資本利得課稅的比較與研究

摘要：最近，我國關(guān)于資本利得稅的征收問題眾說紛紜。本文首先通過對資本利得的介紹，進而具體闡述了國外幾個發(fā)達及發(fā)展中國家和我國對資本利得的稅務(wù)處理情況，最后分析得出現(xiàn)階段還不應(yīng)該征收資本利得稅的結(jié)論及建議。

關(guān)鍵詞：資本利得 稅務(wù)處理 資本利得稅

一、對資本利得的界定

資本利得(Capital gains)，是指納稅人通過處置資本性資產(chǎn)而取得的特殊收益，最常見的有出售和交換股票、債券、房屋、機器設(shè)備、土地等資產(chǎn)獲取即資本性資產(chǎn)的處置價格與原購入價格之間的差額。如果是正數(shù)，為資本利得；反之，則為資本利虧。

對資本利得如何處置一直是各國政府共同關(guān)心的課題。從各國的實踐來看，資本利得的處置方法一般有三種：一種是將其并入正常的應(yīng)納稅所得，根據(jù)資本利得的屬性(屬于個人還是法人、公司等)，分別課征個人所得稅與企業(yè)所得稅。也稱為征稅型；二是將資本利得單獨進行確認與計量，實行不同于企業(yè)所得稅或個人所得稅的特殊征稅政策，即實行單獨的資本利得稅，通常稅率要較經(jīng)營性或普通盈利低。我國的香港地區(qū)實行單獨的資本利得稅；三是實行免稅，對資本利得不征稅收。發(fā)達資本主義國家通常對資本利得單獨計量，實行獨立的、優(yōu)惠的課稅政策。發(fā)展中國家由于資本市場落后，很少將資本利得作為一個獨立的問題單獨在稅收上進行立法，要么合并到一般所得中進行征稅，要么免稅。

二、各圖對資本利得的稅務(wù)處理

實踐中各國依據(jù)自己的實際情況，對資本利得在稅務(wù)上的處理采取了不同的做法。一般而言，多數(shù)國家按公司所得稅稅率課稅，少數(shù)國家按特別稅率課稅，還有部分國家對資本利得進行通貨膨脹調(diào)整。

(一)國外對資本利得的稅務(wù)處理

1 美國。對資本利得實行獨立的、優(yōu)惠的稅收制度。首先，按照資產(chǎn)持有時間的長短，分為經(jīng)營性資產(chǎn)和資本性資產(chǎn)，對經(jīng)營性資產(chǎn)(如存貨、應(yīng)收賬款、用于交易或經(jīng)營的不動產(chǎn)或應(yīng)折舊資產(chǎn)等)取得的利得，作為普通利得繳納公司所得稅：其次按照資本性資產(chǎn)持有時間長短劃分為短期資本性資產(chǎn)和長期資本性資產(chǎn)，對處置短期資本性資產(chǎn)取得的短期資本利得。一般不能享受優(yōu)惠政策，但其可以被當年發(fā)生的資本利虧抵減；第三，資本虧損只允許被用來沖抵資本利得。應(yīng)納稅年度中資本虧損超過資本利得的部分，可以向前結(jié)轉(zhuǎn)3年或者向后結(jié)轉(zhuǎn)5年，用來沖抵資本利得。

對于納稅人處置在貿(mào)易或者經(jīng)營中使用的動產(chǎn)和某些非居住性不動產(chǎn)獲得的利得，首先應(yīng)該對其凈利得中相當于折舊(成本回收)的那部分作為普通所得征稅，然后將剩余的部分作為資本利得征稅。對于處置其他貿(mào)易或者經(jīng)營使用的不動產(chǎn)獲得的利得，首先應(yīng)該對數(shù)額等于所申請的折舊或者成本回收超過直線折舊額的那部分凈利得作為普通所得征稅，然后將剩余的部分作為資本利得征稅。

2 法國。將處置的資本性資產(chǎn)劃分為短期和長期兩大類。對非折舊資產(chǎn)，如果出售或轉(zhuǎn)讓是在購置后兩年內(nèi)發(fā)生的，則產(chǎn)生的資本利得被認定為短期。對可折舊的資產(chǎn)，不管資產(chǎn)持有時間多長，資本損失都被認定為短期的。如果資產(chǎn)持有期不足兩年，則資本利得全部被認定為短期的。反之。資本利得就其在計稅基礎(chǔ)上所要求的折舊額被認定為短期的。余下的部分為長期利得。相同類別(短期、長期)中的利得與利虧可以相互沖抵。凈短期利得合并計入企業(yè)所得稅應(yīng)稅所得中。長期資本利得可以用來沖抵以前10個財政年度的資本損失，也可以用來沖抵普通損失，剩下的部分按照19％的稅率繳納資本利得稅(對未開發(fā)土地的資本利得稅率為25％)。

3 德國、日本、加拿大。沒有單獨的資本利得稅，也沒有短期與長期資本利得之分，處置資本性資產(chǎn)的資本利得被視作營業(yè)利潤處理。并按照標準稅率計稅。但是德國稅法規(guī)定，不動產(chǎn)、參股利益和通常使用至少25年的動產(chǎn)(不包括機器和相關(guān)設(shè)備)的資本利得，只要其兩年內(nèi)用于再投資，則資本利得的80％可以免稅，而土地和建筑物部分的資本利得則100％可以免稅。日本對于出售土地或某些在實質(zhì)上在1992年1月1日或之后的代表著土地價值的股票，在擁有所有權(quán)超過5年以后(長期利得)，對資本利得征收附加稅率，國稅部分為10％，地方居住稅率為2.07％。加拿大對1971年以后實現(xiàn)的資本利得的3/4要納入所得，按通常稅率繳稅。但3/4的資本損失可以前轉(zhuǎn)3年以及無限制地后轉(zhuǎn)，從應(yīng)稅所得中的資本利得部分扣除。

4 其他發(fā)展中國家如阿根廷、智利、墨西哥、印度尼西亞等沒有特別的資本利得稅，對公司處置資產(chǎn)發(fā)生的資本利得均視為普通所得，并按照正常公司所得稅繳納稅收。但巴西、印度等國家則有特殊的規(guī)定。如巴西，公司出售固定資產(chǎn)而實現(xiàn)的利得，并入營業(yè)利潤按正常公司稅率繳稅，對來自出售上市證券的資本利得單獨繳納25％的資本利得稅；印度對來自持有期3年以上(公司股票以及公認的印度證券交易所上市的任何其他證券或印度單位信托的單位或特定的共同基金的單位為1年以上)的非折舊的資本資產(chǎn)的利得(在印度視作長期資本利得)應(yīng)該繳納資本利得稅。其中國內(nèi)公司為30％，非居民與外國公司為20％。短期資本利得不單獨征稅，而是按照納稅人適用的一般稅率納稅。

(二)我國對資本利得的稅務(wù)處理

在我國，目前沒有開征資本利得稅，一般對資本利得征收企業(yè)所得稅，但是對國債利息收入免征所得稅。采用這種做法可以簡化稅制，便于征收和管理。是比較適合我國國情的做法。2007年3月16日通過的《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》作了對資本利得課稅的規(guī)定。企業(yè)所得稅法第六條(三)項所稱財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入，就包括納稅人有償轉(zhuǎn)讓各類財產(chǎn)取得的收入，包括轉(zhuǎn)讓固定資產(chǎn)、生物資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、股權(quán)、債權(quán)等財產(chǎn)而取得的收入，其中主要是資本利得或資本所得。稅法第六條(四)項所稱股息、紅利等權(quán)益性投資收益，是指企業(yè)因權(quán)益性投資從被投資方取得的收入。第六條(五)項所稱利息收入，是指企業(yè)將資金提供他人使用但不構(gòu)成權(quán)益性投資，或者因他人占用本企業(yè)資金取得的收入。包括存款利息、貸款利息、債券利息、欠款利息等收入。第六條(六)項所稱租金收入，是指企業(yè)提供固定資產(chǎn)、包裝物以及其他財產(chǎn)而取得的租金收入。第六條(七)項所稱特許權(quán)使用費收入，是指納稅人提供或者轉(zhuǎn)讓專利權(quán)、非專利技術(shù)、商標權(quán)、著作權(quán)以及其他特許權(quán)的使用權(quán)而取得的收入。

對于非居民企業(yè)的股息、紅利等權(quán)益性投資收益和利息、租金、特許權(quán)使用費所得，以收入全額為應(yīng)納稅所得額；轉(zhuǎn)讓財產(chǎn)所得，以收入全額減除財產(chǎn)凈值后的余額為應(yīng)納稅所得額。

三、對我國征收資本利得稅與否的討論及建議

由上，我們可以看出中國企業(yè)所得稅法中并未使用“利得”課稅的字眼，未提出對資本利得課稅的概念。對利得課稅的規(guī)定只采用了列舉征收辦法，而且是將之按所得項目進行列舉的。由于概念和使用習慣問題，使不少人認為中國稅法不對利得課稅，以至于近兩年我國財稅理論界有不少人提出中國應(yīng)當對利得課稅的觀點，提出要征收資本利得稅。尤其是針對我國現(xiàn)在股市情況。有些學(xué)者認為目前國內(nèi)市場對股價上漲預(yù)期都很高，超過合理范圍。資本利得稅的推出有利于市場穩(wěn)健發(fā)展。但是，也有很多學(xué)者并不贊成這種觀點?？偨Y(jié)起來理由主要有以下幾點：

首先，一般意義上的資本利得稅不僅針對股市的資本利得征收，房產(chǎn)、收藏品等的利得收入也在征收范圍內(nèi)，因此，這個稅不是一個“小稅”，而是影響經(jīng)濟生活方方面面的“大稅”，要考慮到各個方面。

其次，目前中國金融體系缺乏分散風險和儲備財富的功能，只有資本市場才能提供這樣一個體系。政策一定是要推動中國資本市場的發(fā)展。從世界范圍資本市場的發(fā)展歷史來看，培育市場初期，往往不宜征收資本利得稅。由于征收資本利得稅，臺灣地區(qū)股市從1萬點跌到3000點，最后不得不取消資本利得稅。對于股市的調(diào)控，沒必要用資本利得稅。即便是在美國、澳大利亞這樣資本市場發(fā)達的國家和地區(qū)，由于過高的資本利得稅對經(jīng)濟發(fā)展尤其是資本的形成具有明顯的抑制作用，整個資本利得稅制也經(jīng)歷了由復(fù)雜到簡便、稅率由高就低的演變過程。

再次，中國資本市場需要發(fā)展壯大，由目前的15萬億元發(fā)展到20萬億元、30萬億元，也許到100萬億元的時候?？梢哉魇召Y本利得稅，但目前征收基礎(chǔ)和條件均不具備，不可以征收。

最后，從立法角度來看，尚非按照課稅對象設(shè)立稅種的先例的前提下，當前呼聲甚高的開征資本利得稅的觀點，并不符合中國立法習慣。即便開征，也必須履行相應(yīng)立法程序，從提出動議到國家最高立法機關(guān)最終做出決定，所需時間相當長。且立法過程高度透明。

在中國進行所得稅改革優(yōu)化的今天，應(yīng)當根據(jù)國情采取相應(yīng)的措施，外國一些國家征收資本利得稅或采取一些特殊的方式征管，也都是根據(jù)本國具體情況而定的。在中國，要繼續(xù)采取法人、自然人所得稅分別立法的企業(yè)所得稅、個人所得稅制，仍將對資本利得課稅的條目加入到企業(yè)所得稅、個人所得稅法中，采用列舉法列出具體包括的項目，并分別制定合理的稅率和計算方法。其中稅率的設(shè)計應(yīng)當參考證券交易營業(yè)稅、印花稅、增值稅等稅種的稅負水平?？茖W(xué)計算，可以區(qū)別不同的資本項目設(shè)置差別稅率。