生態(tài)移民區(qū)農(nóng)戶借貸行為及影響因素分析
——以寧夏576戶農(nóng)戶的調(diào)查數(shù)據(jù)為例

馬艷艷，林樂芬，楊國濤

生態(tài)移民區(qū)農(nóng)戶借貸行為及影響因素分析
——以寧夏576戶農(nóng)戶的調(diào)查數(shù)據(jù)為例

馬艷艷，林樂芬，楊國濤

農(nóng)戶的借貸行為反映了農(nóng)戶的融資能力,其具體表現(xiàn)又有助于為構(gòu)建完善的農(nóng)村金融供給機制提供依據(jù)。文章基于寧夏生態(tài)移民區(qū)576戶農(nóng)戶的調(diào)查數(shù)據(jù)，運用M ultinom ial Logistic回歸模型對農(nóng)戶借貸行為及影響因素進行實證研究，結(jié)果顯示：農(nóng)戶個人、家庭資源稟賦、農(nóng)戶社會資本、農(nóng)戶融資條件等變量對其借貸行為選擇有顯著影響，而且不同區(qū)域農(nóng)戶的借貸行為存在比較顯著的差異性。最后文章針對影響農(nóng)戶不同借貸行為的決定性因素及其作用方向提出政策建議。

農(nóng)戶；借貸行為；Multinom ial Logistic模型；生態(tài)移民區(qū)

一、引言

近年來，我國農(nóng)村市場經(jīng)濟體制的不斷完善有力推動了農(nóng)村產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和農(nóng)戶生產(chǎn)經(jīng)營的多元化，農(nóng)村金融市場的信貸需求和范圍也不斷拓寬。農(nóng)戶作為農(nóng)村經(jīng)濟社會活動的基本單位，是農(nóng)村借貸市場的需求主體，其借貸行為在外部因素和需求動機的共同作用下，不僅能反映其融資能力，而且也影響農(nóng)村金融機構(gòu)的信貸決策。但由于發(fā)展中國家農(nóng)村要素市場的分割和信貨約束在農(nóng)村地區(qū)的普遍存在，以及農(nóng)村金融市場在制度和功能上的缺陷，致使農(nóng)戶的信貸需求并沒有得到有效滿足，也使農(nóng)戶貸款難的問題成為農(nóng)戶增收和農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的主要障礙。因此，建立有效的農(nóng)戶金融支持體系，有效整合土地、勞動力等生產(chǎn)要素，實現(xiàn)農(nóng)戶家庭福利最大化，有賴于對農(nóng)戶借貸行為的現(xiàn)狀以及影響因素的正確認(rèn)識和理解。

國內(nèi)外關(guān)于農(nóng)戶借貸行為的研究最早源于20世紀(jì)70年代[1]。如Long以微觀經(jīng)濟模型分析農(nóng)戶借貸的原因,認(rèn)為農(nóng)戶的借貸決策是在給定生產(chǎn)機會條件下收益最大化的選擇[2]。Berger和Udell提出農(nóng)村地區(qū)正規(guī)金融與非正規(guī)金融并存[3]，并對這一現(xiàn)象產(chǎn)生的原因進行了理論分析。Binswanger等認(rèn)為無論是正規(guī)金融還是非正規(guī)金融的貸款都能顯著提高農(nóng)戶的生產(chǎn)率和收入水平[4]。Pham等對越南農(nóng)戶的調(diào)查分析發(fā)現(xiàn)，農(nóng)戶選擇借貸途徑與其借款用途、生產(chǎn)能力、年齡、農(nóng)戶受教育程度及所處地區(qū)有關(guān)[5]。李銳、李超的研究認(rèn)為農(nóng)戶偏好年利率低、放款迅速、抵押擔(dān)保少、期限靈活和滿足程度高的貸款[6]。馬微和陳希敏指出社會資本和家庭特征是正規(guī)金融機構(gòu)決策是否提供貸款和發(fā)放貸款的具體額度時所關(guān)注的重要指標(biāo)[7]。褚保金等認(rèn)為農(nóng)戶年齡、耕地面積、非農(nóng)收入對其受到信貸配給有顯著的負(fù)向影響[8]。易小蘭以江蘇、河南、甘肅三省農(nóng)村正規(guī)金融機構(gòu)農(nóng)戶貸款為例，得出農(nóng)戶對正規(guī)金融機構(gòu)借貸政策的認(rèn)知程度、家庭生產(chǎn)經(jīng)營總支出、地區(qū)差異等因素影響農(nóng)戶正規(guī)借貸需求[9]。胡金焱和張博認(rèn)為收入來源、債務(wù)水平對農(nóng)戶從正規(guī)金融機構(gòu)獲取信貸起到積極的作用，而債務(wù)水平越高越需要非正規(guī)渠道資金[10]。

當(dāng)前關(guān)于農(nóng)戶借貸行為的研究在地域選擇上主要集中于中東部地區(qū),而西部地區(qū)尤其是對欠發(fā)達地區(qū)的傳統(tǒng)農(nóng)戶借貸行為研究較少。寧夏作為典型的西部少數(shù)民族地區(qū)，其農(nóng)戶借貸行為的特征及影響因素的分析為經(jīng)濟發(fā)展水平不同條件下農(nóng)戶借貸行為的差異性研究可以提供新的信息。因此本文以課題組2013年寧夏回族自治區(qū)生態(tài)移民區(qū)（包括遷出區(qū)和遷入?yún)^(qū)）農(nóng)戶借貸行為調(diào)查數(shù)據(jù)為例，主要從農(nóng)戶融資需求層面分析農(nóng)戶的借貸行為及影響因素，并以此有針對性地提出生態(tài)移民區(qū)農(nóng)戶融資困境的可行途徑，也為建立合理有效的農(nóng)村金融支持體系提供有力的依據(jù)。

二、數(shù)據(jù)來源、研究方法和變量設(shè)定

（一）數(shù)據(jù)來源

本文數(shù)據(jù)主要來源于課題組2013年7月對寧夏生態(tài)移民區(qū)農(nóng)戶借貸行為的入戶調(diào)查。本次調(diào)研基于隨機抽樣原則，采取面對面訪問方式填寫問卷，共發(fā)放問卷620份，得到有效問卷585份，有效率達到94.3%。調(diào)研區(qū)域為寧夏生態(tài)移民遷出區(qū)和遷入?yún)^(qū)，遷出區(qū)為寧夏中南部山區(qū)的海原縣、涇源縣、西吉縣、原州區(qū)和同心縣，以未參與生態(tài)移民的農(nóng)戶為調(diào)研對象；遷入?yún)^(qū)主要是地處寧夏引黃灌區(qū)的永寧縣、興慶區(qū)、金鳳區(qū)和西夏區(qū)，以移民搬遷農(nóng)戶為調(diào)研對象。遷出區(qū)農(nóng)戶有312戶，占總樣本的53.33%，遷入?yún)^(qū)農(nóng)戶有273戶，占總樣本的46.67%。

（二）研究方法

本文研究的是農(nóng)戶借貸行為及其影響因素，被解釋變量為農(nóng)戶借貸行為，通過問卷設(shè)計和數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，被解釋變量有四種選擇：農(nóng)戶同時具有正規(guī)金融機構(gòu)借貸和非正規(guī)金融借貸、只有正規(guī)金融機構(gòu)借貸、只有非正規(guī)金融借貸和沒有任何借貸。當(dāng)個體決策行為面臨多項選擇時，研究方法上可以采取多項離散選擇模型，同時被解釋變量的選擇項之間無順序關(guān)系，因此在本研究中選擇多元無序Logistic模型進行回歸分析。令第j（j= 1,2,...,N）類的概率分別為（P1,．．Pj，．．，PN），解釋變量記為Xi（i=1,2,...n），αj和βji分別表示第j類的常數(shù)項與解釋變量參數(shù)，因此多元Logistic模型可以表示為：

由于此次調(diào)查總樣本中只有9戶農(nóng)戶同時具有正規(guī)和非正規(guī)金融借貸，僅占總樣本的1.5%，由于樣本太少，故在研究過程中予以剔除，最后本文僅針對“只有正規(guī)金融機構(gòu)借款、只有非正規(guī)金融借款、沒有任何借貸”三種農(nóng)戶借貸行為進行研究，因此最終研究樣本為576戶農(nóng)戶。被解釋變量中把“沒有任何借貸”取值為0，“只有正規(guī)金融機構(gòu)借貸”取值為1，“只有非正規(guī)金融借貸”取值為2，為了研究需要，本文以賦值為0的類別作為參照組，相應(yīng)的可以得到以下兩個Logistic函數(shù)，即:

其中，Pi表示農(nóng)戶第i種借貸行為發(fā)生的概率，Xi表示第i個影響農(nóng)戶借貸行為的自變量，βji表示自變量回歸系數(shù)向量。

（三）變量設(shè)定

本文解釋變量主要包括農(nóng)戶個人稟賦、農(nóng)戶家庭特征、農(nóng)戶社會資本以及融資條件等四個方面，現(xiàn)就解釋變量各指標(biāo)的賦值方法和基本統(tǒng)計描述定義，如表1所示。

表1 因變量和自變量定義及統(tǒng)計描述

（續(xù)表）

三、實證結(jié)果分析

本文使用統(tǒng)計軟件SPSS19.0，以農(nóng)戶沒有任何借貸作為參考基礎(chǔ)，對576個有效樣本運用多元Logistic模型（Multinomial Logistic Regression model）分析農(nóng)戶借貸行為的主要影響因素。通過模型估計結(jié)果顯示，-2倍對數(shù)似然值為1066.2，模型卡方檢驗值為112.12，顯著性水平P＜0.001，表明模型具有較好的解釋力。模型估計結(jié)果中的變量系數(shù)及顯著程度具體如表2所示。

表2 農(nóng)戶借貸行為影響因素的Multinom ial Logistic模型估計結(jié)果

（續(xù)表）

根據(jù)模型估計結(jié)果，對農(nóng)戶借貸行為影響因素的分析如下：

1.農(nóng)戶個人稟賦對其借貸行為的影響。相對于沒有獲得任何借貸的農(nóng)戶而言，家庭戶主年齡對其獲得正規(guī)金融借貸有顯著的負(fù)向影響，并通過了5%的顯著性檢驗。這是因為正規(guī)金融機構(gòu)給農(nóng)戶放貸更多的考慮是基于政策規(guī)定，戶主年齡越大會使農(nóng)戶更難以獲得正規(guī)金融的資金支持。戶主的文化程度對其獲得正規(guī)金融借貸有顯著的正向影響，并通過了10%的顯著性檢驗。戶主文化程度決定其收入水平的高低和對金融政策的了解程度，而且文化程度越高的農(nóng)戶尋找非農(nóng)投資項目的能力越強，其信貸需求也越強，選擇向正規(guī)金融機構(gòu)借貸的可能性就越大。同時，通過實證結(jié)果發(fā)現(xiàn)，家庭戶主具有外出打工經(jīng)歷對其獲得非正規(guī)金融借貸有顯著的正向影響，并通過了5%的顯著性檢驗，因為農(nóng)戶的打工經(jīng)歷使其擴大了人情交往范圍，增加了農(nóng)戶的社會資本積累，在農(nóng)戶有資金需求時其更傾向于親朋好友之間的無息借貸。

2.農(nóng)戶家庭特征對其借貸行為的影響。農(nóng)戶家庭勞動力數(shù)量對其獲得正規(guī)金融借貸有顯著的正向影響，且通過了5%的顯著性檢驗。因為農(nóng)戶家庭勞動力越多，農(nóng)戶家庭總收入就會不斷增加，收入較高是農(nóng)戶從金融機構(gòu)獲得貸款的前提，大多數(shù)金融機構(gòu)更愿意選擇將資金貸給收入較高且穩(wěn)定的農(nóng)戶。農(nóng)戶家庭農(nóng)業(yè)生產(chǎn)能力對其獲得正規(guī)金融借貸也有顯著的正向影響，且通過了1%的顯著性檢驗，家庭農(nóng)業(yè)生產(chǎn)能力越高意味著農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營收入占家庭總收入的比例越高，對于以種植業(yè)為主要收入來源的農(nóng)戶而言，增加家庭總收入就必須擴大種植規(guī)模，所需資金的來源則主要傾向于正規(guī)金融機構(gòu)借貸。農(nóng)戶實際耕地面積的統(tǒng)計檢驗結(jié)果說明，隨著農(nóng)戶實際耕地面積增加,農(nóng)戶向正規(guī)金融借貸的概率會下降，傳統(tǒng)農(nóng)村金融機構(gòu)更加看重農(nóng)戶年末生產(chǎn)性資產(chǎn)總值。值得注意的是,農(nóng)戶是否是移民戶變量對其獲得非正規(guī)金融借貸有顯著的正向影響作用，且通過了5%的顯著性檢驗，移民戶所處區(qū)域主要在寧夏引黃灌區(qū)，該區(qū)域民間借貸發(fā)展比較活躍，使得農(nóng)戶融資渠道多元化，加之民間借貸手續(xù)靈活，因此移民戶則更傾向于非金融借貸。

3.農(nóng)戶社會資本對其借貸行為的影響。農(nóng)戶人情支出和農(nóng)戶間信任程度變量對其獲得非正規(guī)金融借貸有顯著的正向影響作用，且分別通過了5%和1%的顯著性檢驗；農(nóng)戶間和睦程度對其獲得正規(guī)金融借貸和非正規(guī)金融借貸都產(chǎn)生了顯著的正向影響，且分別通過了5%和10%的顯著性檢驗。這意味著農(nóng)戶人情支出越多，農(nóng)戶間和睦程度和信任程度越高,農(nóng)戶越偏好非正規(guī)借貸渠道。同時農(nóng)戶關(guān)系越和睦,良好的社會氛圍有助于農(nóng)戶間的聯(lián)合,類似于組成了能夠提供抵押擔(dān)保的集體，通過農(nóng)戶聯(lián)保貸款等方式，獲得正規(guī)金融機構(gòu)的支持[11]。加之在農(nóng)村長期的生活生產(chǎn)中形成的地緣關(guān)系成為了農(nóng)戶生活生產(chǎn)中重要的組成部分，農(nóng)村地區(qū)鄰里間信任程度越高,則會給農(nóng)戶的生活環(huán)境帶來諸多便利，從而使得與生產(chǎn)經(jīng)營直接相關(guān)的融資活動也得到不同程度的改善。

4.農(nóng)戶融資條件對其借貸行為的影響。農(nóng)戶是否有非農(nóng)投資打算對其獲得正規(guī)金融借貸和非正規(guī)金融借貸都產(chǎn)生了顯著的正向影響，且分別通過了1%和5%的顯著性檢驗。農(nóng)戶進行非農(nóng)行業(yè)投資，則會產(chǎn)生較強的融資意愿，對其獲得資金支持有重要的促進作用。如果資金需求規(guī)模比較大，農(nóng)戶則傾向于正規(guī)金融機構(gòu)借貸，因正規(guī)金融機構(gòu)資金雄厚，組織機制和運行機制規(guī)范，能夠滿足農(nóng)戶較大規(guī)模和更大范圍的借貸；而非正規(guī)借貸大多具有明顯的區(qū)域特征，手續(xù)簡單靈活，能夠滿足農(nóng)戶規(guī)模較小、短期的資金需求。除此以外，本文用農(nóng)戶對貸款難易程度的認(rèn)知和對自己生活水平的評價來反映農(nóng)戶對金融機構(gòu)貸款政策的認(rèn)知，實證結(jié)果顯示，農(nóng)戶認(rèn)為從金融機構(gòu)貸款難度大，其生活水平比較低，則更傾向于非正規(guī)金融進行借貸以滿足其融資需求，這基本符合現(xiàn)階段經(jīng)濟欠發(fā)達區(qū)域農(nóng)戶融資面臨的現(xiàn)狀，也進一步證實了非正規(guī)金融是農(nóng)戶獲得信貸支持的重要來源。

五、研究結(jié)論

本文在已有相關(guān)研究成果的基礎(chǔ)上,基于寧夏生態(tài)移民區(qū)農(nóng)戶借貸行為調(diào)查所獲得的576戶樣本農(nóng)戶數(shù)據(jù)，建立計量經(jīng)濟模型對農(nóng)戶借貸行為及影響因素進行實證研究，根據(jù)實證結(jié)果可以得出以下研究結(jié)論：第一，農(nóng)戶個人和家庭的資源稟賦對其借貸行為有顯著的影響作用。主要表現(xiàn)在戶主的文化程度、農(nóng)戶家庭勞動力數(shù)量和農(nóng)業(yè)生產(chǎn)能力對農(nóng)戶獲得正規(guī)金融借貸有顯著的正向影響，戶主的年齡和農(nóng)戶家庭土地經(jīng)營數(shù)量有顯著的負(fù)向影響，即戶主的年齡越小，文化程度越高，以及家庭總體的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)能力越強，則獲得正規(guī)金融借貸的概率越大；而土地經(jīng)營面積越多，意味著農(nóng)戶對土地的依賴性越強，加之農(nóng)戶不具備土地所有權(quán)，土地不能作為農(nóng)戶借貸有效的抵押擔(dān)保，反而對其獲得正規(guī)金融借貸的可能性降低，這也正說明了農(nóng)村普遍存在信貸約束的原因之一。而戶主的外出打工經(jīng)歷對其獲得非正規(guī)借貸在5%的統(tǒng)計水平上有顯著的正向影響，這在一定程度上證明了農(nóng)戶非農(nóng)收入對信貸需求具有較強的替代性的理論分析。農(nóng)戶是否是移民戶的變量對其獲得非正規(guī)借貸有顯著的正向影響。移入地非正規(guī)金融比較發(fā)達，對于正規(guī)金融借貸具有很強的替代性。第二，農(nóng)戶間“關(guān)系”的親密程度對其借貸行為有顯著的影響作用。在長期的農(nóng)村生活生產(chǎn)中所形成的地緣、血緣、情緣關(guān)系已經(jīng)成為農(nóng)戶生產(chǎn)生活中必不可少的組成部分，因此農(nóng)戶人情支出越多，鄰里關(guān)系越和睦,互相越信任，農(nóng)戶越容易獲得非正規(guī)借貸,同時農(nóng)戶間的和睦關(guān)系有助于農(nóng)戶獲得正規(guī)金融機構(gòu)的支持。農(nóng)戶社會資本的積累能夠起到重要的信息傳遞作用，有助于擴大農(nóng)村正規(guī)金融機構(gòu)的農(nóng)戶信貸空間,使其在更高水平上尋求自身收益最大化與支農(nóng)目標(biāo)的平衡,從根本上緩解農(nóng)戶信貸約束的困境，也可以看出農(nóng)村地區(qū)正規(guī)金融機構(gòu)和非正規(guī)金融之間存在的互補性以及非正規(guī)金融的良性發(fā)展有利于農(nóng)村金融市場的開放和農(nóng)村金融組織體系的完善。第三，農(nóng)戶收入增加的預(yù)期、農(nóng)戶對農(nóng)村金融機構(gòu)信貸政策和自身融資條件的認(rèn)知是影響農(nóng)戶獲得信貸支持的重要變量。農(nóng)戶如果具有非農(nóng)投資打算，獲得正規(guī)金融借貸和非正規(guī)金融借貸的可能性越大，同時農(nóng)戶對農(nóng)村金融機構(gòu)信貸政策和自身融資條件認(rèn)知程度越深，則越傾向于非正規(guī)金融進行借貸。

基于以上結(jié)論，可以得出以下政策啟示：第一，農(nóng)戶收入提高是農(nóng)村金融市場健康發(fā)展的根本保證，政府相關(guān)部門應(yīng)該加大對農(nóng)戶職業(yè)培訓(xùn)的力度，鼓勵農(nóng)戶進行非農(nóng)行業(yè)投資，采取多種途徑切實提高農(nóng)戶收入水平。第二，有序推進農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)，促進土地規(guī)?；?jīng)營，提高農(nóng)戶收入，構(gòu)建具有地區(qū)差異化且基于農(nóng)戶需求導(dǎo)向性的農(nóng)村金融借貸體系，不僅可以使農(nóng)戶提供的抵押品多元化，易于獲取農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營貸款并用于發(fā)展農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，且益于緩解農(nóng)村的信貸約束困境。第三，根據(jù)不同類型的農(nóng)戶社會資本信息傳遞作用的特征和運行機制，著力構(gòu)建農(nóng)戶與農(nóng)村地區(qū)正規(guī)金融機構(gòu)的信息傳輸渠道,逐步形成穩(wěn)定有序高效的信息溝通機制,可以直接降低農(nóng)村地區(qū)正規(guī)金融機構(gòu)獲取農(nóng)戶信息的成本。最后，加強對農(nóng)村金融機構(gòu)相關(guān)信貸政策和金融知識的教育宣傳，使廣大農(nóng)戶真正了解農(nóng)村金融機構(gòu)，提高農(nóng)戶對信貸政策的認(rèn)知程度，使農(nóng)戶理性地選擇融資渠道，有利于降低農(nóng)戶交易成本和有效滿足融資需求。

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[責(zé)任編輯：南南]

馬艷艷，寧夏大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院副教授，南京農(nóng)業(yè)大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院博士生，江蘇南京210095；林樂芬，江蘇農(nóng)村金融發(fā)展研究中心，南京農(nóng)業(yè)大學(xué)金融學(xué)院財政金融研究中心，教授，博士生導(dǎo)師，江蘇南京210095；楊國濤，寧夏大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院教授，碩士生導(dǎo)師，寧夏銀川750021

F830.34

A

1004-4434(2015)01-0073-05

國家自然科學(xué)基金“六盤山連片特困地區(qū)農(nóng)戶發(fā)展能力評估”（71263042）；寧夏高等學(xué)?？茖W(xué)研究項目“寧夏生態(tài)移民區(qū)農(nóng)戶借貸行為及其對收入的影響研究”（NGY2014020）