一家保險公司記錄下的百年歷史

匡濟

舊金山大地震、泰坦尼克號沉沒、“一戰(zhàn)”、“二戰(zhàn)”、“911”……

所謂“天有不測風云，人有旦夕禍福”，為了應對潛在的、未知的危險，古人求助于巫師和占卜，現(xiàn)代人則發(fā)明了保險公司。眾所周知，這種公司主要從事收取保費、賠付損失等業(yè)務。鮮為人知的是這種公司還有一個與錢沒有直接關系的“附加業(yè)務”——記錄歷史。

因為保險公司與人類一道，行走于危險與平安之間，它們的歷史，即是人類歷史的一段。

比如有著126年歷史的安聯(lián)保險集團……

天災不斷

1906年舊金山大地震、1912年泰坦尼克號沉沒

安聯(lián)是一家來自德國的保險公司。

雖然在財富500強上的排名不過三十來位，但這家公司一向被認為是“深藏不露”的企業(yè)，言外之意是其經(jīng)濟實力不止于此，故而在一些財經(jīng)雜志上，會直接稱其為“全球最大保險和資產管理集團”，稍微嚴謹?shù)膭t會加上一個“之一”。

然而，更加“深藏不露”的，是它的歷史。

據(jù)說早在古希臘古羅馬時期，就有了類似保險一類的東西，但絕無保險公司的存在。這方面的先行者是英國，因為其海權一度極盛，成千上萬艘船舶航行于七大洲四大洋，相應的海難風險也是成千上萬，保險公司隨之而出乃是大勢所趨。

反觀德國，自中世紀的神圣羅馬帝國以來，長期處于四分五裂狀態(tài)，政治上的統(tǒng)一都尚未完成，何談商業(yè)上的繁榮，更遑論發(fā)展保險業(yè)了。所以在英國保險市場風起云涌之時，德國的保險業(yè)則基本上是毫無動作的。

一個人的到來改變了這一切。

俾斯麥。

這位“鐵血宰相”不僅有一套縱橫捭闔的外交本事，在列強環(huán)伺之下以不到十年時間統(tǒng)一德國，更在內政上有深遠的目光。當統(tǒng)一之后的德國開始迅猛工業(yè)化時，他也看到了同樣迅猛擴大的工人隊伍，以及惡劣工作條件對他們形成的巨大危險，這種危險導致許多熟練工人移民去了美國，因為那里雖然沒有保險，但工資更高。俾斯麥并不認為依靠發(fā)展英國那樣的私人保險公司就能一舉解決這個問題，他的方案是提高福利，并通過諸如《工傷事故保險法》一類的法案迅速建立起一個社會保障體系來。

但他并不反對私人保險公司的發(fā)展。

俾斯麥大費周章地從國家政策層面建立保障體系，這本身就說明保險之市場，蔚為可觀。

何況德國原本就有廣泛的民間互助傳統(tǒng)，中世紀以來的大量組織長期扮演著“準保險公司”的角色，在對于保險的接受上，德國人并不存在太大的心理障礙。

于是私人保險公司如雨后春筍而起。

這其中以德國慕尼黑的保險業(yè)最為發(fā)達，在19世紀的最后十來年中，從這座德國南部最大城市、曾經(jīng)的巴伐利亞公國王都走出了兩家世界級保險巨頭：一家名為慕尼黑再保險公司，另一家即是安聯(lián)。

后者又源于前者，是慕尼黑再保險公司高管卡爾·馮·西門與他的銀行家朋友威赫姆·馮·弗里克所創(chuàng)。此后百余年間，兩家公司之間也是關系復雜、多有糾纏。

雖然來自慕尼黑，但安聯(lián)的注冊地是在柏林，因為那里是德國統(tǒng)一之后的首都，而巴伐利亞公國早已不存在了，注冊的時間則是1890年2月5日，主賣海上保險。三年之后，安聯(lián)的分公司就開到了保險之鄉(xiāng)——英國倫敦。六年之后，安聯(lián)的第二家分公司又開到了法國巴黎。這些分公司的經(jīng)營者，皆有絕佳經(jīng)營才華和深厚的背景，比如巴黎分公司經(jīng)營者納哈姆就是安聯(lián)創(chuàng)始人卡爾·馮·西門的侄子，他只用了一年時間就讓安聯(lián)公司的年報中特意增添了法文版本，因為其拉來的法國客戶實在是太多了。

但這種成功還有一個更加關鍵的背景——德國的崛起。

倫敦，一個國際局勢輿論集散地，當時正在流行“德國威脅論”；巴黎，則是長期與德國對立的敵國之都，法國人曾發(fā)誓要報普法戰(zhàn)爭之仇。一家德國保險公司卻能在這兩地很快打開局面，沒有強大的祖國做靠山，以當時歐美列強的野蠻作風，不難想象會有何等飛來橫禍的出現(xiàn)。

一時間順風順水的安聯(lián)，很快又進入了美國市場，這可是一片保險業(yè)的沃土。特別是在納哈姆于1904年掌管安聯(lián)之后，有成功海外工作經(jīng)歷的他，全力推動在美業(yè)務。

不料遇上了一場巨災。

1906年4月18日，星期三，凌晨5點12分左右，一場震級超過里氏八級的超強地震襲擊了美國舊金山，這座人口超過四十萬的國際大都市立即陷入火海之中。之所以會形成火海，除了地震造成的天然氣管道破裂外，還在于人為破壞，其中有為了阻止火勢蔓延而主動燒毀一些房屋的應急之舉，也有為了騙取保險的趁機縱火之徒。因為當時保險公司只為房屋投?；痣U，要想“發(fā)災難財”，只有自己痛下狠手了。

于是接下來的賠付成了一道擺在保險公司面前的難題——區(qū)分到底哪些是毀于天災？哪些是毀于人禍？

這其中自然也包括正在美國做得風生水起的安聯(lián)。說來也是倒霉，安聯(lián)公司直到1905年才開始賣火險，不料才過一年就遇上了“舊金山大火災”。在按照當時幣值也高達300余萬美元的賠付總額面前，連許多美國本土保險公司都遲遲拿不出一個解決方案來，而當時倫敦金融雜志則以奇怪的口吻寫到：“舊金山價值不菲的廢墟讓保險公司集體昏厥”。

安聯(lián)卻并未“昏厥”，在一些公司以提高保費，拖延賠付等手段來降低壓力時，安聯(lián)很快就完成了大約30萬美元的賠付，展示了德國公司的力量與速度。

這種表現(xiàn)顯然大大有助于接下來的業(yè)務擴展，在納哈姆的雄心指引下，以及德國向海外輸出資本的推動下，安聯(lián)開始進入荷蘭、意大利、北歐、東歐，乃至亞洲。

1910年，安聯(lián)進入中國。

同時安聯(lián)還開發(fā)了一系列新型險種，比如機器損壞險，這種明顯是與德國工業(yè)化過程中機器設備劇增相關的保險，是安聯(lián)獨一無二的產品，一直賣到1924年，這一壟斷地位才被打破。

不料又遇上一場巨災。

“泰坦尼克”號之沉沒。

因為那部電影的流行，讓世人皆知曾有一艘大船沉沒于冰海之中。但甚少有人知道，沉沒之后保險公司賠了多少錢。當時主賣壽險的英國保誠保險為這次災難中的三百余名死者，賠付了大約15000英鎊（當時幣值）。而還未開始賣壽險、主賣海上保險的安聯(lián)，則要賠付多得多的金額，因為它所保的，是一艘排水量六萬余噸、造價高達七千萬英鎊（當時幣值）的當時最大的客運輪船。

具體賠付金額大約屬于公司高度機密，至今不為人知，但根據(jù)公司當時都開始通過股東拿出私人資產搞“眾籌”的方式，可以判斷這筆金額的規(guī)模，一定巨大到了驚人的程度。

但安聯(lián)竟然挺過去了，然后，又是春天。

到1914年，安聯(lián)超過五分之一的收入，都來自于海外，對于當時而言，這是一種頗為可觀的跨國經(jīng)營規(guī)模。

在見證天災的同時又經(jīng)受著天災的考驗，安聯(lián)茁壯成長，而新的危險也即將降臨——戰(zhàn)爭。

人禍連連

“一戰(zhàn)”急劇萎縮、“二戰(zhàn)”卷入更大風波中

1914年6月28日，當安聯(lián)保險在德國的八百余名雇員還在為公司劇增的海上保險業(yè)務加班加點時，突然傳來一件國際上的大事件。

奧匈帝國皇儲費迪南大公夫婦被一名塞爾維亞青年刺殺。

雖然此三人均未在安聯(lián)有過什么投保業(yè)務，但所有安聯(lián)員工都意識到，情況大大的不妙。

一個月后，奧匈帝國以此事為由頭，對塞爾維亞宣戰(zhàn)，隨后德、英、法、俄諸國相繼參戰(zhàn)，一時間歐洲大片地區(qū)化為一個巨大的戰(zhàn)場，廝殺紛起。

第一次世界大戰(zhàn)來了。

除了軍火商，大約其余的商人都不會歡迎戰(zhàn)爭，保險公司也是如此。面對在這個由人類一手制造出來，又準備毀滅一切的“游戲”，保險公司不僅不能去“保險”，還會自身難保。

以安聯(lián)為例，其在英國、法國的分公司立馬就決定關閉，否則資產很可能會被查封，因為德國正在與它們交戰(zhàn)。再者，由于戰(zhàn)爭規(guī)模極大，到了要動員一切力量的程度，因此安聯(lián)在德國本土的經(jīng)營也勢必很難開展。還不到一年時間，安聯(lián)的保費收入就劇降20%，更有不少員工開始應征入伍，放下保單，拿上步槍鉆進了戰(zhàn)壕，他們之中上百人在沙場戰(zhàn)死。

一戰(zhàn)持續(xù)四年有余，待到1918年11月11日德國宣布投降時，安聯(lián)已萎縮到即將破產的邊緣。

危急關頭納哈姆卻有回春之術，在戰(zhàn)爭即將結束時就開發(fā)出新型的汽車保險品種。在戰(zhàn)爭結束之后，又與慕尼黑再保險公司，以及德國汽車俱樂部合營。慕尼黑再保險公司早在1914年就已是全球最大再保險公司，經(jīng)歷四年戰(zhàn)火，實力依然雄厚，與安聯(lián)更是關系密切。至于德國汽車俱樂部，則是在德皇威廉二世關照下發(fā)展出來的德國權威汽車組織，即便在那位皇帝逃之夭夭之后，這個組織依然是影響力十足。

于是在戰(zhàn)爭結束后的幾年中，安聯(lián)依靠車險迅速反彈，很快成為德國最大車險公司。

更加值得一提的是，常年活動于海外的納哈姆，有著不同于那些國內同行的消息渠道和風險預測能力，他早就料到大戰(zhàn)不可避免，并為此專門存下了一筆外匯，用于在美國的金融投資。對于經(jīng)歷了戰(zhàn)火的德國公司而言，外匯是最為急需的資源，因為德國馬克已經(jīng)隨著德國的投降而大幅貶值。雖然納哈姆在1921年就離世而去，但他的先見之明卻為安聯(lián)的壯大打下了堅實基礎。

繼任者也就有了更大的“野心”。

比如涉足壽險領域。

其實，早期的壽險是與黑奴貿易有關的一個險種，罪惡的販奴者為了降低損失，會為需要運送到美洲的黑奴都“投?！薄６鴫垭U隨后發(fā)展到與普通民眾相關，則要感謝發(fā)現(xiàn)了哈雷彗星的那位天文學家——愛德華·哈雷，他所編制的人口死亡統(tǒng)計表讓壽險有了盈利的可能。有意思的是，此人明明是英國人，選擇的統(tǒng)計對象卻是一個德國小鎮(zhèn)，莫非他早有在德國賣壽險的意圖？而早期壽險業(yè)務，與其他保險業(yè)務一樣，最初都是英國公司一枝獨秀，一直等到前文提及的俾斯麥實現(xiàn)德國統(tǒng)一之后局面才有所變化。

安聯(lián)卻與壽險長期保持距離。

納哈姆的繼任者庫爾特·施密特是一位畢業(yè)于慕尼黑大學法學系的高材生，1911年進入安聯(lián)，然后又參加了第一次世界大戰(zhàn)，還成為了名上尉軍官。他在接位之后不久，便試圖以手中的外匯來收購幾家經(jīng)營壽險的德國公司，以便迅速進入市場。在談判很不順利的情況下，庫爾特·施密特索性成立了一個子公司，自行經(jīng)營壽險業(yè)務，并以極其驚人的速度，在短短五年時間內成為歐洲最大壽險公司。

很顯然施密特也是一個“狠角色”。

需知當時德國處于軟弱無力的魏瑪共和國時期，經(jīng)濟蕭條、失業(yè)飆升、社會動蕩，法國更以賠款支付不及時的理由一度出兵占領了魯爾工業(yè)區(qū)。德國馬克處于瘋狂貶值之中，最高峰時期一美元可兌換4.2萬億馬克。

所以安聯(lián)的逆勢生長，堪稱奇跡。

奇跡的締造者庫爾特·施密特也并非孤軍奮戰(zhàn)，他有一個好幫手，名為漢斯·赫本。這是一位擅長管理學的專家，在1918年進入公司后，一直致力于降低成本，多余人員與業(yè)務統(tǒng)統(tǒng)砍掉，精明強干的核心隊伍則以高薪留住。

當1929年來自美國金融市場的大蕭條開始席卷全球時，安聯(lián)并未受到多大影響。它還有實力站出來收購那些即將破產的德國保險公司，比如一度號稱德國第二大的法蘭克福保險公司。

然而不久，又有新的危險逼近。

一戰(zhàn)之后德國存在著濃重的民族主義情緒，大蕭條的到來讓其變得更加濃烈，軍方和財閥更是有意在培植這種情緒，希特勒最初就是在德國軍方授意下進入一個“德國工人黨”的探子，并在不久之后將其改造成了納粹黨。財大氣粗的安聯(lián)是否屬于這些幕后操縱者中的一員，不得而知，但可以知道的是庫爾特·施密特從一開始就有明顯的親納粹傾向。早在1930年10月，他就與納粹黨的重要頭目戈林搭上了鉤。

戈林原本是一位生活富足的官宦子弟，卻一直對戰(zhàn)爭莫名狂熱，在一戰(zhàn)中成為了王牌飛行員，戰(zhàn)后又加入納粹黨，雖然他對經(jīng)濟一竅不通，卻一直力爭讓自己成為納粹黨的經(jīng)濟領導。庫爾特·施密特用大量的私人經(jīng)濟援助與戈林拉上了關系，并在納粹奪權之后，為自己謀得了一個經(jīng)濟部長的職務。

老板如此，可以想象安聯(lián)公司之變化。

自由選舉的工會自然就不可能存在了，取而代之的是狂熱的納粹分子，然后就是在雇員中大力灌輸納粹思想，公司內部實行軍事化點名，播放希特勒的演講，佩戴納粹徽章，甚至解雇猶太籍雇員。

更有許多納粹黨內的流氓，假借政治名義，試圖進入安聯(lián)的管理層乃至董事會中，以撈取好處。

此時的安聯(lián)，處于危險中，竟然不以為險。

風云詭譎

頻臨覆滅，戰(zhàn)后重生

雖然長期為包括戈林在內的眾多納粹黨頭目提供無償經(jīng)濟援助，但庫爾特·施密特并未能在經(jīng)濟部長這個位置上站穩(wěn)腳跟，匆匆一年，便因為心臟病發(fā)作而不得不離職休假，歸來之后發(fā)現(xiàn)位置早被他人所奪。

政治上的失落并未讓施密特對納粹黨失望，而安聯(lián)此時的負責人漢斯·赫本，則保持著清醒得多的頭腦，對于納粹，他始終保留有相當?shù)木嚯x。在從事這件風險頗大的事情時，他也有好幫手：安聯(lián)董事愛德華·哈倫格，同時也是德國保險協(xié)會負責人。在納粹妄圖將一切公司，包括保險公司，都納入戰(zhàn)爭軌道時，兩人小心翼翼地進行周旋，比如愛德華·哈倫格就不得不出任納粹所成立的帝國保險公司主管一職。

當時幾乎所有的德國公司都不得不“主動”購買納粹黨發(fā)行的國家債券，安聯(lián)自然是大頭，除去庫爾特·施密特每年從公司戶頭上拿給戈林等人的那筆錢外，還得拿出多得多的錢來投入納粹黨控制的國家經(jīng)濟中，最高峰時期這種投入竟然占到了公司流動資金的三分之二。

除了這方面的壓迫之外，納粹黨還強行干預公司業(yè)務，其中之典型，則是1938年11月的“水晶之夜”事件。

之所以名為“水晶之夜”，乃是當年11月的一個晚上，納粹暴徒襲擊了許多猶太人的商店與住宅，并把街道搞得一片狼藉。事情的發(fā)生讓國際輿論對德國一片嘩然，德國駐美大使就警告稱：“現(xiàn)在連在美國的德裔移民都充滿了憤怒！”為了“善后”，希特勒急忙授意戈林出面，召集各方人士進行商討，其中一大主題，就是如何進行保險賠付。

于是安聯(lián)就被卷入這一事件中。

按照納粹黨的思路，不僅不能對受損失的猶太人進行保險賠付，還要他們倒過來進行賠付，至于價碼，則是十億馬克的天價。

面對這種荒唐至極的想法和要求，作為包括安聯(lián)在內眾多保險公司的代表愛德華·哈倫格，與納粹黨進行了曠日持久的談判，從1938年11月一直談到1939年8月，最終達成保險公司一次性支付130萬馬克，用以賠償猶太人投保者在“水晶之夜”的損失。

此后，隨著納粹的覆滅，安聯(lián)也在走向覆滅，公司資產大多毀于戰(zhàn)火，或者化為了廢紙一般的納粹債券，總部大樓被炸為廢墟，所有的海外分公司都不復存在。到1945年5月8日德國投降時，安聯(lián)公司的實體其實已經(jīng)不存在了。

但人還在。

承擔“重生”任務的主要人物，就是那位在“一戰(zhàn)”后協(xié)助庫爾特·施密特的管理學專家漢斯·赫本。資歷與能力都十分出眾的他，面臨著的是比一戰(zhàn)結束時嚴峻得多的局面，能夠保住公司就是萬幸了。

當務之急則是“搬家”。

戰(zhàn)后，蘇聯(lián)與英美法分別據(jù)有東德、西德，安聯(lián)的總部，不可能繼續(xù)開在柏林，那里因為兩大陣營的日趨敵對使得柏林的不穩(wěn)定因素太多，所以漢斯·赫本準備將安聯(lián)的總部遷回發(fā)祥地慕尼黑。

在戰(zhàn)爭結束后大約兩周，安聯(lián)便從占領當局手中獲得了臨時授權經(jīng)營許可，可事實上并無生意可做，因為掙扎于廢墟中的難民既沒有興趣也沒有金錢來購買保險。待到數(shù)年之后，東德、西德政府成立，安聯(lián)方才有了些生機。特別是美國實施的“馬歇爾計劃”，為西德經(jīng)濟復蘇提供了強大支持，連帶著安聯(lián)也活了過來。

在漢斯·赫本于1948年離職后，繼任者漢斯·高特弗倫所考慮的已不是生存問題，而是發(fā)展問題了。

在上世紀五十年代，安聯(lián)不僅成為了西德最大保險公司，還再度向海外布局。令人哭笑不得的是，布局的重點，首先就在于要花錢回購曾經(jīng)在海外子公司的股份，如在意大利和奧地利的公司，因為此時它們都已經(jīng)并入其他公司麾下了。

1959年，安聯(lián)再度于巴黎開設分公司，此時敵意的目光已經(jīng)大大減少，西德與法國都是北約成員，同時兩國領導人戴高樂和阿登納又在積極推進和解，未來的歐盟已在孕育之中。1962年，安聯(lián)公司營業(yè)額超過十億馬克（當年幣值），其中依然以車險為主。此后伴隨西方經(jīng)濟戰(zhàn)后復蘇的“黃金年代”，以及汽車的普及，安聯(lián)以全球車險業(yè)領導者的身份，在1973年躋身全球十大保險公司之列，當年保費收入中有近4000萬美元來自海外市場，再度成為一個大型跨國公司。

1973年12月的石油危機讓建立在廉價石油基礎上的西方經(jīng)濟從“黃金年代”步入“滯漲階段”，安聯(lián)也隨之受到影響。但太平多年，未有如舊金山大地震、泰坦尼克號一類大型災禍的賠付情況出現(xiàn)，安聯(lián)已經(jīng)積累起了巨量資金，公司領導人沃爾夫·岡希倫提出在未來搞保險和搞銀行就是一回事，故而在油價暴漲、車險市場低迷之際，安聯(lián)進入了銀行業(yè)。

除了入股一些實力雄厚的德國銀行外，安聯(lián)還通過有選擇地收購一些海外保險公司來進入當?shù)氐你y行業(yè)，原因是這些保險公司都持有一些大銀行的若干股份，如此操作可謂一種高明的“迂回戰(zhàn)略”。這些被收購的保險公司中不乏重量級的角色，如1991年收購的美國消防員基金保險公司，就讓安聯(lián)在美國保險市場的份額擴大了四倍，同時使安聯(lián)成為了一些有關聯(lián)的美國銀行股東。1997年，安聯(lián)斥資250億美元收購法國AGF保險公司更是震驚世人，而AGF公司也持有大量德國德累斯頓銀行股份。

1991年蘇聯(lián)解體，東歐劇變，東西德統(tǒng)一。在這個歷史的又一重大節(jié)點，安聯(lián)沒有絲毫猶豫，在東西德統(tǒng)一后不久便接管了東德國營保險公司的業(yè)務，而這家公司的前身之一便是當年安聯(lián)留在東德的“分身”。隨后安聯(lián)大舉進軍東歐國家，分公司一直開到了俄羅斯，迄今已超過25家。

風平浪靜后危險終將再次降臨，這一次，是“911”。

發(fā)生在2001年9月11日的恐怖襲擊事件，造成了巨大人員傷亡和財產損失，相關的保險公司自然也是受損不小，首當其沖的正是安聯(lián)。按照最保守的估計，此次事件的保險賠付也在百億美元左右，而安聯(lián)最終賠付額接近15億美元，是賠付額最大的保險公司。更為嚴重的損失來自于“911”對全球金融市場的打擊，毀于襲擊中的世貿大樓本就是全美乃至全球的金融中心，恐慌的股民瘋狂拋售股票，一周之內美股縮水超過萬億美元，安聯(lián)的股價更是一度狂跌到了“911”事件前的一半左右。

匪夷所思的是，如此困難的情況下，當年的安聯(lián)還是實現(xiàn)了盈利，盈利額與在“911”中的賠付額大體接近。

（除標注外，圖片由作者提供）