基于價值鏈管理視角的制造企業(yè)財務戰(zhàn)略管理研究

張炎炎 國網(wǎng)電力科學研究院有限公司

面對世界百年未有之大變局加速演進，制造企業(yè)需要立足新發(fā)展理念，構建新發(fā)展格局，借鑒優(yōu)秀的先進管理經(jīng)驗，改變落后的思維模式，以高質量發(fā)展為導向，對企業(yè)經(jīng)營管理方式進行創(chuàng)新，探尋符合自身發(fā)展特點的企業(yè)管理模式。

使用價值鏈管理模式，通過量化內部生產(chǎn)管理各作業(yè)環(huán)節(jié)的價值貢獻，可以更精準、高效地促進財務戰(zhàn)略管理落地，進一步優(yōu)化企業(yè)資源配置，提升核心競爭能力。

一、價值鏈管理模式概述

從傳統(tǒng)意義角度來看，價值鏈管理模式主要是指企業(yè)融合了產(chǎn)品的生產(chǎn)加工和銷售等多種模式，使它們有效構成了一個完整的整體。在此基礎上，使企業(yè)各生產(chǎn)環(huán)節(jié)高效聯(lián)合到了一起，企業(yè)內部各項資源也會得到優(yōu)化整合，運作效率也得到了明顯提升[1]。對于制造企業(yè)而言，其內部生產(chǎn)作業(yè)之間的聯(lián)系十分緊密，通過價值鏈管理模式，對作業(yè)要素的價值衡量、評價和整合可以有效消除低效、無效的作業(yè)環(huán)節(jié)，有效提升各生產(chǎn)環(huán)節(jié)之間協(xié)同，控制企業(yè)運營成本，有利于提升企業(yè)競爭實力。

二、價值鏈管理模式在制造企業(yè)財務戰(zhàn)略管理中的意義

(一)提升業(yè)財融合的程度

制造企業(yè)各管理工作環(huán)節(jié)都存在十分緊密的關聯(lián)，作業(yè)流程和職責都更為復雜，基于價值鏈管理模式下的對業(yè)財融合提出了更高的要求，一是財務要深入業(yè)務，協(xié)同業(yè)務細梳理各作業(yè)環(huán)節(jié)的流程和關鍵節(jié)點，梳理流程斷點和具備量化作業(yè)價值的關鍵要素，并使其具備信息化的條件。二是在會計核算上要準確核算各作業(yè)環(huán)節(jié)的成本，對各作業(yè)環(huán)制定合理的定價標準，衡量作業(yè)環(huán)節(jié)的價值。三是促進業(yè)務部門的作業(yè)與財務的預算、核算銜接更充分。對內部作業(yè)價值的衡量會促進業(yè)務部門強化預算目標、成本管控的管理，也會促進業(yè)務部門按照會計核算的相關要求精準地反映作業(yè)過程。業(yè)財?shù)母咝f(xié)同會使得企業(yè)的運營效率大幅提升，經(jīng)營管理更加精益。

(二)優(yōu)化企業(yè)資源配置

價值鏈管理模式在制造企業(yè)財務戰(zhàn)略管理中的應用，可以將價值創(chuàng)造的目標細化至各部門、各作業(yè)環(huán)節(jié)可衡量的指標，從效率、效益、質量等多維度刻畫各業(yè)務環(huán)節(jié)的經(jīng)營畫像，精準定位優(yōu)勢領域與短板弱項，針對性地優(yōu)化資源投入，促進各業(yè)務環(huán)節(jié)高效運作，激發(fā)更加強勁的發(fā)展動力。

(三)提升企業(yè)市場競爭力

價值鏈管理可以幫助企業(yè)優(yōu)化內部流程，優(yōu)化資源配置，降低成本，提高產(chǎn)品和服務質量，優(yōu)化研發(fā)投入產(chǎn)出和創(chuàng)新能力，從而提高企業(yè)的競爭力和市場占有率。具體體現(xiàn)在以下幾個方面：一是通過優(yōu)化采購、生產(chǎn)、物流等環(huán)節(jié)，有效控制成本，降低企業(yè)生產(chǎn)運營成本。二是通過優(yōu)化履約交付、生產(chǎn)周期、售后服務提升產(chǎn)品和服務質量，提高客戶滿意度，從而進一步提升市場占有率。三是可以優(yōu)化研發(fā)環(huán)節(jié)，提高企業(yè)創(chuàng)新能力，加強企業(yè)投入產(chǎn)出效益評價，提高創(chuàng)新能力。

(四)加強企業(yè)財務控制能力

價值鏈管理可以幫助企業(yè)在成本把控、優(yōu)化利潤結構、提高投資回報率、合理配置資源、降低經(jīng)營風險等方面進行更好的控制。一是通過對價值鏈各個環(huán)節(jié)進行分析，確定成本結構，找出成本來源，可以幫助企業(yè)更好的掌控成本，并制定相應的成本控制策略。二是可以通過對價值鏈各個環(huán)節(jié)的利潤率進行分析，找出利潤來源，幫助企業(yè)更好地把握盈利機會，優(yōu)化利潤結構，提高企業(yè)盈利能力。三是可以通過對價值鏈各個環(huán)節(jié)上的現(xiàn)金流和投資回報率進行分析，幫助企業(yè)進行資本投資決策，選擇最優(yōu)的投資方案，提高投資回報率。四是可以對價值鏈各個環(huán)節(jié)的資源利用率進行分析，幫助企業(yè)合理配置資源，避免資源浪費，提高資源利用效率。五是可以通過對價值鏈各個環(huán)節(jié)的風險進行分析，幫助企業(yè)制定相應的風險控制策略，降低經(jīng)營風險。

三、價值鏈管理模式下的企業(yè)財務管理的內容

(一)成本管理

價值鏈管理模式下，成本管理是重要內容之一，它涉及到整個價值鏈上的各個環(huán)節(jié)。企業(yè)需要對整個價值鏈上的各個環(huán)節(jié)進行成本分析，找出成本的來源和構成，并采取相應的成本控制策略，以降低成本，提高利潤率和競爭力。企業(yè)成本管理的主要體現(xiàn)在如下幾個方面：一是精細成本核算。企業(yè)需要對價值鏈上的各個環(huán)節(jié)進行精益的成本核算，了解每個環(huán)節(jié)的成本構成和變化，找出成本的業(yè)務來源，以便于制定相應的成本控制策略。二是強化成本控制。通過制定相應的成本控制策略來降低企業(yè)整體運營成本，提高利潤率和競爭力。三是持續(xù)進行成本優(yōu)化。通過對價值鏈的各個環(huán)節(jié)進行精益管理，從而提高生產(chǎn)效率，減少資源浪費和成本支出，以實現(xiàn)成本的優(yōu)化和競爭優(yōu)勢。

(二)利潤管理

價值鏈管理模式下，利潤管理更為精益，對利潤進行精細化的管理和控制可以更有效地提高企業(yè)的經(jīng)濟效益和競爭力，實現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。一是開展利潤分析。企業(yè)需要對價值鏈上各個環(huán)節(jié)進行利潤分析，了解每個環(huán)節(jié)的利潤貢獻和變化，找出利潤的來源，以便制定想的利潤管理策略。二是進行利潤控制和優(yōu)化。通過對價值鏈環(huán)節(jié)中的效益貢獻，針對性優(yōu)化成本結構，提高銷售收入，優(yōu)化資本，提升效率來實現(xiàn)利潤的控制和優(yōu)化，提升競爭能力。

(三)現(xiàn)金流管理

價值鏈管理模式下，通過對各業(yè)務環(huán)節(jié)的現(xiàn)金流監(jiān)控、預測和管理，保障企業(yè)的現(xiàn)金流持續(xù)和穩(wěn)定。一是開展更精細的現(xiàn)金流分析。對各價值鏈環(huán)節(jié)的現(xiàn)金流入、流出結構的分析，了解企業(yè)現(xiàn)金流入、流出的主要環(huán)節(jié)，找出現(xiàn)金流的瓶頸，制定相應的管理策略。二是通過對各環(huán)節(jié)歷史現(xiàn)金流的分析和預測，更精細的安排現(xiàn)金流預算，更有利于企業(yè)提升資金使用效率。三是結合各業(yè)務環(huán)節(jié)的特點，制定現(xiàn)金流的控制策略，減少資本支出，合理使用資本，提高運營效率，提升企業(yè)競爭力。

(四)資源管理

價值鏈管理模式下，企業(yè)需要對整個價值鏈上的資源進行分析和管理，找出資源浪費的作業(yè)環(huán)節(jié)，制定相應的優(yōu)化資源配置策略，提高資源的利用效率。一是通過對價值鏈作業(yè)環(huán)節(jié)的資源分析，了解資源的優(yōu)勢和劣勢以及資源利用效率和現(xiàn)狀。二是針對資源的使用情況，制定優(yōu)化策略，實現(xiàn)資源的整合和配置，從而提高資源的使用效率。三是加強對各業(yè)務環(huán)節(jié)資源使用的監(jiān)控，以確保資源的有效利用和及時調整。

四、基于價值鏈管理視角下的制造企業(yè)財務管理問題

(一)缺少開放精準的價值鏈系統(tǒng)

面對激烈的市場競爭環(huán)境，制造企業(yè)需要保持與時俱進的思想，正確看待財務戰(zhàn)略管理在企業(yè)發(fā)展中的重要作用，確保價值鏈管理可以在企業(yè)內部協(xié)調過程中獲得人們的關注和認可。在當前價值鏈管理思想不斷深入的背景下，制造企業(yè)內部價值鏈分析也得到了高度重視，越來越多的企業(yè)開始重視內部價值鏈管理工作。比如，在成本控制過程中，很多企業(yè)都重點關注著產(chǎn)品制造，但卻忽略了物流供應、包裝設計等過程產(chǎn)生的成本[3]。另外，價值鏈管理視域下也重點關注著企業(yè)內外部價值鏈之間的關聯(lián)，重點強調成本管理要從制造環(huán)節(jié)入手，如果在生產(chǎn)制造過程中，企業(yè)沒有將有利發(fā)展的產(chǎn)業(yè)價值鏈聯(lián)系在一起，那么就會導致各個環(huán)節(jié)之間的不同企業(yè)專業(yè)分工缺少合作性，影響著企業(yè)整體生產(chǎn)價值，對制造企業(yè)長期合作造成了影響。

(二)財務戰(zhàn)略與其他戰(zhàn)略協(xié)調性不強

價值鏈管理模式在制造企業(yè)中的應用起步較晚，當前仍有部分制造企業(yè)采用傳統(tǒng)財務管理模式，導致各部門運行效率較低，資源配置也不合理。而隨著價值鏈管理的引入和不斷發(fā)展，制造企業(yè)財務戰(zhàn)略在價值鏈不同節(jié)點中的綜合管理水平得到了穩(wěn)定提升，但需要其他戰(zhàn)略的配合才能夠推動價值鏈財務管理模式順利運行。比如，制造企業(yè)在產(chǎn)、銷、研方面內部管理上，一方面需要高度協(xié)同，共同為企業(yè)創(chuàng)造價值，另一方面又需要精準衡量產(chǎn)、銷、研在經(jīng)營效益上的貢獻，從而提升內部精益管理水平。但當前很多企業(yè)缺少良好的管理意識，戰(zhàn)略的落地執(zhí)行不夠精細，總體的戰(zhàn)略目標未分解落實到具體的業(yè)務環(huán)節(jié)，降低了財務戰(zhàn)略在具體實施過程中的合力。

(三)全局性價值鏈管理意識淡薄

部分制造企業(yè)內部價值鏈管理的覆蓋面不全，只關注部分環(huán)節(jié)的價值貢獻，缺少系統(tǒng)性、整體性的價值鏈管理，可能會導致企業(yè)資源浪費、競爭力下降以及難以適應變化。比如在生產(chǎn)成本控制方面，基本都停留在工料費用控制工作上，忽視了產(chǎn)品研發(fā)的研究成本和產(chǎn)品銷售成本之間的關聯(lián)性，進而導致內外部價值失去了應有的關聯(lián)，缺少全局性的價值鏈管理。

五、基于價值鏈管理視角下的企業(yè)財務戰(zhàn)略管理措施

(一)加強價值鏈財務戰(zhàn)略思想

價值鏈財務戰(zhàn)略始終是推動企業(yè)實現(xiàn)增值發(fā)展的重要財務管理活動?；趦r值鏈管理視角下的所有企業(yè)都擁有內部價值網(wǎng)絡，從制造企業(yè)角度出發(fā)，其研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和財務、人資管理共同形成了企業(yè)價值鏈[4]。所以在財務戰(zhàn)略具體實施過程中，一定要緊密結合企業(yè)在各項活動中的決策和價值，對活動與企業(yè)價值之間的關系進行深度剖析，從而能夠使各項活動更加協(xié)調，提升企業(yè)整體實力。

(二)推動財務戰(zhàn)略與其他戰(zhàn)略協(xié)同合作

提高制造企業(yè)財務和其他職能戰(zhàn)略協(xié)調性的方法主要有：一是在組織架構層面，成立戰(zhàn)略委員會，統(tǒng)籌負責協(xié)調財務戰(zhàn)略和其他戰(zhàn)略部署。二是在戰(zhàn)略執(zhí)行層面，建立財務BP體系，主動將財務戰(zhàn)略管理的觸覺前置到業(yè)務活動中，深入了解業(yè)務模式，追蹤業(yè)務動態(tài)，積極促進業(yè)務財務的信息融合，使得財務戰(zhàn)略與其他業(yè)務戰(zhàn)略相融并進。

(三)精益價值鏈各環(huán)節(jié)的會計核算

價值鏈管理的基礎是會計多維精益核算，借助信息工具貫通業(yè)財鏈路，梳理核心的業(yè)財共用載體標簽，精準記錄各作業(yè)環(huán)節(jié)中耗用的作業(yè)要素和會計核算的收入、成本、現(xiàn)金流等，確保全業(yè)務流程在線反映，會計核算自動計量，業(yè)財數(shù)據(jù)實時共享，從而使得每一項價值記錄都有鮮活的業(yè)務支撐，每一個業(yè)務活動都有精準的價值反映，為價值衡量奠定基礎。

(四)細化基于價值鏈的全面預算管理

基于價值鏈視角下的財務管理工作各項要素都具備了量化的基礎，可以將公司的總體預算細化分解至各作業(yè)環(huán)節(jié)，從而促進公司整體預算目標有量化的業(yè)務支撐，每一項業(yè)務活動都有明確的預算目標，能夠有效提升財務預算的戰(zhàn)略性、系統(tǒng)性、精準性，進而發(fā)揮預算的引領統(tǒng)籌作用，進一步優(yōu)化資源的配置，提升企業(yè)整體效率。

(五)優(yōu)化價值鏈視角下的企業(yè)控制程序

由于大部分客戶對產(chǎn)品性價比要求較高，所以企業(yè)可以從運營成本、管理成本和采購成本等方面出發(fā)，在優(yōu)化內部運營管理基礎上，對成本進行合理控制與降低，確保產(chǎn)品性價比與企業(yè)經(jīng)濟利潤得到明顯提升。還可以控制營銷渠道的銷售費用和營銷費用，確保各環(huán)節(jié)費用可以控制在標準利潤范圍內，保證企業(yè)良好的銷售額。除此之外，企業(yè)在運營期間會面臨多方面風險。如市場風險、匯率風險和流動性風險等等。所以必須要構建完善的風險管理制度與控制方法，確保企業(yè)內部財務能夠更加穩(wěn)定。

(六)建立以價值創(chuàng)造為導向的績效評價體系

傳統(tǒng)的績效評價只注重企業(yè)整體的效益的評價與考核，評價體系難以直接覆蓋到具體的業(yè)務環(huán)節(jié)，基于價值鏈視角下，企業(yè)通過建立以價值創(chuàng)造為導向的評價體系將更加注重評估企業(yè)核心價值創(chuàng)造環(huán)節(jié)的表現(xiàn)，考評更加公平，激勵更加有效，從而幫助企業(yè)更加精準地管理和分配資源，更好地落實戰(zhàn)略目標。一是結合價值鏈的業(yè)務環(huán)節(jié)效益貢獻確定“一類一策”的關鍵核心指標，并設置對應的權重和評價等級，關注評價指標的關聯(lián)性。二是制定更加具體的激勵政策，針對價值鏈各環(huán)節(jié)的作用，制定差異化的激勵政策，有效激勵員工活力。三是定期評估和調整，通過價值貢獻與考核激勵的相關性及時分析考評策略，動態(tài)優(yōu)化調整激勵體系，以確?？己嗽u價的有效性和實效性。

六、結語

綜上所述，在價值鏈管理視角下，制造企業(yè)一定要充分認識到其作用和價值，具備敏銳的洞察能力與創(chuàng)新思維，從實際情況出發(fā)，對企業(yè)財務管理模式和相關制度進行不斷創(chuàng)新，從而拓展價值鏈的管理途徑。另外，部門之間也要實現(xiàn)相互結合，保證消息的暢通性，提高制造企業(yè)整體經(jīng)營效率。