商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型路徑研究

王洪志，陸岷峰

（1.蘇州盈天地資訊科技有限公司，江蘇 蘇州 215000；2.南京工業(yè)大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新發(fā)展研究中心，江蘇 南京 210000）

一、問(wèn)題的提出

商業(yè)銀行公司金融支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展首先要有可持續(xù)性成長(zhǎng)的能力，即支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的能力。從目前公司金融所處的環(huán)境來(lái)看，過(guò)去憑機(jī)構(gòu)、人脈發(fā)展的歷史已經(jīng)結(jié)束，商業(yè)銀行公司金融市場(chǎng)化挑戰(zhàn)考驗(yàn)各銀行機(jī)構(gòu)的生存能力，資金成本高企、資產(chǎn)收益下降矛盾十分突出，金融機(jī)構(gòu)間的競(jìng)爭(zhēng)也已到白熱化程度，商業(yè)銀行的公司金融轉(zhuǎn)型發(fā)展十分迫切。

商業(yè)銀行公司金融轉(zhuǎn)型與數(shù)字化轉(zhuǎn)型是兩個(gè)關(guān)聯(lián)但又不是完全一致的概念，后者以前者的目標(biāo)為目標(biāo)，但更側(cè)重轉(zhuǎn)型實(shí)現(xiàn)路徑，即通過(guò)技術(shù)手段賦能商業(yè)銀行公司金融轉(zhuǎn)型目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。由于數(shù)字技術(shù)是一項(xiàng)新型技術(shù)，同時(shí)數(shù)字技術(shù)始終處于創(chuàng)新發(fā)展當(dāng)中，因而對(duì)于商業(yè)銀行公司金融的賦能也在不斷優(yōu)化。將商業(yè)銀行公司金融、支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展、數(shù)字化助力公司金融轉(zhuǎn)型進(jìn)行關(guān)聯(lián)研究，以數(shù)字化轉(zhuǎn)型推動(dòng)公司金融業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，對(duì)于發(fā)揮商業(yè)銀行公司金融支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展具有十分重要的意義。

二、商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型的目標(biāo)模式

商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型是一項(xiàng)系統(tǒng)工程，并隨著公司金融業(yè)務(wù)和數(shù)字技術(shù)的新發(fā)展，數(shù)字化轉(zhuǎn)型一直處于更新、提升狀態(tài)，構(gòu)建公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型模式最主要的是要理清公司金融業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型與數(shù)字化轉(zhuǎn)型關(guān)系，明確數(shù)字化轉(zhuǎn)型目標(biāo)，探尋科學(xué)的實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的應(yīng)用措施。

（一）商業(yè)銀行公司金融轉(zhuǎn)型與數(shù)字技術(shù)應(yīng)用的演進(jìn)：相互賦能與融合

商業(yè)銀行公司金融業(yè)務(wù)主要是為企業(yè)法人提供的金融服務(wù)業(yè)務(wù)，包括但不限于存款、貸款、結(jié)算代理、財(cái)富管理等業(yè)務(wù)，伴隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要，公司金融的產(chǎn)品種類(lèi)也越來(lái)越豐富。數(shù)字技術(shù)是指以大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、人工智能為核心的技術(shù)種類(lèi)，數(shù)字技術(shù)應(yīng)用到金融行業(yè)統(tǒng)稱(chēng)為金融科技，隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，金融科技類(lèi)的數(shù)字技術(shù)水平越來(lái)越先進(jìn)，賦能金融行業(yè)發(fā)展的功能越來(lái)越強(qiáng)大，成為金融發(fā)展的最主要?jiǎng)恿褪侄巍?/p>

1.商業(yè)銀行公司金融處于轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵期。一是從國(guó)際上看，經(jīng)濟(jì)發(fā)展不確性風(fēng)險(xiǎn)日益加大，復(fù)雜性程度持續(xù)提高，經(jīng)濟(jì)矛盾政治化，政治問(wèn)題經(jīng)濟(jì)化，少數(shù)西方國(guó)家持續(xù)不斷的單邊打壓、制裁政策，打亂、打斷正常的國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序，加之國(guó)際區(qū)域經(jīng)濟(jì)危機(jī)、金融風(fēng)險(xiǎn)的傳導(dǎo)，國(guó)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定性受到很大的影響，供應(yīng)鏈、價(jià)值鏈、產(chǎn)業(yè)鏈、資金鏈等隨時(shí)都有斷鏈風(fēng)險(xiǎn)，強(qiáng)調(diào)支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重視程度前所未有。二是從國(guó)內(nèi)出臺(tái)新的發(fā)展戰(zhàn)略要求來(lái)看，新的一系列發(fā)展和調(diào)控政策陸續(xù)推出，改變著商業(yè)銀行公司金融的發(fā)展環(huán)境。諸如構(gòu)建以國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)大循環(huán)為主體、國(guó)內(nèi)國(guó)際經(jīng)濟(jì)雙循環(huán)發(fā)展戰(zhàn)略、建立全國(guó)統(tǒng)一大市場(chǎng)、促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展、推進(jìn)數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)化、推進(jìn)鄉(xiāng)村振興發(fā)展戰(zhàn)略、大力發(fā)展實(shí)體經(jīng)濟(jì)和數(shù)字經(jīng)濟(jì)、實(shí)行科技興國(guó)、科技創(chuàng)新戰(zhàn)略等，對(duì)商業(yè)銀行公司金融業(yè)務(wù)提出新的要求，在創(chuàng)造機(jī)會(huì)的同時(shí)也可能帶來(lái)產(chǎn)業(yè)退出以及新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展中的風(fēng)險(xiǎn)等［1］。三是從商業(yè)銀行目前業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)來(lái)看，主要的業(yè)務(wù)指標(biāo)狀況表明商業(yè)銀行公司金融業(yè)務(wù)數(shù)字化轉(zhuǎn)型刻不容緩。主要表現(xiàn)在資金成本持續(xù)上揚(yáng)，貸款資產(chǎn)價(jià)格下行，大行開(kāi)始進(jìn)行業(yè)務(wù)下沉，在金融科技的賦能下，大行利用規(guī)模、技術(shù)等優(yōu)勢(shì)，大量收割中小行的優(yōu)質(zhì)客戶(hù)，普惠金融、長(zhǎng)尾客戶(hù)也成為各家銀行競(jìng)爭(zhēng)的重點(diǎn)區(qū)域，公司金融業(yè)務(wù)發(fā)展十分困難。

2.數(shù)字技術(shù)的滲透能力、功能不斷增強(qiáng)。一是數(shù)字經(jīng)濟(jì)已經(jīng)成為國(guó)民經(jīng)濟(jì)重要貢獻(xiàn)者。2022 年底，我國(guó)的數(shù)字經(jīng)濟(jì)規(guī)模達(dá)到45.5萬(wàn)億人民幣，約占同期國(guó)民生產(chǎn)總值的45%，從發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，產(chǎn)業(yè)數(shù)字化、數(shù)字產(chǎn)業(yè)化將得到更快更好的發(fā)展，對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)比重將會(huì)進(jìn)一步提升。二是各種數(shù)字技術(shù)日趨成熟，功能越來(lái)越強(qiáng)大，不僅有起初的大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)，還有現(xiàn)在的5G、元宇宙新技術(shù)及各類(lèi)技術(shù)的融合應(yīng)用，數(shù)字技術(shù)賦能社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用越來(lái)越大。三是金融科技與金融行業(yè)的發(fā)展有了進(jìn)一步的融合，金融科技滲透到商業(yè)銀行的各個(gè)業(yè)務(wù)流程和業(yè)務(wù)單元，由過(guò)去簡(jiǎn)單的工具功能身份上升為商業(yè)銀行管理者的助手甚至決策者角色，特別是金融科技賦能公司金融業(yè)務(wù)后，已經(jīng)讓公司金融業(yè)務(wù)自然地增長(zhǎng)，金融科技成為引領(lǐng)公司金融發(fā)展的重要力量［2］。

3.公司金融轉(zhuǎn)型目標(biāo)為公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型提供賦能方向。公司金融的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方向：一級(jí)長(zhǎng)期目標(biāo)為公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展，二級(jí)支持指標(biāo)包括但不限于：客戶(hù)質(zhì)量提升；產(chǎn)品種類(lèi)豐富；營(yíng)業(yè)收入增加，成本持續(xù)下降，結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化；風(fēng)險(xiǎn)管理水平提升，不良資產(chǎn)下降；集約化經(jīng)營(yíng)程度提升，精細(xì)化管理加強(qiáng)；科技應(yīng)用能力提高，全行的資源得到整合，利用效率提升，等等。

公司金融加快業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的步伐，更加高質(zhì)量的發(fā)展，為數(shù)字技術(shù)的創(chuàng)新發(fā)展提出新的市場(chǎng)需求導(dǎo)向，為數(shù)字技術(shù)的嵌入、加持提供了極好的機(jī)會(huì)，也為數(shù)字技術(shù)在公司金融領(lǐng)域的應(yīng)用提供場(chǎng)景，為數(shù)字技術(shù)為其他行業(yè)、子行業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型提供成功的經(jīng)驗(yàn)和樣本。公司金融業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方向同樣是公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型的方向，為公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型切入公司金融業(yè)務(wù)的方式、著力點(diǎn)提供了選擇參數(shù)，也決定了公司金融業(yè)務(wù)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的目標(biāo)模式和實(shí)踐路徑。

（二）商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型的原則

商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化要堅(jiān)持目標(biāo)導(dǎo)向、問(wèn)題導(dǎo)向和效益導(dǎo)向的原則，后二種導(dǎo)向?qū)嵸|(zhì)上也可以理解為一種目標(biāo)。在社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，目標(biāo)只有從市場(chǎng)發(fā)出的需求信息中尋找（以市場(chǎng)為導(dǎo)向），商業(yè)銀行公司金融是基于對(duì)公客戶(hù)所開(kāi)展的一系列金融活動(dòng)，沒(méi)有客戶(hù)就沒(méi)有相關(guān)的金融服務(wù)（以客戶(hù)為中心），如何使對(duì)公業(yè)務(wù)充分體現(xiàn)市場(chǎng)的需求，在數(shù)字經(jīng)濟(jì)條件下，當(dāng)然通過(guò)技術(shù)手段來(lái)實(shí)現(xiàn)（以數(shù)字技術(shù)為抓手）。

1.公司金融以市場(chǎng)為導(dǎo)向的含義。就是要根據(jù)市場(chǎng)提供的信息，尊重市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展基本規(guī)律。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，國(guó)家的宏觀經(jīng)濟(jì)政策、企業(yè)客戶(hù)的發(fā)展軌跡等都會(huì)通過(guò)市場(chǎng)的供需信息反映出來(lái)，公司金融必須以市場(chǎng)的信息訴求來(lái)進(jìn)行公司金融業(yè)務(wù)的布局，確定發(fā)展目標(biāo)。

2.公司金融以客戶(hù)為中心的理解?？蛻?hù)是一切公司金融業(yè)務(wù)的載體，沒(méi)有客戶(hù)就沒(méi)有所謂的公司金融。當(dāng)然，以客戶(hù)為中心并不是以客戶(hù)為目的，以客戶(hù)為中心強(qiáng)調(diào)的是公司金融的發(fā)展重點(diǎn)，通過(guò)發(fā)展客戶(hù)增加對(duì)公存款、增加營(yíng)業(yè)收入（貸款業(yè)務(wù)）、結(jié)算業(yè)務(wù)等最終獲得高質(zhì)量穩(wěn)定的收益才是根本的目的。

3.公司金融以技術(shù)為抓手的內(nèi)涵。將數(shù)字技術(shù)作為公司金融發(fā)展基因，滲透到業(yè)務(wù)的全過(guò)程、全流程中，用數(shù)字技術(shù)手段解決傳統(tǒng)公司金融發(fā)展中無(wú)法解決的信息不對(duì)稱(chēng)、效能低、風(fēng)險(xiǎn)管理難、財(cái)務(wù)成本高等問(wèn)題，將數(shù)字技術(shù)既作為一種解決問(wèn)題的工具，更是公司金融管理者的有力助手。這是當(dāng)前實(shí)現(xiàn)公司金融發(fā)展新突破、取得新進(jìn)展的主要手段［3］。

（三）商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型的路徑

商業(yè)銀行數(shù)字化轉(zhuǎn)型的路徑是實(shí)施轉(zhuǎn)型目標(biāo)的根本保證，而這一過(guò)程中更多強(qiáng)調(diào)公司金融轉(zhuǎn)型與數(shù)字化轉(zhuǎn)型的協(xié)同運(yùn)行，從而實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行公司金融的高質(zhì)量發(fā)展。

1.數(shù)字技術(shù)精準(zhǔn)獲客，做大優(yōu)質(zhì)存款客戶(hù)規(guī)模。公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)型目標(biāo)實(shí)現(xiàn)，必須通過(guò)數(shù)字化獲得大量高質(zhì)量客戶(hù)群體作基礎(chǔ)。因?yàn)椋窘鹑诘慕?jīng)營(yíng)質(zhì)量既取決于商業(yè)銀行的管理質(zhì)量，也取決于其服務(wù)的客戶(hù)質(zhì)量，高質(zhì)量的客戶(hù)才能為高質(zhì)量的公司金融提供發(fā)展的基礎(chǔ)。如何應(yīng)用數(shù)字技術(shù)賦能商業(yè)銀行獲得盡可能多的優(yōu)質(zhì)公司客戶(hù)群體。一是建立公司金融客戶(hù)數(shù)據(jù)庫(kù)，涉及客戶(hù)數(shù)量越多越好，范圍越廣越有利。在盡可能多增加客戶(hù)信息的基礎(chǔ)上，要應(yīng)用大數(shù)據(jù)等技術(shù)對(duì)客戶(hù)信息進(jìn)行清洗、分類(lèi)，按照無(wú)貸戶(hù)、有貸戶(hù)、活期、定期等標(biāo)簽對(duì)所有的客戶(hù)進(jìn)行分類(lèi)、分級(jí)管理，且要根據(jù)客戶(hù)信息變化情況實(shí)時(shí)對(duì)數(shù)據(jù)庫(kù)進(jìn)行更新，與市場(chǎng)監(jiān)督等部門(mén)建立實(shí)時(shí)的數(shù)據(jù)信息交流。二是建立目標(biāo)客戶(hù)自動(dòng)篩選機(jī)制，選出優(yōu)質(zhì)目標(biāo)客戶(hù)。三是建立白名單，作為重點(diǎn)營(yíng)銷(xiāo)的對(duì)象。四是構(gòu)建公司金融客戶(hù)分類(lèi)分級(jí)管理體系。五是不斷擴(kuò)大客戶(hù)的信息源，實(shí)時(shí)進(jìn)行調(diào)整，始終將優(yōu)質(zhì)的公司金融客戶(hù)掌握在自己手中。為了盡可能多地利用數(shù)字技術(shù)集聚更多的優(yōu)質(zhì)客戶(hù)資源，一要建立以中臺(tái)為核心的公司金融營(yíng)銷(xiāo)系統(tǒng)。擴(kuò)大公司金融規(guī)模，實(shí)現(xiàn)薄利多銷(xiāo)；公司金融業(yè)務(wù)目前出現(xiàn)成本高企，資產(chǎn)收益下降的趨勢(shì)，且不排除極個(gè)別產(chǎn)品收支倒掛的現(xiàn)象，商業(yè)銀行公司金融業(yè)務(wù)要圍繞優(yōu)質(zhì)客戶(hù)做大全流程的金融服務(wù)，通過(guò)擴(kuò)大規(guī)模形成規(guī)模效益。要通過(guò)人工智能等手段，提升產(chǎn)品的營(yíng)銷(xiāo)效果；在營(yíng)銷(xiāo)系統(tǒng)上，要構(gòu)建數(shù)據(jù)管理中臺(tái)、營(yíng)銷(xiāo)管理中臺(tái)，通過(guò)強(qiáng)中臺(tái)、小前臺(tái)建設(shè)，形成公司金融數(shù)據(jù)管理的信息閉環(huán)，通過(guò)中后臺(tái)的信息管理，為客戶(hù)營(yíng)銷(xiāo)提供信息依據(jù)，及時(shí)擴(kuò)大公司金融業(yè)務(wù)規(guī)模［4］。二要通過(guò)金融科技系統(tǒng)構(gòu)建客戶(hù)綜合收益管理系統(tǒng)。商業(yè)銀行的公司金融如果過(guò)多在意一城一池一筆業(yè)務(wù)的得失，往往困住銀企合作空間，影響發(fā)展規(guī)模；要以客戶(hù)為單位通過(guò)數(shù)字技術(shù)建立單位客戶(hù)交易回報(bào)計(jì)算系統(tǒng)，即在確保滿(mǎn)足客戶(hù)金融服務(wù)需求前提下，按照客戶(hù)能夠接受的金融交易條件進(jìn)行銀客交易，不在意每一筆業(yè)務(wù)的利益回報(bào)，只要在一定時(shí)期內(nèi)，客戶(hù)的綜合回報(bào)符合商業(yè)銀行的既定利益預(yù)期就可進(jìn)行產(chǎn)品交易，這當(dāng)然包括存貸款、結(jié)算等帶來(lái)的收益，這必須依靠強(qiáng)大的科技支撐，實(shí)行實(shí)時(shí)、單筆等業(yè)務(wù)定價(jià)與計(jì)算，這既有利于提升客戶(hù)的忠誠(chéng)度，又可不斷擴(kuò)大與商業(yè)銀行的合作規(guī)模，商業(yè)銀行通過(guò)規(guī)模的優(yōu)勢(shì)實(shí)現(xiàn)收益的增長(zhǎng)。

2.數(shù)字技術(shù)賦能產(chǎn)品創(chuàng)新，做長(zhǎng)供應(yīng)鏈金融客戶(hù)業(yè)務(wù)。公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展必須通過(guò)數(shù)字化豐富金融產(chǎn)品，不斷優(yōu)化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，提升客戶(hù)的產(chǎn)品滿(mǎn)足度，提供銀企利益“雙贏”的金融產(chǎn)品。面對(duì)高成本資金、低收益資產(chǎn)，只有通過(guò)產(chǎn)品的創(chuàng)新，將商業(yè)銀行的多種金融工具進(jìn)行綜合使用，才能相對(duì)提升經(jīng)營(yíng)收益。比如目前的“商票+供應(yīng)鏈金融”產(chǎn)品，就是利用商票開(kāi)出方的企業(yè)信用，再加上供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品可以有效地降低付款方資金成本、收款方融資成本，擴(kuò)大了商業(yè)銀行信用規(guī)模，增加中間業(yè)務(wù)或融資收入。但這一產(chǎn)品重要的前置條件必須以金融科技中的區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù)為支撐，通過(guò)大數(shù)據(jù)技術(shù)可以讓銀行、收付款方及下游企業(yè)參與者，實(shí)時(shí)了解供應(yīng)鏈上各個(gè)企業(yè)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)等情況，通過(guò)區(qū)塊鏈技術(shù)可以實(shí)現(xiàn)各參與主體分享真實(shí)信息，進(jìn)行信息溯源以及智能合約有效地約束各參與者的經(jīng)營(yíng)行為的合規(guī)性，而人工智能技術(shù)可以用算力及數(shù)字機(jī)器人的操作實(shí)現(xiàn)效率的提升，降低流轉(zhuǎn)成本，特別是大數(shù)據(jù)技術(shù)提供的供應(yīng)鏈上各參與者的交易信息，從而可以根據(jù)各參與主體業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)運(yùn)行情況，進(jìn)行信用授信，可以成功地將傳統(tǒng)的供應(yīng)鏈金融主體信用、抵押信用轉(zhuǎn)為數(shù)字信用，降低融資總成本［5］。

3.數(shù)字技術(shù)嵌入普惠金融客戶(hù)業(yè)務(wù)，選準(zhǔn)價(jià)格與風(fēng)險(xiǎn)之間支點(diǎn)。公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展要通過(guò)數(shù)字化保證基本的營(yíng)業(yè)收入增加，成本持續(xù)下降，商業(yè)銀行財(cái)務(wù)的連續(xù)性是持續(xù)經(jīng)營(yíng)的基本前提。公司金融中的信貸資產(chǎn)客戶(hù)并不都是低價(jià)格產(chǎn)品客戶(hù)，中小微企業(yè)、科創(chuàng)企業(yè)及大量長(zhǎng)尾客戶(hù)及貸款風(fēng)險(xiǎn)保障和緩釋能力不強(qiáng)但質(zhì)態(tài)較好的群體獲得信貸產(chǎn)品的價(jià)格彈性相對(duì)較大。實(shí)質(zhì)上這是通過(guò)產(chǎn)品價(jià)格的提升來(lái)覆蓋風(fēng)險(xiǎn)的一種方式，銀行與客戶(hù)雙方都有實(shí)現(xiàn)交易的動(dòng)機(jī)。從商業(yè)銀行供給方來(lái)講，通過(guò)金融科技手段實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的有效管理，通過(guò)產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化、智慧化來(lái)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品銷(xiāo)售批量化，從而有效地降低成本，擴(kuò)大息差。因此，數(shù)字普惠金融是增加商業(yè)銀行價(jià)格彈性的有效方法。一是數(shù)字精準(zhǔn)營(yíng)銷(xiāo)客戶(hù)。在確定目標(biāo)客戶(hù)基礎(chǔ)上，通過(guò)大數(shù)據(jù)系統(tǒng)結(jié)合人工智能對(duì)目標(biāo)客戶(hù)全部納入營(yíng)銷(xiāo)范圍，通過(guò)系統(tǒng)的自動(dòng)分類(lèi)，對(duì)優(yōu)質(zhì)目標(biāo)客戶(hù)進(jìn)行重點(diǎn)營(yíng)銷(xiāo)，同時(shí)要實(shí)行綜合營(yíng)銷(xiāo)以提升回報(bào)率。二是打造標(biāo)準(zhǔn)化金融產(chǎn)品。通過(guò)科技賦能，打造具有大數(shù)據(jù)標(biāo)簽信息的金融產(chǎn)品，如與稅務(wù)部門(mén)合作的金融產(chǎn)品，通過(guò)稅務(wù)部門(mén)提供的納稅等級(jí)和納稅年限，在一定限額內(nèi)，客戶(hù)可以在線上自助完成貸款申請(qǐng)、審批、提款的所有流程［6］。標(biāo)準(zhǔn)化的產(chǎn)品可以實(shí)現(xiàn)批量化經(jīng)營(yíng)，降低單位產(chǎn)品成本。三是開(kāi)展線上金融服務(wù)，不斷擴(kuò)大金融服務(wù)面，降低交易成本。通過(guò)線上銀行不僅可以擴(kuò)大服務(wù)客戶(hù)的區(qū)域、領(lǐng)域，而且交易成本極低。四是全流程智慧化風(fēng)險(xiǎn)管理，對(duì)于申請(qǐng)融資的客戶(hù)，全部采取智慧化風(fēng)險(xiǎn)管理評(píng)價(jià)系統(tǒng)，疊加大數(shù)據(jù)功能，有效降低風(fēng)險(xiǎn)管理成本。五是智能定價(jià)，保持基本收益。通過(guò)全流程的數(shù)字化管理，既擴(kuò)大資產(chǎn)服務(wù)規(guī)模，獲取相對(duì)較高的資產(chǎn)回報(bào)，同時(shí)，又實(shí)現(xiàn)可控的風(fēng)險(xiǎn)管理，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理和收益的“雙豐收”。

4.數(shù)字技術(shù)嵌入信貸業(yè)務(wù)全流程，重點(diǎn)做好公司金融客戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)管理。公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展必須通過(guò)數(shù)字化強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理，實(shí)現(xiàn)不良資產(chǎn)持續(xù)下降，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)可管可控。對(duì)于大型客戶(hù)的貸款項(xiàng)目不僅能直接帶來(lái)收益，而且還可能帶來(lái)存款、零售業(yè)務(wù)等衍生業(yè)務(wù)。在控制住風(fēng)險(xiǎn)的前提下，貸款業(yè)務(wù)對(duì)商業(yè)銀行的價(jià)值貢獻(xiàn)最大。目前，商業(yè)銀行的不良貸款率符合管理預(yù)期，但每年核銷(xiāo)貸款嚴(yán)重消耗當(dāng)年的財(cái)務(wù)收益。產(chǎn)生不良貸款并形成損失的根本原因還是識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)及化解風(fēng)險(xiǎn)的能力不足。通過(guò)數(shù)字技術(shù)賦能公司金融的風(fēng)險(xiǎn)管理，可以有效地控制不良貸款的產(chǎn)生，提升信貸資產(chǎn)質(zhì)量，為公司金融的轉(zhuǎn)型提供技術(shù)支撐。一是賦能風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別。通過(guò)大數(shù)據(jù)的畫(huà)像功能可以將目標(biāo)客戶(hù)的運(yùn)行軌跡數(shù)字化，再對(duì)照商業(yè)銀行既定的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，可以得出目標(biāo)客戶(hù)的風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別等級(jí)，便于商業(yè)銀行做出是否選擇合作以及產(chǎn)品定價(jià)的決策［7］。二是賦能風(fēng)險(xiǎn)過(guò)程管理。通過(guò)大數(shù)據(jù)建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系，及時(shí)對(duì)客戶(hù)的風(fēng)險(xiǎn)情況進(jìn)行預(yù)警，從而及時(shí)采取措施進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管控，也可以應(yīng)用物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對(duì)客戶(hù)的物理狀態(tài)進(jìn)行全維度的監(jiān)管，實(shí)現(xiàn)資金、物的多維管理。三是賦能風(fēng)險(xiǎn)處置。通過(guò)平臺(tái)可以實(shí)時(shí)發(fā)布不良資產(chǎn)處理信息，由于信息公開(kāi)透明，可以實(shí)行最佳的不良資產(chǎn)供需雙方的配置。通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)還可以獲得一個(gè)比較好的價(jià)格，提升公司金融的總質(zhì)量。因此，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)管理的數(shù)字化可以有效地防范和化解信貸風(fēng)險(xiǎn)，達(dá)到降本增效的效果。

5.數(shù)字技術(shù)業(yè)務(wù)全覆蓋，做到全行全業(yè)務(wù)條線數(shù)據(jù)打通業(yè)務(wù)聯(lián)動(dòng)。公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展要通過(guò)數(shù)字化實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，科技應(yīng)用能力持續(xù)提高，集約化經(jīng)營(yíng)程度提升，管理進(jìn)一步精細(xì)化。要通過(guò)數(shù)字技術(shù)推動(dòng)全行資源能統(tǒng)一調(diào)度，提高資源的利用效率。一是建立全行一體化的公司金融業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)。目前大多數(shù)商業(yè)銀行按照部門(mén)、條線系統(tǒng)建立了信息管理系統(tǒng)，這種模式不利于橫向的數(shù)據(jù)交流及中后臺(tái)對(duì)前臺(tái)業(yè)務(wù)需求的響應(yīng)，從有利于公司金融業(yè)務(wù)和全行業(yè)務(wù)發(fā)展的角度，需要對(duì)商業(yè)銀行信息架構(gòu)的底層進(jìn)行優(yōu)化、升級(jí)，構(gòu)建端到端的數(shù)據(jù)管理信息系統(tǒng)，通過(guò)中臺(tái)、后臺(tái)的建設(shè)，形成對(duì)前臺(tái)強(qiáng)大的數(shù)據(jù)信息支持，便于公司金融前臺(tái)能根據(jù)中后臺(tái)提供的數(shù)據(jù)信息，實(shí)時(shí)掌握了解客戶(hù)的動(dòng)向，有針對(duì)性地提供金融服務(wù)。二是積極做好大中型優(yōu)質(zhì)客戶(hù)上下游和關(guān)聯(lián)資源的轉(zhuǎn)化工作。大中型客戶(hù)不僅僅只有公司金融業(yè)務(wù)需求，客戶(hù)及其所轄員工也有諸如零售金融業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)的需求。因此，商業(yè)銀行在提供大中型客戶(hù)信貸服務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)提供一體化的金融服務(wù)方案，通過(guò)技術(shù)手段將商業(yè)銀行的產(chǎn)品提供一體化的供給，從而降低整體營(yíng)銷(xiāo)和管理成本，提升大中型客戶(hù)對(duì)商業(yè)銀行的綜合回報(bào)。三是加強(qiáng)公司存款的數(shù)字化管理，不斷提升活期存款比例，通過(guò)科技手段，提升客戶(hù)使用資金的精確性，特別是對(duì)客戶(hù)業(yè)務(wù)未來(lái)發(fā)展的預(yù)測(cè)及對(duì)本行的資金使用計(jì)劃，對(duì)客戶(hù)的存款結(jié)構(gòu)提出定、活期建議。力求將資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)進(jìn)行優(yōu)化配比，不斷提升資金的效益［8］。

6.推進(jìn)數(shù)字技術(shù)場(chǎng)景模式，實(shí)現(xiàn)線上線下業(yè)務(wù)銜接聯(lián)動(dòng)，做大客戶(hù)非息業(yè)務(wù)。公司金融業(yè)務(wù)的高質(zhì)量發(fā)展，要通過(guò)數(shù)字化實(shí)現(xiàn)收入結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，非息收入金額和占比不斷提升。商業(yè)銀行公司金融中非息業(yè)務(wù)收入越高，財(cái)務(wù)狀態(tài)受市場(chǎng)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)影響越小，因此，必須充分利用金融科技手段在拓展非息收入中的作用。第一，大力發(fā)展結(jié)算業(yè)務(wù)。結(jié)算業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行傳統(tǒng)的三大業(yè)務(wù)功能之一，在中間業(yè)務(wù)收入中占比最大。在強(qiáng)大的技術(shù)支撐下，公司金融結(jié)算線上結(jié)算占比越來(lái)越高，一是實(shí)時(shí)結(jié)算。通過(guò)高科技支撐的結(jié)算系統(tǒng)基本實(shí)現(xiàn)秒轉(zhuǎn)、秒結(jié)。二是準(zhǔn)確安全，結(jié)算系統(tǒng)結(jié)果通過(guò)結(jié)算信息實(shí)時(shí)查詢(xún)，相互驗(yàn)證，特別是以區(qū)塊鏈技術(shù)為基礎(chǔ)架構(gòu)的結(jié)算系統(tǒng)，能高效提供結(jié)算信息，做到收付款雙方隨時(shí)隨地可以查驗(yàn)結(jié)算信息，避免結(jié)算過(guò)程中欺詐等行為的發(fā)生，保證結(jié)算資金安全。三是為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的交易提供資金上的保障，結(jié)算實(shí)質(zhì)上是物流的資金流的表現(xiàn)，金融科技支撐下的結(jié)算業(yè)務(wù)，已經(jīng)成為驅(qū)動(dòng)物流、供應(yīng)鏈經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量和條件。第二，大力發(fā)展公司財(cái)富管理業(yè)務(wù)。伴隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，企業(yè)也有進(jìn)行財(cái)富管理的市場(chǎng)需求，同時(shí)也是商業(yè)銀行越來(lái)越重要的非息收入來(lái)源。金融科技如何在公司財(cái)富管理中進(jìn)一步發(fā)揮作用，一是大數(shù)據(jù)提供信息?？梢粤私鈬?guó)內(nèi)外投資市場(chǎng)的行情、信息，為公司投資者提供決策依據(jù)，也可以對(duì)投資運(yùn)行軌跡通過(guò)區(qū)塊鏈技術(shù)進(jìn)行溯源，投資各方可以實(shí)時(shí)分享。二是人工智能配置產(chǎn)品，通過(guò)人工智能的算法，提出最佳的投資方案。三是元宇宙技術(shù)可以對(duì)公司的投資計(jì)劃，輸入各種參數(shù)，可以在虛擬的世界將未來(lái)可能的風(fēng)險(xiǎn)、結(jié)果進(jìn)行演示，為公司金融投資防范風(fēng)險(xiǎn)和決策提供依據(jù)。四是人工智能為公司金融提供科學(xué)的投資顧問(wèn)，為選擇最優(yōu)的投資方案通過(guò)人工智能的算法不僅快而且準(zhǔn)［9］。第三，積極完善線上金融功能，包括不限于電子銀行、手機(jī)銀行、網(wǎng)上銀行、微信銀行等等。這類(lèi)線上金融充分應(yīng)用了金融科技，不僅能將線下業(yè)務(wù)全部實(shí)現(xiàn)線上完成，而且還根據(jù)虛擬空間的特點(diǎn)，運(yùn)用數(shù)據(jù)技術(shù)開(kāi)發(fā)了新的金融服務(wù)功能，實(shí)現(xiàn)跨時(shí)間、空間進(jìn)行金融交易。金融科技通過(guò)對(duì)線上金融的賦能，一方面，可以為公司金融客戶(hù)提供極大的金融業(yè)務(wù)交易的便利性，同時(shí)又可以節(jié)約金融成本；另一方面，對(duì)于商業(yè)銀行而言，擴(kuò)大了金融的服務(wù)公司的金融職能，實(shí)現(xiàn)了全天候、跨區(qū)域的金融服務(wù)（補(bǔ)充了區(qū)域性商業(yè)銀行的局限性），這一部分服務(wù)收入在商業(yè)銀行未來(lái)收入中會(huì)占比越來(lái)越高。第四，推進(jìn)公司金融服務(wù)智能化。非息客戶(hù)最主要的是服務(wù)體驗(yàn)，特別是無(wú)貸戶(hù)，完全取決于服務(wù)體驗(yàn)。因此，要積極利用金融科技手段改進(jìn)服務(wù)環(huán)境，復(fù)雜產(chǎn)品簡(jiǎn)單化，當(dāng)前，可以積極探索元宇宙在公司金融場(chǎng)景中的應(yīng)用。

三、結(jié)論與建議

（一）結(jié)論

1.公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型須與業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型協(xié)同開(kāi)展，提升數(shù)字化轉(zhuǎn)型工作的綜合效應(yīng)。面對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展新格局、新形勢(shì)，商業(yè)銀行公司金融轉(zhuǎn)型十分迫切，而與數(shù)字化轉(zhuǎn)型同步推進(jìn)，有利于充分應(yīng)用數(shù)字技術(shù)加持公司金融的轉(zhuǎn)型，為數(shù)字經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供新領(lǐng)域的應(yīng)用樣本。

2.商業(yè)銀行公司金融轉(zhuǎn)型的起點(diǎn)是公司客戶(hù)，落腳點(diǎn)是客戶(hù)業(yè)務(wù)，而結(jié)合點(diǎn)是數(shù)字技術(shù)的應(yīng)用。公司客戶(hù)是公司金融的核心、基礎(chǔ)，是公司金融之源，抓住了公司客戶(hù)就抓住了公司金融發(fā)展的綱、源，因此，精準(zhǔn)判斷、營(yíng)銷(xiāo)、鎖定、激活公司客戶(hù)是數(shù)字化轉(zhuǎn)型的第一使命。

3.堅(jiān)持以市場(chǎng)為導(dǎo)向、以客戶(hù)為中心、以技術(shù)為抓手是公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型的基本原則，三者之間存在內(nèi)在的作用邏輯。市場(chǎng)導(dǎo)向指明數(shù)字化轉(zhuǎn)型的方向，客戶(hù)中心明確了數(shù)字化轉(zhuǎn)型的重點(diǎn)，技術(shù)手段則提出數(shù)字化轉(zhuǎn)型的工具與方法，三者配合、協(xié)調(diào)使用，可以極大提升數(shù)字化轉(zhuǎn)型成功概率。

4.科學(xué)、全面、有序地將所有數(shù)字技術(shù)嵌入公司金融的全流程、全方位、全鏈條當(dāng)中，成為公司金融發(fā)展的基因，直至數(shù)字技術(shù)引領(lǐng)公司金融發(fā)展，商業(yè)銀行公司金融才真正實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

（二）建議

1.加快推進(jìn)企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型。商業(yè)銀行公司金融服務(wù)對(duì)象是廣大企業(yè)，企業(yè)數(shù)字化水平在一定程度上制約和影響到商業(yè)銀行公司金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型進(jìn)度，只有商業(yè)銀行公司金融與企業(yè)數(shù)字化水平協(xié)同發(fā)展，商業(yè)銀行公司金融的數(shù)字化轉(zhuǎn)型才能在企業(yè)端形成一個(gè)良好響應(yīng)，形成協(xié)同、整合的效果。

2.建立公司金融與零售金融業(yè)務(wù)占比合理性指引。不宜以此長(zhǎng)彼消的標(biāo)準(zhǔn)評(píng)價(jià)數(shù)字化轉(zhuǎn)型是否成功，而要以所在區(qū)域?qū)蛯?duì)私業(yè)務(wù)占比為中軸線，在中軸線上下5%左右的幅度波動(dòng)屬于轉(zhuǎn)型成功標(biāo)準(zhǔn)的合理值。

3.推動(dòng)數(shù)字技術(shù)的持續(xù)創(chuàng)新和發(fā)展。只有不斷創(chuàng)新數(shù)字技術(shù)，才能不斷改進(jìn)公司金融發(fā)展中的數(shù)字抓手，從而為公司金融賦能實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供強(qiáng)大的技術(shù)支撐。因此，商業(yè)銀行要加大對(duì)金融科技的投入及高精尖復(fù)合型人才的引進(jìn)和培育。