國有商業(yè)銀行與股份制銀行經(jīng)營效率比較研究

摘 要：運(yùn)用DEA方法對(duì)我國國有商業(yè)銀行與股份制商業(yè)銀行的經(jīng)營效率進(jìn)行測算和比較，研究認(rèn)為兩類銀行的經(jīng)營效率差距隨各個(gè)時(shí)期改變，2010年以前國有商業(yè)銀行的經(jīng)營效率高于股份制商業(yè)銀行，而2011年后則相反；且銀行業(yè)的效率損失主要來源于經(jīng)營管理技術(shù)的無效。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行經(jīng)營效率；DEA；比較

中圖分類號(hào)：F83 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1002-2589（2014）14-0062-02

經(jīng)過三十多年的改革和發(fā)展，我國銀行業(yè)已從改革開放前的“大一統(tǒng)”銀行體系轉(zhuǎn)變成多元化的商業(yè)銀行體系，截至2012年底我國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)共有法人機(jī)構(gòu)3 747家。其中5大國有商業(yè)銀行和12家股份制商業(yè)銀行仍構(gòu)成我國銀行業(yè)的主體，截至2012年底，兩類銀行的總資產(chǎn)達(dá)835 672億元。而國有商業(yè)銀行同股份制商業(yè)銀行的效率比較也一直是學(xué)術(shù)界關(guān)注和爭論的焦點(diǎn)。效率是銀行競爭力的集中體現(xiàn)，是銀行可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵和核心，基于經(jīng)營效率角度對(duì)兩類銀行進(jìn)行比較分析。

一、經(jīng)營效率的測度方法

目前學(xué)者多采用衡量全要素生產(chǎn)率的前沿分析方法來研究效率問題，采用前沿分析方法中常用的非參數(shù)方法：數(shù)據(jù)包絡(luò)分析（DEA）。DEA是著名運(yùn)籌學(xué)家A.Charnes和W.W.Copper等學(xué)者以“相對(duì)效率”概念為基礎(chǔ)，根據(jù)多指標(biāo)投入和多指標(biāo)產(chǎn)出對(duì)相同類型的單位（部門）進(jìn)行相對(duì)有效或效益評(píng)價(jià)的一種新的系統(tǒng)分析方法，一般稱之為CCR模型。具體如下。

假設(shè)有n家銀行利用m種投入生產(chǎn)s種產(chǎn)出，對(duì)于第j家銀行，用Xj和Yj表示輸入和輸出向量：

這里xij表示第j家銀行對(duì)第i種類型輸入的投入量；yij表示第j家銀行對(duì)第i種類型輸出的產(chǎn)出量。計(jì)算第j家銀行的技術(shù)效率的模型為：

這里，θ即是第j家銀行的技術(shù)效率值，滿足0θ1，當(dāng)θ=1時(shí)，表示該銀行是效率前沿面上的點(diǎn)，因而處于技術(shù)有效狀態(tài)。

Banker、Charnes和Cooper（1984）對(duì)模型（1）進(jìn)行了改進(jìn)，加入了一個(gè)凸性假設(shè)：，從而將其改造為VRS模型，即：

VRS模型將技術(shù)效率分解為純技術(shù)效率和規(guī)模效率。

二、經(jīng)營效率的實(shí)證結(jié)果

1.投入產(chǎn)出指標(biāo)的選取

在借鑒國內(nèi)外研究的基礎(chǔ)上，根據(jù)我國銀行經(jīng)營的特點(diǎn)，選取員工人數(shù)，用以衡量銀行的勞動(dòng)力投入；實(shí)物資產(chǎn)（固定資產(chǎn)凈值+在建工程），衡量銀行固定資產(chǎn)的投入；營業(yè)支出，衡量銀行在進(jìn)行經(jīng)營活動(dòng)時(shí)的成本支出，三個(gè)變量作為投入變量。選取利息凈收入和非利息收入作為反映銀行總體經(jīng)營水平的產(chǎn)出變量。

2.樣本與數(shù)據(jù)來源

根據(jù)本文所研究的內(nèi)容，選取5大國有商業(yè)銀行（中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行和交通銀行）和12家股份制商業(yè)銀行，分別為中信銀行、中國光大銀行、華夏銀行、廣發(fā)銀行、平安銀行、招商銀行、上海浦東發(fā)展銀行、興業(yè)銀行、中國民生銀行、恒豐銀行、浙商銀行和渤海銀行。實(shí)證分析以2007-2012年的年度數(shù)據(jù)為樣本區(qū)間，數(shù)據(jù)來源于各商業(yè)銀行的年報(bào)。

3.實(shí)證結(jié)果及分析

根據(jù)上述所選的投入產(chǎn)出變量及各銀行數(shù)據(jù)，采用DEA模型中的CCR和BCC模型，運(yùn)用TimCoelli編寫的DEAP2.1軟件可求解各商業(yè)銀行的效率值。計(jì)算結(jié)果如下。從表1數(shù)據(jù)可以看出我國銀行業(yè)效率水平總體上呈上升趨勢，尤其是近兩年效率有了較大提高。經(jīng)計(jì)算，樣本期間內(nèi)銀行業(yè)的總體技術(shù)效率均值為0.841，純技術(shù)效率和規(guī)模效率分別為0.888和0.948，也就是說我國銀行業(yè)無效率主要來自純技術(shù)效率為0.112，而來自于規(guī)模無效率為0.052，這意味著我國國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行效率損失68.29%來源于純技術(shù)無效，31.71%歸因于規(guī)模效率損失，技術(shù)管理水平的落后是造成銀行業(yè)整體無效率的主因。

樣本期內(nèi)，5大國有商業(yè)銀行的技術(shù)效率均值為0.841，純技術(shù)效率和規(guī)模效率均值分別為0.888和0.954；而股份制商業(yè)銀行的技術(shù)效率均值為0.838，純技術(shù)效率和規(guī)模效率均值分別為0.889和0.946。從效率損失來看，國有商業(yè)銀行的技術(shù)無效70.89%來源于純技術(shù)無效，而股份制商業(yè)銀行67.27%歸因于純技術(shù)無效。這意味著雖然在樣本期內(nèi)國有商業(yè)銀行的經(jīng)營效率略高于股份制商業(yè)銀行，但從管理技術(shù)水平上，國有商業(yè)銀行與股份制商業(yè)銀行仍存在差距。

圖1給出了兩類商業(yè)銀行經(jīng)營效率的各年趨勢。從各年效率均值來看，兩類銀行發(fā)展趨勢基本相似，國有商業(yè)銀行更趨于穩(wěn)定。從圖1可以看出，銀行業(yè)的發(fā)展有三個(gè)明顯趨勢，2007-2008年間，經(jīng)營效率下降，其原因分析為受次貸危機(jī)影響，我國作為發(fā)展中國家難免受其影響；2008至2010年間，銀行業(yè)效率逐漸提升，國有商業(yè)銀行的經(jīng)營效率要高于股份制商業(yè)銀行；但在近兩年股份制商業(yè)銀行的經(jīng)營效率要高于國有商業(yè)銀行，但兩類銀行發(fā)展趨勢均放緩。說明國有商業(yè)銀行的股份制改革以及上市提高了其經(jīng)營能力，風(fēng)險(xiǎn)控制能力增強(qiáng)。

三、結(jié)論與建議

通過DEA得到的經(jīng)營效率對(duì)國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行比較研究發(fā)現(xiàn)，2007-2012年期間內(nèi)兩類銀行經(jīng)營效率呈上升趨勢，但2008年后，兩類商業(yè)銀行呈現(xiàn)差異性，2010年以前國有商業(yè)銀行的經(jīng)營效率高于股份制商業(yè)銀行，而2011年后股份制商業(yè)銀行的效率則高于國有商業(yè)銀行；國有商業(yè)銀行的經(jīng)營管理與股份制商業(yè)銀行還存在差距。

基于實(shí)證結(jié)論，結(jié)合我國商業(yè)銀行經(jīng)營發(fā)展的實(shí)際，可提出以下政策建議：首先，應(yīng)加強(qiáng)銀行的員工培訓(xùn)，以提高各銀行機(jī)構(gòu)的經(jīng)營管理水平，進(jìn)一步促進(jìn)技術(shù)效率水平的提升。其次，繼續(xù)深化國有商業(yè)銀行改革，營造國有商業(yè)銀行市場化的金融環(huán)境，培育其自主經(jīng)營能力以促進(jìn)管理能力、公司治理水平和經(jīng)營效率的提升。第三，股份制商業(yè)銀行應(yīng)順應(yīng)市場發(fā)展環(huán)境，轉(zhuǎn)變經(jīng)營戰(zhàn)略，利用自身資本優(yōu)勢開拓創(chuàng)新，進(jìn)一步增強(qiáng)業(yè)務(wù)范圍，增強(qiáng)市場競爭力，最終實(shí)現(xiàn)自身經(jīng)營效率的提高。

參考文獻(xiàn)：

[1]Charnes， Cooper and Rhodes.Measuring the Efficiency of Decision Making Units [J].European Journal of Operational Research， 1978，2(6).

[2]Banker， Charnes and Cooper.Some Models for Estimating Technical and Scale Inefficiencies in Data Development Anaysis [J]， Management Science， 1984(9).

[3]張建華.我國商業(yè)銀行效率研究的DEA方法及1997~2001年效率的實(shí)證分析[J].金融研究，2003(1).