商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系構(gòu)建研究

摘 要：小微企業(yè)是當(dāng)代國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主力軍，對(duì)擴(kuò)大就業(yè)范圍、繁榮經(jīng)濟(jì)金融市場(chǎng)等方面有巨大意義。但是由于小微企業(yè)本身經(jīng)營(yíng)規(guī)模小、財(cái)務(wù)制度不健全等特點(diǎn)，使銀行在給小微企業(yè)提供貸款時(shí)會(huì)產(chǎn)生“畏貸”心理，而且銀行對(duì)其貸款評(píng)價(jià)體系也不完善。本文首先通過(guò)研讀相關(guān)文獻(xiàn)，整理出已有的評(píng)估方法，并闡述小微企業(yè)、貸款風(fēng)險(xiǎn)等相關(guān)理論，為評(píng)估指標(biāo)體系的構(gòu)建提供理論基礎(chǔ)。其次結(jié)合小微企業(yè)的特點(diǎn)，對(duì)我國(guó)小微企業(yè)貸款情況以及A商業(yè)銀行現(xiàn)有的貸款評(píng)估指標(biāo)體系進(jìn)行分析，提出不足之處。最后使用專家打分法和層次分析法，選取適用于小微企業(yè)的定性和定量指標(biāo)，并確定其相應(yīng)權(quán)重，構(gòu)建出一個(gè)完整的指標(biāo)評(píng)估體系，為銀行貸款業(yè)務(wù)提供依據(jù)。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；小微企業(yè)貸款；風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估；指標(biāo)體系

2019年開(kāi)始，國(guó)家對(duì)小微企業(yè)的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)以及條件與之前相比較為放松。隨著標(biāo)準(zhǔn)變得寬松，小微企業(yè)的數(shù)量相應(yīng)的增加。但是小微企業(yè)普遍生存時(shí)間不長(zhǎng)，管理不規(guī)范，信用不透明，這導(dǎo)致銀行不方便掌握企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況，無(wú)法保證貸款安全有效，從而銀行產(chǎn)生了對(duì)貸款的恐懼。但商業(yè)銀行是小微企業(yè)貸款融資的最主要渠道，除了通過(guò)許多國(guó)家政策扶持作為保障，更重要的是商業(yè)銀行要在系統(tǒng)內(nèi)部建立有效且獨(dú)有的貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系。

一、小微企業(yè)現(xiàn)狀分析

1.小微企業(yè)的特點(diǎn)

2019年開(kāi)始，小微企業(yè)的主要標(biāo)準(zhǔn)包括：年應(yīng)納稅所得額不超過(guò)300萬(wàn)元、從業(yè)人員不超過(guò)300人、總資產(chǎn)不超過(guò)5000萬(wàn)元。從概念提出到現(xiàn)在，已經(jīng)經(jīng)歷過(guò)幾次政策調(diào)整，小型微利企業(yè)的范圍也越來(lái)越大。在標(biāo)準(zhǔn)提高，范圍擴(kuò)大的情況下，根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)調(diào)查顯示，在所有應(yīng)繳納企業(yè)所得稅的企業(yè)中，小型微利企業(yè)占95%，可見(jiàn)所占比重非常大。

（1） 小微企業(yè)的創(chuàng)立方面

小微企業(yè)創(chuàng)立投資主體多樣，文化水平業(yè)務(wù)能力參差不齊，導(dǎo)致企業(yè)的整體素質(zhì)低下。小微企業(yè)的創(chuàng)立發(fā)展主要是運(yùn)用自有資金，且投入的資金形式多樣化，很少用正式的融資渠道進(jìn)行融資。

（2） 小微企業(yè)的管理方面

企業(yè)通常由業(yè)主整個(gè)家族來(lái)治理，導(dǎo)致管理很隨意。小微企業(yè)處于剛創(chuàng)業(yè)的成長(zhǎng)階段時(shí)，發(fā)展緩慢且缺乏目標(biāo)。大多數(shù)的企業(yè)工資制度、會(huì)計(jì)制度不健全，缺乏科學(xué)的長(zhǎng)遠(yuǎn)規(guī)劃，平均生存率較低，平均預(yù)期壽命不足3年。

（3） 小微企業(yè)的財(cái)務(wù)方面

小微企業(yè)的融資渠道單一，很少能滿足企業(yè)資金流動(dòng)運(yùn)轉(zhuǎn)，資本鏈斷裂是企業(yè)無(wú)法生存的最大原因之一。由于財(cái)會(huì)制度的不健全和缺少誠(chéng)信，小微企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表可能沒(méi)有經(jīng)過(guò)審計(jì)部門的審核，還會(huì)隱瞞一些對(duì)企業(yè)不利的財(cái)務(wù)信息，向公眾或者相關(guān)監(jiān)督機(jī)構(gòu)提供虛假財(cái)務(wù)報(bào)表，導(dǎo)致提供貸款的銀行無(wú)法正確評(píng)估其貸款風(fēng)險(xiǎn)。

2.小微企業(yè)的貸款業(yè)務(wù)特點(diǎn)

小微企業(yè)資金需求有“迫切”“短暫”“頻繁”“小”的特點(diǎn)。“迫切”是指在商業(yè)金融市場(chǎng)中，機(jī)會(huì)稍縱即逝，所以小微企業(yè)規(guī)?；蚪?jīng)營(yíng)等不占優(yōu)勢(shì)，更加需要緊急抓住商業(yè)機(jī)會(huì)；另外，小微企業(yè)由于融資渠道單一，面臨資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)較大，所以有時(shí)會(huì)急需資金挽救企業(yè)?！岸虝骸笔侵感∥⑵髽I(yè)進(jìn)行融資只是為了經(jīng)營(yíng)需要進(jìn)行資金周轉(zhuǎn)，所以使用時(shí)間短，周轉(zhuǎn)周期短?！邦l繁”是指貸款融資頻率較高，頻繁遇到貸款需求?！靶　笔侵感∥⑵髽I(yè)所需融資資金數(shù)額通常很少。綜合這些特點(diǎn)，所以更多的小微企業(yè)不愿從銀行貸款，而愿意從民間支付高額利息進(jìn)行貸款。

二、A商業(yè)銀行小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系現(xiàn)狀分析

1.A商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)情況

A商業(yè)銀行業(yè)務(wù)范圍有信貸、結(jié)算業(yè)務(wù)、投資銀行、基金管理、融資租賃、保險(xiǎn)等。2019年的A商業(yè)銀行年度報(bào)告顯示，A商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款余額5923億元，與上年年末相比增加2179億元，增長(zhǎng)率為58.2%，高于全部銀行貸款增速46.3%。有貸款余額的客戶數(shù)110.92萬(wàn)戶，比上年年末增加38.60萬(wàn)戶。年平均累計(jì)貸款利率4.66%，客戶綜合融資成本較上年降低1.20%。小微企業(yè)不良貸款余額81.34億元，不良貸款率1.37%，呈“雙降”態(tài)勢(shì)。

A商業(yè)銀行對(duì)企業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估主要根據(jù)《A商業(yè)銀行客戶信用等級(jí)測(cè)評(píng)計(jì)分表》，通過(guò)對(duì)定性和定量?jī)煞N指標(biāo)分析判斷客戶的信用等級(jí)，評(píng)估企業(yè)貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)度。

（1） 信用履約評(píng)價(jià)（共計(jì)25分）

a.貸款資產(chǎn)形態(tài)（5分）：主要分為正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑、損失五種類型，還包括A商業(yè)銀行和其他的銀行對(duì)客戶貸款的分類。

b.到期信用償還記錄（10分）：A商業(yè)銀行和其他的銀行對(duì)客戶的貸款、承兌、信用證、貿(mào)易融資、保函等各種信用。

c.利息信用償還記錄（10分）：貸款客戶償還A商業(yè)銀行和其他的銀行利息的記錄。

（2） 償債能力評(píng)價(jià)（共計(jì)35分）

a.資產(chǎn)負(fù)債率（10分）b.流動(dòng)比率（5分）c.現(xiàn)金流量?jī)纛~（8分）d.現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率（5分）e.或有負(fù)債比率（3分）f.利息保障倍數(shù)（4分）

（3） 盈利能力評(píng)價(jià)（共計(jì)15分）

a.總資產(chǎn)報(bào)酬率（5分）b.銷售利潤(rùn)率（5分）c.凈資產(chǎn)收益率（5分）

（4） 經(jīng)營(yíng)及發(fā)展能力評(píng)價(jià)（共計(jì)15分）

a.存貨周轉(zhuǎn)率（5分）b.銷售收入增長(zhǎng)率（4分）c.凈利潤(rùn)率（3分）d.凈資產(chǎn)增長(zhǎng)率（3分）

（5） 綜合評(píng)價(jià)（共計(jì)10分）

a.領(lǐng)導(dǎo)者素質(zhì)：企業(yè)的主要管理者以及領(lǐng)導(dǎo)者的管理經(jīng)驗(yàn)、管理能力、業(yè)績(jī)情況和社會(huì)聲譽(yù)等素質(zhì)水平（1分）

b.管理水平：企業(yè)內(nèi)部的組織結(jié)構(gòu)、內(nèi)部控制機(jī)制、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度、產(chǎn)權(quán)制度、企業(yè)經(jīng)營(yíng)年限以及企業(yè)員工素質(zhì)等（2分）

c.發(fā)展前景：企業(yè)所處行業(yè)的發(fā)展前景、穩(wěn)定性以及相關(guān)政府政策等；企業(yè)在市場(chǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力、占有率等（3分）

d.與銀行業(yè)務(wù)合作關(guān)系：客戶在銀行辦理結(jié)算、個(gè)人住房貸款、代收代付、存款的業(yè)務(wù)量占以上業(yè)務(wù)總量的比例大于等于銀行向其發(fā)放貸款余額占客戶總貸款余額的比例（4分）

2.A商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估存在的問(wèn)題

（1） 評(píng)估指標(biāo)不全面

A商業(yè)銀行對(duì)貸款客戶的信用評(píng)估使用銀行指定的測(cè)評(píng)計(jì)分表，適用于大、中、小、微所有類型企業(yè)，但是每種規(guī)模的企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況等都有其特點(diǎn)。本文研究的是小微企業(yè)，根據(jù)其特點(diǎn)可知，小微企業(yè)的資金來(lái)源大多是自有資金，且通常業(yè)主家族式治理模式，所以企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)者的素質(zhì)等也是非常重要的指標(biāo)。而現(xiàn)有的評(píng)估指標(biāo)還可以再加一些定性指標(biāo)進(jìn)行優(yōu)化。

（2） 評(píng)估指標(biāo)分配選取不合理

在A商業(yè)銀行客戶等級(jí)測(cè)評(píng)計(jì)分表中，65%為財(cái)務(wù)指標(biāo)，35%為非財(cái)務(wù)指標(biāo)，定量指標(biāo)所占比重較大。本文研究的是小微企業(yè)，因其財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度可能不完善，提供給銀行的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)可能會(huì)不太全面，因此應(yīng)注意指標(biāo)的選取分配。

（3） 評(píng)估體系的敏感性較弱

為了得到銀行的資金支持，大部分的小微企業(yè)會(huì)一定程度的“美化”財(cái)務(wù)報(bào)告，使銀行得到的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不夠真實(shí)，不能反映企業(yè)的財(cái)務(wù)以及經(jīng)營(yíng)狀況。另外，小微企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模小，被外界經(jīng)濟(jì)環(huán)境影響的可能性大，抗風(fēng)險(xiǎn)能力與大中型企業(yè)相比較低，經(jīng)營(yíng)狀況變幻無(wú)常，所以綜上兩點(diǎn)原因會(huì)導(dǎo)致銀行對(duì)小微企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估出現(xiàn)一定滯后性。

三、構(gòu)建小微企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)評(píng)估體系

1.評(píng)估指標(biāo)體系的構(gòu)建方法和流程

本文用層次分析法確定各指標(biāo)的權(quán)重，構(gòu)建能夠?yàn)殂y行提供判斷依據(jù)的貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系，主要流程是：

根據(jù)小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)與貸款業(yè)務(wù)的特點(diǎn)，將貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估問(wèn)題解決的不同角度分為兩個(gè)領(lǐng)域?qū)樱贺?cái)務(wù)指標(biāo)與非財(cái)務(wù)指標(biāo)。然后分析兩個(gè)領(lǐng)域?qū)拥母鞣N要素，劃分為各異的影響要素，叫作準(zhǔn)則層；各個(gè)準(zhǔn)則層又需要用不同的具體指標(biāo)衡量，所以將各個(gè)準(zhǔn)則層分解為多種指標(biāo)，得到的叫指標(biāo)層，最后形成一個(gè)系統(tǒng)全面、有層次的貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系。接下來(lái)運(yùn)用層次分析法對(duì)各層的因素指標(biāo)賦予相應(yīng)的權(quán)重，使指標(biāo)體系更加適用于小微企業(yè)。

2.貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)的選取

（1） 選取依據(jù)及原則

本文選取指標(biāo)時(shí)結(jié)合小微企業(yè)特點(diǎn)，并參考文獻(xiàn)、A商業(yè)銀行客戶信用等級(jí)測(cè)評(píng)計(jì)分表和中國(guó)誠(chéng)信信用管理有限公司評(píng)估指標(biāo)。

在指標(biāo)選取時(shí)要遵循一些原則：一是系統(tǒng)全面性，是指為了能夠全面反映小微企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況，在指標(biāo)選取的時(shí)候要注意全面，并且指標(biāo)體系必須是有序的系統(tǒng)，各個(gè)指標(biāo)有機(jī)結(jié)合在一起。二是易操作性，根據(jù)小微企業(yè)“迫切”“短暫”“頻繁”“小”的貸款需求特點(diǎn)，所以選取的指標(biāo)要容易獲得且易于操作，盡可能縮短相應(yīng)流程。三是科學(xué)性，在選取指標(biāo)時(shí)不能太主觀，應(yīng)客觀公正，具有科學(xué)性。

（2） 確定指標(biāo)及構(gòu)成

①第一個(gè)領(lǐng)域?qū)樱贺?cái)務(wù)指標(biāo)

根據(jù)小微企業(yè)的特點(diǎn)，最后選取的財(cái)務(wù)指標(biāo)應(yīng)使銀行易于獲得，且能綜合評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況。財(cái)務(wù)層次與指標(biāo)：償債能力水平A1（資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率），經(jīng)營(yíng)與發(fā)展能力水平A2（存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率），盈利能力水平A3（總資產(chǎn)報(bào)酬率、銷售利潤(rùn)率、凈資產(chǎn)收益率）。

②第二個(gè)領(lǐng)域?qū)樱悍秦?cái)務(wù)層次與指標(biāo)

企業(yè)基本情況A4（經(jīng)營(yíng)年限、市場(chǎng)占有率、銷售渠道、產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)），人力資源A5（企業(yè)管理人員素質(zhì)、激勵(lì)約束機(jī)制、監(jiān)督機(jī)制、企業(yè)核心領(lǐng)導(dǎo)者的穩(wěn)定性），信用行為記錄A6（企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)者的個(gè)人信用、企業(yè)主要管理者的個(gè)人信用、商業(yè)信譽(yù)和信貸記錄），行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)A7（企業(yè)所處行業(yè)的發(fā)展前景、國(guó)家政策）。

將指標(biāo)確定并層次化之后，應(yīng)判斷各指標(biāo)在評(píng)估體系中的重要性。本文采用兩兩指標(biāo)之間重要性程度比較的方法，量化分析各指標(biāo)，最后確定相應(yīng)權(quán)重。設(shè)定兩兩指標(biāo)分別為A指標(biāo)和B指標(biāo)，采用專家打分法對(duì)下列指標(biāo)進(jìn)行打分，求出均值代表指標(biāo)相對(duì)重要性程度。

下一步使用SPSSAU中的AHP層次分析，確定相應(yīng)指標(biāo)的權(quán)重，最后進(jìn)行一致性檢驗(yàn)保證評(píng)估指標(biāo)體系的合理性。經(jīng)分析通過(guò)一致性檢驗(yàn)，體系構(gòu)建成立。

（3） 構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系

各指標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)分值為10分，對(duì)各指標(biāo)進(jìn)行打分，分值可以使處于1到10之間的整數(shù)，然后根據(jù)該分值和各指標(biāo)所占權(quán)重相乘，得出各指標(biāo)的單項(xiàng)分值，最后對(duì)所有加權(quán)之后的分值相加最終得到分值X，查看綜合分值評(píng)級(jí)表得出最終結(jié)論。

根據(jù)表2的信用等級(jí)內(nèi)容描述可知，當(dāng)信用評(píng)級(jí)低于A，即分值小于7分時(shí)銀行將不提供貸款業(yè)務(wù)。

四、結(jié)語(yǔ)

小微企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的研究也是順應(yīng)現(xiàn)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展方向，同時(shí)也為銀行的風(fēng)險(xiǎn)防控提供一定的依據(jù)。本文首先對(duì)選題的相關(guān)理論進(jìn)行敘述，結(jié)合小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)分析現(xiàn)有商業(yè)銀行的評(píng)估體系不足之處。通過(guò)分析可知，現(xiàn)有大多數(shù)評(píng)級(jí)系統(tǒng)針對(duì)大中型企業(yè)，缺乏對(duì)小微企業(yè)的評(píng)估，所以本文就此展開(kāi)研究。然后運(yùn)用指標(biāo)分析常用的層次分析法，確定各指標(biāo)權(quán)重，最終建立小微企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估指標(biāo)體系。該體系不僅可以為銀行貸款業(yè)務(wù)提供依據(jù)，還可以使小微企業(yè)通過(guò)評(píng)級(jí)發(fā)現(xiàn)自身的經(jīng)營(yíng)或財(cái)務(wù)等方面的缺陷，進(jìn)而進(jìn)行調(diào)整，以獲取更高的申請(qǐng)貸款資格。

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作者簡(jiǎn)介：趙雅杰（1998.07— ），女，漢族，山西澤州人，山西財(cái)經(jīng)大學(xué)，在讀研究生，研究方向：會(huì)計(jì)理論。