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)分析，得出煤炭行業(yè)總體償債能力會(huì)進(jìn)一步弱化，信用風(fēng)險(xiǎn)會(huì)加速顯現(xiàn)的結(jié)論，為現(xiàn)場(chǎng)排查調(diào)查確定了排查方向和目標(biāo)。

（二）真實(shí)性驗(yàn)證是揭示信用風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵

此次排查發(fā)現(xiàn)B公司采礦權(quán)證（舊證）與其它煤炭行業(yè)客戶采礦權(quán)證格式文本明顯不同，在國(guó)土資源部網(wǎng)站上也查不到相關(guān)信息，排查人員合理懷疑采礦權(quán)證真實(shí)性，立即對(duì)采礦權(quán)證（舊證）開(kāi)展了真實(shí)性驗(yàn)證。一方面函詢舊證頒證部門(mén)，查詢舊證抵押備案登記情況，另一方面赴B公司詢問(wèn)了解采礦權(quán)證辦證相關(guān)情況。排查組通過(guò)詳盡細(xì)致的調(diào)查，完整呈現(xiàn)了采礦權(quán)證換證過(guò)程、緣由，及時(shí)揭示了因B公司采礦權(quán)證換證帶來(lái)抵押懸空的重大風(fēng)險(xiǎn)隱患。

（三）采礦權(quán)抵押法律風(fēng)險(xiǎn)須引起高度關(guān)注

隨著采礦權(quán)市場(chǎng)的不斷發(fā)展，采礦權(quán)成為煤炭行業(yè)客戶融資的主要抵押物，采礦權(quán)抵押法律風(fēng)險(xiǎn)須引起高度關(guān)注。根據(jù)《物權(quán)法》、《擔(dān)保法》、《探礦權(quán)采礦權(quán)轉(zhuǎn)讓管理辦法》等法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，用于設(shè)定抵押的采礦權(quán)必須具有以下特征：⒈采礦權(quán)屬無(wú)爭(zhēng)議;⒉采礦權(quán)不存在已出租的情形;⒊采礦許可證經(jīng)有權(quán)部門(mén)頒發(fā)且處于有效期內(nèi);⒋按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定已經(jīng)繳納采礦權(quán)使用費(fèi)、采礦權(quán)價(jià)款、礦產(chǎn)資源補(bǔ)償費(fèi)及資源稅;⒌采礦企業(yè)投入采礦生產(chǎn)滿1年。A銀行貸后管理過(guò)程中未及時(shí)發(fā)現(xiàn)采礦權(quán)證存在瑕疵等問(wèn)題，采礦權(quán)證面臨被發(fā)證機(jī)構(gòu)吊銷、抵押懸空的風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而使銀行貸款存在很大的風(fēng)險(xiǎn)隱患。銀行應(yīng)改變目前重視抵押人財(cái)務(wù)狀況而忽視采礦權(quán)證抵押備案瑕疵的現(xiàn)狀，對(duì)抵押物的權(quán)屬及相關(guān)資源價(jià)款繳納情況進(jìn)行盡職調(diào)查，防范采礦權(quán)瑕疵導(dǎo)致采礦權(quán)抵押無(wú)效的法律風(fēng)險(xiǎn)。

作者簡(jiǎn)介：雷智軍（1977-），男，苗族，貴州貴陽(yáng)人，武漢大學(xué)工程碩士，研究方向：商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理。