長三角地區(qū)“專精特新”中小企業(yè)發(fā)展路徑選擇研究
——以長三角地區(qū)上市企業(yè)為例

徐 晉，陳 語，謝先達

（浙江工業(yè)大學之江學院 商學院，浙江 紹興 312000）

一、引言

推動中小企業(yè)發(fā)展已成為學界關注的重要課題。2013 年開始，工信部在全國開展“專精特新”的中小型企業(yè)培育工作，促使一批有條件的企業(yè)走專業(yè)化、精細化、特色化、新穎化的發(fā)展之路?！皩＞匦隆钡陌l(fā)展與新時代黨中央、國務院提出的“自主創(chuàng)新”“服務升級”和“轉(zhuǎn)型升級”的發(fā)展要求是相符的，因此，“專精特新”已經(jīng)是我國中小型企業(yè)適應新時代發(fā)展的一條創(chuàng)新之道。

工信部2020 年公布的數(shù)據(jù)顯示，“專精特新”小巨人企業(yè)的平均開發(fā)力度為6.4%，平均每一家擁有12 個發(fā)明專利①數(shù)據(jù)來源：工信部網(wǎng)站。?！皩＞匦隆毙【奕似髽I(yè)在業(yè)內(nèi)扎根已久，創(chuàng)新能力強，市場占有率高，掌握核心技術，在產(chǎn)業(yè)鏈中居于核心位置，為解決“卡脖子”問題提供了強大的支撐。當前，隨著我國經(jīng)濟的發(fā)展，科技發(fā)展既是發(fā)展問題，又是生存問題。只有通過加強技術革新，走創(chuàng)新專業(yè)化和精細特色化的道路，才能把企業(yè)建設成為具有鮮明特點的“單打冠軍”“輔助高手”。

二、文獻綜述

我國學者對“專精特新”中小企業(yè)的發(fā)展路徑進行了大量的研究，提出了不同的觀點和看法。本文將部分對于“專精特新”發(fā)展的觀點做出梳理（見表1）：

表1 中小企業(yè)“專精特新”發(fā)展研究觀點

由表1 可知，國內(nèi)學者對于實現(xiàn)“專精特新”的路徑給出了很多自己不同的觀點，根據(jù)觀點的整合與整理，最終歸納出四個具體路徑的假設：不斷提高創(chuàng)新的能力；培養(yǎng)技術人才；加大研發(fā)投入；企業(yè)成長的前進。根據(jù)四個具體路徑的假設進行下一步的研究。

國外學者主要從“專、精、特、新”四個方面對此問題分別進行研究。

“?！笔菍I(yè)化，包括技術專長或?qū)ｉT化資源、專門化技術團隊、專門化市場，特別是專業(yè)化的技術、專業(yè)化的產(chǎn)品或服務。Garcia-Vega（2006）[12]認為技術專門化促進了公司的產(chǎn)品和商業(yè)之間的知識轉(zhuǎn)讓。Breschi 等（2003）[13]認為，當公司的技術基礎較窄時，技術人員可以在熟悉或相似的技術領域迅速吸收相關知識，并獲得較高的學習效果，從而使企業(yè)從專業(yè)活動中獲益。Gompers 等（2009）[14]從經(jīng)驗上分析了公司的組織結構是否合理是實現(xiàn)其專業(yè)化戰(zhàn)略的關鍵。

“精”是指精益求精，它包含了精湛的技術、精密的制造工藝、精細的管理流程、優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品或服務，具體是指企業(yè)的管理文化，運用前沿的技術、精密的制造流程來生產(chǎn)產(chǎn)品或服務，為顧客提供精良的產(chǎn)品或服務。Shah 和Ward（2007）[15]把精益生產(chǎn)看作是一種綜合的社會-技術體系，它通過削弱供應商、客戶群體和企業(yè)內(nèi)部的變化來減少成本。Eduardo Lander（2007）[16]認為生產(chǎn)流程的穩(wěn)定性、客戶訂單的穩(wěn)定性和政策法規(guī)的可預測性等因素影響精益生產(chǎn)。

“特”是產(chǎn)品特色，是指產(chǎn)品的外觀、技術、功能等。企業(yè)擁有獨一無二的資源和資源利用能力，是公司獲得競爭優(yōu)勢的最基本方式，也會使顧客對產(chǎn)品的選擇偏好產(chǎn)生獨特的作用。

“新”是“創(chuàng)新”，包括產(chǎn)品、工藝、市場、制度、管理等方面的創(chuàng)新。新產(chǎn)品、新服務、新工藝、新系統(tǒng)的商業(yè)化，能夠為企業(yè)帶來足夠的利潤，也是最有希望的企業(yè)發(fā)展道路。

從國外研究文獻可以看出，目前國外學者對于中小企業(yè)專精特新的研究集中在專業(yè)化、精細化、特色化或創(chuàng)新化等某一個或幾個特定的方面，涉及工信部提出的專精特新發(fā)展路徑的研究文獻相對貧乏。

從已有的學術研究成果可以看出，我國政府大力扶持專精特新的政策，一般都是從專精特新的全局考慮，綜合考慮專精特新四個要素，但也指出了一些問題：一是多數(shù)側重于專精特新的政策，缺乏對中小企業(yè)專精特新發(fā)展道路的選擇。二是在選擇特定的指數(shù)時，由于收集資料的方便，多數(shù)使用主觀性的指數(shù)，缺乏客觀的評價。本文根據(jù)長三角地區(qū)專精特新上市企業(yè)共61 家的3 年年報進行相關數(shù)據(jù)采集，并運用統(tǒng)計軟件對采集到的數(shù)據(jù)進行分析，得出主要由哪些路徑發(fā)展并分析這些路徑因素與“專精特新”發(fā)展的關系。

三、長三角地區(qū)“專精特新”發(fā)展路徑實證分析

（一）基礎模型構建及指標說明

通過泛讀以往的文獻，發(fā)現(xiàn)企業(yè)專精特新發(fā)展能力的提升不僅和企業(yè)創(chuàng)新能力相關，人力資本、研發(fā)投入、企業(yè)成長等因素均會對其產(chǎn)生顯著影響，因此本文將基礎模型構建如下：

式（1）中，i 代表企業(yè)，t 代表時間。閱讀眾多文獻后，根據(jù)高春南等（2021）[10]的專精特新企業(yè)綜合評價指標體系發(fā)現(xiàn)，測量專精特新的綜合評價可以根據(jù)企業(yè)成長情況、研發(fā)投入情況、科技人才情況和創(chuàng)新能力這四個一級指標去計算，而專精特新發(fā)展能力主要由資產(chǎn)總額增長率來體現(xiàn)。因此，本文使用abilityit資產(chǎn)總額增長率表示i 企業(yè)第t 年的專精特新發(fā)展能力；企業(yè)研發(fā)投入本文使用RDexpensesit表示i 企業(yè)第t 年的研發(fā)費用投入增長率；企業(yè)創(chuàng)新能力體現(xiàn)則使用patentit表示i 企業(yè)第t 年的專利申請量；企業(yè)成長方面，本文選取incomeit表示i 企業(yè)第t 年的營業(yè)收入增長率；人力資本方面，大多數(shù)文獻都采用學年制的方法測算人力資本，但是企業(yè)創(chuàng)新的主要力量大多來自科研人員，因此本文采用humanit表示i 企業(yè)第t 年的高素質(zhì)人才數(shù)量，更具代表性和說服力；εit為擾動項。為減少數(shù)據(jù)單位和體量的差異對于估計結果的影響，本文對所有絕對值變量數(shù)據(jù)（patentit、humanit）進行對數(shù)處理，而相對量數(shù)據(jù)（abilityit、incomeit、RDexpensesit）不做處理。

（二）數(shù)據(jù)來源與樣本選擇

專精特新“小巨人”企業(yè)三批共計4 762 家公司中，296 家已在A 股上市，其中有128 家在上交所上市，另168 家在深交所上市。按照公司屬性（控制權歸屬）劃分，民營公司占絕對優(yōu)勢地位，共計258家，占比超過87%，即大約10 家中有9 家屬于民企；地方國有公司10 家，公眾公司10 家，央企8 家，外資公司7 家，其他3 家。

行業(yè)分類上，專精特新上市公司覆蓋18 個一級行業(yè)。其中，傳統(tǒng)制造業(yè)中的機械設備行業(yè)公司最多，共有76 家，化工行業(yè)48 家，醫(yī)藥生物行業(yè)34 家，電子行業(yè)28 家，電氣設備行業(yè)22 家。這五大類行業(yè)共計有208 家公司上榜，占比超過七成（見圖1）。

圖1 專精特新上市企業(yè)行業(yè)分布①數(shù)據(jù)來源：巨潮資訊網(wǎng)。

以城市維度看，作為一線城市的上海、深圳、北京，上榜公司數(shù)量排在前三，蘇州以15 家上榜公司排在第四，大大超過了成都、南京、杭州等省會城市（見圖2）。

圖2 專精特新上市企業(yè)地區(qū)分布②數(shù)據(jù)來源：巨潮資訊網(wǎng)。

考慮到研究樣本數(shù)據(jù)的可得性，本文根據(jù)“專精特新”上市企業(yè)名單共269 家，并選取2018—2020年擁有完整年報的長三角地區(qū)專精特新上市企業(yè)共61 家的面板數(shù)據(jù)進行實證檢驗，本文所用到數(shù)據(jù)均來自巨潮資訊網(wǎng)中各企業(yè)的年報披露。

（三）計量模型的構建

1.門檻模型。Hansen（1999）[17]提出的門檻回歸模型在對一些非線性模型的解釋中起到了重要的作用，特別是關于自變量與因變量間可能存在的非線性“倒U 型”關系的解釋。本文擬采用反證法，用門檻模型的非顯著性證明解釋變量與被解釋變量間的線性相關性，再根據(jù)自變量前系數(shù)的正負，判斷正負相關性。本文以各影響因素為門限變量，在模型（1）的基礎上，分別設立如下多門檻模型：

式（2）中，lnpatentit為門檻變量，I（·）為示性函數(shù)，γn為門檻值，在不同門檻區(qū)間內(nèi)，patentit的系數(shù)θ 是不一樣的，即對因變量的影響程度不同，其他變量的含義如上文所述。

式（3）中，RDexpensesit為門檻變量，I（·）為示性函數(shù)，γn為門檻值，在不同門檻區(qū)間內(nèi)，RDexpensesit的系數(shù)θ 是不一樣的，即對因變量的影響程度不同，其他變量的含義如上文所述。

式（4）中，lnhumanit為門檻變量，I（·）為示性函數(shù)，γn為門檻值，在不同門檻區(qū)間內(nèi)，lnhumanit的系數(shù)θ 是不一樣的，即對因變量的影響程度不同，其他變量的含義如上文所述。

式（5）中，incomeit為門檻變量，I（·）為示性函數(shù)，γn為門檻值，在不同門檻區(qū)間內(nèi)，incomeit的系數(shù)θ 是不一樣的，即對因變量的影響程度不同，其他變量的含義如上文所述。

2.面板數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性檢驗。單位根檢驗是序列的平穩(wěn)性檢驗，如果不檢驗序列的平穩(wěn)性直接OLS容易導致偽回歸。面板數(shù)據(jù)進行平穩(wěn)性檢驗可以保證估計結果的有效性，因此本文使用Stata 15 對數(shù)據(jù)進行了ADF-Fisher 檢驗，確保后文估計結果的無偏性，如表2 所示。

由表2 可知，所有變量均顯著拒絕了面板數(shù)據(jù)包含單位根的原假設，認為本文的經(jīng)驗數(shù)據(jù)為平穩(wěn)過程，所以可直接運用數(shù)據(jù)進行回歸檢驗。

3.實證結果分析。為了比較線性回歸模型和門檻回歸的差別，并且驗證企業(yè)專精特新發(fā)展能力受人力資本、研發(fā)投入、企業(yè)成長等因素的影響程度，本文使用Stata 15 計量軟件對線性模型（1）式進行OLS回歸，并將其回歸結果和門檻模型的回歸結果放置于同一張表中，如表3～表6 所示。

表3 實證結果（lnpatentit 為門檻變量）

表4 實證結果（incomeit 為門檻變量）

表5 實證結果（RDexpensesit 為門檻變量）

表6 實證結果（lnhumanit 為門檻變量）

由表6 結果可知，所有影響因素的單門檻和雙門檻模型均沒有通過顯著性檢驗。因此可以認為，企業(yè)創(chuàng)新能力、人力資本、研發(fā)投入、企業(yè)成長等因素對于企業(yè)專精特新發(fā)展能力的影響是線性的，因此下文只對OLS 模型進行分析。

在OLS 模型中，各解釋變量對被解釋變量的影響均為正相關，且營業(yè)收入增長率（incomeit）的影響最大，即企業(yè)營收增長率每增加一個單位，該企業(yè)專精特新發(fā)展能力預計提升19.99%個單位，可見唯有企業(yè)業(yè)績不斷增長，方有更多的資金用于研發(fā)投入，提升科技水平，才能更好地在本行業(yè)做大做強。

持續(xù)大量的研發(fā)投入才能形成自身的技術積累，從而更具市場競爭力。研發(fā)投入（lnRDexpensesit）水平對于企業(yè)專精特新發(fā)展能力的提升至關重要，OLS 回歸結果也證實了其是顯著正相關的影響。即企業(yè)研發(fā)投入每增加一個單位，該企業(yè)專精特新發(fā)展能力預計提升7.97%個單位。科技是企業(yè)最重要的生產(chǎn)力，加大研發(fā)投入，重視科技發(fā)展，企業(yè)才能更好地發(fā)展。

人力資本水平（lnhumanit）對于企業(yè)專精特新發(fā)展能力的影響在實證模型的結果中為正，即人力資本每增加一個單位，該企業(yè)專精特新發(fā)展能力預計提升0.037 5%個單位。一個企業(yè)的人力資本水平直接決定了該企業(yè)的創(chuàng)新能力和吸收外來先進技術的能力?！皩＞匦隆逼髽I(yè)應加大人才引進與人才培養(yǎng)，維持企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的源動力。

企業(yè)創(chuàng)新能力的產(chǎn)出（lnpatentit）對企業(yè)專精特新發(fā)展能力的影響為正，但模型回歸結果顯示系數(shù)較小。這種情況印證了日本經(jīng)濟學家小島清的“邊際產(chǎn)業(yè)擴張論”，即發(fā)達國家將本國落后的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移至發(fā)展中國家繼續(xù)盈利，而生產(chǎn)技術落后的發(fā)展中國家可以通過這些邊際產(chǎn)業(yè)帶動本國的就業(yè)，實現(xiàn)國民經(jīng)濟的增長。但是作為最大的發(fā)展中國家，被譽為“世界工廠”的中國企業(yè)的科技實力仍有較大差距，企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出相對較低。出口的貨物大多都是初級農(nóng)產(chǎn)品，或其他初級工業(yè)制成品，對于其科技實力的提升影響較小，所以相較于其他指標而言，對于企業(yè)專精特新發(fā)展能力的提升相對較低。

四、研究結論與啟示

（一）中小企業(yè)選擇“專精特新”之路的內(nèi)在邏輯

中小企業(yè)選擇“專精特新”的發(fā)展道路是企業(yè)發(fā)展的內(nèi)生需求。從全球價值鏈的角度來看，我國目前許多中小企業(yè)依舊處于全球價值鏈的底層，普遍存在著缺乏資源、缺乏人才、技術薄弱、管理經(jīng)驗不足等問題，這些問題要求他們必須把有限的資源集中在特定的行業(yè)或“縫隙”市場，集中精力提高其產(chǎn)品的性能和技術特征，精心設計、制造用戶滿意的產(chǎn)品，從市場需求來看，由于消費者的層次越來越復雜，消費者的“求異”和“自我滿足”的消費心理傾向，消費者的獨立、自由、產(chǎn)品和服務的專有性和獨特性傾向的日益突出，為中小企業(yè)“專精特新”的道路打下了良好的市場基礎。

中小企業(yè)選擇“專精特新”之路是中小企業(yè)實現(xiàn)構筑新的國際市場競爭優(yōu)勢的關鍵。結果顯示，發(fā)展中國家企業(yè)在轉(zhuǎn)型升級過程中，經(jīng)常會受到“俘獲效應”“縱向擠壓”等因素的影響，從而導致其在全球價值鏈的底層，最終淪為“世界裝配工廠”。研究發(fā)現(xiàn)，我國的中小企業(yè)在核心技術、品牌培育、營銷渠道等領域都受到了國外大型買方和跨國企業(yè)的打壓，在價值鏈的高端發(fā)展道路上布滿了荊棘。尋找新的發(fā)展道路，探索針對我國企業(yè)價值鏈的低端鎖定問題，構建新的國際競爭優(yōu)勢，是當前迫切需要解決的問題。

中小企業(yè)選擇“專精特新”之路是中小企業(yè)轉(zhuǎn)型成長的關鍵因素。在全球化和新的經(jīng)濟背景下，世界貿(mào)易的全球化和新的經(jīng)濟條件下，貿(mào)易費用的減少，促使世界范圍內(nèi)的分工不斷深化，發(fā)達國家和發(fā)展中國家之間的分工已經(jīng)由單一的加工業(yè)和混合工業(yè)的分工轉(zhuǎn)向了垂直的分工。近幾年來，長三角、珠三角等沿海發(fā)達地區(qū)成為外商直接投資的聚集區(qū)域。中小企業(yè)可以“專精特新”加速轉(zhuǎn)型，借助外部環(huán)境和資源保護，促進產(chǎn)品結構升級，增強盈利能力，參與到國際分工的某些環(huán)節(jié)或部分的生產(chǎn)活動過程中，努力成為“隱形冠軍”。

（二）中小企業(yè)選擇“專精特新”之路的關注重點

一是中小企業(yè)要樹立戰(zhàn)略思維，提前進行科學規(guī)劃。無論何種中小企業(yè)，都要根據(jù)當前國際、國內(nèi)的環(huán)境變化、經(jīng)濟活動特點和自身的發(fā)展路徑，制定專門的發(fā)展策略，實行精益經(jīng)營、專業(yè)化發(fā)展、創(chuàng)新化、特色化。第一，要建立全方位的戰(zhàn)略思考，重視提升全體員工的職業(yè)素養(yǎng)，并在此基礎上，充分發(fā)揮企業(yè)的工匠精神。在企業(yè)文化建設的全過程中，要把“工匠精神”融入企業(yè)文化的方方面面，并以“精益求精”為激勵，推動企業(yè)的產(chǎn)品與服務持續(xù)提高。第二，要正確地把握宏觀和微觀經(jīng)濟的發(fā)展，正確地把握自己的市場地位，制定自己的發(fā)展規(guī)劃，提高自己的專業(yè)能力和管理水平。第三，要根據(jù)自己的實際情況、資源的分配狀況，對目標市場進行精準定位，實行差別生產(chǎn)、差別經(jīng)營，實現(xiàn)差異化發(fā)展，達到“人無我有、人有我優(yōu)”的目的。

二是中小企業(yè)要提升創(chuàng)新能力。在“專精特新”的發(fā)展道路上，中小企業(yè)的創(chuàng)新能力是關鍵。因此，首先，要使中小企業(yè)的技術創(chuàng)新成為主要的力量。鼓勵和引導中小型企業(yè)加大研發(fā)投入，開發(fā)具有自主知識產(chǎn)權的新技術；鼓勵企業(yè)建立研發(fā)中心、技術中心等研發(fā)平臺，解決中小企業(yè)創(chuàng)新能力不足的問題。其次，充分處理中小企業(yè)創(chuàng)新資源缺失的情況，積極探索建立開放式創(chuàng)新模式。要提高中小企業(yè)的自主創(chuàng)新能力，就必須充分運用企業(yè)內(nèi)部和外部的知識，進行有效的集成；加強與高校和科研院所合作，推動中小企業(yè)與高校及科研院所實現(xiàn)有效對接，著力打造符合自身特點的產(chǎn)學研聯(lián)盟，實現(xiàn)資源共享、優(yōu)勢互補、風險共擔的長效合作。最后，要加強對“知識產(chǎn)權”的保護，構建完善的法治制度。知識產(chǎn)權的使用與保護，專利技術的申請與商標的建立要切實有效。要大力發(fā)展一大批“專精特新”的骨干企業(yè)，在全國范圍內(nèi)實現(xiàn)中小企業(yè)的快速發(fā)展。

三是中小企業(yè)要健全人才評價制度，注重人才團隊培養(yǎng)。要進行科學有效的體制創(chuàng)新和科技創(chuàng)新，最關鍵的是人才培養(yǎng)和企業(yè)績效激勵，要讓科技人才有動力、有拼搏的參與研發(fā)創(chuàng)新，為“專精特新”道路注入源源不斷的活力，一要充分發(fā)揮人才評估機制的指揮棒作用，推動科研體制改革，建立激勵創(chuàng)新人才評估機制，促進科技成果的質(zhì)量和效益；二要加強人才隊伍建設，培育和引進一批世界一流的科研人員和技術創(chuàng)新團隊，增強企業(yè)的綜合創(chuàng)新能力，增強各類人才的創(chuàng)造力。

四是中小企業(yè)要加大研發(fā)投入，實現(xiàn)企業(yè)創(chuàng)造性活動。為了獲取知識和技術，中小型企業(yè)需要在技術、知識、技能等方面進行投資。所以，在開展科研工作時，必須要有充足的財政資源來支撐。所以加大研發(fā)投入，增加企業(yè)的創(chuàng)造性活動，是實現(xiàn)專精特新的必經(jīng)之路，可以為企業(yè)注入更多自主能動性。同時，中小型企業(yè)也可以根據(jù)現(xiàn)有技術研發(fā)新產(chǎn)品，適應市場需要，增加公司的營業(yè)利潤，更好地促進公司的專業(yè)發(fā)展。