互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的風險及應對策略

河南質(zhì)量工程職業(yè)學院 牛艷艷

互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的風險及應對策略

河南質(zhì)量工程職業(yè)學院 牛艷艷

在大數(shù)據(jù)、移動金融、O2O模式得到大范圍運用的前提之下，本文通過對互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)現(xiàn)在所處的形勢狀態(tài)和其本身所面臨的風險進行了分析，并提出了相應的競合方面的對策，把大數(shù)據(jù)、移動金融、O2O模式都普遍地在互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品中合理地運用起來，對其產(chǎn)品及服務進行有效地創(chuàng)新并進一步發(fā)展，讓互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在面對有關互聯(lián)網(wǎng)金融體制監(jiān)管的時候，有一個正確的態(tài)度，使得互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的金融服務在進行規(guī)避風險方面做得更好，從而使其營銷也更加精準，為其帶來更大的經(jīng)濟效益。

互聯(lián)網(wǎng) 金融企業(yè) 風險

1 互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)面臨的形勢

1.1 傳統(tǒng)銀行的反擊

國家經(jīng)濟的巨大發(fā)展帶動了科技的飛躍，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術的廣泛應用，對于金融企業(yè)來說，其服務模式在我國已經(jīng)步入新型的軌道，舉個例子來說，阿里自從于2013年6月把“余額寶”這一理財產(chǎn)品推出之后，微信緊隨其后就把“理財通”推給了廣大用戶，互聯(lián)網(wǎng)的一些別的企業(yè)也不想甘拜下風都陸續(xù)地向廣大用戶展示出自己別具特色的理財方面的產(chǎn)品?？吹酱藸顩r，銀行也不能穩(wěn)坐如泰山了，都快速地做出反擊，以應對這一變故。

反擊一：我國的各大銀行自2013年下半年始就把互聯(lián)網(wǎng)的成本低、實時性及互動性強、覆蓋全球的特點進行合理的利用，把其具有的基本的金融功能像結(jié)算、轉(zhuǎn)賬、清算等都通過電子銀行、網(wǎng)上銀行、網(wǎng)上保險、網(wǎng)上證券和網(wǎng)上期貨的表現(xiàn)方式呈現(xiàn)給廣大用戶。

反擊二：互聯(lián)網(wǎng)的有關企業(yè)在移動項目上的技術有了極速的提升，并在廣大用戶中有了比較廣的使用范圍?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)所有的產(chǎn)品從規(guī)模上說比較龐大，其協(xié)議存款的收益率也比較高，用起來方便快捷，它的年化收益率比其他的貨幣基金要高得多。面對此景，銀行也不能穩(wěn)坐不動了，也像互聯(lián)網(wǎng)一樣轉(zhuǎn)向移動項目的金融業(yè)務，最先開始的是“手機銀行”業(yè)務，隨后，國有各大銀行都攜起手來，一起開放了T+0類方面在互聯(lián)網(wǎng)上進行的理財產(chǎn)品，以此來迎擊互聯(lián)網(wǎng)金融的“寶寶軍團”。像招商銀行跟銀河的貨幣市場基金叫銀河銀富、興業(yè)銀行天天萬利寶、平安銀行推出“陸金所”等。

反擊三：以中國農(nóng)業(yè)銀行、中國工商銀行等國有銀行作為代表，他們共同決定，從2014年3月對以天弘基金為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的各個種類的貨幣市場的一些基金在存款業(yè)務上的交易不會再接受。傳統(tǒng)銀行采取此策略的目的是想制約余額寶的發(fā)展。

反擊四：中國人民銀行也做出反擊，不再接受二維碼支付，緊隨其后，各大銀行把余額寶、財付通的轉(zhuǎn)賬額度都給調(diào)

低了很多，不僅限制了它的每日最高轉(zhuǎn)賬額度，而且每月的轉(zhuǎn)賬最高額度也有限制，這一策略從根本上限制了互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)資金規(guī)模的發(fā)展。

1.2 統(tǒng)一的互聯(lián)網(wǎng)金融體制監(jiān)管

在目前的金融背景條件之下，對于國內(nèi)的金融互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)來說，可謂得到了突飛猛進的發(fā)展，就現(xiàn)有的互聯(lián)網(wǎng)的余額寶、財付通和民間的小額度貸款等一系列新型金融產(chǎn)品的出現(xiàn)和發(fā)展不僅給我們舊有的金融和銀行帶來了巨大的沖擊，而且對其監(jiān)管上來說也為監(jiān)管部門的監(jiān)管工作帶來了很大的挑戰(zhàn)。作為監(jiān)管部門來說，要怎么來制定相應的監(jiān)管政策來平衡由于金融創(chuàng)新所產(chǎn)生的風險，是亟待解決的問題。

此外，越界情況在很多互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)里普遍存在著，對于銀行來說其承載的是整個社會的責任，而金融所產(chǎn)生的風險主要是在銀行中集中顯現(xiàn)的，嚴格意義上說互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)產(chǎn)品的業(yè)務就拿公眾存款這項業(yè)務來說，其范疇從本質(zhì)上是屬于銀行范疇的業(yè)務，但基金公司卻是其背后的實際企業(yè)，所以他實際上是證券方面的業(yè)務，他們兩個實際上是將金融和非金融進行混合起來經(jīng)營的，這樣的經(jīng)營方式對金融體系來說存在很大的安全隱患。同時，就現(xiàn)在的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)來說，其既沒有相應的政策和門檻，也沒有監(jiān)管，這樣的三無狀態(tài)對傳統(tǒng)金融來說存在很大的不公平性。

從本質(zhì)上說，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的模式也沒有比傳統(tǒng)金融業(yè)的模式好到哪兒去，只是在傳統(tǒng)金融業(yè)的基礎上做了一定的補充和延伸而已。91金融CEO許澤瑋說，對互聯(lián)網(wǎng)金融實施監(jiān)管，從行業(yè)的自身發(fā)展來說是好的，對于社交金融服務來說被監(jiān)管是應該的。張曉軍也曾說，從本質(zhì)上說，互聯(lián)網(wǎng)金融也是歸屬于金融方面，由此可見，它要遵守金融應當遵守的一些規(guī)章制度。這樣看來，建立統(tǒng)一、協(xié)調(diào)的有關互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)監(jiān)管的體制是勢在必行，此體制的建立要根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)與傳統(tǒng)金融的不同點，來進行相應的監(jiān)管安排。

2 互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)發(fā)展過程中面臨的風險

2.1 技術風險

從我國在2013年公布的網(wǎng)民信息安全研究報告可知，我國網(wǎng)民有過信息安全問題的高達75%，可見，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)要保證網(wǎng)民的信息安全，就必須要依托高技術的第三方支付平臺。有些互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的技術故障也會帶來技術風險，比如2014年2月12日，承諾天天收益的余額寶顯示“暫無收益”。因為互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)產(chǎn)品不僅規(guī)模大而且資金量也驚人，所以技術安全就顯得極其重要，如果一些病毒或者是黑客入侵該產(chǎn)品之后，產(chǎn)生的不良后果是可怕的，如整個系統(tǒng)會徹底崩潰、用戶的一些保密資料會泄露、用戶賬戶甚至會被盜用等，這些方面出現(xiàn)的安全問題將制約互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的發(fā)展。

2.2 法律風險

我國現(xiàn)有的金融方面的法律法規(guī)只適用于傳統(tǒng)的金融領域，對于互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)來說不適用，而且對于現(xiàn)有的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)來說，在它的準許入駐標準、運作起來的實際方式是否合法、如何確認交易者的身份等方面的有關法律法規(guī)還不是很明確。由此可知，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)很容易鉆監(jiān)管漏洞或讓自己置身于法律的盲區(qū)，造成經(jīng)營上不合法、籌資手段也不合法等非法事件出現(xiàn)，從而制約互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的進一步向前發(fā)展。

2.3 資金在流動上會存在一定的風險性

當我們的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)產(chǎn)品面世不久以后，不少用戶都遇到過在贖回自己的資金時，如果遇到贖回高峰，資金的贖回速度就特別慢。此外，大家都知道從金融機構(gòu)本身看，其作用一般是用來周轉(zhuǎn)資金，讓資金動起來，而那些積壓起來的資金，有時會在作為第三方的參與中介處有一兩天甚至是幾周的滯留時間。因為互聯(lián)網(wǎng)金融缺乏相應的監(jiān)管部門對其進行有效地監(jiān)管，沒有監(jiān)管，就會隨意對資金進行挪用，如果資金在其流動的過程中也沒有相應流動性的監(jiān)管，整個資金鏈一旦有斷裂的現(xiàn)象出現(xiàn)的話，支付危機就會在互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)里出現(xiàn)了。

2.4 由信息的不對稱而帶來的風險

互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在它整個的運行當中，信息不對稱的相關問題大量存在著，其中互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在應用的過程中沒有采用實名制的方式，金融信息與之不對稱。對于互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)來說其發(fā)展的四大關鍵詞是大數(shù)據(jù)、云計算、平臺、移動金融，互聯(lián)網(wǎng)進行交易就是利用這四個環(huán)節(jié)來實現(xiàn)對交易信息進行傳遞，開展對資金進行結(jié)算等業(yè)務。交易雙方之間進行聯(lián)系都是通過互聯(lián)網(wǎng)進行的，沒用使用實名制來進行身份確認、信息評價等，所以有信息風險的機率極高；資金是沒有國界可言的，信貸審批中對自有資金所占比例的要求是30%，但是資金自有率是不確定的，怎么來確保金融信息和行為所產(chǎn)生信息的可信度是有效的？這也是制約互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)發(fā)展的因素之一。

2.5 模式創(chuàng)新帶來的風險

互聯(lián)網(wǎng)時代崇尚的是用戶進行親身體驗，與原有的金融風險相比，它所具有的模式方面的創(chuàng)新與用戶契合上存在很大的風險性。以杭州的數(shù)字銀行在線為例，上線初始，數(shù)銀在線即獲取了浙江省委和杭州市委對它的雙手贊許，而且還是第一個獲得銀監(jiān)會頒發(fā)牌照的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，也是我國僅有的一家引進中央銀行個人身份認證系統(tǒng)業(yè)務的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)。成立于2009年，但是在2013年，由于其模式太過創(chuàng)新和在運營及其管理方面出現(xiàn)了問題就宣布破產(chǎn)了。通過分析此案例可知，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)模式要想創(chuàng)新的話就應該對大量的用戶數(shù)據(jù)進行詳細的分析，制定的新模式要比較準確，符合用戶的需求，而且操作起來有一定的經(jīng)濟可行性。

3 互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的相關應對措施

3.1 大數(shù)據(jù)金融

互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的發(fā)展不僅給銀行帶來了巨大的沖擊，而且也使其自身的發(fā)展受到了很大的沖擊，衍生了大數(shù)據(jù)金融的發(fā)展模式。對于銀行業(yè)務來說，未來都會轉(zhuǎn)移到互聯(lián)網(wǎng)上面去，將產(chǎn)生以“數(shù)據(jù)為王”的時代，如果互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)能掌握這個大數(shù)據(jù)，就會掌握風險定價的整個主動權，收獲準確的、額度較高的風險收益，占據(jù)有利的競爭方面的優(yōu)勢地位。

就當下來說，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)正處在用虛擬渠道跟相關的金融業(yè)務進行對接起來的時期，獨到的開辟靠的是其強大的用戶端，所以其在對金融場景短淺地了解其短板的時候，其需要對大數(shù)據(jù)進行利用，再加云計算的借用，來對金融數(shù)據(jù)所產(chǎn)生的一系列的風險進行分析和預測，從而使金融風險得到規(guī)避，此外還需要對數(shù)據(jù)進行大量挖掘和分析，從而獲得對目標客戶的大量需求及其合理的市場方面的機構(gòu)。

3.2 融合移動金融與O2O

互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在不斷發(fā)展，銀行也沒有閑著，而是對移動金融進行了發(fā)展，此外銀行方面還有自己的社區(qū)銀行和自己長期積累起來的線下的潛在客戶，同時銀行現(xiàn)場安全性及其大額交易操作起來都比互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)有優(yōu)勢。就銀行所擁有的那些線下的豐富資源方面所占有的優(yōu)勢上說，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)要想應對此局面就需要把移動項目的金融和O2O模式進行融合，就O2O模式現(xiàn)有的種類來說分為社交媒體方面的O2O和支付功能方面的O2O。由此看來，要想合理運用O2O模式，就得把它和相關的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的那些移動端所形成的理財產(chǎn)品進行有機的聯(lián)合，對相關的業(yè)務進行進一步的拓展與創(chuàng)新，在這樣的情況下再跟那些相關的金融機構(gòu)和線下的相關企業(yè)實施有效的合作，建立一個既安全又顯得很高效的移動支付平臺，讓線下的那些相關的移動支付也有效地運轉(zhuǎn)起來，這樣會進一步地加強店面與產(chǎn)品之間的體驗性，進一步占領零售行業(yè)所處的市場。

3.3 要促進監(jiān)管體制的建立

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展不僅僅是影響到了金融服務效率的改善，而且使得新類型的風險以及風險管理得到了創(chuàng)建，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)如果想融入到金融領域里，就要服從國家對其進行的監(jiān)管，但是當下還沒有有關互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)明確的政策法規(guī)，本文認為互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)必須想辦法配合國家對其進行監(jiān)管。2014年3月5日李克強總理在政府工作報告中指出：促進互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)健康發(fā)展，完善金融監(jiān)管協(xié)議協(xié)調(diào)機制，密切監(jiān)測跨境資本流動，守住不發(fā)生系統(tǒng)性和區(qū)域性金融風險的底線?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)所提供的網(wǎng)絡金融服務及其對國家安全的潛在影響也致使其應該接受監(jiān)督；前文所描述的法律風險也是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)促進監(jiān)管的原因之一；在互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)順利切入金融領域之后，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)也將不再滿足于純渠道上的利潤分成，而開始通過戰(zhàn)略合作、收購、申請等方式獲取金融牌照，這也是構(gòu)成促進監(jiān)管的重要原因。

4 結(jié)語

從目前的情況看，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也推動了銀行與金融企業(yè)的發(fā)展步伐，他們之間形成了有利的兩方面的競爭體制。在大數(shù)據(jù)、移動金融、O2O模式得到大范圍運用的前提之下，本文通過對互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)現(xiàn)在所處的形勢狀態(tài)和它本身所面臨的風險進行了分析，并提出了相應的競合方面的對策，把大數(shù)據(jù)、移動金融、O2O模式都普遍在互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品中合理地運用起來，對其產(chǎn)品及服務進行有效的創(chuàng)新并進一步發(fā)展，讓互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在面對有關互聯(lián)網(wǎng)金融體制監(jiān)管的時候，有一個正確的態(tài)度，使得互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的金融服務在進行規(guī)避風險方面做得更好，從而使其營銷也更加得精準，為其帶來更大的經(jīng)濟效益。

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2096-0298(2015)04(a)-070-03