基于財務(wù)共享模式的上市公司資金管理分析

摘?要：資金管理作為企業(yè)內(nèi)部管理的重要組成部分，對企業(yè)日常經(jīng)營管理的各個環(huán)節(jié)都起到了重要的作用，但企業(yè)的資金集中管理往往存在資金管理效率低、消耗成本快等問題。隨著近年來信息化、數(shù)字化時代的發(fā)展，財務(wù)共享中心的推出，給企業(yè)資金管理帶來完善機遇。上市公司也積極順應(yīng)時代的改革，利用財務(wù)共享建立起新型的財務(wù)管理模式，有效地提升了資金管理的效率、減少了運營成本。文章以財務(wù)共享、資金管理的概念和財務(wù)共享模式對上市公司資金管理的意義為研究基礎(chǔ)，通過對財務(wù)共享模式下，上市公司資金管理運作模式及其存在的主要問題進行研究，提出相應(yīng)的完善策略。

關(guān)鍵詞：財務(wù)共享模式；上市公司；資金管理

中圖分類號：F275文獻標(biāo)識碼：A文章編號：1005-6432（2024）08-0121-04

DOI：10.13939/j.cnki.zgsc.2024.08.028

1?引言

我國已進入信息化時代，信息技術(shù)的廣泛應(yīng)用給人們的生活、企業(yè)的改革等都帶來了較大的便利。隨著我國市場經(jīng)濟的不斷改革發(fā)展，上市公司數(shù)量逐漸增加，上市公司的財務(wù)管理壓力也逐漸加大。傳統(tǒng)的財務(wù)管理模式不僅效率低、耗費較多的人力資源成本，也因財務(wù)管理的分化、分散，給企業(yè)的管理成本、管理質(zhì)量等都帶來了嚴(yán)重的影響，財務(wù)管理的信息化改革受到了廣泛的關(guān)注。

財務(wù)共享模式就是財務(wù)管理模式的創(chuàng)新改革，其轉(zhuǎn)變了上市公司傳統(tǒng)的資金管理方式，將財務(wù)管理的職能集中管理，有效地提升了資金管理效率。在減少資金管理人員數(shù)量的情況下，保證資金管理質(zhì)量和效率。上市公司的管理者對公司內(nèi)部的資金流向、資金使用情況等實施監(jiān)控，減少了公司資金管理風(fēng)險的發(fā)生概率。文章將主要研究財務(wù)共享模式下上市公司的資金管理。

2?相關(guān)概述

2.1?財務(wù)共享

財務(wù)共享是將數(shù)據(jù)、信息進行共享，指企業(yè)利用信息化的財務(wù)系統(tǒng)將企業(yè)內(nèi)部的數(shù)據(jù)信息建立聯(lián)系，利用標(biāo)準(zhǔn)的財務(wù)管理流程、財務(wù)管理制度、統(tǒng)一的會計核算系統(tǒng)和方法對企業(yè)的財務(wù)管理進行集中核算，形成的一種高效、便捷的財務(wù)運營模式。財務(wù)共享服務(wù)的本質(zhì)是利用信息技術(shù)開展的管理模式改革，從而提升財務(wù)管理效率、控制財務(wù)成本等[1]。

2.2?資金管理的概念和內(nèi)容

資金管理是企業(yè)財務(wù)管理的重要組成部分，是社會主義國家對企業(yè)資金來源、資金使用情況等進行科學(xué)的管理、控制、監(jiān)督和考核，是為了在企業(yè)系統(tǒng)內(nèi)實現(xiàn)資金的合理利用、資金利用效益的最大化，包括固定資金管理、流動資金管理、專項資金管理等。

一般情況下，企業(yè)的資金管理具有流動性強、周轉(zhuǎn)速度快、資金來源多樣等特點，主要包括資金的預(yù)算、控制、監(jiān)管、考核等內(nèi)容。

3?財務(wù)共享模式對上市公司資金管理的意義

3.1?促進財務(wù)管理效率的提升

首先，財務(wù)共享模式下上市公司的資金管理工作，需要利用信息化的系統(tǒng)對資金進行集中管理，建立起上市公司的財務(wù)資金池，避免資金沉淀，根據(jù)相應(yīng)的資金預(yù)算計劃，使上市公司的資金得到靈活的應(yīng)用，有效地減少閑置資金，提升資金的利用效率。

其次，利用科學(xué)的資金監(jiān)督計劃，使資金的使用情況得到嚴(yán)格的控制，管理者可以準(zhǔn)確地掌握成員單位的資金使用情況，監(jiān)控資金的流向情況，保證資金的使用處于可控的范圍，從而促進財務(wù)管理效率的提升[2]。

3.2?促進上市公司運營成本的降低

財務(wù)共享模式下，需要通過多樣化的管理模式實現(xiàn)上市公司運營成本的降低，財務(wù)共享服務(wù)平臺可以實現(xiàn)上市公司內(nèi)部各分公司財務(wù)資金的統(tǒng)一核算和統(tǒng)一管理，幫助上市公司管理者掌握財務(wù)的使用情況和資金流向，在減少上市公司財務(wù)人力資源成本的情況下，也能保證資金管理效率和質(zhì)量，而且財務(wù)共享服務(wù)平臺的建立通過多樣化的管理模式，也可以降低上市公司的運營成本，保證上市公司的穩(wěn)定發(fā)展。

3.3?促進資金集中管理能力的提升

財務(wù)共享模式下，上市公司的管理者可以隨時了解到內(nèi)部各資金的流向、資金余額等，還可以建立起內(nèi)部的資金池，統(tǒng)一監(jiān)控資金的使用計劃，利用資金支付平臺實現(xiàn)統(tǒng)一的支出、收入，從而有效的集中上市公司各分公司的資金，更好地實現(xiàn)資金計劃的科學(xué)控制、資金額度的統(tǒng)一支付，上市公司的管理者統(tǒng)一把控所有資金收支的方式，實現(xiàn)了管理模式的規(guī)范，促進資金集中管理能力的提升。

4?財務(wù)共享模式下上市公司資金管理運作的模式

4.1?統(tǒng)一收支模式

統(tǒng)一收支模式就是在財務(wù)共享服務(wù)中心的建立下，對上市公司各分公司的資金收入、支出等數(shù)據(jù)信息進行統(tǒng)一的管理，各分公司并沒有現(xiàn)金收支的批準(zhǔn)權(quán)，由總公司進行資金的統(tǒng)一核算、管理，可以促進公司內(nèi)部各資金的流向情況，對資金周轉(zhuǎn)率、利用效率的提升具有積極的作用，但這種情況下各分公司使用的銀行賬號歸總公司管理，一旦出現(xiàn)法律糾紛，就會造成整個上市公司銀行賬戶被封存，影響上市公司資金主賬戶的穩(wěn)定性和安全性，而且資金“三權(quán)”的高度集中，各分公司的管理權(quán)限降低，給各分公司管理人員的工作積極性、管理效率等都帶來影響，甚至出現(xiàn)不配合工作的現(xiàn)象。為做好統(tǒng)一收支模式，某上市W公司財務(wù)規(guī)劃了詳細(xì)的資金預(yù)算流程見表1，資金控制管理流程見表2。

4.2?資金池模式

資金池模式是上市公司仍舊保留各分公司的銀行賬戶，但控制資金的限額，并在分公司的銀行開設(shè)與分公司對應(yīng)的資金匯集賬戶。

如果分公司資金超出限額，銀行會自動將超出的部分轉(zhuǎn)入總公司的資金賬戶；反之，開戶銀行將總公司的部分資金轉(zhuǎn)入分公司，幫助上市公司管理者及時監(jiān)控分公司的資金剩余情況，隨時掌握分公司的資金管理情況，還可以實現(xiàn)資金的科學(xué)調(diào)配。

在這種模式下，各分公司可以實現(xiàn)資金的有效使用，避免因管理權(quán)限的降低影響管理者的工作積極性等問題。而且在資金池模式下，財務(wù)共享服務(wù)中心可以實時核查分公司資金余額，更好地開展資金余額的結(jié)算、整合冗余資金，將分公司的資金轉(zhuǎn)入總公司賬戶中[3]。

4.3?結(jié)算中心模式

結(jié)算中心模式是上市公司在保證分公司資金所有權(quán)的基礎(chǔ)上，利用財務(wù)共享平臺的計算中心整合分公司的資金收支情況，統(tǒng)一核算處理公司的資金。上市公司各分公司都有其獨立的資金賬戶，各分公司管理人員可以管理其內(nèi)部的資金收支情況，結(jié)算中心只是匯總、整理各分公司的資金收支數(shù)據(jù)信息，再對各分公司的資金使用、資金流向等情況進行分析，實現(xiàn)資金情況的統(tǒng)一監(jiān)控，對提升分公司管理人員、工作人員的工作積極性具有積極的作用，但因結(jié)算中心模式下忽視投資、籌資等，會導(dǎo)致上市公司監(jiān)督力度下降，無法實現(xiàn)遠程的管理。因此，這種模式更加適用于地理位置近的上市公司。

5?財務(wù)共享模式下上市公司資金管理存在的主要問題

5.1?人員管理問題

財務(wù)共享模式下上市公司的財務(wù)管理工作更加規(guī)范化和細(xì)致化，財務(wù)共享服務(wù)中心的財務(wù)人員每天面對相同的工作內(nèi)容很容易出現(xiàn)枯燥、煩躁等情緒，造成工作積極性的降低，甚至出現(xiàn)人才的流失。還有一些上市公司因忽視財務(wù)人員的培訓(xùn)管理、忽視資金管理風(fēng)險重要性的宣傳，導(dǎo)致財務(wù)人員資金管理風(fēng)險意識的不足，尤其是基層財務(wù)人員，認(rèn)為其財務(wù)工作大多是機械化流程的操作，并未對核心業(yè)務(wù)進行管理，導(dǎo)致資金管理風(fēng)險意識的不足，無法及時發(fā)現(xiàn)公司的資金管理風(fēng)險，加大上市公司資金管理風(fēng)險的發(fā)生概率。比如一些公司將非核心財務(wù)業(yè)務(wù)外包給其他公司，因外包公司對上市公司內(nèi)部具體情況了解不充分、缺乏風(fēng)險防范意識等，加大了資金管理風(fēng)險的發(fā)生概率。

5.2?流程制度問題

隨著上市公司經(jīng)營業(yè)務(wù)范圍的擴大、業(yè)務(wù)數(shù)量的增多，給上市公司的資金管理加大了難度，需要針對經(jīng)營業(yè)務(wù)的多樣化制定出針對性的資金管理制度。如果上市公司忽視業(yè)務(wù)分類的資金管理，不僅影響資金管理的效率，也容易因業(yè)務(wù)資金管理針對性的不足，使資金管理工作更加復(fù)雜，加大上市公司資金管理風(fēng)險的發(fā)生概率；還有一些上市企業(yè)忽視資金管理流程的優(yōu)化、規(guī)范，并未順應(yīng)財務(wù)共享的新型管理模式進行流程的整合和再造，導(dǎo)致業(yè)務(wù)管理的繁雜，加大資金管理風(fēng)險的發(fā)生概率。比如上市公司隨著業(yè)務(wù)范圍的擴展，需要對相同領(lǐng)域、相同業(yè)務(wù)采取相應(yīng)的資金管理流程，但一些公司即使增加了相同業(yè)務(wù)流程，仍舊按照傳統(tǒng)的資金管理模式開展工作，導(dǎo)致業(yè)務(wù)流程更加繁雜，影響管理效果。

5.3?信息化系統(tǒng)建設(shè)存在的風(fēng)險

財務(wù)共享服務(wù)中心是在信息化技術(shù)的支持下建立的，通過對上市公司財務(wù)信息管理流程、資金的流向等情況進行了解，完善財務(wù)共享服務(wù)系統(tǒng)，但隨著公司業(yè)務(wù)的增多，公司共享平臺系統(tǒng)設(shè)計的數(shù)據(jù)、板塊也增多，如果不及時更新系統(tǒng)，建立與上市公司資金管理流程相符合的功能，就容易造成系統(tǒng)方面的問題；另外，上市公司財務(wù)共享服務(wù)系統(tǒng)必然應(yīng)用網(wǎng)絡(luò)、計算機等科學(xué)技術(shù)，一旦出現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)安全問題，不僅會給上市公司財務(wù)共享中心的穩(wěn)定運行帶來影響，還可能會造成公司資金的損失、網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的癱瘓，給公司帶來更大的資金管理風(fēng)險。比如某信通公司為了滿足財務(wù)施工要求，定期對財務(wù)系統(tǒng)進行升級，導(dǎo)致財務(wù)人員在次日登錄系統(tǒng)時，出現(xiàn)軟件故障、登錄問題等，影響工作效率和質(zhì)量。

5.4?法律風(fēng)險

如果上市公司使用統(tǒng)一收支模式進行資金管理，一旦分公司出現(xiàn)經(jīng)營風(fēng)險、法律糾紛，就會封存整個上市公司銀行賬戶，影響上市公司資金主賬戶安全；或者上市公司的財務(wù)共享服務(wù)中心忽視對財務(wù)報銷、財務(wù)審批等流程的監(jiān)督，財務(wù)人員會依靠自身的實踐經(jīng)驗開展財務(wù)管理，很容易因財務(wù)風(fēng)險防范的意識不足等原因造成公司財務(wù)稅務(wù)方面的問題，給上市公司帶來法律風(fēng)險問題。比如上市公司財務(wù)人員因能力的不足，在進行報銷審核、審批等的過程中無法保證審核質(zhì)量，需要向公司管理人員進行申請。總公司與下屬公司的資金調(diào)配過于頻繁，如果兩個公司的地理位置不同，也會出現(xiàn)不同的稅收政策，加大法律風(fēng)險的發(fā)生概率。所以為降低法律風(fēng)險，上市公司應(yīng)采用統(tǒng)一的核算平臺，取消各下屬公司的財務(wù)核算部門，并將出納崗位并入財務(wù)共享中心，通過集團內(nèi)的財務(wù)系統(tǒng)和銀企直聯(lián)系統(tǒng)完成各下屬公司的資金收付業(yè)務(wù)。A公司這五年的財務(wù)指標(biāo)數(shù)據(jù)變化見表3。

通過表3可看出，A公司在應(yīng)用財務(wù)共享模式后，在銷售規(guī)模、財務(wù)人員數(shù)量、差錯率等指標(biāo)上發(fā)生了質(zhì)的飛躍，并且差錯率降低使得法律風(fēng)險相對應(yīng)降低。

6?財務(wù)共享模式下上市公司完善資金管理策略

6.1?加強上市公司資金管理意識的提升

上市公司資金管理重要性意識的提升是保證財務(wù)共享模式下資金管理工作完善的重要基礎(chǔ)。

首先，上市公司管理人員不斷地提升資金管理風(fēng)險的意識，并對財務(wù)管理人員積極進行資金管理風(fēng)險重要性的宣傳教育，在開展資金管理工作時，及時識別并規(guī)避可能出現(xiàn)的資金管理風(fēng)險，并制定出不同風(fēng)險的應(yīng)急預(yù)案，在發(fā)生資金管理風(fēng)險后采取有效的措施進行完善，降低資金管理風(fēng)險對上市公司的影響。

其次，定期對內(nèi)部的資金管理人員、財務(wù)人員參與財務(wù)共享、資金管理、信息技術(shù)的應(yīng)用等相關(guān)方面內(nèi)容的培訓(xùn)，不斷地提升上市公司內(nèi)部財務(wù)人員的資金管理能力、信息化技術(shù)的應(yīng)用能力等，建立起一批專業(yè)的資金管理人才隊伍。

最后，上市公司要加強資金管理風(fēng)險防范的培訓(xùn)，了解財務(wù)共享模式下可能遇到的資金管理風(fēng)險，并制定出完善的資金管理風(fēng)險防范制度、應(yīng)急方案、責(zé)任制度，保證在發(fā)生資金管理風(fēng)險時，能夠及時采取有效的措施進行防范，降低風(fēng)險帶來的損失[4]。

6.2?建立完善的資金管理制度

完善的資金管理制度可以保證上市公司在財務(wù)共享模式下各項工作的有序進行，提升管理水平。

首先，貨幣資金作為上市公司主要的變現(xiàn)方式，對資金管理的安全至關(guān)重要，因此上市公司要建立其完善的貨幣資金管理制度，通過充分的分析公司內(nèi)部的實際管理工作內(nèi)容、流程等，再結(jié)合財務(wù)管理的要求，定期清查公司內(nèi)部的貨幣資金情況，保證貨幣資金的安全管理。

其次，上市公司可以利用財務(wù)輪崗制度，對財務(wù)人員進行財務(wù)共享模式下各項工作內(nèi)容、技能的培訓(xùn)，提升財務(wù)人員對資金管理工作的認(rèn)知，了解貨幣資金清查等各項工作的流程、技能等，提升資金管理的安全性。

最后，做好上市公司資金管理中應(yīng)收賬款、存貨、固定資產(chǎn)等的管理工作，建立起完善的績效管理制度，減少應(yīng)收賬款工作盲目開展、資金應(yīng)用不合理等問題，提升資金管理的水平[5]。

6.3?加強上市公司資金管理人力資源建設(shè)

財務(wù)共享模式下上市公司資金管理人才的建設(shè)是保證工作正常開展的重要基礎(chǔ)，尤其是財務(wù)崗位的設(shè)定、人力資源的配置等，還要重視人員應(yīng)用信息化技術(shù)的水平。

首先，上市公司要樹立新型的資金管理理念，財務(wù)管理人員不僅需要掌握財務(wù)知識、財務(wù)管理技能，還要對上市公司的相關(guān)業(yè)務(wù)、決策等進行充分的了解，保證財務(wù)人員的綜合素質(zhì)，能夠在豐富的知識儲備、對公司了解深刻、對公司發(fā)展方向充分了解的基礎(chǔ)上為公司提出更加完善的財務(wù)管理決策、戰(zhàn)略計劃等，并能夠有效地利用信息化技術(shù)開展資金管理工作。

其次，建立完善的人力資源晉升、薪資制度，對財務(wù)共享模式下的資金管理人員的晉升、薪酬機制進行完善，再結(jié)合及時的人文關(guān)懷，保證人才對上市公司的認(rèn)同感，減少人才的流失，比如學(xué)習(xí)某公司，在財務(wù)共享模式下，利用平衡計分卡的方式建立了職業(yè)經(jīng)理人獎勵機制，在員工超出標(biāo)準(zhǔn)單量時享受浮動的工資，有效地提升了員工的工作效率和積極性。

最后，加強監(jiān)督，對資金管理工作中的各項工作流程、內(nèi)容等進行實時監(jiān)督，保證工作效率和質(zhì)量。

6.4?積極建立財務(wù)共享服務(wù)信息化平臺

財務(wù)共享模式下的上市公司資金管理信息化服務(wù)平臺可以有效實現(xiàn)電子記賬、自動化數(shù)據(jù)信息提取、信息的自動生成等，提升資金管理效率和質(zhì)量。上市公司可以利用金蝶等軟件進行資金管理的記賬，再根據(jù)公司內(nèi)部實際的工作流程、內(nèi)容等完善軟件，保證信息化平臺與公司業(yè)務(wù)相符合，實現(xiàn)財務(wù)數(shù)據(jù)信息的自動提取、財務(wù)報表自動生成。還可以利用電子影像系統(tǒng)優(yōu)化資金管理的審批流程，實現(xiàn)財務(wù)數(shù)據(jù)信息的實時保存，減少地理位置的限制；上市公司開發(fā)了新型的嵌入ERP系統(tǒng)，保證手工賬務(wù)的清晰、有效保存，上市公司還可以利用銀聯(lián)系統(tǒng)，不僅保證了資金流動的安全，還可以提升資金管理效率[6]。

7?結(jié)語

財務(wù)共享模式作為一種新型的財務(wù)管理模式，有效地提升了上市公司的資金管理效率，也促進了上市公司運營成本的降低、資金管理能力的提升。

文章首先闡述財務(wù)共享和資金管理的概念、財務(wù)共享模式對上市公司資金管理的意義等；其次分析財務(wù)共享模式下上市公司資金管理運作的模式及其存在的主要問題；最后從加強上市公司資金管理意識的提升、建立完善的資金管理制度、加強上市公司資金管理人力資源建設(shè)、積極建立財務(wù)共享服務(wù)信息化平臺等方法出發(fā)，提出財務(wù)共享模式下完善上市公司資金管理策略，促進上市公司資金管理水平的提升，保證上市公司的可持續(xù)且穩(wěn)定發(fā)展。

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［作者簡介］曹銘珺（1988—），女，漢族，湖南人，碩士，中級會計師，研究方向：財務(wù)共享。