上市公司的財務(wù)風險控制對策研究

牛紹臣　李冰

[摘要]隨著我國經(jīng)濟的飛速發(fā)展以及社會主義現(xiàn)代化建設(shè)的不斷完善，市場競爭日益激烈，上市公司的數(shù)量與日俱增。企業(yè)之間的競爭日漸凸顯，很多上市公司為了在競爭中立于不敗之地，不斷加強對財務(wù)風險的控制能力，促進了我國公司的整體發(fā)展。但是，與國外優(yōu)秀企業(yè)相比，仍舊存在很大的差距，在資金的管控上還存在缺陷，不具備有效抵御風險的能力。針對這樣的現(xiàn)象，本文結(jié)合我國上市公司財務(wù)風險控制的現(xiàn)狀，簡單闡述了其內(nèi)涵和特點，并分析企業(yè)在財務(wù)風險控制中存在的主要問題，進而提出行之有效的對策進行管理，以期推動我國上市公司的整體進步。

[關(guān)鍵詞]上市公司；財務(wù)風險；管理控制；負債率

[中圖分類號]F275[文獻標識碼]A[文章編號]1005-6432（2014）14-0097-02

進入21世紀以來，我國改革開放的步伐逐步加快，再加上我國大市場的逐漸深入發(fā)展，以及我國加入WTO組織的新形勢，就使得上市公司面臨著嚴峻的考驗。傳統(tǒng)的企業(yè)財務(wù)控制模式已經(jīng)無法適應(yīng)社會發(fā)展的新要求，不能很好地抵御財務(wù)風險，實現(xiàn)有效管理。上市公司的財務(wù)風險控制能力不僅有利于保證資金的合理應(yīng)用，提高資產(chǎn)的利用效率，還是衡量一個企業(yè)綜合實力的重要指標。因此，各公司一定要不斷提高內(nèi)部財務(wù)風險的控制能力，提升有關(guān)人員的素質(zhì)水平和綜合技能，完善制度體系的建立，保證企業(yè)經(jīng)營活動的合理性和規(guī)范化，從而更好地適應(yīng)社會發(fā)展的新形勢，在競爭中立于不敗之地。

1財務(wù)風險的理論概述

顧名思義，財務(wù)風險就是指公司面臨的內(nèi)部資金風險，它是存在于企業(yè)系統(tǒng)內(nèi)部的客觀風險。它的表現(xiàn)形式為企業(yè)的實際資金收益與支出相背離，企業(yè)的財產(chǎn)風險、籌資風險、投資風險都是財務(wù)風險中的重要組成部分。企業(yè)財務(wù)風險的發(fā)生是多方面的，其中任何環(huán)節(jié)的失誤都會導(dǎo)致財務(wù)問題。上市公司的財務(wù)風險是貨幣化風險的集中表現(xiàn)，由于市場經(jīng)濟的深入發(fā)展，公司發(fā)生財務(wù)風險的概率也在隨之增加。資金的籌集、分配、使用等環(huán)節(jié)都能夠?qū)е嘛L險的發(fā)生。

眾所周知，上市公司是要面向社會發(fā)行股票的企業(yè)，自然、經(jīng)濟、政策等微小的變動都會引起公司的財務(wù)風險。具體來說，其所面臨的主要財務(wù)風險有如下幾種：

第一，無力償還到期債務(wù)。很多公司為了達到上市掛牌的目的，在經(jīng)營過程中不惜借助外債。但是，由于經(jīng)營不善等原因，有時會出現(xiàn)資金回收不到位的現(xiàn)象，這樣一來就無力在債務(wù)到期時予以償還，進而影響公司的信譽和形象，甚至導(dǎo)致破產(chǎn)；第二，利率變動帶來的財務(wù)風險。公司在長期經(jīng)營過程中一定會出現(xiàn)政策變動或通貨膨脹等情況，這樣一來就會造成上市公司利率的波動，從而出現(xiàn)風險；第三，除了上述談到的財務(wù)風險以外，上市公司的籌資風險以及再籌資風險都會影響企業(yè)的資金數(shù)量，進而導(dǎo)致企業(yè)的負債增多，無法及時償還。

2上市公司在財務(wù)風險控制中存在的主要問題

2.1財務(wù)風險控制意識薄弱

據(jù)調(diào)查了解到，目前上市公司內(nèi)部財務(wù)人員對風險的控制意識還比較薄弱，還沒有明確其重要作用。首先，公司領(lǐng)導(dǎo)者不重視財務(wù)的風險控制工作，把眼光集中在了經(jīng)濟利益的獲得以及資金的籌集上，認為只要會計人員做好財務(wù)管理，就能夠有效抵御風險。這樣一來，就導(dǎo)致公司財務(wù)控制工作的混亂，無法提高抵御風險的能力，資金管理不到位。其次，公司全體人員都忽略了財務(wù)風險控制的重要性，認為那是財務(wù)工作者的事情，與自己無關(guān)，不能切實加強內(nèi)部管理，導(dǎo)致了財務(wù)風險控制水平的下降。

2.2財務(wù)管理問題存在漏洞

上市公司有效抵御財務(wù)風險要以企業(yè)具有良好的財務(wù)管理職能為前提，但是目前很多公司的財務(wù)管理水平都相對欠缺，具體來說如下：

首先，財務(wù)管理職能弱化，資金管理問題大。隨著經(jīng)濟體制改革的深入推進，上市公司擁有了更大的自主權(quán)，在一定程度上增強了企業(yè)的活力，但是也漸漸忽略了對企業(yè)財務(wù)行為進行必要監(jiān)管和調(diào)控的重要性。造成了公司賬面資金回收不及時，使用效率低下，財務(wù)管理職能弱化。

其次，制度體系不健全。眾所周知，上市公司面臨的競爭壓力巨大，有關(guān)資金管理和應(yīng)用的任何環(huán)節(jié)都會造成財務(wù)風險。想要提高企業(yè)抵御風險的能力，控制好資金籌集、使用、投資等各個環(huán)節(jié)，就要健全完善規(guī)范的制度體系。但是，很多上市公司在財務(wù)管理和風險防范上都沒有健全相關(guān)的制度規(guī)章，導(dǎo)致企業(yè)資金問題叢生，根本無法有效抵御風險。

2.3公司有關(guān)財務(wù)風險控制人員的能力素質(zhì)有待提高

財務(wù)人員是公司提高財務(wù)風險抵御能力的關(guān)鍵，只有具備高素質(zhì)、高能力的員工，才能在發(fā)生財務(wù)風險時給予有效控制。但是，目前很多上市公司財務(wù)人員的能力素質(zhì)還有待提高，對資金管理的掌握水平還不夠，沒有明確自身工作的重要意義，阻礙了企業(yè)的抗風險能力。

3上市公司財務(wù)風險控制的有效對策

從上述內(nèi)容中，我們已經(jīng)清晰直觀地看到了上市公司在財務(wù)風險控制中存在的主要問題，并明確了企業(yè)面臨的財務(wù)風險內(nèi)容。針對這樣的現(xiàn)象，公司內(nèi)部人員一定要不斷提高財務(wù)的控制能力，實現(xiàn)對資金的良好監(jiān)管，保證財務(wù)信息的準確和真實，從而增加企業(yè)的經(jīng)濟效益，促進公司進一步發(fā)展。

3.1提高上市公司應(yīng)對財務(wù)風險的認識

想要在根本上提高上市公司財務(wù)風險控制的能力和水平，就要保證人們對資金管理重要性的認識。首先，要保證企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者認識到財務(wù)風險有效控制的作用，從而起好帶頭作用，保證科學(xué)決策，做到上行下效。其次，財務(wù)風險控制和管理人員要明確自身工作的重要性，了解只有增強抵抗風險的能力，才能促進公司的進一步發(fā)展。最后，單位還要加大宣傳力度，盡量讓全體人員都認識到財務(wù)工作以及風險防范的重要意義，明白其與自身的緊密關(guān)聯(lián)，從而加強監(jiān)管力度。

3.2建立健全有關(guān)上市公司財務(wù)風險控制的制度體系

俗話說“沒有規(guī)矩，不成方圓”，想要做好任何事情都要有一系列規(guī)范的制度體系作基礎(chǔ)，上市公司的財務(wù)風險控制工作亦是如此。缺乏完善的控制制度就好比無本之木，無法保證工作的順利開展。因此，企業(yè)要建立起準確的控制標準，完善財務(wù)管控內(nèi)容和具體細則，規(guī)范工作流程，并嚴格按照規(guī)章予以執(zhí)行，落實崗位責任制，制定風險防范措施，避免出現(xiàn)問題互相推諉的現(xiàn)象。此外，還要推進改革，做好財務(wù)報表、賬面記錄等工作，從而實現(xiàn)科學(xué)管理。

3.3合理規(guī)劃債務(wù)的償還期限以及長短期負債率

合理規(guī)劃債務(wù)的償還期限，減少財務(wù)負債是有效抵御資金風險的關(guān)鍵因素。上市公司財務(wù)人員要定期對資金和債務(wù)情況進行明細，科學(xué)規(guī)劃現(xiàn)金流入量與流出量，并準確記錄債務(wù)償還時期，保證資金的規(guī)范運轉(zhuǎn)。另外，上市公司還要根據(jù)自身的實際情況制定長短期負債率，避免企業(yè)由于負債過多而導(dǎo)致的財務(wù)危機，分配好自身的資金還款期限。

3.4提高財務(wù)人員的綜合素質(zhì)并加強監(jiān)管力度

強化財務(wù)人員的道德水平和專業(yè)能力，提高他們的綜合素質(zhì)是保證上市公司有效抵御財務(wù)風險，加強控制水平的關(guān)鍵。因此，企業(yè)一定要把好財控人員的選拔關(guān)，加強崗前培訓(xùn)力度，讓財務(wù)人員樹立法制觀念，并進行職業(yè)道德教育，從源頭杜絕管控不力的現(xiàn)象。財務(wù)管控人員還要不斷提升自己的專業(yè)能力，利用業(yè)余時間學(xué)習財務(wù)風險有效控制的對策，并逐步提高自身的道德修養(yǎng)，樹立為公司服務(wù)的意識。與此同時，上市公司要加大監(jiān)管力度，采取內(nèi)部監(jiān)督與外部監(jiān)督同時監(jiān)管的對策，進而保證對資金實行有效管理，提高企業(yè)財務(wù)風險控制能力。

4結(jié)論

總之，隨著社會主義市場經(jīng)濟的逐步開放，上市公司面臨的競爭越來越激烈。想要保證企業(yè)不被社會所淘汰，在市場中占有一席之地，就一定要提高其對財務(wù)風險的控制能力，健全完善有關(guān)的規(guī)章制度，提高財務(wù)管控人員的能力素質(zhì)，并合理規(guī)劃債務(wù)的償還期限以及長短期負債率，從而提高上市公司的經(jīng)濟效益，促進企業(yè)進一步發(fā)展。

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