基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系構(gòu)建研究

秦春青

（濟南大學 山東 濟南 250022）

一、引言

《國家中長期教育改革和發(fā)展規(guī)劃綱要（2010—2020年）》，不僅對高等教育質(zhì)量、人才培養(yǎng)和科學研究提出了要求，還強調(diào)了高校應增強社會服務能力，推進產(chǎn)學研用結(jié)合，加快科技成果轉(zhuǎn)化，規(guī)范校辦產(chǎn)業(yè)發(fā)展。高?；顒拥臄U展，使得高校的財務活動日漸復雜，因此要充分發(fā)揮財務分析在財務管理中的作用。高校通過開展財務分析，不僅可以了解掌握自身的財務狀況，還可以為學校各個層面的管理決策提供支持。

目前，關于高校財務分析的研究，主要集中在高校財務分析存在的問題和應對措施，大多是著眼于財務內(nèi)部進行分析。本文認為財務分析是為管理服務的，把學校發(fā)展戰(zhàn)略和財務分析結(jié)合起來進行綜合財務分析，更能發(fā)揮財務分析的價值。鑒于此，本文在總結(jié)當前高校財務分析局限性的基礎上，探討基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系，為高校建立綜合財務分析體系提供參考。

二、當前高校財務分析的局限性

（一）側(cè)重“量”的分析，忽視“質(zhì)”的分析

高校財務分析多重視財務數(shù)據(jù)變化的定量分析，而對引起數(shù)據(jù)變化的原因缺乏深究。例如常見于分析教育費用多少，同比增加或減少多少，占總費用的比重多少等，但對于教育費用動因（比如雙一流學科建設投入費用）等“質(zhì)”的方面的分析很少涉及，不能為高校戰(zhàn)略的制定和評價提供及時的財務信息，未能充分發(fā)揮財務信息的價值。

（二）側(cè)重事后分析，缺少前瞻性預測信息

當前高校財務分析多是關于收入、費用和預算執(zhí)行情況的事后分析，沒有挖掘更深一層的數(shù)字信息。分析高校的收入和費用結(jié)構(gòu)、收入增長驅(qū)動以及費用動因等是否符合高校的發(fā)展戰(zhàn)略，可以為高校發(fā)展規(guī)劃、戰(zhàn)略制定和調(diào)整提供前瞻性信息。

（三）缺少專項分析

高校財務分析往往是在會計期末對一個會計年度內(nèi)的數(shù)據(jù)進行分析，以反映高校整體的財務狀況和運行情況，缺少有針對性的專項分析。例如很多高校把雙一流學科的建設作為發(fā)展戰(zhàn)略之一，加大學科建設的資金投入和資源保障力度，但缺乏針對雙一流學科建設的專項財務分析。

三、構(gòu)建基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系

（一）基于戰(zhàn)略視角構(gòu)建高校財務分析體系的邏輯框架

高校戰(zhàn)略是高校發(fā)展的總?cè)蝿蘸涂傄?，高校?zhàn)略管理是基于高校本身的能力與外部環(huán)境，對高校未來發(fā)展的遠景提供戰(zhàn)略性的、前瞻性的思考，為學校的發(fā)展指引戰(zhàn)略方向（劉向兵、李立國，2004）。高校財務分析是以會計核算和會計報表和其他相關資料為依據(jù)，運用專業(yè)的分析方法，對高校的財務狀況、運行情況、現(xiàn)金流量等進行分析比較，為高校內(nèi)外部的決策者提供有價值的財務信息。

哈佛分析框架是由哈佛大學的K.G.Palepu，P.M.Healy和V.L.Bernard三位學者于2004年提出。他們認為財務分析不應只分析報表數(shù)據(jù)，應該站在戰(zhàn)略的高度，結(jié)合企業(yè)內(nèi)外部環(huán)境并在科學預測的基礎上為企業(yè)未來發(fā)展指明方向，哈佛分析框架包括戰(zhàn)略分析、會計分析、財務分析及前景分析四個方面。其中戰(zhàn)略分析是其他分析的基礎，通過戰(zhàn)略分析可以得知影響高校運行和財務報表數(shù)據(jù)的主要因素，所以基于戰(zhàn)略進行財務分析更能體現(xiàn)財務分析的價值和意義。同時財務分析又服務于戰(zhàn)略管理的全過程，可以反映戰(zhàn)略的實施情況，為調(diào)整戰(zhàn)略規(guī)劃和確立新的戰(zhàn)略目標提供有價值的財務信息。所以戰(zhàn)略管理和財務分析是相輔相成、相互促進和發(fā)展的關系，基于戰(zhàn)略視角進行綜合財務分析，可以提供更全面、更系統(tǒng)的財務信息。

（二）構(gòu)建基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系

基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系構(gòu)建包括四個方面，即預算管理分析、費用分析、成長能力分析、財務風險管理分析（見表1）。

1.預算管理分析。預算管理分析主要是對高校的預算執(zhí)行情況進行分析，以便為以后年度編制預算提供信息，提升管理績效。預算管理分析主要包括預算收入和預算支出結(jié)構(gòu)分析、預算執(zhí)行分析、財政專項撥款執(zhí)行分析以及預算執(zhí)行差異率分析。

2.費用分析。費用主要包括業(yè)務活動費用、單位管理費用、經(jīng)營費用、資產(chǎn)處置費用、上繳上級費用、對附屬單位補助費用和其他費用等?；趹?zhàn)略視角的財務分析體系下，除了對易于計算的費用，如教育費用、科研費用、三公經(jīng)費等進行分析外，還要對那些不易直接得到的費用，如學科建設、人才隊伍建設等方面的投入費用進行分析。費用分析主要包括費用結(jié)構(gòu)分析、費用動因分析和費用合理性分析。例如，在加強學科建設的戰(zhàn)略目標下，高校加大學科建設投入費用，雖然增加了高校的費用，但在入選雙一流學科后，不僅可以獲得財政關于雙一流建設的專項撥款，而且可以提升高校的知名度。

3.成長能力分析。成長能力分析是為了分析高校的長遠發(fā)展能力，對高校收入和固定資產(chǎn)的增長情況以及增長驅(qū)動進行分析，以預測高校的未來發(fā)展?jié)摿ΑＶ饕ㄊ杖朐鲩L分析、固定資產(chǎn)增長分析和增長驅(qū)動分析。例如在加強人才隊伍建設的戰(zhàn)略目標下，因引進人才而帶來的科研經(jīng)費增加，使得科研事業(yè)收入增長等。

4.財務風險管理分析。財務風險管理分析是為了分析高校的財務風險狀況。一方面由于宏觀環(huán)境和高校行業(yè)競爭環(huán)境的變化；另一方面為了解決經(jīng)費供求矛盾，高校開始多渠道籌集資金，這些都加大了高校的財務風險。高校財務風險分析包括償債能力分析、現(xiàn)金流量分析。

表1 基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系

四、基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系的應用——以J大學為例

J大學是一所省屬高校，具有學士、碩士、博士學位授予權。中長期發(fā)展目標是建設創(chuàng)新性、國際化、有特色的世界高水平大學。J大學的發(fā)展戰(zhàn)略包括：完善學校治理結(jié)構(gòu)、提高人才培養(yǎng)質(zhì)量、提升學科科研水平和社會服務能力、加強人才隊伍建設、推進國際化辦學進程和提升學校文化軟實力。

（一）會計分析

客觀正確地分析高校財務狀況需要可靠的財務數(shù)據(jù)，在進行財務分析前，先進行會計分析，剔除財務分析指標的噪音，提高財務數(shù)據(jù)的可比性。

1.評估會計政策和會計估計對分析指標的影響。會計政策和會計估計變化對財務分析指標的計算有直接的影響，2019年高校開始實施政府會計制度，高校會計核算發(fā)生重大變化，所以在進行對比分析時，就需要對有關的數(shù)據(jù)進行修正，以確保財務信息的可比性。

2.重要會計科目的分析。重要會計科目的分析需要關注是否對會計科目的核算內(nèi)容進行了更改。J大學根據(jù)政府會計制度的要求，設立2019年1月1日的新賬，根據(jù)政府會計制度規(guī)定和現(xiàn)實需要設置新賬會計科目。J大學設置的費用科目有：業(yè)務活動費用（包括教育費用和科研費用明細科目）、單位管理費用（行政管理費用、后勤保障費用和離退休費用明細科目）和其他費用。設置的收入科目有：財政撥款收入、事業(yè)收入（包含教育事業(yè)收入、科研事業(yè)收入明細科目）、非同級財政撥款收入和其他收入。根據(jù)新賬科目設立的財務分析指標，在和往年數(shù)據(jù)比較時，就需要對比原賬科目和新賬科目的核算內(nèi)容，對有關財務數(shù)據(jù)進行修正。

（二）構(gòu)建J大學財務分析指標體系

根據(jù)J大學的發(fā)展戰(zhàn)略和上述高校財務分析體系，構(gòu)建J大學基于戰(zhàn)略視角的財務分析指標體系，如下頁圖1所示。

自2019年1月1日起開始實施的政府會計制度構(gòu)建了“財務會計與預算會計適度分離并相互銜接”的會計核算模式，要求高校在會計期末根據(jù)財務會計核算生成的數(shù)據(jù)編制財務報告，根據(jù)預算會計核算生成的數(shù)據(jù)編制決算報告。這些為高校進行財務分析提供了有利條件。

1.預算管理分析。J大學主要依據(jù)預算會計生成的數(shù)據(jù)進行預算管理分析。根據(jù)預算收入支出表進行預算收入和預算支出結(jié)構(gòu)分析；根據(jù)年初編制的預算報表和期末決算報表，進行預算執(zhí)行分析；根據(jù)財政撥款預算收入支出表，結(jié)合J大學預算收入和預算支出明細賬，可進行財政專項撥款執(zhí)行分析；對于科研專項執(zhí)行率應綜合考慮科研預算和科研計劃，以及結(jié)題情況進行分析。如果發(fā)現(xiàn)預算執(zhí)行存在差異，需進一步分析預算收入和預算支出明細賬，并結(jié)合J大學的實際預算收支情況，分析預算執(zhí)行差異的原因。比如2019年預算收入決算數(shù)大于預算數(shù)，經(jīng)過分析發(fā)現(xiàn)是由于J大學所在地區(qū)2019年實行了高層次人才引進相關政策，對引進人才給予了一定的項目資助。

圖1 基于戰(zhàn)略視角的J大學財務分析指標體系

2.費用分析。費用分析主要依據(jù)財務會計核算生成的數(shù)據(jù)進行分析。J大學根據(jù)部門和項目進行費用的輔助核算，根據(jù)支出經(jīng)濟分類科目進行明細核算。根據(jù)收入費用表可以進行費用結(jié)構(gòu)分析。根據(jù)經(jīng)濟分類明細賬，匯總?cè)藛T經(jīng)費和公用經(jīng)費，可以進行費用動因分析。在按項目進行費用動因的分析時，需要對J大學的費用按項目進行整理匯總，例如J大學雙一流學科建設費用，既有各學院負責的經(jīng)費，也有學科建設部門負責的經(jīng)費，可以根據(jù)不同的目的，選取不同口徑的數(shù)據(jù)進行匯總分析。費用合理性分析應結(jié)合實際并參照相關規(guī)定、其他高校水平和學校發(fā)展戰(zhàn)略進行分析。例如在J大學加強學科建設的戰(zhàn)略目標下，分析學科建設投入費用是否和高校的發(fā)展戰(zhàn)略相符，是否取得了預期成果，為績效評價奠定基礎。

3.成長能力分析。成長能力分析主要依據(jù)財務會計核算生成的數(shù)據(jù)進行分析。根據(jù)收入費用表，可以進行收入結(jié)構(gòu)分析，再結(jié)合往年數(shù)據(jù)，進行收入增速分析。因J大學由資產(chǎn)管理部門負責管理固定資產(chǎn)，所以固定資產(chǎn)分析需要根據(jù)固定資產(chǎn)明細賬以及資產(chǎn)管理部門提供的信息進行分析。收入增長驅(qū)動分析需要根據(jù)當年和以往年度的收入明細賬進行具體分析，例如J大學2019年科研收入較上年增長1.96%，經(jīng)分析得知主要是橫向科研經(jīng)費的增加。

4.財務風險管理分析。財務風險管理分析主要根據(jù)財務報告中的資產(chǎn)負債表和現(xiàn)金流量表進行分析。資產(chǎn)負債率是負債總額與資產(chǎn)總額的比率，流動比率是流動資產(chǎn)與流動負債的比率?，F(xiàn)金負債比率、現(xiàn)金流動負債比率和現(xiàn)金到期負債比率是高校一定時期的日?；顒赢a(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別與負債總額、流動負債、本期到期的當期債務和應付票據(jù)總額的比率，分別反映高校日?；顒赢a(chǎn)生的現(xiàn)金凈額償還全部債務、短期負債和到期債務的能力。

五、結(jié)論

戰(zhàn)略分析為財務分析奠定了基礎，同時財務分析服務于高校戰(zhàn)略目標的設定、實施和評價的全過程，高校戰(zhàn)略管理和財務分析相互促進。本文構(gòu)建了基于戰(zhàn)略視角的高校財務分析體系，以全面評價高校的財務狀況和辦學效益，為高校戰(zhàn)略管理提供有價值的財務信息。結(jié)合J大學的發(fā)展戰(zhàn)略，設計出J大學基于戰(zhàn)略視角的財務分析指標體系，可以為其他高校財務分析指標體系的設計提供參考。