梯若爾：討巧的學(xué)院派

2014年度諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎的結(jié)果既令人意外，又在情理之中——由法國經(jīng)濟(jì)學(xué)家讓·梯若爾（Jean Tirole）獨(dú)享。

梯若爾1953年出生于法國巴黎附近的特魯瓦，擁有應(yīng)用數(shù)學(xué)和經(jīng)濟(jì)學(xué)兩個博士學(xué)位，現(xiàn)為法國圖盧茲產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)研究所科研所長，同時還擔(dān)任讓—雅克·拉豐基金會主席、圖盧茲高等研究院執(zhí)行委員會主任等職務(wù)，且是美國麻省理工學(xué)院等大學(xué)客座教授。

諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎表彰的是梯若爾“對市場力量和規(guī)制的分析”，但這只是他學(xué)術(shù)貢獻(xiàn)中很小的一部分。

事實(shí)上，梯若爾迄今所取得的研究成果令人震驚，已發(fā)表了數(shù)百篇文章，出版十幾部專著。他幾乎每年都在《美國經(jīng)濟(jì)評論》《政治經(jīng)濟(jì)學(xué)雜志》《經(jīng)濟(jì)計(jì)量學(xué)雜志》等經(jīng)濟(jì)學(xué)頂級期刊上發(fā)表論文，有時甚至一年發(fā)表多篇。他與拉豐一起，創(chuàng)立了聞名世界的圖盧茲學(xué)派，拉豐逝世后，他成了該學(xué)派的唯一領(lǐng)袖。

通才及其狹隘

梯若爾最初的學(xué)術(shù)興趣是宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)和金融學(xué)，主要研究方向是投資理論。1982年和1985年，他在最權(quán)威的《經(jīng)濟(jì)計(jì)量學(xué)雜志》上發(fā)表了“理性預(yù)期下投機(jī)行為的可能性”和“資產(chǎn)泡沫和世代交疊模型”，這兩篇論文一舉奠定他在這一領(lǐng)域的權(quán)威地位。

此后，梯若爾著手將博弈論和信息經(jīng)濟(jì)學(xué)的基本方法和分析框架應(yīng)用于產(chǎn)業(yè)組織理論。1988年，他出版了代表作《產(chǎn)業(yè)組織理論》，這是第一本用博弈論范式寫就的產(chǎn)業(yè)組織理論教科書，出版后立即成為世界各著名大學(xué)經(jīng)濟(jì)系研究生權(quán)威教程，影響了幾代經(jīng)濟(jì)學(xué)者。新產(chǎn)業(yè)組織理論有助于幫助我們更好地理解不完全競爭市場，洞察自然壟斷行業(yè)和寡頭壟斷行業(yè)的市場行為。大企業(yè)可以利用各種非市場的制度安排，如串謀、內(nèi)部一體化等解決問題，而不一定要通過市場；它們擁有巨大的市場力量，一舉一動關(guān)乎整個行業(yè)和其他小企業(yè)的生死。這是討論政府如何規(guī)制大企業(yè)這一問題的基礎(chǔ)，也是思考政府干預(yù)市場最優(yōu)政策的前提。

1991年，梯若爾和弗登博格合著的《博弈論》出版，是博弈論領(lǐng)域最權(quán)威的研究生教材之一，被歐美各高校廣泛采用。該書涵蓋非合作博弈的全部重要內(nèi)容，出版后十幾年一直無人超越，對全世界的博弈論教學(xué)產(chǎn)生了深遠(yuǎn)影響。

20世紀(jì)80年代以后，梯若爾和他的長期合作者拉豐共同創(chuàng)立新規(guī)制經(jīng)濟(jì)學(xué)，他們合作的《政府采購和規(guī)制中的激勵理論》和《電信競爭》成了這個領(lǐng)域的“圣經(jīng)”。新規(guī)制經(jīng)濟(jì)學(xué)應(yīng)用信息經(jīng)濟(jì)學(xué)、激勵理論和機(jī)制設(shè)計(jì)理論的基本思想和方法，致力于化解規(guī)制過程中的信息不對稱問題。梯若爾和拉豐細(xì)致地分析了各種規(guī)制政策的激勵效應(yīng)，建立了一個規(guī)范的評價體系，從而為市場監(jiān)管者提供了一個完善的監(jiān)管工具箱。

1992年，梯若爾發(fā)表“經(jīng)濟(jì)組織中的串謀問題”一文，探討以機(jī)制設(shè)計(jì)方法解決組織或機(jī)構(gòu)中普遍存在的串謀現(xiàn)象。串謀會嚴(yán)重歪曲產(chǎn)業(yè)政策和規(guī)制政策，導(dǎo)致效率損失。在該文中，梯若爾提出了著名的“防范串謀原理”：一般而言，委托人總可以設(shè)計(jì)出一組機(jī)制或契約，通過轉(zhuǎn)移支付等手段，使得代理人的收益超過他參與串謀的收益，以此來消除代理人參與串謀的積極性，避免串謀給組織效率帶來損失。

1999年，梯若爾的論文“不完全契約理論：我們究竟該站在什么立場上”問世，它終結(jié)了經(jīng)濟(jì)學(xué)界的不完全契約理論之爭。以哈特和摩爾為代表的產(chǎn)權(quán)學(xué)派認(rèn)為，當(dāng)存在高度不確定性時，能夠保證資源配置帕累托有效的機(jī)制并不存在，因而只有通過合理的產(chǎn)權(quán)制度來保證資源配置的效率。而以梯若爾和馬斯金為代表的機(jī)制設(shè)計(jì)學(xué)派則認(rèn)為，不可預(yù)見的不確實(shí)性所導(dǎo)致契約不完全性，并不會從根本上阻礙資源的有效配置，只要當(dāng)事人的偏好不是非常奇怪的，就有可能設(shè)計(jì)出一個激勵相容的機(jī)制，實(shí)現(xiàn)資源有效配置。

2002年，梯若爾出版專著《金融危機(jī)、流動性與國際貨幣體制》，從最基本的微觀決策模型出發(fā)，分析國際金融體系下貸款人和借款人的關(guān)系對流動性和風(fēng)險(xiǎn)的影響，指出市場失靈對國際金融危機(jī)有重要影響。同年，梯若爾還出版了另一本專著——《公司財(cái)務(wù)理論》，運(yùn)用博弈論、激勵理論、產(chǎn)業(yè)組織理論的方法，在不對稱信息框架下重新改寫了公司財(cái)務(wù)理論，把這個原本支離破碎、在很大程度上從屬于會計(jì)學(xué)的領(lǐng)域變成了經(jīng)濟(jì)學(xué)的重要分支。

從宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)到產(chǎn)業(yè)組織理論，從博弈論到激勵理論，從信息經(jīng)濟(jì)學(xué)到國際金融，再到經(jīng)濟(jì)學(xué)與心理學(xué)的交叉研究，梯若爾都作出了開創(chuàng)性的理論貢獻(xiàn)。之所以說梯若爾是通才，還因?yàn)樗膶?shí)證研究也非常出色。在分工細(xì)密的今天，理論研究和搞實(shí)證研究往往是兩張皮，在梯若爾那里卻是統(tǒng)一的。

從根本上看，可以說梯若爾是一個經(jīng)濟(jì)學(xué)直覺非常出色的數(shù)學(xué)家，他最令人稱道的能力是，能夠把經(jīng)濟(jì)學(xué)的幾乎任何一個領(lǐng)域中最本質(zhì)的規(guī)律和最重要的成果以最簡潔的經(jīng)濟(jì)學(xué)模型和語言表達(dá)出來，并構(gòu)建出一個系統(tǒng)的理論框架；同時又特別擅長運(yùn)用博弈論工具對各種具體的現(xiàn)實(shí)情況加以界定，抽象出問題本質(zhì)，然后建立數(shù)學(xué)模型，進(jìn)行推理，得出結(jié)論和政策建議。

而在這個過程中，也就體現(xiàn)出了他“狹隘”的一面。盡管他非常強(qiáng)調(diào)“具體問題具體分析”，但是其實(shí)仍然沒有完全擺脫“手里拿著錘子，眼中就只看到釘子”的傾向。他一切都以理性人假設(shè)為依歸，左手博弈論，右手不完全信息，一心一意只為找到激勵相容的機(jī)制。就理論追求而言，這種“狹隘性”在一定意義上也是一種優(yōu)點(diǎn)。但是，他對確定性結(jié)果和最優(yōu)客觀效率的不懈追求，與其他同樣有“通才”之稱的經(jīng)濟(jì)學(xué)家（例如哈耶克以及赫希曼）大異其趣。

近些年來，梯若爾開始關(guān)注經(jīng)濟(jì)行為的心理基礎(chǔ)問題，但他的思路仍是用信息經(jīng)濟(jì)學(xué)重新構(gòu)造心理學(xué)，最終把心理學(xué)討論的各種現(xiàn)象，納入到理性人假設(shè)中。他這種“心理經(jīng)濟(jì)學(xué)”，顯然不同于丹尼爾·卡尼曼等人的思路，與經(jīng)濟(jì)學(xué)中的行為轉(zhuǎn)向也沒有多大關(guān)系。

常識

現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展似乎有一個特點(diǎn)：傾向于用最高深的理論去揭示一些最平常、最符合人們直覺的東西。例如，不完全競爭市場假說，無疑比完全競爭市場假說更符合直覺。發(fā)表在《美國經(jīng)濟(jì)評論》等頂級經(jīng)濟(jì)學(xué)雜志上的一些論文，大費(fèi)周章后得出來的無非是“飯館菜單的首頁放上‘推薦菜’可以影響消費(fèi)者點(diǎn)的菜”“匯率發(fā)生變化時生產(chǎn)率更高的企業(yè)更有可能調(diào)整出口商品價格”諸如此類的非常淺顯的結(jié)論（這樣說，絕不是否定其價值）。梯若爾提出的必須馴服大企業(yè)、應(yīng)該設(shè)計(jì)一些激勵相容的防范串謀的機(jī)制等結(jié)論，也是如此。

歸根結(jié)底，梯若爾的所有理論努力，都建立在“常識”之上：完全依靠市場是不可能的，政府肯定能夠做點(diǎn)什么。而且，梯若爾采用了非常復(fù)雜的、無懈可擊的數(shù)學(xué)推理，這種以艱深晦澀的形式來表達(dá)常識性主張的做法，反而使他的理論擁有了雙重吸引力。在此，不妨借用赫希曼評價凱恩斯學(xué)說的一句話：它既能滿足知識分子階層對民粹主義的渴望，同時又能滿足他們對理論難度與悖論性的追求。

完全相信市場和完全相信政府的人都已不多，走“第三條道路”這種中左立場顯得特別有吸引力。對于從事經(jīng)濟(jì)學(xué)研究的人來說，這也是“有利可圖的”：應(yīng)該設(shè)計(jì)一些好的機(jī)制這個結(jié)論很淺顯，但是怎么保證激勵相容、怎么消除信息不對稱，則是經(jīng)濟(jì)專家的專屬領(lǐng)地。

梯若爾無疑是一個學(xué)院派經(jīng)濟(jì)學(xué)家，但是圖盧茲學(xué)派對法國及至整個歐盟的經(jīng)濟(jì)、金融政策無疑是有影響的。梯若爾本人也不是一個與世隔絕的人，法國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)研究所與政府以及許多大企業(yè)都有合作關(guān)系，他和拉豐介入過歐洲一些國家的電信改革，他還向法國政府提出過改革建議；他的理論為歐美各國監(jiān)管者提供了工具箱，甚至影響了美國20世紀(jì)80年代《反壟斷法》立法和2008年金融危機(jī)之后的救助方案。

“資本主義也有計(jì)劃”

機(jī)制設(shè)計(jì)理論的核心是“資本主義也有計(jì)劃”，即政府可以實(shí)現(xiàn)對市場的最優(yōu)政策干預(yù)，以馴服大企業(yè)，從而促進(jìn)社會利益。這種主張?jiān)谥袊芸赡鼙茸杂墒袌鲋鲝埜軞g迎。

梯若爾也說過，讓市場更為有效依然是確保經(jīng)濟(jì)增長的最佳途徑。但他馬上又強(qiáng)調(diào)，在那些由非常強(qiáng)大的公司主導(dǎo)的市場上，雖然需要競爭，但是引入市場參與者并非易事，因此需要具體問題具體分析，為不同行業(yè)設(shè)置不同的監(jiān)管框架。他認(rèn)為，總的原則是，政府不能夠一刀切地通過價格控制等簡單手段去實(shí)施規(guī)制，而要通過恰當(dāng)?shù)闹贫仍O(shè)計(jì)，賦予企業(yè)恰當(dāng)?shù)募睿龑?dǎo)企業(yè)自然而然地朝著對社會有利的方向努力。至于信息不對稱問題，也可以通過設(shè)計(jì)一系列巧妙的規(guī)則來解決。

這對于中國公共政策的制定，無疑有很大的啟發(fā)價值。但是更重要的可能是注意一些“具體性誤置”。

梯若爾的理論是針對已經(jīng)進(jìn)入穩(wěn)態(tài)社會的歐美國家提出的，在那里，市場整體發(fā)育成熟，產(chǎn)權(quán)重新配置成本可能很高，因而機(jī)制設(shè)計(jì)的成本相對較低。正處于轉(zhuǎn)型期的中國是否如此？或者說，梯若爾式的規(guī)制框架和機(jī)制設(shè)計(jì)是不是中國最優(yōu)先的議題？

汪丁丁等學(xué)者曾指出，圖盧茲學(xué)派激勵理論的許多結(jié)論可能敏感依賴于特定情境內(nèi)的參數(shù)，而這一特征是公共政策的大忌。在轉(zhuǎn)型期中國的現(xiàn)實(shí)情境，不能滿足（激勵相容）穩(wěn)健性的公共政策很可能為權(quán)力尋租提供大量機(jī)會。

此外，還應(yīng)該注意法國是歐盟內(nèi)部經(jīng)濟(jì)狀況相當(dāng)糟糕的大國。美國麻省理工學(xué)院的經(jīng)濟(jì)學(xué)家的號召力會受到芝加哥大學(xué)的經(jīng)濟(jì)學(xué)家的牽制，而圖盧茲學(xué)派卻在法國處于一家獨(dú)大的狀況。雖然我們不能確定梯若爾以及圖盧茲學(xué)派對法國的經(jīng)濟(jì)政策有多大影響，更加不能說他們應(yīng)該對法國經(jīng)濟(jì)的糟糕表現(xiàn)負(fù)責(zé)，但是至少同樣不能肯定圖盧茲學(xué)派的經(jīng)濟(jì)學(xué)思想必定有利于經(jīng)濟(jì)增長。

由于中國歷來過分強(qiáng)調(diào)政府的作用，而圖盧茲學(xué)派對市場的作用在某種程度上持“抽象肯定、具體否定”的立場，因此在應(yīng)用梯若爾理論的時候，還須特別注意不可自設(shè)陷阱。

作者為浙江大學(xué)跨學(xué)科研究中心研究人員