農村信用社金融供給成本構成及影響要素

焦琳 趙聰

摘 要：農村信用社作為農村金融供給的主力軍，在支持三農經濟發(fā)展的過程中起了至關重要的作用。雖然每年向農信社提供貸款的數額在增加，但是比重和增速在減少。究其原因是由于三農的某些特質導致農信社向農業(yè)發(fā)放貸款時的成本過高，以至于投放農業(yè)貸款的積極性不高。了解農信社金融供給成本構成及其影響要素，對改善農信社貸款狀況有一定的積極作用。

關鍵詞：農村信用社；金融供給成本；農業(yè)特質；金融服務創(chuàng)新

河北省是一個農業(yè)大省，在河北省農村金融體系的構成中，河北省農村信用社是重要的組成部分，對農村經濟發(fā)展提供了重要的金融支持。截至2013年末，河北省農村信用社對全省農信社涉農貸款余額3938.7億元，比年初增加476.6億元。小微企業(yè)貸款余額3346.9億元，比年初增加524.8億元。從數字上看農村信用社對涉農貸款的數量在不斷增加，但是增長速度卻是低于對企業(yè)貸款的增速。為什么農村信用社更愿意給企業(yè)貸款呢？究其根本原因，農村信用社作為金融機構它是一個獨立核算、自主經營、自負盈虧、以盈利為最大目的的金融機構，由于信息不對稱導致的農村金融信貸服務交易前逆向選擇和交易后道德風險，導致農村信貸風險的產生，致使金融供給成本增加，減少農村信用社的盈利空間，所以和農村相比作為信用社更傾向于把貸款發(fā)放給企業(yè)。那么農村信用社的金融供給成本由哪幾部分組成呢？影響農信社貸款的因素是什么？是本文分析的主要內容。

一、農村信用社的金融供給成本主要有三部分組成：資金使用成本、信息獲取費、管理費用。

1、資金使用成本

資金使用成本是借款人為獲得一定時期的貨幣資本而支付給貸款人的報酬費用，它是信用的價格。以一年期為準，2014年11月河北省農村信用社的貸款利率為6.31%，存款利率為3.3%。貸款利率可以在此基準利率的基礎上最高上浮至10.62%。

2、信息獲取費

金融機構為避免借款人貸前逆向選擇、貸后道德風險及抵押物質量狀況上所耗費的費用統稱為信息獲取費用。

3、管理費用

管理費用是農村信用社在發(fā)放貸款過程發(fā)生的費用，主要指員工工資、賬戶維護費用、貸款工本費和對貸款的催繳費用。

二、農村信用社“惜貸”原因

1、預期收益存在差距。信用社吸收存款的利率和貸款的利率之差來反映信用社可獲的預期收益。信用社作為借款人，他需要向存款者支付一定的利息。而作為債權人，信用社貸款給借款者，也要收取一定的利息。農村信用社針對不同貸款對象，其貸款利率上調幅度也有不同。根據調查結果顯示，對農戶的貸款在基準利率的基礎上上升40%，對企業(yè)貸款利率在規(guī)定的范圍內一升到頂，上浮130%。因此在預期收益的影響下，信用社更傾向于貸款給企業(yè)，使得信用社的服務三農的政策性功能被弱化。

2、信息不對稱所致逆向選擇。信息不對稱理論是指在不完全信息市場上，交易雙方信息分布不對稱，因此而產生對交易行為的影響，進而影響到雙方效用以及市場效率，是微觀信息經濟學研究的核心內容之一。在現實當中，金融機構和借款者簽訂貸款合同前審查貸款，因自己處在信息的劣勢對借款者的資金狀況、經營狀況和信譽狀況不能完全了解，而發(fā)放出一筆風險較高的貸款。在農信社向農戶簽訂貸款合同后，借款者可能未按照合同約定使用資金，將該項資金挪用做其他用途，由于存在信息不對稱問題，農信社并不了解，這時農信社相對于農戶而言處于信息劣勢。而企業(yè)獲得貸款，信用社可以通過其財務報表和在信用社的資金賬戶往來情況，監(jiān)督它的運營狀況。因此信用社向企業(yè)貸款所付出的管理費和信息費是遠遠低于農戶貸款。

3、抵押或擔保品的提供。信用社發(fā)放農戶貸款時，常常因為農戶不能提供相應的抵押擔保，對一般萬元以下的貸款，提供的多為信用貸款，若農戶不能償還貸款，信用社損失的是發(fā)放的全部或部分貸款。而發(fā)放企業(yè)貸款時，一般提供有相應的抵押擔保，即使到期未能償還貸款，信用社還有抵押或擔保在手，承擔風險較小。所以在發(fā)放農戶貸款審查時，會使信用社在信息甄別和貸款管理時付出更多的管理費用。

4、管理成本存在差距。管理費用主要包括員工工資，賬戶維護費用，催繳費用。通過員工工資情況調查，信用社對貸款的監(jiān)督檢查方式、次數、催繳貸款的次數來比較信用社金融供給中的管理費用。

根據員工收入情況調查結果顯示，員工收入1500—2500的占15.13%，2500-3500的占45.34%，3500-4500的占21.71%，4500以上的占17.82%。表3-12可見。加權平均后每個信貸人員一月的工資為3420元，一年為41040元。按信用社經營農戶貸款利率提高40%后為 8.43%，信用社的資金成本為3.25%，農戶貸款利差為5.18 %，信用社需要發(fā)放56萬的貸款才可以支付一個信貸人員的工資。假設貸款利息農戶100%的歸還，不繳納稅金。若按每戶只貸5000元計算，經營農戶貸款的保本點是每個信貸員管理 110戶貸款。

假設企業(yè)貸款額為50萬元，貸款利率按有關比例提高130%，實際利率為10.62%，信用社的資金成本3.25%。企業(yè)貸款利率差為7.37 %，信用社信貸人員經營企業(yè)貸款的保本點是管理1.06戶企業(yè)貸款。可見農戶貸款的員工明顯成本高于對企業(yè)貸款。

以上農信社成本構成和影響因素進行分析，那么農信社如何降低成本改善貸款狀況呢？從自身來說，建立和完善個人征信檔案，規(guī)范信用評級，降低征信費用；農村信用社的主要營業(yè)收入來源于存貸款利差，收入來源單一，信用社可以拓展金融服務產品的種類，增加收入的渠道和來源，增強資金實力。比如，河北省農信社雖然開通的網上銀行業(yè)務，但其業(yè)務種類個內容非常單一，還僅僅是存貸款這兩項業(yè)務，需要豐富業(yè)務種類，開設一些理財、轉賬匯款、繳費等業(yè)務。通過進行市場調研，開設符合大眾需求的成本低收益高的中間業(yè)務，增加信用社主營業(yè)務收入和資金實力，這樣既保障農村信用社健康運行，又可以提高信用社對農戶貸款的投放效率。（作者單位：1.河北金融學院繼續(xù)教育學院；2.河北金融學院金融系）

（保定市科技局課題 編號14ZR041）

參考文獻：

[1] 岳志.從金融交易成本看合作金融制度的效率[J]，財經科學 2001，12

[2] 湯志江 康紹大.河北農村金融改革與支持新農村建設研究[J]，財政金融， 2007.8

[3] 張杰.中國農村金融制度調整的績效：金融需求視角[M]，中國人民大學出版社，2003