小額貸款的山西實(shí)驗(yàn)

“晉源泰”、“日升隆”兩家小額貸款有限公司被最先列入“試驗(yàn)田”后，到期貸款收回率100%，利息收回率100%，不良貸款率0%。

2005年底，我國(guó)民間商業(yè)性小額貸款公司在山西、陜西、四川、貴州、內(nèi)蒙古5個(gè)省(區(qū))首推試點(diǎn)，在中國(guó)近代金融業(yè)發(fā)祥地山西平遙，“晉源泰”、“日升隆”兩家小額貸款有限公司被最先列入了“試驗(yàn)田”。

由于特殊的歷史背景，運(yùn)行一年來(lái)，被外界稱(chēng)為“新票號(hào)”的“晉源泰”、“日升隆”引起了金融界的極大關(guān)注，世行農(nóng)村金融專(zhuān)家、德國(guó)金融界以及國(guó)內(nèi)專(zhuān)家都紛至沓來(lái)。

當(dāng)滿(mǎn)頭白發(fā)、身著孟加拉傳統(tǒng)服裝的尤努斯，將小額貸款帶入諾貝爾和平獎(jiǎng)的燦爛光環(huán)下時(shí)，平遙的幾個(gè)煤焦老板正忙著洗去一身的煤灰，投身到一場(chǎng)民間的金融實(shí)驗(yàn)中，為在中國(guó)一直默默跋涉的小額貸款趟出一條新路。

試驗(yàn)田試出什么

2005年12月27日，晉源泰小額貸款有限公司掛牌，并于2006年2月13日正式營(yíng)業(yè)，成為國(guó)內(nèi)首家民間小額貸款公司，當(dāng)時(shí)注冊(cè)資金1600萬(wàn)元。而落戶(hù)平遙的另一家小額貸款公司“日升隆”注冊(cè)資金1700萬(wàn)元。

在籌建過(guò)程中，控制風(fēng)險(xiǎn)的考慮是第一位的。

首先，按照規(guī)定，小額貸款公司只能放貸不能吸收存款，實(shí)行市場(chǎng)化利率，以銀行基準(zhǔn)利率4倍為上限，原則上不能跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)；其次，發(fā)起人確定為自然人，這是考慮到企業(yè)法人作為經(jīng)濟(jì)實(shí)體，普遍有銀行貸款，在小額貸款組織與企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中，容易導(dǎo)致資金界限劃分不清、產(chǎn)權(quán)不明。同時(shí)，小額貸款組織實(shí)行股份制形式組合，其經(jīng)營(yíng)規(guī)模不大，股東太多，難以形成相對(duì)集中意見(jiàn)，因此以3—5人較為妥當(dāng)。

此外，在資本金風(fēng)險(xiǎn)控制上，要求小額貸款公司注冊(cè)資本不得低于1500萬(wàn)元，資本充足率不得低于８％。在風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金方面，小額貸款公司比照股份制商業(yè)銀行的有關(guān)規(guī)定提取呆賬準(zhǔn)備金沖銷(xiāo)呆賬。在控制接受委托資金方面，要求單戶(hù)委托資金總額不得低于50萬(wàn)元，但接收單戶(hù)委托資金總額不得超過(guò)小額貸款公司資本金的30％。在風(fēng)險(xiǎn)投資保證金方面，為吸引委托資金，以小額貸款公司資本金余額的10％作為風(fēng)險(xiǎn)投資保證金，風(fēng)險(xiǎn)投資保證金實(shí)行專(zhuān)戶(hù)管理。

小額貸款試點(diǎn)公司成立之初，就劃定了一定的運(yùn)作界限——主要面向“三農(nóng)”，服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)，“三農(nóng)”貸款比例不得低于75%。

“晉源泰”、“日升隆”一落地，便吸引了當(dāng)?shù)乇姸噢r(nóng)戶(hù)和中小企業(yè)，農(nóng)戶(hù)中貸款最少的有2000元，最多的不超過(guò)10萬(wàn)元，中小企業(yè)最多一戶(hù)貸款80萬(wàn)元。其貸款用途主要集中在養(yǎng)殖業(yè)、種植業(yè)、農(nóng)副產(chǎn)品加工業(yè)、旅游業(yè)、運(yùn)輸業(yè)等領(lǐng)域。

道虎壁村侯生榮共養(yǎng)110頭豬，去年前半年遇上豬肉價(jià)格下滑，資金面臨較大困難，在此情形下，他便向“晉源泰”貸款6萬(wàn)余元，增加豬肉的品種，后來(lái)又貸款3萬(wàn)余元，現(xiàn)在這位農(nóng)戶(hù)的日子好過(guò)了，于是提前還款3萬(wàn)元。

對(duì)于運(yùn)行近一年的結(jié)果，晉源泰小額貸款有限公司董事長(zhǎng)韓士恭拿出一份公司最新的經(jīng)營(yíng)狀況簡(jiǎn)要分析：截至2006年10月，“晉源泰”累計(jì)發(fā)放貸款2630.9萬(wàn)元，放戶(hù)數(shù)389戶(hù)，累計(jì)收回貸款779.25萬(wàn)元，收戶(hù)數(shù)145戶(hù)，貸款余額1851.65萬(wàn)元，到期貸款收回率100%，利息收回率100%，不良貸款率0%。

“小額信貸公司的成立，不僅有效解決了農(nóng)民和中小企業(yè)貸款難，規(guī)范了民間借貸秩序，還與農(nóng)村信用社形成了良性競(jìng)爭(zhēng)的態(tài)勢(shì)，由此激活并刺激了農(nóng)村金融市場(chǎng)的發(fā)展?！碑?dāng)?shù)毓賳T評(píng)價(jià)說(shuō)。

新“票號(hào)”怎樣運(yùn)作

小額貸款試點(diǎn)公司成立以來(lái)，其風(fēng)險(xiǎn)控制能力及運(yùn)作模式一直是人們關(guān)注的焦點(diǎn)。

在“晉源泰”，沒(méi)有銀行高高的柜臺(tái)、鐵柵欄，只有一些待客的沙發(fā)、茶幾以及類(lèi)似小儲(chǔ)蓄所對(duì)外營(yíng)業(yè)的幾個(gè)窗口，墻上掛著公司章程、員工守則、貸款流程等一系列規(guī)章制度。目前公司共有11人，有商業(yè)銀行退休的專(zhuān)業(yè)人士，有學(xué)金融專(zhuān)業(yè)的大學(xué)生，現(xiàn)金管理、會(huì)計(jì)員、信貸員、業(yè)務(wù)經(jīng)理等職能設(shè)立一應(yīng)俱全，為了防范風(fēng)險(xiǎn)，還專(zhuān)門(mén)成立了由董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、業(yè)務(wù)經(jīng)理、信貸員組成的信貸委員會(huì)。

由于“三農(nóng)”的特殊性，使得小額貸款的擔(dān)保方式不得不進(jìn)行創(chuàng)新，以符合農(nóng)戶(hù)實(shí)際。

平遙縣洪善鎮(zhèn)東山湖村養(yǎng)豬示范戶(hù)王慧是小額信貸的受惠者之一。2005年市場(chǎng)豬價(jià)大跌，他預(yù)計(jì)2006年將會(huì)上漲，于是向日升隆公司申請(qǐng)貸款購(gòu)進(jìn)仔豬。公司馬上派人進(jìn)村考察，然后分兩筆貸給他10萬(wàn)元，半年期，利率18％。這筆貸款的擔(dān)保人有兩個(gè)，一個(gè)是洪善鎮(zhèn)鎮(zhèn)長(zhǎng)，另一個(gè)是縣畜牧局改良站站長(zhǎng)。兩位公務(wù)員以他們出具的工資單復(fù)印件為擔(dān)保憑證，經(jīng)過(guò)公證，公司即發(fā)放貸款。貸款金額為公務(wù)員年收入的1.5倍至3倍。

除了公務(wù)員工資擔(dān)保，還有公司加農(nóng)戶(hù)擔(dān)保、村委會(huì)擔(dān)保、信用戶(hù)評(píng)定貸款信用、小組聯(lián)保貸款等方式。

公司加農(nóng)戶(hù)擔(dān)保是農(nóng)副產(chǎn)品加工企業(yè)為種養(yǎng)殖基地的農(nóng)戶(hù)所提供的貸款擔(dān)保。如，平遙縣種植有6000余畝蘆筍，產(chǎn)品全部出口西歐，但蘆筍種植期有兩年，在此期間，農(nóng)民急需資金投入。貸款公司與蘆筍公司達(dá)成協(xié)議，即農(nóng)戶(hù)向貸款公司貸款由蘆筍公司擔(dān)保，蘆筍公司向農(nóng)戶(hù)提供種苗、肥料、農(nóng)藥，農(nóng)戶(hù)與蘆筍公司簽訂購(gòu)銷(xiāo)合同，蘆筍收獲時(shí)，優(yōu)先出售給蘆筍公司。村委會(huì)擔(dān)保貸款是以村委會(huì)收取的關(guān)聯(lián)企業(yè)土地占用費(fèi)為其村民提供的擔(dān)保。信用戶(hù)評(píng)定貸款是由村委會(huì)和小額貸款公司共同評(píng)出信用戶(hù)，并在全村進(jìn)行公示，無(wú)不良反映的，小額貸款公司給予5000元以下的貸款。信用小組聯(lián)保貸款是由村委會(huì)和小額貸款公司共同對(duì)借款人進(jìn)行貸前審查，由符合發(fā)放條件的若干借款人自行組成信用小組，承諾自我守信，相互監(jiān)督，共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，由小額貸款公司發(fā)放貸款。

韓士恭說(shuō)，與銀行繁瑣手續(xù)不同的是，前來(lái)小額貸款公司辦理貸款業(yè)務(wù)的時(shí)間最長(zhǎng)不超過(guò)3天，最短的不超過(guò)半小時(shí)，而且還少了一些人情債，只要符合公司要求，立即給予貸款。不過(guò)令人遺憾的是，前來(lái)貸款的農(nóng)戶(hù)中60%-70%不符合貸款要求。目前，公司貸款最長(zhǎng)期限為1年。

為了確保資金安全運(yùn)作，“晉源泰”“日升隆”都設(shè)定了“借款人申請(qǐng)—貸前調(diào)查—貸款審查簽批—貸后管理”的嚴(yán)格貸款流程。先是摸清貸款的用途，比如養(yǎng)牛戶(hù)前來(lái)貸款，他養(yǎng)多少頭牛，需多少飼料，甚至要弄清養(yǎng)的有多少是公的多少是母的，通過(guò)對(duì)其資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，清楚了解貸款戶(hù)經(jīng)營(yíng)的合法合規(guī)性及信用度情況，保證人的資金收入狀況，抵(質(zhì))押物的合法性、有效性和流動(dòng)性。在調(diào)查基礎(chǔ)上，審貸小組確認(rèn)貸與不貸和貸款限額。隨后在放貸期間，信貸員對(duì)其進(jìn)行“跟蹤”，與貸款戶(hù)經(jīng)常保持聯(lián)系，掌握貸款戶(hù)經(jīng)營(yíng)狀況。

近一年的試點(diǎn)，他們還沒(méi)有發(fā)現(xiàn)貸款戶(hù)有改變貸款用途的情況，而且也未出現(xiàn)呆壞賬，即使有個(gè)別貸款戶(hù)未按時(shí)還貸，也會(huì)講明原因，及時(shí)還款。韓士恭說(shuō)，農(nóng)戶(hù)們雖然缺少實(shí)物抵押，但是很講信譽(yù)，所以我們要以信用貸款為主，培育市場(chǎng)。

試點(diǎn)存在的難題

民間小額貸款公司的出現(xiàn)，打破了平遙農(nóng)村原有的金融格局，為農(nóng)村信用社培育了潛在競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。相關(guān)部門(mén)的統(tǒng)計(jì)顯示，2006年上半年，平遙縣農(nóng)村信用社存款余額達(dá)122858萬(wàn)元，新增貸款僅6305萬(wàn)元，而兩家小額公司向農(nóng)戶(hù)發(fā)放貸款達(dá)2166萬(wàn)元，占農(nóng)村信用社當(dāng)年新增貸款的34.35％。小額貸款公司貸款管理方式靈活、便捷，員工責(zé)任意識(shí)及敬業(yè)精神較強(qiáng)，顯示出明顯的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

不過(guò)，面對(duì)市場(chǎng)需求的日益擴(kuò)大，韓士恭總是為資金短缺而犯愁。由于小額貸款試點(diǎn)公司被要求不能吸收存款，因此所有貸款只能來(lái)自資本金。“晉源泰”運(yùn)轉(zhuǎn)不久，注冊(cè)資本1600萬(wàn)元的資本金僅剩下200多萬(wàn)元。而注冊(cè)資本1700萬(wàn)元的“日升隆”也在短短4個(gè)月時(shí)間里放貸1039萬(wàn)元。為解燃眉之急，8月份，“晉源泰”的四位股東各追加100萬(wàn)元，注冊(cè)資本由開(kāi)張時(shí)的1600萬(wàn)元擴(kuò)大到了2000萬(wàn)元。即使增資了400萬(wàn)元，但是僅隔三個(gè)月后，記者來(lái)這里采訪(fǎng)時(shí)，韓士恭依然為后續(xù)資金跟不上而發(fā)愁。

與此同時(shí)，德國(guó)復(fù)興銀行、國(guó)際金融公司等國(guó)內(nèi)外金融機(jī)構(gòu)對(duì)他們表示出了極大的興趣，國(guó)際金融公司曾三下平遙并表達(dá)了投資意向。

困擾他們的不僅是資金短缺，貸款信息來(lái)源狹窄、金融人才匱乏等等問(wèn)題也擺在他們面前。比如僅憑一兩個(gè)信貸員如何做到全面掌握當(dāng)?shù)匦刨J市場(chǎng)情況以及對(duì)農(nóng)戶(hù)的日常了解等。當(dāng)然，擁有合法身份是這兩家公司共同的期盼。

對(duì)此，有關(guān)人士認(rèn)為，政府應(yīng)明確監(jiān)管主體，從財(cái)政、稅收、工商管理等方面給予試點(diǎn)公司優(yōu)惠政策，以增強(qiáng)小額貸款公司服務(wù)“三農(nóng)”經(jīng)濟(jì)的信心。對(duì)于資金短缺問(wèn)題，應(yīng)實(shí)現(xiàn)資金來(lái)源結(jié)構(gòu)的多樣化，開(kāi)辟后續(xù)資金來(lái)源渠道。一方面增資擴(kuò)股，盡可能增加自有資金；另一方面，繼續(xù)吸引外資，引進(jìn)國(guó)內(nèi)外戰(zhàn)略投資者，以增強(qiáng)小額貸款公司的發(fā)展后勁，促進(jìn)貸款資金的良性循環(huán)。同時(shí)，樹(shù)立戰(zhàn)略的發(fā)展眼光，采取靈活多樣的方式對(duì)員工進(jìn)行業(yè)務(wù)素質(zhì)的強(qiáng)化培訓(xùn)，大膽建立引進(jìn)人才的激勵(lì)機(jī)制。

雖然小額貸款試點(diǎn)公司目前還面臨著這樣或那樣的難題，但是敢“吃螃蟹”的韓士恭依然信心十足。他說(shuō)，小額信貸發(fā)展空間大，前途看好。

（作者系《山西日?qǐng)?bào)》記者）