生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣難點(diǎn)與建議

何小偉 趙婷婷 樊 羽

（對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院，北京 100029）

生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣難點(diǎn)與建議

何小偉 趙婷婷 樊 羽

（對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院，北京 100029）

生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)有助于分散生豬價(jià)格下跌所帶來的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)定生豬生產(chǎn)，因此日漸受到關(guān)注。然而，近期我國(guó)的實(shí)踐表明，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣面臨著一些難點(diǎn)問題，包括如何應(yīng)對(duì)巨災(zāi)損失、如何合理地界定政府角色、如何合理地設(shè)計(jì)保險(xiǎn)單。要解決這些難點(diǎn)問題，我們需要從完善農(nóng)業(yè)支持政策的角度審視生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)，進(jìn)一步明確政府的支持職責(zé)，同時(shí)在保險(xiǎn)單設(shè)計(jì)上堅(jiān)持“本土化”。

生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)；政府角色；保險(xiǎn)單設(shè)計(jì)

利用生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)來補(bǔ)償生豬價(jià)格下跌給養(yǎng)殖戶所帶來的收入損失，從而穩(wěn)定養(yǎng)殖戶預(yù)期、保障生豬生產(chǎn)，是當(dāng)前我國(guó)養(yǎng)殖業(yè)保險(xiǎn)從自然風(fēng)險(xiǎn)保障向市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)保障拓展的新趨勢(shì)。自2013年5月安華農(nóng)險(xiǎn)在北京地區(qū)與生豬養(yǎng)殖戶簽訂生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)以來，人保財(cái)險(xiǎn)、中航安盟等數(shù)家保險(xiǎn)公司也在多地進(jìn)行了探索和嘗試，不少地方政府和生豬養(yǎng)殖戶對(duì)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)也給予了較多的關(guān)注。實(shí)踐表明，盡管生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)在美國(guó)、加拿大等發(fā)達(dá)國(guó)家有著成熟的發(fā)展模式，在我國(guó)也有著廣闊的發(fā)展空間，但是就現(xiàn)階段而言，生豬價(jià)格保險(xiǎn)的推廣還面臨著一些難點(diǎn)問題。

1 生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)推廣的難點(diǎn)問題

與傳統(tǒng)的生豬保險(xiǎn)相比，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的最大特征在于其保險(xiǎn)責(zé)任是生豬的價(jià)格下跌風(fēng)險(xiǎn)，而非自然災(zāi)害、意外事故、疾病等所導(dǎo)致的生產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。這一特征使得生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)在推廣過程中，必須克服生豬價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)這一特殊責(zé)任所產(chǎn)生的挑戰(zhàn)。具體來說，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣難點(diǎn)難題包括以下幾點(diǎn)。

1.1 如何應(yīng)對(duì)生豬價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)所產(chǎn)生的嚴(yán)重?fù)p失

眾所周知，價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)具有系統(tǒng)性特征，也就是說，如果生豬的市場(chǎng)價(jià)格下跌了，那么幾乎所有的養(yǎng)殖戶都會(huì)受到影響。從我國(guó)來看，隨著我國(guó)生豬產(chǎn)業(yè)鏈的不斷壯大和完善，我國(guó)早已形成全國(guó)性的生豬市場(chǎng)，不同區(qū)域的生豬價(jià)格走勢(shì)已經(jīng)趨同。在這種背景下，生豬價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)違背了理想可保風(fēng)險(xiǎn)的基本條件，大數(shù)法則也不再適用，因?yàn)槿绻i價(jià)格出現(xiàn)大幅下跌，可能會(huì)造成全國(guó)范圍內(nèi)的巨災(zāi)損失，其規(guī)模也將超出任何一家保險(xiǎn)公司的承受范圍。也正是由于這一原因，國(guó)際上除了美國(guó)、加拿大等少數(shù)國(guó)家出于政策性考慮推行生豬價(jià)格保險(xiǎn)，其他國(guó)家的案例并不多。

盡管在理論上，系統(tǒng)性價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)所產(chǎn)生的嚴(yán)重?fù)p失不可能消除或避免，然而，從國(guó)內(nèi)外實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)來看，通過政府的適當(dāng)干預(yù)和合理的保險(xiǎn)單設(shè)計(jì)，還是可以實(shí)現(xiàn)通過生豬價(jià)格保險(xiǎn)來分散生豬養(yǎng)殖戶所面臨的部分風(fēng)險(xiǎn)，從而在一定程度上實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定生豬生產(chǎn)的政策目的[1]?；谶@一分析思路，如何合理地界定政府的角色和如何合理地設(shè)計(jì)保險(xiǎn)單就成了接下來亟需破解的難點(diǎn)問題。

1.2 如何合理界定政府的角色

生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)有著鮮明的政策屬性，需要政府在其中發(fā)揮積極的作用。以美國(guó)為例，政府在生豬價(jià)格保險(xiǎn)中的作用主要在體現(xiàn)在：一方面，政府向生豬養(yǎng)殖戶提供一定的保費(fèi)補(bǔ)貼，同時(shí)向保險(xiǎn)公司進(jìn)行費(fèi)用補(bǔ)貼；另一方面，政府為保險(xiǎn)公司提供再保險(xiǎn)，幫助其分散無法應(yīng)對(duì)的巨災(zāi)損失。

從目前我國(guó)各地生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的試點(diǎn)情況來看，盡管地方政府積極參與其中，但是具體該如何發(fā)揮作用，目前并無一致意見。比如，在政府對(duì)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)進(jìn)行保費(fèi)補(bǔ)貼的問題上，目前各地就存在著不同做法。舉例來說，在安華農(nóng)險(xiǎn)與北京順義生豬養(yǎng)殖戶所開展的生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)合同中，地方政府提供了80%的保費(fèi)補(bǔ)貼，也即農(nóng)民只需支付20%的保費(fèi)。然而，在安華農(nóng)險(xiǎn)與山東鄒平縣畜牧局所簽訂的生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)合同中，鄒平縣依托生豬調(diào)出大縣獎(jiǎng)勵(lì)資金項(xiàng)目為全縣50戶生豬養(yǎng)殖大戶全額購(gòu)買生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)，也即養(yǎng)殖戶無需支付任何保費(fèi)。不僅如此，對(duì)于如何應(yīng)對(duì)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)所可能產(chǎn)生的巨災(zāi)損失，目前各地政府似乎有所忽略，尚無明確的巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)分散之策。

總之，如何發(fā)揮政府在生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)中的具體作用，如何處理政策性生豬保險(xiǎn)與生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的關(guān)系，以及如何協(xié)調(diào)中央政府和地方政府在支持生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)發(fā)展中的關(guān)系等問題，都是發(fā)展生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)過程中無法回避的難題。

1.3 如何合理設(shè)計(jì)保險(xiǎn)單

保險(xiǎn)單是生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的載體，它確立了保險(xiǎn)公司和養(yǎng)殖戶的權(quán)利和義務(wù)關(guān)系，直接關(guān)系著二者的切身利益。如果保險(xiǎn)單設(shè)計(jì)欠妥，它可能會(huì)導(dǎo)致保險(xiǎn)公司遭受難以承受的巨災(zāi)損失，出現(xiàn)償付能力危機(jī)；或者使生豬養(yǎng)殖戶的損失得不到相應(yīng)的賠償，無法對(duì)生豬養(yǎng)殖戶產(chǎn)生應(yīng)有的吸引力。具體來說，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)單在設(shè)計(jì)上存在著如下難題。

首先，如何準(zhǔn)確衡量生豬養(yǎng)殖戶的損失。在生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)單中，保險(xiǎn)公司和養(yǎng)殖戶需要約定一個(gè)雙方認(rèn)同的觸發(fā)價(jià)格，一旦生豬出欄的實(shí)際價(jià)格低于該觸發(fā)價(jià)格，那么養(yǎng)殖戶就應(yīng)該獲得相應(yīng)的差額補(bǔ)償。但是，問題的關(guān)鍵是如何確定雙方均認(rèn)同的觸發(fā)價(jià)格。在美國(guó)，其生豬價(jià)格保險(xiǎn)的觸發(fā)價(jià)格參考了美國(guó)芝加哥商品交易所等機(jī)構(gòu)的期貨價(jià)格，由于期貨價(jià)格充分考慮了影響生豬價(jià)格的多種因素，接近于遠(yuǎn)期真實(shí)價(jià)格，因此期貨價(jià)格得到了養(yǎng)殖戶和保險(xiǎn)公司的共同認(rèn)可。在我國(guó)，由于目前還沒有建立生豬期貨市場(chǎng)，無法根據(jù)期貨市場(chǎng)價(jià)格確定觸發(fā)價(jià)格，因此，一些保險(xiǎn)公司根據(jù)農(nóng)業(yè)部門的有關(guān)測(cè)算，以6∶1的“豬糧比價(jià)”經(jīng)驗(yàn)值作為生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的觸發(fā)價(jià)格。也即，如果生豬出欄時(shí)的價(jià)格與糧食價(jià)格（通常為玉米）的比值低于6∶1，那么保險(xiǎn)公司對(duì)相應(yīng)的差額進(jìn)行賠償。

在我國(guó)當(dāng)前的背景下，采用“豬糧比價(jià)”來衡量生豬養(yǎng)殖戶的損失狀況顯然是可行的，但是我們不能忽視其內(nèi)在的不足：一是“豬糧比價(jià)”未能反映出養(yǎng)殖戶的全部成本，對(duì)養(yǎng)殖戶而言，糧食成本固然占比很高，但是人力成本、管理費(fèi)用、防疫成本等占比也在逐步提高，因此，簡(jiǎn)單以6∶1的經(jīng)驗(yàn)比值作為依據(jù)不能補(bǔ)償養(yǎng)殖戶的全部損失；二是我國(guó)幅員遼闊，各地差異較大，生豬養(yǎng)殖的糧食成本也存在著一定差異，比如玉米產(chǎn)區(qū)的生豬養(yǎng)殖戶和非玉米產(chǎn)區(qū)的養(yǎng)殖戶在玉米購(gòu)買的成本上肯定有一定差異，6∶1的經(jīng)驗(yàn)比值在有些地區(qū)能夠適用，在其他地區(qū)未必能夠適用；三是生豬價(jià)格和糧食價(jià)格的變動(dòng)在有些情況下并非完全同步，也即豬糧比價(jià)的變動(dòng)趨勢(shì)并不能完全反映生豬價(jià)格的變動(dòng)趨勢(shì)。

其次，如何設(shè)定合理的保險(xiǎn)期限。眾所周知，生豬的價(jià)格波動(dòng)存在周期性，也即存在“豬周期”。根據(jù)張峭等[2]的研究，我國(guó)生豬價(jià)格波動(dòng)的周期大約為40個(gè)月，每個(gè)周期的上升階段和下行階段分別約為20個(gè)月。與此相伴的是，一般生豬的出欄周期為4～6個(gè)月。在這種背景下，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的期限設(shè)計(jì)不僅直接影響著養(yǎng)殖戶的投保意愿，而且還影響著賠償情況。

保險(xiǎn)期限對(duì)養(yǎng)殖戶投保意愿有重大影響：如果生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的期限比較短，那么，當(dāng)生豬價(jià)格處于上升周期時(shí)，養(yǎng)殖戶可能選擇不投保；當(dāng)生豬價(jià)格處于下行周期時(shí)，養(yǎng)殖戶可能都選擇投保。也即養(yǎng)殖戶出現(xiàn)逆選擇情況。

保險(xiǎn)期限對(duì)實(shí)際賠償也有影響。如果生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的保險(xiǎn)期限為一年，也即保險(xiǎn)公司通過計(jì)算過去一年的平均“豬糧比價(jià)”是否低于“觸發(fā)價(jià)格”來決定是否賠償，這種方式可能會(huì)減少對(duì)養(yǎng)殖戶的損失賠償。比如，某地上半年“豬糧比價(jià)”為5.95∶1，下半年為6.05∶1，全年平均下來為6∶1，根據(jù)合同約定，養(yǎng)殖戶得不到賠償；若半年賠付一次，那么養(yǎng)殖戶在上半年就可得到賠償。

2 生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣建議

2.1 從完善農(nóng)業(yè)支持政策的角度審視生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)

盡管生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)具有保險(xiǎn)的基本形式，但是需要強(qiáng)調(diào)的是，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)在本質(zhì)上屬于農(nóng)業(yè)補(bǔ)貼工具，是保障生豬穩(wěn)定供給、避免生豬市場(chǎng)價(jià)格大起大落的政策手段，因此，我們必須站在完善農(nóng)業(yè)支持政策的高度來推廣生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)，不能將生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)與普通意義上的商業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)品混為一談。

強(qiáng)調(diào)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的農(nóng)業(yè)支持政策屬性主要有兩個(gè)意義：一是強(qiáng)調(diào)政府在生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣中有著引導(dǎo)和推動(dòng)的重要作用，其他任何組織都不可替代；二是政府在正式推廣生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)之前，應(yīng)該全面審視生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)與政府實(shí)行生豬臨時(shí)收儲(chǔ)、目標(biāo)價(jià)格差額補(bǔ)貼等多種政策工具的功能區(qū)別，從而明確生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的政策目標(biāo)和政策手段。

2.2 明確政府在推廣生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)中的職責(zé)

鑒于生豬價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)具有系統(tǒng)性的特征、潛在損失十分嚴(yán)重，生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣需要政府更加積極的支持?？偨Y(jié)國(guó)內(nèi)外的經(jīng)驗(yàn)，政府對(duì)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的支持應(yīng)該包括如下方面：一是為購(gòu)買生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的養(yǎng)殖戶提供必要的保費(fèi)補(bǔ)貼，以降低養(yǎng)殖戶的投保成本；二是為開展生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司提供包括再保險(xiǎn)在內(nèi)的多層次巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)分散制度，以確保保險(xiǎn)公司能夠應(yīng)對(duì)巨災(zāi)損失，持續(xù)穩(wěn)健地經(jīng)營(yíng)；三是加強(qiáng)對(duì)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)市場(chǎng)運(yùn)作的監(jiān)管，以規(guī)范市場(chǎng)秩序，保護(hù)養(yǎng)殖戶的合法權(quán)益；四是為生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的推廣營(yíng)造更為有利的制度基礎(chǔ)和外部環(huán)境，比如加大生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的外部宣傳，深入了解農(nóng)民對(duì)生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的看法，加強(qiáng)生豬價(jià)格走勢(shì)和生豬價(jià)格指數(shù)的相關(guān)研究，引導(dǎo)保險(xiǎn)公司開發(fā)更加符合養(yǎng)殖戶需求的保險(xiǎn)產(chǎn)品。

中央財(cái)政應(yīng)該建立全國(guó)性的生豬價(jià)格補(bǔ)貼體系，以平衡各地區(qū)的補(bǔ)貼差異。對(duì)于地方財(cái)政實(shí)力較弱的生豬調(diào)出大縣，中央財(cái)政應(yīng)該給予更多的補(bǔ)貼傾斜，以減輕這些地區(qū)的財(cái)政補(bǔ)貼負(fù)擔(dān)，保護(hù)并鼓勵(lì)生豬養(yǎng)殖戶的積極性。當(dāng)然，在中央財(cái)政推廣生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)之前，有必要開展不同形式的生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)試點(diǎn)，并在實(shí)踐的基礎(chǔ)上認(rèn)真總結(jié)各地經(jīng)驗(yàn)。

2.3 在保險(xiǎn)單設(shè)計(jì)上堅(jiān)持“本土化”

考慮到我國(guó)目前尚無生豬期貨市場(chǎng)，不存在所謂的“生豬期貨價(jià)格”，這意味著我國(guó)在推廣生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的過程中必須重視條款設(shè)計(jì)的“本土化”，強(qiáng)調(diào)因時(shí)制宜、因地制宜。

在生豬價(jià)格下跌所致?lián)p失的衡量問題上，“豬糧比價(jià)”當(dāng)然有著很強(qiáng)的可行性和操作性。然而，在實(shí)際推廣的過程中，保險(xiǎn)公司不能過于恪守“6∶1”的“金科玉律”，而是應(yīng)該充分考慮生豬養(yǎng)殖戶的地區(qū)差異和保障程度上的意愿差異，在適當(dāng)控制自身風(fēng)險(xiǎn)的前提下，開發(fā)不同類型的產(chǎn)品，注重靈活性，滿足不同生豬養(yǎng)殖戶的需求，以提高產(chǎn)品的社會(huì)吸引力和認(rèn)可度。否則，如果過于謹(jǐn)慎和保守，則無法發(fā)揮出應(yīng)有的社會(huì)效應(yīng)。

對(duì)于生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的期限，可以考慮將保單的期限長(zhǎng)度設(shè)計(jì)成與“豬周期”相當(dāng)?shù)臅r(shí)間長(zhǎng)度，讓養(yǎng)殖戶無法利用相關(guān)信息進(jìn)行“逆選擇”。與此同時(shí)，還可以考慮根據(jù)生豬出欄的不同批次進(jìn)行保險(xiǎn)賠付結(jié)算，以準(zhǔn)確反映不同批次生豬的損失情況，避免“平均化”所產(chǎn)生的結(jié)果偏離，突出保障效果。

另外，在生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的保單設(shè)計(jì)過程中，也應(yīng)該注意到生豬價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)與現(xiàn)行政策性生豬保險(xiǎn)有著不同的政策側(cè)重點(diǎn)，因此應(yīng)該強(qiáng)調(diào)二者的互補(bǔ)性，避免將其對(duì)立起來。

[1] 王克, 張峭, 肖宇谷, 等. 農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)的可行性[J].保險(xiǎn)研究, 2014(1):40-45.

[2] 張峭, 宋淑婷. 中國(guó)生豬市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)規(guī)律及展望[J]. 農(nóng)業(yè)展望, 2012(1):24-26.

F840.66

A

1673-4645（2014）10-0022-03

2014-10-12

何小偉，男，博士，主要研究方向?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)，E-mail：hxvae@163.com