我國(guó)商業(yè)銀行存款規(guī)模研究

□文/朱桂賓

一、商業(yè)銀行主要成本

1、利息成本。利息成本是商業(yè)銀行以貨幣形式直接支付給存款者或債券持有人、信貸中介人的報(bào)酬，利息成本的高低以期限的不同而不同。利息成本的計(jì)息方式有兩種:一是以不變利率計(jì)息，一是按可變利率計(jì)息。前者是在負(fù)債發(fā)生時(shí)規(guī)定的利率以后不再調(diào)整。利息額按負(fù)債余額乘以既定的利率而得?？勺兝视?jì)息是指負(fù)債發(fā)生時(shí)不規(guī)定具體的利率；二是確定一個(gè)基點(diǎn)，例如以市場(chǎng)上變化的某種利率，如同業(yè)拆解市場(chǎng)利率為基點(diǎn)，加上某一具體數(shù)額，為其負(fù)債的利率。

2、營(yíng)業(yè)成本。營(yíng)業(yè)成本是指花費(fèi)在吸收負(fù)債上的除利息之外的一切開(kāi)支，包括廣告宣傳費(fèi)用、銀行職員的工資和薪金、設(shè)備折舊應(yīng)攤提額、辦公費(fèi)用及其他為存款提供的轉(zhuǎn)賬結(jié)算、代收代付以及利用電子計(jì)算機(jī)的自動(dòng)化服務(wù)等所需的開(kāi)支，它實(shí)際代表銀行為了吸納存款性負(fù)債而支付的除利息之外的報(bào)酬。

二、商業(yè)銀行的主要利潤(rùn)

1、企業(yè)貸款。企業(yè)貸款是指商業(yè)銀行按照一定的貸款的政策和原則，以還本付息為條件，將一定數(shù)量的貨幣資金提供給企業(yè)使用的借貸行為。

2、消費(fèi)貸款。消費(fèi)貸款是指銀行向消費(fèi)者個(gè)人發(fā)放的用于購(gòu)買(mǎi)耐用消費(fèi)品或支付其他費(fèi)用的貸款，也稱(chēng)為個(gè)人貸款。

3、在中央銀行的存款。在中央銀行的存款是指商業(yè)銀行存放在中央銀行存款準(zhǔn)備金賬戶(hù)中的存款。它包括兩部分:一是法定存款準(zhǔn)備金；二是超額準(zhǔn)備金。

4、存放同業(yè)。存放同業(yè)是指商業(yè)銀行為了業(yè)務(wù)上的需要，存放在其他銀行的存款。其目的是為了便利同業(yè)之間的票據(jù)清算和代理收付以及委托代理銀行提供服務(wù)的需要。

三、商業(yè)銀行吸收存款規(guī)模的確定

1、一些基本假定

（1）商業(yè)銀行吸收的存款規(guī)模由活期存款余額（Q1）和一年期的長(zhǎng)期存款（Q2）構(gòu)成。即Qd=Q1+Q2，根據(jù)傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論，居民的儲(chǔ)蓄需求跟社會(huì)總收入成正相關(guān)關(guān)系，所以活期儲(chǔ)蓄余額的增長(zhǎng)率可由GDP的增長(zhǎng)量來(lái)確定，所以Q1的增長(zhǎng)量可以預(yù)測(cè)，即Q1可以看作已知量；

（2）商業(yè)銀行活期存款利率為r1，一年期長(zhǎng)期存款利率為r2，用加權(quán)平均法確定其吸收存款的利率為rd=（r1×Q1+r2×Q2）/（Q1+Q2）；

（3）商業(yè)銀行的貸款為一年期的企業(yè)貸款和按年支付的按揭貸款，通過(guò)加權(quán)平均法確定其利率為rs，且商業(yè)銀行每年的貸款規(guī)模QS需根據(jù)中央銀行確定的該年的貨幣供給量確定；

（4）因?yàn)橥瑯I(yè)拆解的市場(chǎng)利率高于中央銀行支付超額存款準(zhǔn)備金的利率，因此商業(yè)銀行更愿意將多余的庫(kù)存現(xiàn)金存入同業(yè)，而非中央銀行，且同業(yè)拆解市場(chǎng)的利率為r3，且存放同業(yè)的存款量Q3，中央銀行支付的商業(yè)銀行的法定存款準(zhǔn)備金利率為r4，提取的法定存款準(zhǔn)備金率為c;

（5）為了滿(mǎn)足商業(yè)銀行的流動(dòng)性需求，根據(jù)要求對(duì)商業(yè)銀行的存款提取一定的流動(dòng)性準(zhǔn)備金。其中，活期存款余額按照游資負(fù)債收取，長(zhǎng)期存款按穩(wěn)定負(fù)債收取。所以，提取的發(fā)流動(dòng)性準(zhǔn)備金為 Q4=90%×（Q1－c×Q1）＋8%×（Q2－c×Q2）；

（6）在一定期限內(nèi)商業(yè)銀行的營(yíng)業(yè)成本可以自行控制且為定值C。

2、商業(yè)銀行存款規(guī)模的推導(dǎo)

（1）商業(yè)銀行吸收存款的成本為:

（2）商業(yè)銀行的利潤(rùn)為:

將③代入②并整理得:

將①對(duì)Q2求導(dǎo)，可以得到吸收存款的邊際成本為:

將④對(duì)Q2求導(dǎo)，可以得到吸收存款的邊際收益為:

根據(jù)傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)學(xué)知識(shí)可知，當(dāng)MC=MR時(shí)，可以取得最大利潤(rùn)，即當(dāng)rd=rs×a+r4×c+r3×（0.92-a-0.92×c）時(shí)吸收的存款可以達(dá)到最大利潤(rùn)值，此時(shí)

由假定條件可知 rd、r3、r4、rs、c 均為已知量，所以可以確定a的值，又因?yàn)樯虡I(yè)銀行每年的貸款規(guī)模又可以根據(jù)央行當(dāng)年制定的貨幣共給量來(lái)確定，所以可以將QS看為已知量。

則有商業(yè)吸收存款的最佳規(guī)模量為:

四、政策建議

1、商業(yè)銀行可以用⑧式確定自己吸收存款的最佳規(guī)模量。

2、當(dāng)商業(yè)銀行吸收的存款規(guī)模超過(guò)或接近所求的Qd時(shí)，可以通過(guò)將多余的存款量存入中央銀行或同業(yè)的方式增加利潤(rùn)從而減少利潤(rùn)的損失，也可以通過(guò)減少?gòu)V告宣傳等方式減少吸收存款量以及相應(yīng)地減少費(fèi)用支出來(lái)減少利潤(rùn)損失。

3、為了研究的需要，限定的條件過(guò)多，在實(shí)際操作過(guò)程中要將還需考慮的因素加入，對(duì)于具體的問(wèn)題具體分析。

［1］曾康霖主編.商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理研究.西南財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社，1999.

［2］朱新蓉，宋清華主編.商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理.中國(guó)金融出版社，2009.3.

［3］保羅.薩繆爾森，威廉.諾德豪斯著，蕭琛主譯.經(jīng)濟(jì)學(xué)（第17版），2003.