上海鋼貿(mào)商資金崩盤 涉及1500億元

李瑞軒

鋼貿(mào)企業(yè)集體出局之后，上游的鋼材交易市場(chǎng)將直接遭受重創(chuàng)，不少大型鋼廠也被卷入。

馬年春節(jié)一過，上海鋼材貿(mào)易圈連續(xù)地震，沉寂許久的鋼貿(mào)圈借貸黑洞再度被引爆。

2月7日，新年的第一個(gè)交易日，上市公司新日恒力公告稱，因金融借款被民生銀行上海分行起訴，公司實(shí)際控制人、上海松江鋼材城董事長(zhǎng)肖家守名下4.6億資產(chǎn)被法院查封；此外，肖旗下投資公司上海新日所持有的新日恒力8000萬股遭法院輪候凍結(jié)，凍結(jié)期為兩年。新日恒力當(dāng)日股價(jià)重挫8.13%。

2月10日，平安銀行和工商銀行的上海分行對(duì)肖家守的數(shù)起金融借款糾紛案件在上海浦東新區(qū)法院開庭。因肖本人拒絕出庭，法院方面表示將做開庭公告?zhèn)魉停缭俅稳毕?，則做缺席審判。

現(xiàn)年45歲的肖家守于上世紀(jì)90年代中期進(jìn)入鋼貿(mào)行業(yè)，在長(zhǎng)三角地區(qū)擁有兩個(gè)規(guī)模巨大的鋼材交易市場(chǎng)，其下資產(chǎn)涉足金融、地產(chǎn)開發(fā)，是滬上地區(qū)經(jīng)營(yíng)鋼材生意的領(lǐng)軍人物，被圈內(nèi)稱為“鋼貿(mào)大王”。

肖家守的困境源于近年來鋼貿(mào)圈的融資黑洞。2008年后，通過盤根錯(cuò)節(jié)的金融借貸、擔(dān)保與反擔(dān)保，滬上地區(qū)的鋼貿(mào)行業(yè)獲得了大量融資。此后鋼價(jià)暴跌，大批鋼貿(mào)商陷入巨虧，無力償還到期的銀行借款，因提供了“擔(dān)?！?，肖家守旗下多個(gè)公司被訴連帶賠償。

與肖家守情形相似，另一鋼貿(mào)大佬也陷入了“連帶賠償”的困境。素有上海鋼貿(mào)圈“帶頭大哥”、上海鋼市第一人之稱的上海鋼協(xié)會(huì)長(zhǎng)周華瑞被多家銀行起訴。上海法院網(wǎng)的信息顯示，從今年3月起到6月，周華瑞將遭遇民生銀行、光大銀行、郵儲(chǔ)銀行和興業(yè)銀行在上海不同區(qū)域的支行起訴，訴訟案件多達(dá)22起。

在業(yè)內(nèi)看來，從繁極一時(shí)到現(xiàn)如今全行業(yè)坍塌，導(dǎo)致鋼貿(mào)企業(yè)出現(xiàn)大規(guī)模資金危機(jī)的罪魁禍?zhǔn)?，就是?lián)貸聯(lián)保的特有融資模式。

長(zhǎng)三角地區(qū)一直擁有國(guó)內(nèi)最大的鋼材交易市場(chǎng)，2008年以后隨著4萬億投資盛宴的開啟，鋼價(jià)水漲船高，市場(chǎng)開始大肆炒作鋼材。

“那時(shí)候，一噸螺紋鋼利潤(rùn)就在1000元左右，堪稱暴利?！蓖趿ⅲ谏虾．?dāng)?shù)貜氖落撡Q(mào)生意。據(jù)他介紹，由于潛在的需求預(yù)期，鋼貿(mào)企業(yè)開始一窩蜂大肆囤積鋼材。而在另一邊，鋼貿(mào)圈本身資金密集，流動(dòng)現(xiàn)金規(guī)模大，融資成本高的特點(diǎn)也吸引了銀行的關(guān)注。

為了確保借款安全可靠，一種名為“聯(lián)貸聯(lián)?！钡娜谫Y模式在銀行和鋼貿(mào)商之間應(yīng)運(yùn)而生。通過將3-5個(gè)鋼貿(mào)企業(yè)結(jié)成小組，聯(lián)合向銀行提出授信，每個(gè)企業(yè)均對(duì)貸款承擔(dān)連帶擔(dān)保責(zé)任，以降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。火爆的行情，加上“安全可靠”的融資模式，讓鋼貿(mào)企業(yè)受到了銀行的青睞，整個(gè)行業(yè)源源不斷地從銀行吸取資金，資金雪球越滾越大。

但事情的走向卻和預(yù)想產(chǎn)生了偏差。從銀行貸出來的資金未停留在鋼貿(mào)行業(yè)本身，更多流向了瘋狂的樓市甚至股市。

危局在2011年底開始顯現(xiàn)，無錫一洲集團(tuán)老板騙貸后跑路，旗下公司宣告破產(chǎn)，涉案金額高達(dá)10億元，掀開了鋼貿(mào)黑洞的冰山一角。

與此同時(shí)，政府開始實(shí)施房地產(chǎn)宏觀調(diào)控，加上鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩，鋼價(jià)大幅“跳水”，投入到樓市股市里的資金難以抽回，大批鋼貿(mào)企業(yè)資金鏈斷裂。

發(fā)現(xiàn)鋼貿(mào)資金黑洞越來越難以填補(bǔ)，銀行開始恐慌，一度做得風(fēng)生水起的鋼貿(mào)融資業(yè)務(wù)突然急剎車。隨著資金流動(dòng)性的驟然收緊，鋼貿(mào)企業(yè)大批倒閉，還不上款的鋼貿(mào)老板開始“人間蒸發(fā)”，破產(chǎn)跑路的戲碼屢現(xiàn)。截至2013年上半年，僅在上海地區(qū)各級(jí)法院開庭審理的鋼貿(mào)商金融借款案件就超過600起。據(jù)媒體報(bào)道，目前上海地區(qū)涉及鋼貿(mào)業(yè)務(wù)的貸款金額至少1500億元，而在目前上海部分銀行的不良貸款中，有超過9成是來自鋼貿(mào)融資。

卓創(chuàng)咨詢鋼鐵分析師劉新偉認(rèn)為，滬上鋼貿(mào)危機(jī)已由小型企業(yè)轉(zhuǎn)移到行業(yè)龍頭企業(yè)，而鋼貿(mào)企業(yè)集體出局之后，上游的鋼材交易市場(chǎng)將直接遭受重創(chuàng)。由于與鋼貿(mào)企業(yè)牽連過多，不少大型鋼廠也被卷入借款訴訟的風(fēng)波之中?！案匾氖?，失去了下游鋼貿(mào)業(yè)承銷、經(jīng)銷的行業(yè)蓄水池功效，上游鋼廠缺乏銷售渠道，在行業(yè)大勢(shì)不好的背景下，鋼鐵企業(yè)的經(jīng)營(yíng)將變得異常困難。”劉新偉說。endprint