集團客戶的風(fēng)險特征及防范措施

李兆民

摘要：目前，集團客戶在銀行經(jīng)營比例中占到的比例越來越大，與此同時集團客戶風(fēng)險也在不斷的增加，因此也引起了有關(guān)部門的工作人員的重視。筆者從集團客戶的常見的特點出發(fā)，然后分析集團客戶帶給銀行經(jīng)營的不利之處，在此基礎(chǔ)上提出幾點進行防范的措施和建議，希望對大家有所幫助。

關(guān)鍵詞：集團客戶；風(fēng)險；防范

據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，目前集團客戶授信總額非常龐大，已經(jīng)占到了銀行全部授信的一半以上，而有的銀行占到的比例更大，為60%。集團客戶對于銀行的吸引力是不言而喻的，這和其優(yōu)勢有著直接的關(guān)系：市場競爭力強、資本實力雄厚、具有品牌效益、資信等級非常高、資產(chǎn)規(guī)模大，此外抗風(fēng)險能力也非常的強。可以說，當(dāng)下信貸已經(jīng)朝著集團客戶集中，在此情況下銀行面臨的客戶信用風(fēng)險也就隨之增加。金融危機的發(fā)生以及其危害力在此證明了金融體系自身缺乏有效阻擋，此外也嚴(yán)重的缺乏化解客戶風(fēng)險的作用。當(dāng)企業(yè)對資金的渴求度非常大時，那么銀行的信貸規(guī)模就會大幅度增加，結(jié)構(gòu)惡化，而不良資產(chǎn)也在不斷的增加，最終導(dǎo)致銀行貸款風(fēng)險的急劇增加，帶給銀行極大的壓力和挑戰(zhàn)。因此，很有必要對集團客戶風(fēng)險點進行分析，然后提出防控措施。

一、集團客戶內(nèi)涵

集團客戶是一系列企業(yè)的總和，其紐帶是契約或者資本，在管理控制方面是以股權(quán)或者事實為依據(jù)的。集團客戶之間存在可能不按公允價格原則轉(zhuǎn)移資產(chǎn)和利潤。

在生產(chǎn)經(jīng)營過程中，集團客戶會在其關(guān)聯(lián)的企業(yè)之間進行關(guān)聯(lián)交易。這種關(guān)聯(lián)交易的特點是不按照公允價格進行資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移以及利潤的操作，因此市場秩序受到了極大的干擾和破壞。此外，這種操作也嚴(yán)重削弱了銀行的結(jié)算監(jiān)督作用，在此基礎(chǔ)上銀行的授信風(fēng)險也會急劇增加。

二、金融機構(gòu)對集團客戶實施授權(quán)的主要風(fēng)險體現(xiàn)

集團客戶的投資關(guān)系非常的復(fù)雜，其關(guān)聯(lián)的企業(yè)貸款量也是十分龐大的。對于關(guān)聯(lián)企業(yè)來說，休戚與共，一榮俱榮，一損俱損。如果資金鏈斷裂的話，那么對銀行造成的直接損失是十分巨大的，比如“酒花事件”和“德隆事件”，這些事件造成的影響是十分巨大的，到目前為止依舊刺痛著各家銀行的神經(jīng)。筆者在分析之后發(fā)現(xiàn)，目前集團客戶風(fēng)險的主要表現(xiàn)形式包括以下幾個方面：

集團真相難以看清楚，這和關(guān)聯(lián)交易頻繁以及復(fù)雜有著直接的關(guān)系。集團客戶為了實現(xiàn)多元化投資，往往進行頻繁的兼并和收購，因此經(jīng)營范圍會牽扯到很多方面，這樣擴大資產(chǎn)規(guī)模的目的就會實現(xiàn)。有的則使用是鏈?zhǔn)浇?jīng)營模式，每一個公司均在同一個鏈條之上，只不過屬于不同的環(huán)節(jié)，相互之間也為交易對手。比較常見的操作手法就是就每一個新項目設(shè)置一個新的公司，因此集團的規(guī)模就會得到擴大，此外也可以免受債務(wù)的牽連。一般情況下，這種集團的融資運作經(jīng)營手法都比較隱蔽，這就給了解內(nèi)部關(guān)系以及集團全貌造成了極大的阻礙。有的集團客戶使用關(guān)聯(lián)關(guān)系，進行沖賬或者是關(guān)聯(lián)交易，以求達到虛假繁榮以及對業(yè)績進行操縱的目的，最終粉飾太平。

多頭授信，有的集團客戶則是過度手心，最終造成信用額度的膨脹。目前，以融資促投資，用投資帶動融資的手法被大多數(shù)集團客戶使用。集團控制的關(guān)聯(lián)企業(yè)越多，那么融資能力就比較強。規(guī)模在擴大，那么融資能力就隨之增加，可以說投資和融資是互相幫助的。集團客戶其成員功能都是獨立的法人，因此也符合銀行信貸準(zhǔn)入資格。一個集團的表象繁榮，也就容易得到銀行的信任和信貸支持。此外，目前各商業(yè)銀行的激勵約束機制不是很健全，自身的法人治理結(jié)構(gòu)也不夠完善。由于經(jīng)濟資源有限，營銷和行業(yè)競爭的壓力越來越大，因此信貸資產(chǎn)規(guī)模得到了盲目的增長，搶占了大量的市場份額。而各家銀行發(fā)生爭搶情況，那么集團整體的過度授信以及多頭授信狀況就會產(chǎn)生，最終導(dǎo)致“多米諾骨牌”效應(yīng)。

貸后的管理難度增加。各單戶之間進行倒賬，信貸資金的挪用相對容易，由于各戶之間的區(qū)域跨度非常的大，這給銀行監(jiān)管造成了一定的難度。統(tǒng)一財務(wù)管理模式是目前大部分的集團使用的方式，也就是把各家銀行的貸款轉(zhuǎn)到企業(yè)集團的結(jié)算中心，之后實施統(tǒng)一的支配。子公司如果有需要，那么集團企業(yè)可以進行銀行貸款資金的抽調(diào)和挪用。集團客戶成員企業(yè)在使用自身的名義得到貸款后，往往會發(fā)生揮霍的現(xiàn)象，比如：申請用途不符的購買基金、對股權(quán)進行收購等。因此，資金挪用的風(fēng)險就會加大，但是很難進行理清，集團關(guān)系也十分的復(fù)雜，因此管理的難度非常大。貸后監(jiān)管發(fā)現(xiàn)事實的難度大。

對整體風(fēng)險的分析能力差，此外互保風(fēng)險也非常大。在對授信進行申請時，集團客戶會讓其他客戶進行擔(dān)保。而事實上，集團客戶這樣做只是為了滿足銀行形式上的要求，而授信主體和擔(dān)保方是一致的，可以說擔(dān)保形同虛設(shè)。在這種情況下，銀行工作人員對授信的第二還款來源和控制程度就會弱化，分析和把控能力也會下降，最終銀行的信貸風(fēng)險就會增加。

三、對集團客戶授信產(chǎn)生風(fēng)險的防控措施建議

1準(zhǔn)確界定集團客戶的授信范圍

防范集團客戶風(fēng)險，梳理集團客戶的授信邊界是關(guān)鍵。實際工作中，銀行應(yīng)從集團客戶的實際控制人做起，按照股權(quán)關(guān)系和實際控制原則，對集團客戶各成員企業(yè)進行認(rèn)真梳理，建立集團客戶關(guān)系樹，并指定母公司所在地的經(jīng)辦行為牽頭行，對集團客戶關(guān)系樹進行維護和更新。同時，在銀行系統(tǒng)內(nèi)部成立以牽頭行為首的客戶經(jīng)理團隊，建立定期的信息溝通機制，確保集團客戶發(fā)生的重大信息全部在銀行的監(jiān)測范圍之內(nèi)。

2對集團客戶制訂統(tǒng)一經(jīng)營策略

能否經(jīng)營好一個產(chǎn)權(quán)關(guān)系復(fù)雜、跨業(yè)經(jīng)營的集團客戶，考驗著銀行家的智慧，牽頭行應(yīng)承擔(dān)起在全國范圍（甚至全球范圍）內(nèi)經(jīng)營管理好這個集團客戶的重任。牽頭行不擔(dān)要對整個集團客戶提出一個總體經(jīng)營目標(biāo)，還要對集團客戶關(guān)系進行分層（產(chǎn)權(quán)層次）、分塊（業(yè)務(wù)板塊）、分條（產(chǎn)業(yè)鏈條），結(jié)合銀行的金融產(chǎn)品和各自的風(fēng)險狀況，分別制訂不同的經(jīng)營策略。

3對集團客戶開展綜合授信

對集團客戶開展綜合授信就是要控制集團客戶的授信總量，防范過度授信風(fēng)險。集團客戶牽頭行須在對集團客戶合并會計報表分析的基礎(chǔ)上，結(jié)合客戶實際金融需求，提出授信總量。在此總量范圍之內(nèi)，各成員行對轄內(nèi)成員企業(yè)進行單獨授信，授信批復(fù)報牽頭行分割授信額度，從而確保銀行對集團客戶的授信總量始終處于其承債限額之內(nèi)。

4加強成員行對成員企業(yè)的管理責(zé)任

集團客戶風(fēng)險事項的發(fā)生首先是從個體開始的，各成員行要切實履行好轄內(nèi)成員企業(yè)的管理責(zé)任，確保不發(fā)生風(fēng)險事項，企業(yè)的重大信息及時向牽頭行匯報，以便牽頭行及早采用行動，只有個體風(fēng)險事項及時得到控制，才能確保企業(yè)集團安然無憂。成員行的管理責(zé)任體現(xiàn)在貸前調(diào)查、貸中審批和貸后管理各個環(huán)節(jié)。

5強化第二還款來源

集團客戶某一企業(yè)申請銀行貸款一般由集團內(nèi)另一成員企業(yè)擔(dān)保，對整個企業(yè)集團來講，各成員企業(yè)的互保其實質(zhì)上是信用貸款，起不到風(fēng)險緩釋作用，建議最好使用企業(yè)的自有資產(chǎn)做抵押的方式，或以集團外第三方企業(yè)保證或抵押，以夯實第二還款來源。對于實力較弱的集團企業(yè)，可考慮追加實際控制人個人資產(chǎn)承擔(dān)連帶擔(dān)保責(zé)任。

6加強銀行間的聯(lián)合任重而道遠

我國各商業(yè)銀行客戶識別標(biāo)準(zhǔn)差別無幾，金融產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重，在經(jīng)濟下行壓力較大、風(fēng)險事項頻發(fā)的大環(huán)境下，各商業(yè)銀行不約而同的把目光聚焦在為數(shù)不多的優(yōu)質(zhì)集團客戶身上，表現(xiàn)在授信規(guī)模上，競相攀比，壘大戶。而對于已經(jīng)發(fā)生風(fēng)險事項的集團客戶，又競相抽貸，甚至采取法律手段進行收貸，把企業(yè)逼到了破產(chǎn)倒閉的境地。銀行和客戶是利益共同體，銀行之間即是競爭關(guān)系也是合作關(guān)系，對大型集團客戶采用銀團貸款，即避免了過度授信，又增強了對企業(yè)的控制能力，當(dāng)企業(yè)出現(xiàn)經(jīng)營困難時，銀行之間可協(xié)調(diào)立場，共同確定進退策略。

參考文獻：

[1] 孫熒熒集團客戶授信風(fēng)險管理存在的難點與對策[J]經(jīng)濟與金融，2012（22）

[2] 李翰華甘肅銀監(jiān)局課題組大額授信集團客戶風(fēng)險管理現(xiàn)狀、問題及改進設(shè)想[J]金融監(jiān)管，2012（3）

[3] 曹真明集團客戶信貸管理問題研究[J]現(xiàn)代金融，2011（23）