我國農(nóng)村信貸配給問題研究

摘要：農(nóng)村的發(fā)展需要增加資金投入，但目前在我國農(nóng)村正規(guī)金融市場上卻存在著嚴(yán)重的“惜貸”現(xiàn)象，農(nóng)村貸款難已成為制約農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的“瓶頸”。農(nóng)村信貸市場的信息不對稱，導(dǎo)致了農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)與借款人之間的逆向選擇和道德風(fēng)險問題，造成了我國農(nóng)村信貸市場中農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對農(nóng)戶和企業(yè)的“惜貸”行為，引發(fā)了農(nóng)村信貸資金的外流，最終導(dǎo)致更為嚴(yán)重的信貸配給問題。應(yīng)該加強農(nóng)村借款人的還款能力和信用水平，更好地克服或減弱農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)與借款人間的信息不對稱，切實解決農(nóng)村信貸配給難題。

關(guān)鍵詞：農(nóng)村信貸 信貸配給 非對稱信息 信號

一、我國農(nóng)村信貸市場的現(xiàn)狀及問題

(一)總量配給

由于我國農(nóng)村信貸市場具有不確定性、不完全信息和不完全和約的特征，信貸市場必然是不完全的，并表現(xiàn)為不透明性和稀薄性。一方面農(nóng)戶和農(nóng)村企業(yè)的貸款需求難以得到滿足。另一方面，大量資金滯留于銀行等金融機(jī)構(gòu)，銀行被認(rèn)為“惜貸”。根據(jù)中國人民銀行濟(jì)南分行的估算，農(nóng)業(yè)部門至少有四成左右的信貸資金缺口。

2003年底，在全國金融機(jī)構(gòu)各項貸款余額中，農(nóng)業(yè)貸款只占5.3％，在2004年7月底全國金融機(jī)構(gòu)人民幣貸款余額169884.39億元中，農(nóng)業(yè)貸款余額10090.62億元，所占比重仍然僅為5.94％。全國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)貸款余額占全部貸款余額的比重也呈下降趨勢，農(nóng)戶和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)貸款困難問題加劇，正規(guī)金融組織無法很好地滿足農(nóng)業(yè)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)對金融服務(wù)的需求。據(jù)統(tǒng)計，全國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)貸款余額占(正規(guī)金融機(jī)構(gòu))全部貸款余額的比重由1997年的6.7％下降到2004年的4.8％。農(nóng)業(yè)部對江蘇省武進(jìn)縣個體私營企業(yè)的調(diào)查顯示，年收入500萬元以上的企業(yè)中有45.1％認(rèn)為貸款難，年收入500萬元以下的有86.5％認(rèn)為貸款難。

(二)結(jié)構(gòu)配給

結(jié)構(gòu)性信貸配給主要表現(xiàn)為農(nóng)村正規(guī)金融機(jī)構(gòu)所提供的貸款難以滿足農(nóng)戶需求，農(nóng)戶貸款主要依賴于非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)。據(jù)全國農(nóng)村固定觀察點對兩萬多農(nóng)戶的調(diào)查，2003年底，從全國范圍看，農(nóng)戶借款中銀行信用社貸款占32.7％，私人借款占65.97％，其它占1.24％。從各地區(qū)來看，在作為重要農(nóng)業(yè)區(qū)域的中部地區(qū)，農(nóng)戶來自銀行的貸款僅占5.36％，私人借款則占了71.26％；東部地區(qū)農(nóng)戶借貸資金中絕大部分也來自民間金融。一項調(diào)查資料表明，大多數(shù)農(nóng)戶對金融機(jī)構(gòu)提供的存款服務(wù)基本滿意，但是半數(shù)以上的農(nóng)戶對金融機(jī)構(gòu)提供的貸款服務(wù)不滿意，農(nóng)村企業(yè)貸款也面臨著同樣的問題。據(jù)湖南農(nóng)調(diào)隊對全省3700戶農(nóng)戶的抽樣調(diào)查，2003年從銀行和信用社得到貸款的農(nóng)戶有218戶，所占比例僅5.9％；據(jù)江西省農(nóng)調(diào)隊對全省2450戶農(nóng)戶的抽樣調(diào)查，2003年有574戶有借貸行為，占23.4％，其中從銀行或信用社得到貸款的有120戶，占被調(diào)查農(nóng)戶的4.9％；從2001年至2003年，從銀行或信用社得到的貸款僅占農(nóng)戶總借貸收入的13％-23％左右，而民間貸款所占比重76％-86％。據(jù)安徽省農(nóng)委從農(nóng)村調(diào)查點了解的情況，2003年農(nóng)民戶均借款中，來自銀行、信用社的占12.6％。來自民間借貸的占83.5％。

二、信息經(jīng)濟(jì)學(xué)視角下的我國農(nóng)村信貸配給原因分析

(一)農(nóng)村信貸市場中的逆向選擇

在信貸市場中逆向選擇的含義是指“較高的利率意味著較大的貸款風(fēng)險，高風(fēng)險項目驅(qū)逐低風(fēng)險項目”。金融市場中的逆向選擇是簽約之前的信息不對稱問題，當(dāng)越有可能陷入不利境地的借款人越有可能得到貸款時便出現(xiàn)了逆向選擇問題“冒的風(fēng)險越大，借款人越是想得到貸款，這是因為他們知道他們可能不會歸還貸款。”因為逆向選擇使貸款人很可能承擔(dān)壞的信用風(fēng)險，因此，即使金融市場上有良好信用記錄的借款人也不愿放貸。由于農(nóng)村信貸市場信息不對稱的特性，使低收益、低風(fēng)險的農(nóng)戶和中小鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)因獲利能力小不具備與大廠商競爭資金資源的能力而退出農(nóng)村信貸市場。

(二)農(nóng)村信貸市場中的道德風(fēng)險

金融市場中的道德風(fēng)險是簽約之后的信息不對稱問題，當(dāng)借款人存在激勵從事從貸款人角度來看是不良的投資活動時，貸款人便遭遇了這種風(fēng)險，因為他們使貸款歸還的可能性極小。借款人存在激勵投資于高風(fēng)險的項目，這種項目如果成功，借款人將獲得豐厚的利潤；一旦失誤，損失由貸款人承擔(dān)。借款人也存在激勵把資金用于個人目的，將偷懶而不是勤奮工作，或者把資金投向能增加自己的權(quán)力和地位的非贏利項目。在這種情況下，道德風(fēng)險就會產(chǎn)生。農(nóng)村信貸市場上，非對稱信息的存在會引發(fā)農(nóng)民的道德風(fēng)險行為。當(dāng)農(nóng)戶與銀行簽訂契約之后，銀行無法對農(nóng)戶從事的各項活動進(jìn)行密切的監(jiān)督，農(nóng)戶就會根據(jù)自己掌握的信息優(yōu)勢采取機(jī)會主義行動，從而損害了銀行的利益。農(nóng)民的機(jī)會主義動機(jī)所引發(fā)的“道德風(fēng)險行為”主要表現(xiàn)在以下兩個方面：一是改變借款用途。由于國家對農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的扶持政策，農(nóng)民向貸款機(jī)構(gòu)申請農(nóng)業(yè)貸款可獲得某些優(yōu)惠。而對農(nóng)民的消費貸款則不提供優(yōu)惠。當(dāng)農(nóng)民拿到貸款后。利用銀行的監(jiān)督困難改變貸款用途，用于非生產(chǎn)性開支甚至是投機(jī)性交易。二是拖欠貸款。甚至拒不還貸。

三、解決我國農(nóng)村信貸配給問題的對策

(一)完善社會征信體系建設(shè)，增強主體信息對稱程度

1 企業(yè)征信體系建設(shè)。我國人民銀行從20世紀(jì)80年代末90年代初開始推進(jìn)企業(yè)征信工作，全國各商業(yè)銀行與該數(shù)據(jù)庫聯(lián)網(wǎng)查詢。但由人民銀行推動建立的企業(yè)征信方式實際上是一種同業(yè)征信，會限制企業(yè)信用信息的采集范圍和企業(yè)征信數(shù)據(jù)庫的完善。一個可以提供高質(zhì)量企業(yè)征信的數(shù)據(jù)庫，應(yīng)該囊括一國所有企業(yè)的成套征信數(shù)據(jù)。作為發(fā)展中國家，我國企業(yè)征信數(shù)據(jù)庫的建立應(yīng)該在借鑒國外先進(jìn)經(jīng)驗的情況下選擇符合我國國情的發(fā)展模式，實行政府特許經(jīng)營模式，可以吸收國外的政府經(jīng)營模式和企業(yè)自由經(jīng)營模式這兩者的優(yōu)點，既能夠避免征信機(jī)構(gòu)投資過于分散和行業(yè)無序經(jīng)營，又能夠充分發(fā)揮政府在宏觀管理上的主導(dǎo)優(yōu)勢，以保障征信數(shù)據(jù)能在較短的時間內(nèi)覆蓋國內(nèi)的主要大中型企業(yè)。

2 個人征信體系建設(shè)。借鑒國外有關(guān)個人信用制度的先進(jìn)經(jīng)驗，科學(xué)、客觀的個人信用評分體系應(yīng)當(dāng)建立在完整、有效的個人信用信息數(shù)據(jù)庫的基礎(chǔ)上，應(yīng)當(dāng)包括個人的信貸償還、納稅記錄等。實行個人信用實碼制并逐步擴(kuò)展個人基本賬戶制度是建立個人信用檔案制度的關(guān)鍵。我們應(yīng)當(dāng)結(jié)合我國國情和試點城市個人的信用狀況，積極嚴(yán)格進(jìn)行個人信用資料的調(diào)查與征集、設(shè)置個人基本賬戶、建立科學(xué)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)男庞迷u估指標(biāo)體系，從而建立一整套可操作性強的、具有中國特色的個人信用制度。因為這會對個人今后發(fā)展產(chǎn)生巨大的影響。我們要將每個人的收入、納稅及其他各種經(jīng)濟(jì)行為都記錄在案，以備銀行以信用信息判斷借款人的財產(chǎn)、了解個人收入的真實性和穩(wěn)定性、還款意愿等關(guān)鍵性內(nèi)容，以決定是否對其貸款和貸款多少。

(二)完善擔(dān)保機(jī)制，增強制度約束

1 成立聯(lián)戶擔(dān)保小組。保小組由居住在金融機(jī)構(gòu)服務(wù)轄區(qū)內(nèi)有借款需求的農(nóng)戶借款人組成。聯(lián)保小組成員責(zé)任包括負(fù)責(zé)各成員貸款的申請、使用、管理和歸還在貸款本息未還清前，成員不得隨意轉(zhuǎn)讓用貸款購買的物資和財產(chǎn)。聯(lián)保小組成員對借款人的債務(wù)承擔(dān)連帶保證責(zé)任，經(jīng)小組成員一致決定，可以開除違反聯(lián)保協(xié)議的成員。在貸款時，還要按照借款額的一定比例用于設(shè)立小組互助金。小組成員的活期存款和小組互助金要在貸款銀行專戶存儲，歸小組成員所有。當(dāng)借款人還清貸款本息后，小組成員可自主決定處理存款和小組互助金。

2 成立組建專門的信貸擔(dān)保公司。專門的信貸擔(dān)保公司應(yīng)由政府牽頭組建，其宗旨是以實現(xiàn)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和實施農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化為導(dǎo)向，以政府預(yù)算撥款加會員會費形成財力支撐系統(tǒng)，以公司為運作主體，主要服務(wù)于農(nóng)民。解決農(nóng)民融資難問題，不以盈利為目的。通過政府撥款或者會員交納會費等方式籌集資金，信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)通過專業(yè)化的經(jīng)營信息資源、專門人員的利用與培訓(xùn)以及專門技術(shù)的研究與開發(fā)，降低信息搜集與處理的成本。從而有效地降低風(fēng)險。因此，我們認(rèn)為以政策性互助性擔(dān)保為主建立融資擔(dān)保體系是解決農(nóng)村中小企業(yè)融資難的必然選擇。

(三)積極發(fā)展實物信貸，有效防止道德風(fēng)險

為了生活和生產(chǎn)經(jīng)營需要，可以允許農(nóng)戶和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)以實物作為抵押物向銀行申請?zhí)囟ㄓ猛镜馁J款，特別對于由于需要購買大型設(shè)備、固定資產(chǎn)等而產(chǎn)生的生產(chǎn)性貸款需求。可以借鑒住房抵押貸款、汽車貸款等耐用消費品信貸模式的成功經(jīng)驗，采取首付+按揭的模式，分批次貸款。這樣一方面可以避免一次性貸款所產(chǎn)生的高風(fēng)險，同時還可以根據(jù)還款人的每個月的還款記錄，考察借款人的信用，減少信息不對稱。比如購買一個低擋的收割機(jī)農(nóng)民需要支付7萬～9萬元。對于此類生產(chǎn)性貸款需求就可以設(shè)計一個實物貸款：貸款的期限可設(shè)定為1年～10年的中長期。最高不能超過30年；金額、首付比例主要根據(jù)貸款用途來設(shè)定；貸款金額最高為實物資產(chǎn)評估價的60％-80％；抵押設(shè)備的條件要求借款人對該設(shè)備具有完全產(chǎn)權(quán)：銀行利率及還款方式可以銀行利率執(zhí)行同期人民銀行規(guī)定商業(yè)貸款基準(zhǔn)利率或上浮10％：還款方式為等額本息和等額本金，自行選擇。

(四)立足本土信貸人員信息優(yōu)勢，加強信貸人員專業(yè)培訓(xùn)

與目前流行的“農(nóng)村信貸員應(yīng)從城市下放”觀點不同的是，本文認(rèn)為農(nóng)村信貸員更應(yīng)該走本土化道路，這主要是因為本土化信貸員擁有更多關(guān)于農(nóng)村社區(qū)及社員信息，有利于降低信貸市場信息不對稱的程度，減少信貸配給，實現(xiàn)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)和農(nóng)戶的共贏。信貸管理具有很強的專業(yè)性和技術(shù)性，其工作人員只有具備足夠的專業(yè)知識、技術(shù)方法和經(jīng)驗，才能勝任。鑒于當(dāng)前我國農(nóng)村信貸員業(yè)務(wù)素質(zhì)不高、風(fēng)險意識較差、機(jī)會主義行為盛行的現(xiàn)狀，有必要提高他們的業(yè)務(wù)素養(yǎng)和風(fēng)險意識。所以，還必須加強對信貸工作人員的培訓(xùn)工作，提高其管理風(fēng)險的能力和技巧。