堅(jiān)持綠色金融與轉(zhuǎn)型金融并重 助力綠色轉(zhuǎn)型發(fā)展

綠色轉(zhuǎn)型是應(yīng)對(duì)氣候變化的必由之路，也是經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的新引擎。綠色金融與轉(zhuǎn)型金融作為推動(dòng)這一轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵金融力量，正受到廣泛關(guān)注。綠色金融主要聚焦于支持環(huán)境友好型、可持續(xù)發(fā)展的“純綠”或接近“純綠”的產(chǎn)業(yè)，而轉(zhuǎn)型金融則重點(diǎn)關(guān)注棕色產(chǎn)業(yè)和碳密集型產(chǎn)業(yè)，致力于破解傳統(tǒng)高能耗、高排放行業(yè)綠色轉(zhuǎn)型過(guò)程中的融資難題，二者相互補(bǔ)充，共同構(gòu)成了推動(dòng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)綠色轉(zhuǎn)型的金融支撐體系。

時(shí)期，堅(jiān)持綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展并重，對(duì)于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)全面綠色轉(zhuǎn)型、實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)以及建設(shè)美麗中國(guó)具有不可替代的作用。對(duì)于商業(yè)銀行而言，深入研究并推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展，其重要性主要體現(xiàn)在以下三個(gè)方面。

落實(shí)中央政策要求，推動(dòng)綠色低碳發(fā)展

堅(jiān)持綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展并重具有重要意義

近年來(lái)，我國(guó)出臺(tái)了一系列重要政策文件，高度重視經(jīng)濟(jì)社會(huì)綠色轉(zhuǎn)型。例如，《中共中央國(guó)務(wù)院關(guān)于加快經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型的意見(jiàn)》明確提出，要加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)綠色轉(zhuǎn)型，通過(guò)節(jié)能低碳和清潔生產(chǎn)技術(shù)裝備、工藝流程更新升級(jí)等措施推動(dòng)傳統(tǒng)行業(yè)綠色轉(zhuǎn)型。中國(guó)人民銀行聯(lián)合多部門發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步強(qiáng)化我國(guó)正處于經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和發(fā)展方式轉(zhuǎn)變的關(guān)鍵金融支持綠色低碳發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)，要引導(dǎo)金融資源支持高排放行業(yè)綠色低碳轉(zhuǎn)型和可再生能源項(xiàng)目建設(shè)，促進(jìn)工業(yè)綠色轉(zhuǎn)型和升級(jí)。這些政策的密集出臺(tái)，體現(xiàn)了中央對(duì)綠色轉(zhuǎn)型的堅(jiān)定決心，這對(duì)金融機(jī)構(gòu)支持傳統(tǒng)行業(yè)綠色轉(zhuǎn)型提出了更高的要求。商業(yè)銀行作為金融體系的重要組成部分，積極推動(dòng)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融發(fā)展，是貫徹落實(shí)中央政策要求、助力經(jīng)濟(jì)社會(huì)綠色轉(zhuǎn)型的具體體現(xiàn)。

發(fā)揮金融“活水”作用，加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力

我國(guó)能源結(jié)構(gòu)長(zhǎng)期以來(lái)以煤炭為主，這種能源結(jié)構(gòu)在支撐經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的同時(shí)，也帶來(lái)了嚴(yán)峻的環(huán)境問(wèn)題和碳排放壓力。與此同時(shí)，我國(guó)工業(yè)化、城鎮(zhèn)化進(jìn)程正持續(xù)推進(jìn)，對(duì)鋼鐵、水泥、有色金屬等基礎(chǔ)原材料的需求仍然較大。在這樣的背景下，實(shí)現(xiàn)“碳達(dá)峰、碳中和”目標(biāo)面臨著巨大挑戰(zhàn)。轉(zhuǎn)型金融能為高能耗、高排放行業(yè)提供必要的資金支持，幫助這些行業(yè)引進(jìn)先進(jìn)的技術(shù)和設(shè)備，優(yōu)化生產(chǎn)流程，降低碳排放。綠色金融則可以引導(dǎo)資金流向綠色產(chǎn)業(yè)，促進(jìn)綠色技術(shù)的研發(fā)和應(yīng)用，推動(dòng)綠色經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。大力發(fā)展轉(zhuǎn)型金融，與綠色金融形成“雙驅(qū)”合力，對(duì)于推動(dòng)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)低碳轉(zhuǎn)型，加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力具有關(guān)鍵作用。

緊抓市場(chǎng)投資機(jī)遇，實(shí)現(xiàn)自身高質(zhì)量發(fā)展

在“雙碳”自標(biāo)的引領(lǐng)下，我國(guó)綠色低碳投資市場(chǎng)呈現(xiàn)出巨大的發(fā)展?jié)摿Α?jù)中國(guó)金融學(xué)會(huì)綠金委測(cè)算，未來(lái)30年，我國(guó)綠色低碳投資需求累計(jì)達(dá)487萬(wàn)億元，其中 60% 的投資需求來(lái)自低碳轉(zhuǎn)型，規(guī)模近300萬(wàn)億元，這一龐大的市場(chǎng)規(guī)模為商業(yè)銀行帶來(lái)了前所未有的發(fā)展機(jī)遇。商業(yè)銀行積極推動(dòng)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融發(fā)展，有利于抓住市場(chǎng)投資機(jī)遇，拓展業(yè)務(wù)領(lǐng)域，優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。商業(yè)銀行通過(guò)探索開展能效信貸、綠色信貸資產(chǎn)證券化和綠色供應(yīng)鏈融資等服務(wù)方式，穩(wěn)妥開展碳排放權(quán)、排污權(quán)、用水權(quán)、合同能源管理未來(lái)收益權(quán)等抵質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，在滿足市場(chǎng)多樣化金融需求的同時(shí)，能為自身帶來(lái)新的收入增長(zhǎng)點(diǎn)。此外，推動(dòng)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融發(fā)展還有助于商業(yè)銀行提升自身的社會(huì)形象和品牌價(jià)值，增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展的實(shí)踐

近年來(lái)，中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行（以下簡(jiǎn)稱“郵儲(chǔ)銀行”）高度重視綠色金融、轉(zhuǎn)型金融發(fā)展，從頂層設(shè)計(jì)、政策制度、資源配置、產(chǎn)品創(chuàng)新、風(fēng)險(xiǎn)管理、能力建設(shè)等方面統(tǒng)籌推進(jìn)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展，綠色金融業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)了快速增長(zhǎng)，同時(shí)轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)也在有序推進(jìn)落地之中。

多措并舉推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展

強(qiáng)化頂層設(shè)計(jì)。郵儲(chǔ)銀行董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和高管層高度重視綠色金融與轉(zhuǎn)型金融的融合發(fā)展，將其提升到戰(zhàn)略高度。總行黨委會(huì)審議通過(guò)“綠色銀行建設(shè)三年規(guī)劃”“落實(shí)碳達(dá)峰碳中和行動(dòng)方案”等重要文件，明確提出積極支持“兩高”等傳統(tǒng)行業(yè)綠色低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展，這為全行的綠色金融與轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)發(fā)展指明了方向。行級(jí)領(lǐng)導(dǎo)在多個(gè)場(chǎng)合表達(dá)對(duì)轉(zhuǎn)型金融和公正轉(zhuǎn)型金融的支持態(tài)度。行長(zhǎng)劉建軍在署名文章《在高質(zhì)量發(fā)展中踐行金融工作政治性和人民性》中，提出聚焦綠色低碳發(fā)展重點(diǎn)，支持清潔能源、節(jié)能環(huán)保、碳減排技術(shù)、煤炭清潔高效利用等重點(diǎn)領(lǐng)域，積極探索發(fā)展轉(zhuǎn)型金融。副行長(zhǎng)姚紅早在參加“2022中國(guó)國(guó)際金融年度論壇”時(shí)就提出“探索轉(zhuǎn)型金融和公正轉(zhuǎn)型”。領(lǐng)導(dǎo)層的重視和倡導(dǎo)，在全行營(yíng)造了積極發(fā)展綠色金融與轉(zhuǎn)型金融的良好氛圍。

完善政策制度。郵儲(chǔ)銀行落實(shí)綠色金融戰(zhàn)略，對(duì)綠色金融、轉(zhuǎn)型金融政策和管理要求進(jìn)行優(yōu)化和細(xì)化。一是制定全行綠色金融高質(zhì)量發(fā)展方案，并將轉(zhuǎn)型金融納入整體發(fā)展方案，明確轉(zhuǎn)型金融工作要點(diǎn)。二是制定一系列業(yè)務(wù)管理制度，如“小企業(yè)綠色普惠金融服務(wù)工作方案”“促進(jìn)三農(nóng)條線綠色金融業(yè)務(wù)發(fā)展的通知”“可持續(xù)發(fā)展掛鉤金融業(yè)務(wù)指引”“轉(zhuǎn)型貸款業(yè)務(wù)指引”等，為綠色金融與轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)的開展提供制度保障，規(guī)范了業(yè)務(wù)流程，明確了操作標(biāo)準(zhǔn)。

優(yōu)化資源配置。郵儲(chǔ)銀行從績(jī)效考核、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)（FTP）、經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量、審批授權(quán)、限額管理等方面加大對(duì)綠色金融業(yè)務(wù)的資源傾斜力度，同時(shí)為轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)提供相應(yīng)的資源配套。例如，給予綠色信貸、綠色債券FTP15個(gè)基點(diǎn)的優(yōu)惠，給予普惠型小微企業(yè)綠色信貸70個(gè)基點(diǎn)的優(yōu)惠；對(duì)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)采取差異化的審批權(quán)限，加大對(duì)轉(zhuǎn)型金融、節(jié)能環(huán)保、光伏發(fā)電、風(fēng)電、生物質(zhì)能發(fā)電、水電等綠色轉(zhuǎn)型領(lǐng)域的審批授權(quán)力度。

加大產(chǎn)品創(chuàng)新力度

在綠色金融方面，郵儲(chǔ)銀行圍繞“污染防治”“節(jié)能環(huán)?！薄吧鷳B(tài)農(nóng)業(yè)”等重點(diǎn)領(lǐng)域，充分發(fā)揮自身的資金優(yōu)勢(shì)和網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢(shì)，推出一系列特色綠色金融產(chǎn)品。例如，為農(nóng)戶安裝光伏發(fā)電設(shè)備提供資金支持，推出光伏發(fā)電設(shè)備小額貸款；為支持小型水電站的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)，推動(dòng)可再生能源的利用，推出小水電貸款；為鼓勵(lì)企業(yè)減少污染物排放，根據(jù)企業(yè)的排污許可證和環(huán)保信用情況推出排污貸；以垃圾處理企業(yè)的收費(fèi)權(quán)為質(zhì)押推出垃圾收費(fèi)權(quán)質(zhì)押貸款；為小微企業(yè)享受更便捷的綠色融資服務(wù)，推出極速貸、小微易貸等產(chǎn)品，推動(dòng)綠色金融與普惠金融融合發(fā)展。在轉(zhuǎn)型金融方面，郵儲(chǔ)銀行圍繞傳統(tǒng)行業(yè)綠色化、高端化、智能化轉(zhuǎn)型升級(jí)訴求，積極開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新。依托可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款、轉(zhuǎn)型貸款等特色產(chǎn)品，將貸款利率與企業(yè)的節(jié)能減排指標(biāo)掛鉤，激勵(lì)企業(yè)加大環(huán)保投入力度，實(shí)現(xiàn)綠色轉(zhuǎn)型。

加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。郵儲(chǔ)銀行不斷健全政策、制度和流程，提升氣候風(fēng)險(xiǎn)管理水平。一是制定風(fēng)險(xiǎn)政策與風(fēng)險(xiǎn)限額方案。落實(shí)國(guó)家政策，嚴(yán)控金融資源投向高耗能、高排放、低水平項(xiàng)目，有效防范環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于可持續(xù)發(fā)展掛鉤融資業(yè)務(wù)、符合國(guó)家政策和監(jiān)管要求的煤炭清潔高效利用融資業(yè)務(wù)，不納入行業(yè)限額管理，滿足高耗能高排放行業(yè)低碳轉(zhuǎn)型的合理融資需求。二是加強(qiáng)氣候風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別。郵儲(chǔ)銀行連續(xù)八年定期開展環(huán)境、社會(huì)和治理及氣候風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)排查，連續(xù)三年開展電力、鋼鐵、建材、石化、化工、造紙、民航和有色金屬冶煉等八個(gè)行業(yè)的氣候風(fēng)險(xiǎn)敏感性壓力測(cè)試，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和評(píng)估潛在風(fēng)險(xiǎn)。

加強(qiáng)能力建設(shè)。郵儲(chǔ)銀行積極參與中國(guó)金融學(xué)會(huì)綠色金融專業(yè)委員會(huì)、中國(guó)環(huán)境科學(xué)學(xué)會(huì)氣候投融資專業(yè)委員會(huì)、高校研究機(jī)構(gòu)等組織舉辦的研討交流活動(dòng)，與北京大學(xué)國(guó)家發(fā)展研究院聯(lián)合發(fā)布《轉(zhuǎn)型金融支持公正轉(zhuǎn)型—商業(yè)銀行的角色》，完成《碳中和目標(biāo)下的商業(yè)銀行低碳轉(zhuǎn)型路徑研究》等課題，加強(qiáng)理論研究，提升專業(yè)水平。加強(qiáng)與外部專業(yè)機(jī)構(gòu)合作，學(xué)習(xí)借鑒國(guó)際綠色金融領(lǐng)先機(jī)構(gòu)的智慧和經(jīng)驗(yàn)，引進(jìn)先進(jìn)的技術(shù)和管理理念。豐富綠色金融培訓(xùn)體系，面向全行組織開展綠色信貸授信政策、ESG及氣候風(fēng)險(xiǎn)、轉(zhuǎn)型金融等專題培訓(xùn)，提高員工的業(yè)務(wù)能力和綜合素質(zhì)。

綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展成效

綠色金融業(yè)務(wù)快速增長(zhǎng)。郵儲(chǔ)銀行的綠色金融業(yè)務(wù)快速增長(zhǎng)，在支持綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展方面發(fā)揮了重要作用。截至2024年末，郵儲(chǔ)銀行綠色貸款余額達(dá)到7817.32億元，增長(zhǎng) 22.55% 。綠色債券投資余額達(dá)499.1億元，較上年末增長(zhǎng) 35.74% ，綠色債券承銷規(guī)模為208.97億元。郵儲(chǔ)銀行在綠色金融產(chǎn)品與服務(wù)方面開展了一系列創(chuàng)新實(shí)踐。如落地全國(guó)首筆碳匯收益權(quán)質(zhì)押貸款，為林業(yè)企業(yè)提供了新的融資渠道，促進(jìn)了碳匯產(chǎn)業(yè)的發(fā)展；投資全國(guó)首單綠色個(gè)人汽車抵押貸款資產(chǎn)支持證券，豐富了綠色金融產(chǎn)品種類；承銷全國(guó)首單碳中和超短期融資券，為企業(yè)的低碳發(fā)展提供了資金支持；為中節(jié)能亞行轉(zhuǎn)貸款開立保函，用于設(shè)立京津冀區(qū)域減排及污染防治基金，推動(dòng)了區(qū)域環(huán)境治理；發(fā)行行內(nèi)首單綠色金融債券，拓寬了綠色融資渠道；發(fā)行市場(chǎng)首單同時(shí)貼標(biāo)碳中和、鄉(xiāng)村振興、革命老區(qū)三個(gè)創(chuàng)新標(biāo)識(shí)的綠色資產(chǎn)支持票據(jù)，實(shí)現(xiàn)了綠色金融與鄉(xiāng)村振興、革命老區(qū)發(fā)展的有機(jī)結(jié)合；落地“ESG貸款 + 保險(xiǎn)”等創(chuàng)新業(yè)務(wù)，為企業(yè)提供了更加全面的金融服務(wù)。

轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)有序推進(jìn)。郵儲(chǔ)銀行在16家試點(diǎn)地區(qū)分行試用鋼鐵、煤電、建材、農(nóng)業(yè)四個(gè)行業(yè)的轉(zhuǎn)型金融標(biāo)準(zhǔn)，轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)有序推進(jìn)。如落地國(guó)內(nèi)傳統(tǒng)能源轉(zhuǎn)型發(fā)展領(lǐng)域的首筆可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款、全國(guó)首單可持續(xù)發(fā)展掛鉤債券融資計(jì)劃、首筆公正轉(zhuǎn)型貸款、首單“可持續(xù)發(fā)展掛鉤 + 能源保供”組合形式債券融資計(jì)劃、首批數(shù)字化公正轉(zhuǎn)型貸款、首筆“碳減排支持工具+ 可持續(xù)發(fā)展掛鉤 + 數(shù)字人民幣”貸款等，這些業(yè)務(wù)為銀行業(yè)發(fā)展轉(zhuǎn)型金融、支持社會(huì)經(jīng)濟(jì)低碳轉(zhuǎn)型提供了新思路。

以煤電領(lǐng)域?yàn)槔?，郵儲(chǔ)銀行緊跟轉(zhuǎn)型金融及公正轉(zhuǎn)型重點(diǎn)關(guān)注的碳密集型產(chǎn)業(yè)，積極滿足企業(yè)的融資需求，承銷山西省某煤炭生產(chǎn)公司掛牌融資計(jì)劃10億元，保障全國(guó)煤炭供應(yīng)。為鼓勵(lì)企業(yè)低碳轉(zhuǎn)型，郵儲(chǔ)銀行通過(guò)將融資利率與企業(yè)智能化綜采工作面新增個(gè)數(shù)指標(biāo)掛鉤，為山西省某集團(tuán)發(fā)放了3億元國(guó)內(nèi)傳統(tǒng)能源轉(zhuǎn)型發(fā)展領(lǐng)域的首筆可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款，推動(dòng)綠色開采落地見(jiàn)效。截至2024年末，郵儲(chǔ)銀行可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款余額75.8億元。

考慮到碳密集行業(yè)公正轉(zhuǎn)型問(wèn)題，郵儲(chǔ)銀行按照《G20轉(zhuǎn)型金融框架》，對(duì)山西某煤炭生產(chǎn)公司發(fā)放了國(guó)內(nèi)首筆公正轉(zhuǎn)型貸款。其中部分資金將用于公司轉(zhuǎn)型發(fā)展過(guò)程中，為員工提供輪崗和操作資格培訓(xùn)，以提升員工專業(yè)技能、勞動(dòng)水平、就業(yè)能力，從而實(shí)現(xiàn)勞動(dòng)力的公正轉(zhuǎn)型。這充分展現(xiàn)了國(guó)有大行在經(jīng)濟(jì)社會(huì)全面綠色低碳轉(zhuǎn)型和公正轉(zhuǎn)型中的積極作用。

此外，郵儲(chǔ)銀行有序推動(dòng)環(huán)境信息非強(qiáng)制性披露企業(yè)碳核算，并在易企營(yíng)平臺(tái)上線碳核算功能。截至2024年末，累計(jì)為超1萬(wàn)家客戶提供碳核算服務(wù)。碳核算為轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新提供了重要基礎(chǔ)，如郵儲(chǔ)銀行基于企業(yè)碳賬戶評(píng)級(jí)落地了降碳貸業(yè)務(wù)。通過(guò)碳核算，銀行可以更準(zhǔn)確地評(píng)估企業(yè)的碳排放情況，為企業(yè)的低碳轉(zhuǎn)型提供更有針對(duì)性的金融支持。

推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展面臨的挑戰(zhàn)

盡管國(guó)內(nèi)不少商業(yè)銀行已陸續(xù)開展了轉(zhuǎn)型金融探索，堅(jiān)持綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展并重。但在政策保障、專業(yè)能力等方面存在的不足給商業(yè)銀行推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展帶來(lái)了一定的挑戰(zhàn)。

兩類金融工具的銜接機(jī)制尚未完全形成

具體而言，綠色金融主要聚焦于純綠色項(xiàng)目，而轉(zhuǎn)型金融則服務(wù)于高碳行業(yè)向低碳轉(zhuǎn)型的過(guò)程，兩者在項(xiàng)目認(rèn)定、信息披露和績(jī)效評(píng)估等方面存在顯著差異。

同時(shí)，激勵(lì)約束機(jī)制的不對(duì)稱也制約了銀行積極性?，F(xiàn)有的政策支持多集中于綠色金融領(lǐng)域，對(duì)轉(zhuǎn)型金融的財(cái)稅優(yōu)惠、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)扰涮状胧┫鄬?duì)不足。

環(huán)境氣候風(fēng)險(xiǎn)管理能力有待提升

傳統(tǒng)信貸風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方法難以準(zhǔn)確量化氣候相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，特別是轉(zhuǎn)型金融涉及的“棕色”資產(chǎn)綠色化過(guò)程中的過(guò)渡風(fēng)險(xiǎn)。環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)分析工具的缺失使銀行無(wú)法有效評(píng)估借款企業(yè)的碳足跡和轉(zhuǎn)型路徑的可行性。此外，數(shù)據(jù)可獲得性是另一大瓶頸，企業(yè)的碳排放數(shù)據(jù)、能源消耗信息等關(guān)鍵指標(biāo)往往不完整，導(dǎo)致銀行難以進(jìn)行可靠的環(huán)境效益評(píng)估。

市場(chǎng)認(rèn)知與專業(yè)能力存在不足

從客戶層面看，許多企業(yè)特別是中小微企業(yè)對(duì)綠色轉(zhuǎn)型的必要性和緊迫性認(rèn)識(shí)不足，將環(huán)保投入視為成本負(fù)擔(dān)而非價(jià)值創(chuàng)造，這種觀念導(dǎo)致有效需求不足。銀行內(nèi)部同樣面臨專業(yè)人才短缺問(wèn)題，兼具金融知識(shí)和環(huán)境技術(shù)的復(fù)合型人才供給嚴(yán)重不足，影響了產(chǎn)品創(chuàng)新和服務(wù)質(zhì)量。

推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融創(chuàng)新發(fā)展的建議

經(jīng)過(guò)多年的探索和實(shí)踐，商業(yè)銀行在推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展方面積累了一定的經(jīng)驗(yàn)。未來(lái)為更好推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展，還需要政府部門、商業(yè)銀行和企業(yè)主體共同發(fā)力：

政府部門應(yīng)加快建設(shè)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融基礎(chǔ)設(shè)施

完善綠色金融與轉(zhuǎn)型金融標(biāo)準(zhǔn)體系。近年來(lái)，我國(guó)綠色金融體系建設(shè)穩(wěn)步推進(jìn)，制度基礎(chǔ)逐步完善，但在綠色金融快速發(fā)展過(guò)程中仍面臨界定不清晰、政策法規(guī)缺失等問(wèn)題，有待繼續(xù)完善相關(guān)政策體系建設(shè)。在轉(zhuǎn)型金融方面，在總結(jié)轉(zhuǎn)型金融試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，需要加快建立覆蓋主要行業(yè)門類的轉(zhuǎn)型金融標(biāo)準(zhǔn)體系，為轉(zhuǎn)型活動(dòng)界定提供清晰的操作指南。

建立健全金融機(jī)構(gòu)和重點(diǎn)行業(yè)碳核算方法。監(jiān)管部門應(yīng)制定出臺(tái)統(tǒng)一的金融機(jī)構(gòu)和金融業(yè)務(wù)碳核算標(biāo)準(zhǔn)，提升金融機(jī)構(gòu)碳核算的規(guī)范性。相關(guān)政府部門應(yīng)進(jìn)一步完善重點(diǎn)排放行業(yè)碳排放核算標(biāo)準(zhǔn)，促使企業(yè)準(zhǔn)確掌握自身碳排放情況，為制定和開展轉(zhuǎn)型活動(dòng)提供數(shù)據(jù)支持。

完善轉(zhuǎn)型金融激勵(lì)約束機(jī)制。當(dāng)前我國(guó)圍繞商業(yè)銀行的綠色金融相關(guān)評(píng)價(jià)體系和數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)制度已相對(duì)成熟，監(jiān)管部門應(yīng)充分借鑒綠色金融方面的成功經(jīng)驗(yàn)，基于轉(zhuǎn)型金融標(biāo)準(zhǔn)體系，逐步建立完善轉(zhuǎn)型金融相關(guān)的統(tǒng)計(jì)制度。

商業(yè)銀行應(yīng)持續(xù)提升綠色金融和轉(zhuǎn)型金融服務(wù)能力

健全頂層設(shè)計(jì)，綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展并重。目前我國(guó)大部分商業(yè)銀行已建立比較完善的綠色金融體系，但是對(duì)于轉(zhuǎn)型金融尚處于探索研究階段。未來(lái)商業(yè)銀行應(yīng)考慮將轉(zhuǎn)型金融放到和綠色金融同等重要的地位，比如，將綠色金融領(lǐng)導(dǎo)小組調(diào)整為綠色金融和轉(zhuǎn)型金融領(lǐng)導(dǎo)小組，從公司治理、發(fā)展戰(zhàn)略、政策制度等方面自上而下系統(tǒng)推動(dòng)綠色金融與轉(zhuǎn)型金融發(fā)展。

加強(qiáng)產(chǎn)品創(chuàng)新，豐富綠色金融與轉(zhuǎn)型金融產(chǎn)品體系。銀行業(yè)目前已形成綠色信貸、綠色債券、綠色理財(cái)、綠色租賃等多元化的綠色金融產(chǎn)品體系，而轉(zhuǎn)型金融產(chǎn)品主要以可持續(xù)發(fā)展掛鉤債券和貸款為主，未來(lái)有待從資金投向、合同條款和抵質(zhì)押方式開展創(chuàng)新，如發(fā)展環(huán)境權(quán)益抵質(zhì)押融資產(chǎn)品，推動(dòng)碳排放權(quán)、排污權(quán)、用水權(quán)等資源環(huán)境要素?fù)?dān)保貸款。此外，與碳相關(guān)的金融產(chǎn)品如利率與碳配額收益掛鉤、以碳配額資產(chǎn)作為抵質(zhì)押擔(dān)保物、將碳配額作為掛鉤指標(biāo)發(fā)行債券或貸款，也是商業(yè)銀行未來(lái)綠色金融和轉(zhuǎn)型金融產(chǎn)品創(chuàng)新的重點(diǎn)方向。

強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別，有效防范“洗綠”“漂綠”和“假轉(zhuǎn)型”。商業(yè)銀行在開展綠色金融和轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)按照市場(chǎng)化原則把控客戶實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)，重點(diǎn)支持行業(yè)內(nèi)經(jīng)營(yíng)實(shí)力強(qiáng)、技術(shù)水平高、環(huán)保表現(xiàn)優(yōu)良的優(yōu)質(zhì)企業(yè)，擇優(yōu)推進(jìn)項(xiàng)目落地。此外，商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)行業(yè)政策、低碳轉(zhuǎn)型趨勢(shì)研判，強(qiáng)化貸后管控和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)，防范“洗綠”“漂綠”和“假轉(zhuǎn)型”。

企業(yè)主體應(yīng)主動(dòng)對(duì)接綠色金融和轉(zhuǎn)型金融服務(wù)體系

夯實(shí)數(shù)據(jù)質(zhì)量基礎(chǔ)。企業(yè)主體應(yīng)構(gòu)建涵蓋能源消耗、排放強(qiáng)度等核心指標(biāo)的數(shù)據(jù)收集體系，通過(guò)第三方機(jī)構(gòu)認(rèn)證提升數(shù)據(jù)可信度。此外，企業(yè)主體應(yīng)積極建立環(huán)境信息管理系統(tǒng)，為后續(xù)環(huán)境相關(guān)信息披露和轉(zhuǎn)型活動(dòng)有效性認(rèn)定打好數(shù)據(jù)基礎(chǔ)。

制定低碳轉(zhuǎn)型規(guī)劃。企業(yè)主體應(yīng)對(duì)標(biāo)國(guó)家、地區(qū)或行業(yè)層面的減排目標(biāo)，設(shè)定符合自身實(shí)際情況的中長(zhǎng)期低碳轉(zhuǎn)型目標(biāo)，制定與目標(biāo)相匹配的轉(zhuǎn)型計(jì)劃。此外，企業(yè)主體應(yīng)參考行業(yè)轉(zhuǎn)型技術(shù)路徑與標(biāo)準(zhǔn)，設(shè)計(jì)低碳轉(zhuǎn)型路線圖，并明確轉(zhuǎn)型過(guò)程中所需的資金投人和融資需求。

建立信息披露機(jī)制。企業(yè)應(yīng)定期公開綠色項(xiàng)目、低碳轉(zhuǎn)型項(xiàng)目執(zhí)行情況，對(duì)資金所支持綠色項(xiàng)目或轉(zhuǎn)型項(xiàng)目的碳減排量、資源節(jié)約量等關(guān)鍵環(huán)境指標(biāo)進(jìn)行披露，使得投資者和監(jiān)管者能有效評(píng)估綠色金融和轉(zhuǎn)型金融業(yè)務(wù)的質(zhì)量。

（作者單位：中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行授信管理部，其中陳暉萌系該部門副總經(jīng)理）