雙向發(fā)力，中國品牌開啟“內(nèi)外通吃”模式

……2025年中國汽車品牌將在“內(nèi)”“外”市場持續(xù)發(fā)力，實現(xiàn)雙線突圍。

市場格局不斷分化、國產(chǎn)豪華品牌競爭力增強、產(chǎn)能出海成為必然2025年，中國汽車品牌將在“內(nèi)”“外\"市場持續(xù)發(fā)力，實現(xiàn)雙線突圍。

在汽車產(chǎn)業(yè)深度變革的當下，從傳統(tǒng)機械載具向智能移動終端的轉(zhuǎn)型正加速推進。中國品牌在這股浪潮中，一方面積極深耕國內(nèi)市場，憑借對中國消費者需求的精準洞察與快速響應，不斷推出貼合市場的創(chuàng)新車型與軟件應用；另一方面，也將目光投向全球，開啟擴展征程。

在復雜而又充滿機遇的行業(yè)背景下，中國品牌短期發(fā)展態(tài)勢如何？面對全球化挑戰(zhàn)又該如何應對？對此，汽車縱橫全媒體采訪了Samp;PGlobalMobility（標普全球汽車）大中華區(qū)輕型車生產(chǎn)預測分析師何、中國市場輕型汽車銷量預測分析師沈佳慰、中國汽車咨詢業(yè)務高級顧問宋慧，從宏觀經(jīng)濟、市場格局、產(chǎn)量預測、海外拓展等維度，深入剖析其中的關(guān)鍵要點。需要說明的是，本文中所涉及的預測和觀點，均基于中美全面關(guān)稅紛爭之前的市場情況。

2025年輕型車預計實現(xiàn)溫和增長

回顧2024年，在國家兩輪置換補貼刺激政策以及強勁的出口表現(xiàn)推動下，車市整體產(chǎn)量呈現(xiàn)前低后高的走勢，翹尾效應顯著。步入2025年，今年年初的中國政府工作報告展現(xiàn)出積極樂觀的一面，預計2025年中國GDP增長將維持在 5 % 左右，并將憑借靈活的財政工具與貨幣政策，抵御外部不確定性對經(jīng)濟的沖擊。然而，特朗普第二任期的開啟，為全球經(jīng)濟增添了濃重的不確定陰影。

這種復雜的經(jīng)濟環(huán)境，對中國車市而言，既是挑戰(zhàn)也是機遇。全球經(jīng)濟復蘇動能不足，國際經(jīng)貿(mào)合作變數(shù)增多，無疑將會給車市發(fā)展帶來一定阻礙。但國內(nèi)政策的有力支持，又為車市穩(wěn)定發(fā)展注入了強心劑，為車企在困境中尋找突破提供了可能。

Samp;PGlobalMobility（標普全球汽車）認為2025年置換補貼政策延續(xù)，預計將會為車市的穩(wěn)定提供一定撐；與此同時，對外貿(mào)易不確定性的增加，以及激勵政策效果的淡化，可能使車市季節(jié)性產(chǎn)出逐漸回歸正常水平。

2025年中國汽車市場下半年仍有沖擊年度銷量的潛在動能，但翹尾幅度相較于2024年將會較為平緩。從產(chǎn)量增長的角度來看，2025年中國輕型車產(chǎn)量將保持穩(wěn)定，預計全年增長 2 % 。然而，長期視角下，人口增長的下行壓力高于分析師前期預期，中長期預測將會被進一步的下調(diào)，長期增幅預計維持在一個相對平穩(wěn)的水平。

短期內(nèi)市場格局將持續(xù)分化

近年來，中國車市在增長的同時，新能源汽車滲透率迅速攀升，2024年已接近 5 0 % ，這一數(shù)據(jù)直觀地反映出消費者對電動化和智能化的熱切追捧。

回顧2024年新能源汽車滲透率增長有兩個關(guān)鍵時間點：一是8月后因補貼差異（新能源補貼20000元，燃油車補貼約15000元，且新能源車購置稅減免）導致市場集中爆發(fā)；二是3月后，自主品牌推出各種爆款車型，自去年4月起每月推出5至10款新車型， 90 % 以上為新能源車型。同時，自主品牌新能源新車具備上市即交付且首月快速上量、交付能力強和速度增長快（一般5至10個月達到單月銷量高峰，大幅短于燃油車的12至24個月）的特點，例如2024年比亞迪秦LDM-i的銷量在上市6個月后達到單月銷量5萬輛，而2015版的大眾朗逸從開售到單月2萬輛銷量用時約21個月。

另外，2024年市場內(nèi)卷程度也在不斷加劇，入門型經(jīng)濟型車系成為競爭最為激烈的“紅?！?，價格戰(zhàn)的硝煙彌漫，眾多車企在2023年、2024年承受著巨大的利潤壓力。其中，新能源滲透率的持續(xù)提升，成為合資品牌整體市場份額下滑的關(guān)鍵因素。

2025年，隨著新車型的陸續(xù)推出，結(jié)合國家以舊換新政策的延續(xù)以及特別國債的資金支持，新能源汽車仍然是帶動整體市場銷量增長的主要因素之一，其滲透率也會得到進一步提高。

除此之外，自主與合資品牌的市占率也在發(fā)生明顯轉(zhuǎn)換?；仡?024年，在非新能源市場，大眾和豐田等合資品牌雖仍占據(jù)超 6 0 % 的銷量份額，但市占率已呈現(xiàn)緩慢下降趨勢；而在新能源市場，特斯拉市占率不到 7 % ，南北大眾合計在 2 % 左右，而豐田則不到 1 % ，整體而言，合資品牌市占率則相對較低。

為此，諸多合資品牌尤其是日系品牌，在2025年，隨著新車型的陸續(xù)推出，結(jié)合國家以舊換新政策的延續(xù)以及特別國債的資金支持，新能源汽車仍然是帶動整體市場銷量增長的主要因素之一，其滲透率也會得到進一步提高。

2025年年初推出了不少與中國供應商合作的新能源車型，如廣汽豐田鉑智3X，東風日產(chǎn)N7以及東風本田S7等，去尋找新的解決方案，并且探尋一些更合理的定價區(qū)間。盡管今年合資品牌紛紛推出與中國供應商合作的新能源車型，并試圖通過新的產(chǎn)品策略和“一口價”等定價策略來扭轉(zhuǎn)局面，但從目前來看，Samp;PGlobalMobility（標普全球汽車）認為以上策略對合資品牌整體銷量的影響較為有限。

從短期市場表現(xiàn)來看，國內(nèi)市場還將繼續(xù)分化，頭部企業(yè)依靠技術(shù)以及服務將繼續(xù)鞏固其頭部的地位，而合資品牌及中小型品牌可能會面臨更大的挑戰(zhàn)。如自主第一梯隊車企，將憑借大規(guī)模的規(guī)模效應、智駕平權(quán)以及與強勢供應商的緊密合作，在不確定性中實現(xiàn)增長。以鴻蒙智行、小鵬、小米為代表的新勢力，在2025年也會展現(xiàn)出持續(xù)的增長動力。與之形成鮮明對比的是合資企業(yè)，特別是日系車，在2025年激烈的市場競爭中，將面臨較大沖擊，市場份額或受到一些沖擊。

2025年新能源汽車市場呈現(xiàn)三大特征

新能源汽車的迅猛發(fā)展，催生了一系列鮮明的市場特征。

首先，自主品牌新能源車型優(yōu)勢愈發(fā)凸顯。在尺寸、定價、補貼等方面，相較于合資燃油車已具備顯著優(yōu)勢。當下，自主品牌新能源車型不僅與合資燃油車競爭，還積極與同品牌燃油車以及主流的新能源車型展開對標，并通過采用非一線電芯供應商產(chǎn)品等方式壓縮成本，實現(xiàn)純電價格低于混動價格，推動了新能源滲透率的進一步提升。

其次，智能化成為2025年中國汽車市場年度主題。比亞迪率先發(fā)力，在主流車型上不同程度地配置天神之眼智駕輔助系統(tǒng)，引發(fā)行業(yè)廣泛關(guān)注。長安、吉利、奇瑞以及理想、零跑等新勢力紛紛跟進，發(fā)布或強調(diào)自身輔助駕駛戰(zhàn)略。

值得注意的是，4月16日，工業(yè)和信息化部裝備工業(yè)一司組織召開智能網(wǎng)聯(lián)汽車產(chǎn)品準入及軟件在線升級管理工作推進會。會議強調(diào)組合駕駛輔助產(chǎn)品仍處于技術(shù)完善階段，各項能力尚未完全成熟，功能應用從可用到好用仍有距離?，F(xiàn)階段我國車企在售車輛提供的組合駕駛輔助功能，均屬于GB/T40429-2021規(guī)定的2級駕駛輔助功能，按照標準要求，駕駛員雙手不得脫離方向盤且視線需持續(xù)關(guān)注前方道路，當車輛開啟了駕駛輔助功能，駕駛員應始終實時監(jiān)控駕駛?cè)蝿?，為駕駛的全過程負責。

最后，國產(chǎn)豪華品牌正憑借價格和科技優(yōu)勢，強勢沖擊傳統(tǒng)豪華市場。國產(chǎn)新能源高端品牌在尺寸和定價上，已基本覆蓋傳統(tǒng)豪華品牌入門級中大型轎車、SUV細分市場。例如，在豪華轎車市場，自主品牌部分暢銷車型在20-30萬元區(qū)間，智駕輔助配置已處于行業(yè)領(lǐng)先水平，智能化座艙等配置也逐漸成為消費者眼中的標配或可通過促銷活動、車主積分等方式選配。這一系列變化，使得國產(chǎn)豪華轎車的競爭焦點，從與外資豪華品牌的競爭，逐漸轉(zhuǎn)向內(nèi)部競爭。

價格戰(zhàn)：從激烈到平穩(wěn)的轉(zhuǎn)變

回顧過去，價格戰(zhàn)一直是車市競爭的重要手段。但2025年市場呈現(xiàn)出不同的態(tài)勢，Samp;PGlobalMobility（標普全球汽車）預計，市場的直接價格折扣變化將趨于穩(wěn)定。

過去價格戰(zhàn)的爆發(fā)，主要受資金和頭部玩家兩大因素影響。品牌為使車輛具備價格競爭優(yōu)勢，需投入大量資金用于車價補貼、貼息、貸款優(yōu)惠、保險補貼等售前售后優(yōu)惠活動，這無疑給企業(yè)帶來巨大的資金壓力。

而政府主導的以舊換新報廢補貼和地方政府的置換補貼，在穩(wěn)定市場價格方面發(fā)揮了關(guān)鍵作用。補貼資金的注入，減輕了品牌的資金負擔，使其能夠以較少的資金投入提供更具競爭力的折扣，并為消費者提供更多樣化的補貼形式，如三年定額無息貸款、贈送車輛保險等。

2024年，新能源價格戰(zhàn)主要集中在上半年，隨著下半年國補政策正式生效，市場價格折扣幅度得到明顯改善，更多廠商開始依靠國補吸引消費者購車。在燃油車和豪華車市場，下半年折扣幅度也有所提高，但由于燃油車補貼金額與新能源車存在較大差距，在一定程度上加重了燃油車品牌的資金負擔。

如今，市場上頭部玩家的策略正在發(fā)生轉(zhuǎn)變，從以往的價格戰(zhàn)轉(zhuǎn)向追求收入和利潤的增加。一方面，通過推動國內(nèi)生產(chǎn)車型出口，賺取出口利潤，改善企業(yè)毛利；另一方面，借助車型創(chuàng)新和更新，抬高終端市場價格，如比亞迪標配智駕系統(tǒng)、吉利長安等車企標配智能座艙或激光雷達等配置，在不降價的前提下實現(xiàn)銷售目標。

盡管價格戰(zhàn)趨于穩(wěn)定，但隨著新能源車型智能化配件價格下調(diào)預期以及電池原材料價格的下降預期，新能源品牌仍擁有較為靈活的產(chǎn)品和定價策略，未來新能源車價格仍存在一定的下探空間。

中國車企海外戰(zhàn)略前瞻

在全球化擴張方面，近年來，中國車企積極投身海外市場，汽車出口成績斐然。東南亞、歐洲等地成為中國車企競相布局的重點區(qū)域。短期內(nèi)，中國汽車出口有望保持增長態(tài)勢，但鑒于外部環(huán)境的復雜性和不確定性增加，增速可能會有所放緩。貿(mào)易壁壘、地緣政治風險等因素，成為車企和供應商在出口過程中必須面對的重要挑戰(zhàn)。

從2024年中國品牌出口情況來看，歐洲占據(jù)出口量的 5 0 % ，其中東歐的俄羅斯市場是主要出口目的地，而西歐市場占比為 1 8 % 。中東和非洲、南美洲分別占比 1 7 % 和 12 % ，北美地區(qū)主要的出口地為墨西哥，東盟和大洋洲市場各占 6 % 。

在出口增量方面，東歐（俄羅斯）、北美（墨西哥）、中東、非洲和東盟市場增長勢頭較為強勁。然而，出口量排名靠前的俄羅斯和墨西哥，未來可能受到地緣政治變化和關(guān)稅調(diào)整的較大影響。出口量按國家劃分來看，排第一名的是俄羅斯，出口約50萬臺；第二位為墨西哥，澳大利亞、英國與沙特緊隨其后。

面對歐盟對中國進口電動車征收的反補貼關(guān)稅，不同車企適用不同稅率，中國車企迅速調(diào)整產(chǎn)品策略；如名爵在關(guān)稅實施后，及時調(diào)整產(chǎn)品組合，向歐洲市場投放HPV產(chǎn)品，并取得了一定成效；零跑作為技術(shù)輸出方主導合作，向Stellantis提供全域自研的“四葉草架構(gòu)”技術(shù)，標志著中國車企首次以技術(shù)優(yōu)勢主導全球合作。通過合資公司“零跑國際”，零跑繞開了傳統(tǒng)車企自建海外渠道的高成本模式，直接利用Stellantis的 2 0 0 + 歐洲銷售網(wǎng)點和30國生產(chǎn)基地實現(xiàn)快速出海。同時，歐洲輕型車市場動力類型偏好也發(fā)生了變化，電動車規(guī)模增長放緩，混動需求有所增長。

從長遠來看，中國品牌全球化進程將持續(xù)推進，海外銷量占比有望進一步提升，Samp;PGlobalMobility（標普全球汽車）預計到2030年將超過2 0 % 。盡管出口峰值可能臨近，但為應對海外市場需求和貿(mào)易不確定性，越來越多的中國車企將在海外建設本地化生產(chǎn)基地，產(chǎn)能出海已成為不可逆轉(zhuǎn)的趨勢。

中國車市正站在一個關(guān)鍵的十字路口，機遇與挑戰(zhàn)并存。無論是應對復雜多變的經(jīng)濟環(huán)境，還是把握新能源發(fā)展的歷史機遇，亦或是在海外市場拓展中尋求突破，中國品牌唯有不斷創(chuàng)新、靈活應變，方能在激烈的市場競爭中脫穎而出，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。