基于現(xiàn)金流量視角的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)

張 恒 李 瑤

（云南民族大學(xué)管理學(xué)院，云南 昆明 650500）

一、會(huì)計(jì)信息質(zhì)量要求

（一）可靠性、相關(guān)性

可靠性要求企業(yè)以實(shí)際發(fā)生的交易或事項(xiàng)作為確認(rèn)、計(jì)量及報(bào)告的依據(jù)，做到各會(huì)計(jì)要素及其他有關(guān)信息的如實(shí)反映，確保會(huì)計(jì)信息的真實(shí)完整。相關(guān)性要求企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息與利益相關(guān)者經(jīng)濟(jì)決策需要相關(guān)，具有反饋和預(yù)測(cè)價(jià)值?？煽啃院拖嚓P(guān)性是會(huì)計(jì)信息最主要的質(zhì)量要求，不可靠的會(huì)計(jì)信息會(huì)誤導(dǎo)會(huì)計(jì)信息使用者做出不經(jīng)濟(jì)決策，而會(huì)計(jì)信息使用者不能根據(jù)不相關(guān)的會(huì)計(jì)信息做出決策。因此只有同時(shí)滿足可靠性和相關(guān)性的會(huì)計(jì)信息才是高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息。

（二）可理解性

可理解性要求企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息清晰明了，以便會(huì)計(jì)信息使用者理解和使用。可理解性是會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的基礎(chǔ)要求，是可靠性及相關(guān)性正常發(fā)揮作用的前提。

（三）可比性、及時(shí)性和實(shí)質(zhì)重于形式

可比性要求企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息在同一企業(yè)不同會(huì)計(jì)期間可比（縱向可比性），不同企業(yè)相同會(huì)計(jì)期間可比（橫向可比性），針對(duì)相同的交易或事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)采用一致的會(huì)計(jì)處理方法，不得隨意變更會(huì)計(jì)政策。會(huì)計(jì)信息使用者可以根據(jù)兩組會(huì)計(jì)信息的比較進(jìn)行決策，體現(xiàn)了相關(guān)性和可靠性。及時(shí)性要求企業(yè)對(duì)已經(jīng)發(fā)生的交易或事項(xiàng)及時(shí)進(jìn)行確認(rèn)、計(jì)量及報(bào)告，不得提前或延后，確保會(huì)計(jì)信息的收集、處理及傳遞的時(shí)效性。相關(guān)及可靠的會(huì)計(jì)信息一定要滿足及時(shí)性的要求。實(shí)質(zhì)重于形式要求企業(yè)根據(jù)交易或事項(xiàng)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)而非法律形式進(jìn)行確認(rèn)、計(jì)量及報(bào)告，例如融資租入的固定資產(chǎn)企業(yè)能夠控制其未來(lái)的經(jīng)濟(jì)利益，應(yīng)該視為承租企業(yè)的固定資產(chǎn)入賬。實(shí)質(zhì)重于形式也是可靠性的一種體現(xiàn)。由此可見，可比性、及時(shí)性和實(shí)質(zhì)重于形式是會(huì)計(jì)信息的補(bǔ)充質(zhì)量要求，對(duì)可靠性和相關(guān)性起輔助作用。

（四）重要性、謹(jǐn)慎性

重要性要求企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息反映所有與企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果及現(xiàn)金流量有關(guān)的重要交易和事項(xiàng)，這些交易及事項(xiàng)足于影響會(huì)計(jì)信息使用者做出經(jīng)濟(jì)決策。企業(yè)只需要詳細(xì)披露重要的會(huì)計(jì)信息，不必對(duì)所有的會(huì)計(jì)信息進(jìn)行詳細(xì)披露。謹(jǐn)慎性也稱穩(wěn)健性，指企業(yè)對(duì)交易或事項(xiàng)進(jìn)行確認(rèn)、計(jì)量及報(bào)告過程中持有謹(jǐn)慎態(tài)度，不高估資產(chǎn)或收益，不低估負(fù)債或費(fèi)用。由此可見，重要性及謹(jǐn)慎性是會(huì)計(jì)信息的約束性要求，對(duì)可靠性和相關(guān)性起約束性作用。

綜上所述，可靠性及相關(guān)性是最主要的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量要求，其余六項(xiàng)要求都是為可靠性及相關(guān)性服務(wù)的。所以可靠性及相關(guān)性可以選為會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。

二、利益相關(guān)者會(huì)計(jì)信息需求

企業(yè)的會(huì)計(jì)信息使用者是企業(yè)所有的利益相關(guān)者,不同的利益相關(guān)者有著不同的會(huì)計(jì)信息需求。投資者關(guān)注的是資本的保值與增值、企業(yè)的盈利性與風(fēng)險(xiǎn)性，債權(quán)人關(guān)注的是企業(yè)的長(zhǎng)短期償債能力，管理人員關(guān)注的是企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理狀況、綜合經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，如企業(yè)的盈利能力、償債能力等等。普通員工關(guān)注的是企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、發(fā)展前景及職工福利等等。政府部門主要關(guān)注企業(yè)會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性、完整性，經(jīng)營(yíng)的合法性與舞弊的可能性。雖然不同的利益相關(guān)者對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的側(cè)重點(diǎn)有所不同，但是都很重視會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的可靠性及相關(guān)性要求。

三、會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)指標(biāo)

注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)企業(yè)公開披露的財(cái)務(wù)報(bào)告的真實(shí)性及公允性提供合理保證并發(fā)表審計(jì)意見，會(huì)計(jì)信息使用者可以根據(jù)注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具審計(jì)報(bào)告的類型來(lái)判斷會(huì)計(jì)信息的可靠性，并作為可靠性的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。

眾所周知，企業(yè)的現(xiàn)金流量是以收付實(shí)現(xiàn)制為基礎(chǔ)確定的，它可以排除權(quán)責(zé)發(fā)生制涉及會(huì)計(jì)估計(jì)的影響。根據(jù)不同利益相關(guān)者對(duì)會(huì)計(jì)信息需求的不同，基于現(xiàn)金流量視角可以從現(xiàn)金流量的償債能力、支付能力及盈利質(zhì)量三個(gè)方面來(lái)評(píng)價(jià)相關(guān)性，進(jìn)而評(píng)價(jià)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的高低。

（一）償債能力

1.現(xiàn)金比率。現(xiàn)金比率為現(xiàn)金與流動(dòng)負(fù)債的比率?，F(xiàn)金包括現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物，從現(xiàn)金流量表“期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物余額”項(xiàng)目獲取數(shù)據(jù)。該指標(biāo)數(shù)據(jù)越大，說(shuō)明流動(dòng)負(fù)債的現(xiàn)金資產(chǎn)保證程度越高，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

2.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金比率。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金比率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與流動(dòng)負(fù)債的比率。該指標(biāo)數(shù)據(jù)越大，說(shuō)明流動(dòng)負(fù)債的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金資產(chǎn)保障程度越高，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

3.到期債務(wù)本息償付比率。到期債務(wù)本息償付比率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與本期到期債務(wù)本息的比率。該指標(biāo)數(shù)據(jù)越大，說(shuō)明經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金支付本期到期債務(wù)本息的程度越高，長(zhǎng)期償債能力越強(qiáng)，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高，該指標(biāo)的理想值應(yīng)該大于1。

4.利息現(xiàn)金流量保障倍數(shù)。利息現(xiàn)金流量保障倍數(shù)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與利息費(fèi)用的比率。該指標(biāo)數(shù)據(jù)更加穩(wěn)健保守，值越大償債能力越強(qiáng)，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

（二）支付能力

1.股利現(xiàn)金保證比率。股利現(xiàn)金保證比率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與現(xiàn)金股利的比率。該比率越高，支付現(xiàn)金股利的保證度越高，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

2.現(xiàn)金充分性比率?，F(xiàn)金充分性比率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~之和與債務(wù)償還額、資本性支出額、支付股利及利息額之和的比率。該比率必須要保持1以上，才能滿足支付各項(xiàng)現(xiàn)金的需要。該比值越大于1，現(xiàn)金越充裕，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量就越高。

3.每股經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量。每股經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與發(fā)行在外的普通股加權(quán)平均數(shù)的比率。該比率越大，說(shuō)明企業(yè)進(jìn)行資本支出和支付股利的能力越強(qiáng)，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

（三）盈利質(zhì)量

1.凈資產(chǎn)現(xiàn)金回收率。凈資產(chǎn)現(xiàn)金回收率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與平均凈資產(chǎn)的比率。該指標(biāo)能夠剔除提前確認(rèn)收益而長(zhǎng)期未收現(xiàn)的影響，比凈資產(chǎn)收益率更能反映企業(yè)的盈利質(zhì)量。該比值越大，盈利質(zhì)量越好，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

2.全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率。全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與平均總資產(chǎn)的比率。該指標(biāo)能夠反映企業(yè)利用資產(chǎn)獲取現(xiàn)金的能力，比值越大，則企業(yè)資產(chǎn)獲取現(xiàn)金的能力越強(qiáng)，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

3.盈利現(xiàn)金比率。盈利現(xiàn)金比率為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~與凈利潤(rùn)的比率。該指標(biāo)反映企業(yè)每實(shí)現(xiàn)1單位的凈利潤(rùn)，來(lái)自于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的凈額的支撐份額。如果比值小于1則表明凈利潤(rùn)中有未收現(xiàn)的收入。該比值越大，盈利質(zhì)量越好，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

4.銷售獲現(xiàn)比率。銷售獲現(xiàn)比率為銷售商品及提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金與營(yíng)業(yè)收入的比率。該指標(biāo)能夠反映企業(yè)通過銷售商品及提供勞務(wù)獲取現(xiàn)金的能力，該比值越接近1，說(shuō)明企業(yè)的銷售形勢(shì)越好，信用政策越合理，盈利質(zhì)量越好，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量越高。

[1]部莉珺.上市公司會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)[J].會(huì)計(jì)之友（中旬刊），2010，(02).

[2]吳建軍，湯曉梅.利益相關(guān)者導(dǎo)向的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)[J].財(cái)會(huì)通訊，2010，(34).

[3]徐泓，肖楠，蔡明榮.會(huì)計(jì)信息質(zhì)量評(píng)價(jià)指標(biāo)體系研究[J].經(jīng)濟(jì)與管理研究，2012，(11).