P2P網(wǎng)貸區(qū)化可行模式探索

胡園園

摘 要：P2P網(wǎng)貸是民間借貸的網(wǎng)域化擴(kuò)展，存在著借款人與投資人、投資人與平臺、借款人與平臺之間的信息不對稱，而當(dāng)前我國征信環(huán)境下對還難于克服這一大難題，所以本文通過通過對幫邦堂平臺的介紹，期待為網(wǎng)貸平臺克服信息不對稱提供一個視角。

關(guān)鍵詞：P2P網(wǎng)貸；邦幫堂；模式

P2P網(wǎng)貸作為伴隨著科技進(jìn)步而成長起來的創(chuàng)新性貸款媒介，最早產(chǎn)生于英國，其一般模式如下：借款人或企業(yè)如有借款需求可通過互聯(lián)網(wǎng)向平臺提交借款申請，平臺在得到申請信息后，會需要借款企業(yè)或借款人提交相關(guān)資料，平臺在對資料進(jìn)行在線核查后，對借款人的信用狀況和還款能力根據(jù)自身風(fēng)控評價體系和模型做出評價，并把借款人或借款企業(yè)的借款信息、基本情況、還款能力等信息發(fā)布到平臺網(wǎng)站上，供投資人登錄后瀏覽、查閱、選定、投資放款。2007年網(wǎng)貸傳入中國，截止到2014年末，我國已有平臺1680家，實現(xiàn)貸款余額1036億元，累計成交額達(dá)到3829億元，有效的緩解了個人消費者和企業(yè)尤其是民營企業(yè)的貸款難等問題，尤其是現(xiàn)代信息科技的推動下，P2P網(wǎng)貸個體之間直接金融交易這一人類最早的金融模式會煥發(fā)出新的活力，在供求信息幾乎完全對稱、交易成本極低的條件下，因信息充分透明，定價完全競爭，可達(dá)到信貸資源的充分配置，但是由于目前所達(dá)到信息不對稱的條件還不全備加之融資成本高企等因素的存在，還不能使P2P成為最有效率的融資來源，尤其是與借款人之間的信息不對稱及信息核查的困難性很大程度上制約著網(wǎng)貸發(fā)展，今年，央行的認(rèn)可并在《2015中國網(wǎng)貸運(yùn)行模式調(diào)研報告》中進(jìn)行了推薦的邦幫堂網(wǎng)貸平臺的運(yùn)營模式就是利用園區(qū)小范圍信息相對對稱的優(yōu)勢來發(fā)展P2P網(wǎng)貸的，本文將對其進(jìn)行運(yùn)營模式進(jìn)行介紹以期為地方政府建立或引入平臺提供一個視角。

一、邦幫堂的運(yùn)營模式

園區(qū)的企業(yè)將融資需求通過園區(qū)的管理機(jī)構(gòu)提交給O2O平臺，或直接進(jìn)入平臺網(wǎng)站進(jìn)行申請，園區(qū)的管理處提交該企業(yè)的相關(guān)資料如下：水費、電費、物業(yè)費等繳費記錄，并對近期經(jīng)營者經(jīng)營情況進(jìn)行評估，平臺在獲取相關(guān)資料后，通過信用機(jī)構(gòu)調(diào)取該企業(yè)的信用等資料，結(jié)合園區(qū)管理處所提供的資料，首先由平臺來進(jìn)行信用評估，并實地考察企業(yè)的經(jīng)營、財務(wù)等情況尤其是對貸款抵押或質(zhì)押的不動產(chǎn)和動產(chǎn)進(jìn)行評估，并通過與借款企業(yè)老總面談及與其他相關(guān)企業(yè)面談等方式進(jìn)一步了解企業(yè)經(jīng)營、財務(wù)、信用等信息，就借款企業(yè)的還款能力和信用水平等信息形成匯總的項目分析報告，之后再由平臺進(jìn)行綜合評審，貸款過后將其信息掛到O2O平臺上，供園區(qū)可借出資金的企業(yè)瀏覽選擇。平臺定期進(jìn)行貸后跟蹤，為借款人的抵押物和質(zhì)押物品提供存管服務(wù)，接受園區(qū)管理機(jī)構(gòu)及相關(guān)各方的信息反饋。在定期提醒借款人的按期還款的基礎(chǔ)上，如果借款人不還款或者延期還款按照合理的行事標(biāo)準(zhǔn)對借款人進(jìn)行催收，該模式將四方參與者緊緊聯(lián)系在一起，園區(qū)管理部門、借款企業(yè)、平臺、放款企業(yè)，能形成各方的聯(lián)動機(jī)制，能使整個園區(qū)形成合力。

二、邦幫堂的風(fēng)控模式

天津鑫茂科技主要職責(zé)分成三個部分，一是科技園的開發(fā)建設(shè)及孵化器經(jīng)營；二是高科技產(chǎn)業(yè)投資和經(jīng)營；三是餐飲和娛樂服務(wù)業(yè)，在多年的孵化及投資經(jīng)營過程中，鑫茂科技在幾大科技園區(qū)積累了大量上下游客戶，形成了供應(yīng)鏈金融，而供應(yīng)鏈金融的本質(zhì)是把供應(yīng)鏈上的核心企業(yè)及其相關(guān)的上下游配套企業(yè)作為一個整體，同時根據(jù)供應(yīng)鏈中企業(yè)的交易關(guān)系和行業(yè)特點，制定整體金融解決方案的一種融資模式。該模式較之其它模式，效率更高，風(fēng)險把握能力更強(qiáng)。長時間的合作讓其對上下游企業(yè)的運(yùn)營情況、產(chǎn)品情況、資金情況非常了解，這將比銀行更好的能夠了解企業(yè)各方面情況，風(fēng)控也更容易做。而鑫茂科技最大的優(yōu)勢就是，它對自己園區(qū)里企業(yè)非常熟悉。它能夠很直接地去知道這些企業(yè)最真實的財務(wù)數(shù)據(jù)、直接地去了解他們的供貨出貨情況。而園區(qū)里的公司老板和園區(qū)管理負(fù)責(zé)團(tuán)隊經(jīng)常保持高頻的互動交流，也能夠幫助鑫茂科技對其園區(qū)里的企業(yè)掌舵人有更直接的判斷。所以從這個角度，園區(qū)型P2P+O2O平臺的最大的優(yōu)勢，就是可以做到比銀行更縝密更全面的盡調(diào)，而且能夠比一般風(fēng)控更清晰地去了解這些數(shù)據(jù)的真實性。當(dāng)然，園區(qū)最大的風(fēng)險是系統(tǒng)性風(fēng)險?？萍紙@也受國家政策、國際國內(nèi)市場環(huán)境的影響也較大，例如其旗下的光纖研發(fā)生產(chǎn)基地、綠色能源產(chǎn)業(yè)基地，目前國家比較首推綠色能源的概念，但是如果哪一天政策生變，或因為經(jīng)濟(jì)狀況，導(dǎo)致這個行業(yè)發(fā)生行業(yè)衰退，這就會對這個科技園里的企業(yè)打擊都非常大，還有稅收政策和優(yōu)惠政策也會對園區(qū)企業(yè)整體產(chǎn)生影響。

三、邦幫堂的投資者保障

邦幫堂的投資者保障主要涉及投資者不被平臺欺詐及投資損失保證兩個方面，首先，為了避免讓廣大投資人擔(dān)心邦幫堂在對待客戶資金上存在欺詐，如卷錢逃走等，邦幫堂與民生銀行簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議以外，又與保險企業(yè)合作，可雙重保障投資人的權(quán)益。在與民生銀行合作上，雙方將在支付結(jié)算服務(wù)、資產(chǎn)推薦服務(wù)、綜合授信服務(wù)等方面全方位開展。民生銀行專門研發(fā)了資金托管系統(tǒng)，具體模式如下：首先需要邦幫堂在民生銀行開立托管賬戶，當(dāng)投資人通過網(wǎng)銀充值時，民生銀行就會把錢劃到邦幫堂在民生銀行所開的托管賬戶的二級子賬戶中，當(dāng)投資人選定標(biāo)的投資后，民生銀行會將該筆投資款劃到借款人在邦幫堂所開的民生銀行托管賬戶的二級子賬戶中，并進(jìn)行凍結(jié)，直到標(biāo)被投滿為止才解凍，能夠?qū)崿F(xiàn)平臺資金與客戶資金的有效隔離，一定程度上隔離了客戶挪用資金的風(fēng)險。而邦幫堂與保險企業(yè)的合作，是繼《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展指導(dǎo)意見》出臺后P2P與保險公司的首次“聯(lián)姻”，陽光財險將承保邦幫堂平臺交易資金損失保險，著重于保障投資人在交易過程中的資金安全，即針對第三方支付賬戶安全性進(jìn)行投保，若賬戶被盜刷、盜用，以及在充值、提現(xiàn)、投資過程中造成損失，保險公司將按約進(jìn)行賠付，此舉一定程度上保證了投資人的利益，目前，P2P平臺與保險公司的合作模式，在P2P網(wǎng)貸行業(yè)才剛剛起步，未來，可有更多模式亟待探討。

四、結(jié)語

縱觀上述邦幫堂的運(yùn)營模式、風(fēng)控模式均可圈可點，值得推薦，但是征信調(diào)查上采取實地走訪的方式將增加借款人成本，基于此，作為該平臺的完善，我們倡導(dǎo)未來啟動信用核查在線核查方式，通過建立園區(qū)大數(shù)據(jù)風(fēng)控模型來降低核查成本，線上與線下聯(lián)動核查來增加其可靠性，進(jìn)一步發(fā)揮網(wǎng)貸平臺的園區(qū)化核查的優(yōu)勢。（作者單位：中共遼源市委黨校）

參考文獻(xiàn)：

[1] https：//www.rmbbox.com

[2] 《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展指導(dǎo)意見》.