資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的藝術(shù)性

賈志南

提要新《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》的頒布實(shí)施，對于資產(chǎn)減值的處理較《企業(yè)會計(jì)制度》有很大的改進(jìn)。但是，新準(zhǔn)則頒布的同時(shí)，也為企業(yè)利用資產(chǎn)減值操作利潤留下了空間。本文簡要分析企業(yè)利用資產(chǎn)減值操作利潤的動(dòng)機(jī)及政策選擇，并針對上市公司利用資產(chǎn)減值操作利潤的現(xiàn)象提出改進(jìn)意見。

關(guān)鍵詞：資產(chǎn)減值；操作利潤；政策

中圖分類號：F23文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

企業(yè)經(jīng)營面臨著各種風(fēng)險(xiǎn)和不確定因素，為謹(jǐn)慎的經(jīng)營和降低資產(chǎn)損失的風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)對可能發(fā)生的資產(chǎn)損失計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備?！镀髽I(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定，企業(yè)存在資產(chǎn)可能發(fā)生減值跡象的情況下，需要對資產(chǎn)進(jìn)行減值測試，以保證企業(yè)更穩(wěn)健地確認(rèn)當(dāng)期收益，真實(shí)地反映財(cái)務(wù)狀況。然而在實(shí)務(wù)中，資產(chǎn)減值往往成為藝術(shù)的體現(xiàn)。企業(yè)利用資產(chǎn)減值操縱利潤，進(jìn)行盈余管理的頻率非常高。

一、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備實(shí)施的局限性

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)負(fù)債表日判斷資產(chǎn)是否存在可能發(fā)生減值的跡象，資產(chǎn)存在減值跡象的，應(yīng)當(dāng)估計(jì)其可收回金額。可收回金額根據(jù)公允價(jià)值減去處置費(fèi)用后的凈額與資產(chǎn)預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值兩者之間的較高者確定。在確定資產(chǎn)減值時(shí)存在著主觀性和局限性，這也正是上市公司頻繁利用資產(chǎn)減值操縱利潤的主要原因。

（一）會計(jì)判斷的主觀局限性

1、資產(chǎn)減值跡象判斷的主觀性。在不聘請專業(yè)的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)對企業(yè)資產(chǎn)進(jìn)行評估時(shí)，無法得出正確的減值標(biāo)準(zhǔn)，因此企業(yè)會計(jì)人員在判斷資產(chǎn)是否存在減值跡象時(shí)存在一定的主觀判斷性，影響資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提的準(zhǔn)確性。

2、資產(chǎn)減值計(jì)提方法選擇的主觀性。由于不同的計(jì)提方法對當(dāng)期經(jīng)營成果的影響是完全不同的，有時(shí)這種靈活性會為企業(yè)進(jìn)行利潤操縱提供契機(jī)，企業(yè)可以根據(jù)經(jīng)營需要而選擇有利于自己的計(jì)提方法，通過高估或低估計(jì)提比例達(dá)到操縱利潤的目的。

（二）資產(chǎn)減值計(jì)量的局限性

1、資產(chǎn)的公允價(jià)值減去處置費(fèi)用凈額估計(jì)問題的局限性。公允價(jià)值是指在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換的金額。企業(yè)在估計(jì)資產(chǎn)的公允價(jià)值減去處置費(fèi)用后的凈額時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照下列順序進(jìn)行：（1）根據(jù)公平交易中資產(chǎn)的銷售協(xié)議價(jià)減去可直接歸屬于該資產(chǎn)處置費(fèi)用的金額確定資產(chǎn)的公允價(jià)值減去處置費(fèi)用后的凈額；（2）在資產(chǎn)不存在銷售協(xié)議但存在活躍市場的情況下，應(yīng)當(dāng)根據(jù)該資產(chǎn)的市場價(jià)格減去處置費(fèi)用后的金額確定。資產(chǎn)的市場價(jià)格通常應(yīng)當(dāng)按照資產(chǎn)的買方出價(jià)確定；（3）在既不存在資產(chǎn)銷售協(xié)議又不存在資產(chǎn)活躍市場的情況下，企業(yè)應(yīng)當(dāng)以可獲取的最佳信息為基礎(chǔ)，估計(jì)資產(chǎn)的公允價(jià)值。

2、資產(chǎn)預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值估計(jì)問題的局限性。在確定資產(chǎn)預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值的問題中，最大的局限性就是折現(xiàn)率的確定問題。為了資產(chǎn)減值測試的目的，計(jì)算資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值時(shí)所使用的折現(xiàn)率應(yīng)當(dāng)是反映當(dāng)前市場貨幣時(shí)間價(jià)值和資產(chǎn)特定風(fēng)險(xiǎn)的稅前利率。該折現(xiàn)率是企業(yè)在購置或者投資資產(chǎn)時(shí)所要求的必要報(bào)酬率。企業(yè)在確定折現(xiàn)率時(shí)，首先以該資產(chǎn)的市場利率為依據(jù)，如果市場利率無法取得，可以使用替代利率估計(jì)。替代利率在估計(jì)時(shí)，可以根據(jù)企業(yè)加權(quán)平均資金成本、增量借款利率或者其他相關(guān)市場借款利率作適當(dāng)調(diào)整后確定。這又不免存在著會計(jì)人員職業(yè)判斷的主觀性和選擇性，影響資產(chǎn)減值計(jì)提的準(zhǔn)確性。

二、企業(yè)利用減值準(zhǔn)備進(jìn)行盈余管理的政策

（一）不提或者少提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的政策

1、扭虧公司的政策選擇。根據(jù)《上海證券交易所上市規(guī)則》和《深圳證券交易所上市規(guī)則》，當(dāng)上市公司最近兩個(gè)會計(jì)年度的審計(jì)報(bào)告顯示的凈利潤為負(fù)值時(shí)，其公司的股票將被實(shí)行特別處理；當(dāng)上市公司最近三個(gè)年度連續(xù)虧損時(shí)，其公司的股票將被暫停交易，半年內(nèi)仍不能盈利的，將被終止上市。該類扭虧公司通常主營業(yè)務(wù)不景氣，很難在短期內(nèi)依賴主營業(yè)務(wù)扭虧為盈。這類上市公司一般在允許的范圍內(nèi)盡力避免繼續(xù)發(fā)生虧損，通常采取不提或者提取較低比例資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的政策。

2、避虧公司的政策選擇?！氨芴潯鳖惿鲜泄咎幵谔潛p的邊緣，財(cái)務(wù)狀況持續(xù)惡化，期間費(fèi)用大幅增加，若據(jù)實(shí)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，其結(jié)果可能會造成當(dāng)期全面虧損，所以“避虧”類上市公司一般采取不提或少提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備來避免當(dāng)期虧損。

（二）多提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的政策

1、企業(yè)通常希望表現(xiàn)出逐步成長的趨勢，因此盈利公司存在一種基于業(yè)績穩(wěn)定增長的利潤平滑動(dòng)機(jī)。經(jīng)營者一般傾向于陳報(bào)逐年增長的經(jīng)營業(yè)績，向投資者傳遞公司不斷提高長期盈利能力的信息，從而達(dá)到降低融資資本的目的。將該年實(shí)現(xiàn)的超額利潤轉(zhuǎn)移到下一年度，以保證下一年度的利潤保持增長。企業(yè)通過提高各種資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提比例的方法來實(shí)現(xiàn)這種利潤平滑的盈余管理。

2、根據(jù)我國證券法規(guī)定，如果上市公司發(fā)生虧損，其股票交易將會受到相應(yīng)的限制，但證券法只將虧損與否作為企業(yè)是否受到限制的條件，并未對虧損的程度做出具體的規(guī)定。這類上市公司為避免連續(xù)虧損，往往采取多計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的政策，以降低重組門檻，為“扭虧增盈”留下操縱空間。

三、企業(yè)利用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備操縱利潤的治理對策

通過以上分析可以看出，《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定計(jì)提資產(chǎn)減值的目的并沒有得到充分的發(fā)揮，反而成為企業(yè)利用會計(jì)準(zhǔn)則賦予的彈性操作會計(jì)盈余，違背了計(jì)提減值準(zhǔn)備的初衷，影響會計(jì)信息的真實(shí)可靠，筆者在此提出以下建議：

（一）細(xì)化準(zhǔn)則中的規(guī)定，限制企業(yè)選擇權(quán)。企業(yè)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備有多種方法，以應(yīng)收賬款為例，有四種方法：應(yīng)收賬款余額百分比法、賬齡分析法、銷貨百分比法和個(gè)別認(rèn)定法。準(zhǔn)則在給出所使用的方法的同時(shí)可以給出具體方法的使用范圍、適用條件。同時(shí)，在給出定性條件時(shí)，也可以給出定量的條件，如賬齡分析法中不同賬齡的計(jì)提比例的浮動(dòng)范圍等等，從而限定了企業(yè)的可選擇性和可操縱空間。

（二）加強(qiáng)會計(jì)人員綜合素質(zhì)教育。在資產(chǎn)減值準(zhǔn)則中，許多方面需要會計(jì)人員具有豐富的專業(yè)知識和較強(qiáng)的職業(yè)判斷能力。如資產(chǎn)組的劃分、減值跡象的判斷、折現(xiàn)率的選擇、未來現(xiàn)金流量的預(yù)計(jì)等，這些也是上市公司進(jìn)行盈余管理的漏洞。但目前我國會計(jì)人員素質(zhì)普遍偏低，難以適應(yīng)新準(zhǔn)則的要求，因此要加強(qiáng)對會計(jì)人員的再教育，提高他們的綜合素質(zhì)，使其具備良好的職業(yè)道德素質(zhì)和熟練的專業(yè)技能，從而保證會計(jì)信息的真實(shí)可靠。

（作者單位：東北財(cái)經(jīng)大學(xué)會計(jì)學(xué)院）

參考文獻(xiàn)：

［1］企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第8號——資產(chǎn)減值.2006.

［2］嚴(yán)循建.資產(chǎn)減值準(zhǔn)備及其對利潤的影響[J].會計(jì)之友，2005.3.