利率市場化與商業(yè)銀行風險承擔研究

莫慧婷

摘 要：隨著我國社會經濟的發(fā)展，我國的商業(yè)銀行經營問題逐漸增多，這對我國商業(yè)銀行的正常發(fā)展造成了消極影響。自從我國1996年利率市場化改革開始，到如今國內的利率市場化漸行漸近，我國的商業(yè)銀行風險承擔水平都低于最優(yōu)風險承擔水平。而隨著利率市場化的不斷發(fā)展，我國的商業(yè)銀行風險承擔呈下降趨勢，很多大型商業(yè)銀行的下降趨勢尤為明顯。通過對利率市場化以及商業(yè)銀行風險承擔現(xiàn)狀的分析，提出具體的商業(yè)銀行發(fā)展策略，促進我國金融市場環(huán)境的建設，促進我國社會經濟的穩(wěn)定發(fā)展。

關鍵詞：利率市場化；商業(yè)銀行；風險承擔

一、相關的理論概述

（一）利率市場化內涵及概念

利率市場化是金融自由化的重要組成部分，我國有關利率市場化的主要研究也都是在金融自由化的基礎下展開的。根據(jù)國外研究結果表明，金融自由化能夠有效地提升金融發(fā)展效率，促進金融市場活躍度提升，能夠有效地促進社會經濟的發(fā)展。但是，在促進發(fā)展的同時，金融自由化還會提升銀行經營風險。金融自由化在促進金融市場活躍的同時，也會加劇金融市場的競爭，導致銀行的邊際收益下降，從而影響銀行的正常發(fā)展。

而利率市場化是指金融機構在貨幣市場經營融資的利率水平由市場供求來決定。它包括利率決定、利率傳導、利率結構和利率管理的市場化。利率市場化即通過將利率決策權交給金融機構，由金融機構自己根據(jù)資金狀況和對金融市場動向的判斷來自主調節(jié)利率水平。

（二）商業(yè)銀行風險種類及特征

信用風險主要指的是銀行貸款業(yè)務中的借款人因為各種原因沒有及時地將銀行債務還清，從而造成銀行的經營損失。在當前金融背景下，銀行需要承擔的信用風險不僅只是傳統(tǒng)的貸款業(yè)務，對于證券包銷、透支、信用證以及貼現(xiàn)等業(yè)務也會產生信用風險。信用風險是商業(yè)銀行經營過程中需要承擔的主要風險，因為用戶違約而造成的經營風險可能會對銀行的正常經營造成損害，因此，在銀行發(fā)展的過程中，完善的信用風險防范體系是非常重要的。

市場風險指的是在金融市場發(fā)展過程中，商業(yè)銀行因為金融市場中金融資產的價格變動而產生的經營風險。市場風險主要包括匯率風險以及利率風險等。在傳統(tǒng)的金融市場發(fā)展過程中，我國處于利率管制的金融環(huán)境，但是隨著目前金融利率和金融機構的影響越來越大，市場風險產生的情況就會越來越多，會對商業(yè)銀行的發(fā)展產生阻礙。

流動性風險指的是因為商業(yè)銀行的資金流動不完善，導致銀行在經營過程中出現(xiàn)資金缺口等問題。流動性風險會對銀行的聲譽造成影響，從而阻礙銀行發(fā)展。操作風險是指因為商業(yè)銀行的工作人員職業(yè)素養(yǎng)不足，在銀行工作過程中誤操作導致的風險問題。操作風險也有可能是商業(yè)銀行內部系統(tǒng)不完善、程序運行故障等問題導致的。操作風險與其他風險不同的是，操作風險在不同的商業(yè)銀行發(fā)展過程中存在唯一性，操作風險的治理和防范需要根據(jù)商業(yè)銀行自身的人員結構、系統(tǒng)體系來進行。

法律風險是指因為商業(yè)銀行在經營過程中對于新頒布的法律法規(guī)沒有了解或者對于法律法規(guī)的解讀產生偏差，從而產生的經營風險。法律風險還有可能是因為我國執(zhí)法機構的執(zhí)法不當，從而導致商業(yè)銀行承受了經營損失。法律風險的防范需要商業(yè)銀行在經營過程中充分地對金融法律法規(guī)進行了解，從而保障經營的正常展開。商業(yè)銀行的其他風險主要包括聲譽風險、剩余風險以及集中度風險等，在經營過程中產生的頻率較低。

（三）利率市場化相關理論

首先，商業(yè)銀行在貸款存款方面有著自主決定的權力；其次，金融市場上仍然存在著一個占據(jù)主導作用的基準利率，而這個基準利率是受國家政策以及金融市場環(huán)境的影響而形成的；最后，政府的監(jiān)管不會直接對金融利率產生影響，而是通過公開業(yè)務、法定的存款準備金等來進行金融市場利率調節(jié)。

（四）風險及風險承擔區(qū)別和聯(lián)系

風險指的是銀行在經營過程中可能會出現(xiàn)的經營問題，這些風險會導致銀行的收益下降，會導致銀行經營受阻，對銀行發(fā)展產生不好的影響。而風險承擔是銀行選擇的一種經營策略，指的是銀行選擇在某種程度上承擔風險的動機，主要包括了商業(yè)銀行進行風險業(yè)務經營的動機、決策與執(zhí)行。風險承擔是銀行在經營過程中主觀選擇的經營方式，通過承擔一定的經營風險，促進其他業(yè)務的發(fā)展。

二、利率市場化對商業(yè)銀行風險承擔的分析

利率市場化會對金融環(huán)境產生影響，從而對商業(yè)銀行的風險承擔也產生一定程度的影響。利率市場化過程中，會出現(xiàn)存貸款利率先升后降、存貸利差縮小、信用總量上升、部分資產價格出現(xiàn)快速上漲、匯率先升后降等市場變化。此類市場變化會導致商業(yè)銀行經營風險的大大提升，從而影響商業(yè)銀行的發(fā)展。當利率市場化對金融環(huán)境造成影響，導致經濟環(huán)境改變時，商業(yè)銀行的利率風險、操作風險、信用風險發(fā)生的概率也在提升。首先，因為存貸利差的減小，會削弱銀行的盈利能力，對某些利率定價能力差的中小銀行，更是有著很大沖擊，導致小銀行的客戶群體與大銀行的客戶群體逐漸融合，而小銀行沒有足夠的服務能力與大銀行進行競爭，影響到市場的發(fā)展；其次，利率上升會導致很多企業(yè)在融資過程中出現(xiàn)融資困難，從而阻礙企業(yè)發(fā)展，很多企業(yè)發(fā)展不暢倒閉后會導致商業(yè)銀行中的不良資產增加，從而影響當商業(yè)銀行的穩(wěn)定發(fā)展；最后，利率波動過大會導致利率期限結構更加復雜，從而導致商業(yè)銀行在利率方面的經營風險不斷提升，影響銀行經營。

三、商業(yè)銀行承擔利率市場化風險存在的相關問題

（一）商業(yè)銀行利率市場化風險管控員工隊伍職業(yè)素養(yǎng)不足

在商業(yè)銀行利率市場化風險管控工作展開過程中，相關員工隊伍職業(yè)素養(yǎng)的不足導致體系構建無法有效滿足商業(yè)銀行發(fā)展需求，從而對商業(yè)銀行利率市場化風險管控工作的展開造成了消極影響。優(yōu)秀的員工隊伍能夠更好地落實相關風險管控策略以及規(guī)劃，促進風險管控的穩(wěn)步展開。在商業(yè)銀行利率市場化風險管控過程中，對利率市場化風險管控相關員工隊伍的職業(yè)培訓不重視，沒有根據(jù)商業(yè)銀行利率市場化風險管控工作展開需求建立完善的員工培訓制度，從而導致員工隊伍的職業(yè)素養(yǎng)無法有效地滿足物業(yè)服務利率市場化風險管控需求，從而商業(yè)銀行的經營發(fā)展造成了消極影響。

（二）商業(yè)銀行利率市場化風險管控相關監(jiān)督管理力度不足

相關監(jiān)管力度不足是阻礙商業(yè)銀行利率市場化風險管控工作展開的主要原因之一。部分商業(yè)銀行相關管理者對監(jiān)管工作的展開沒有積極落實，是當前商業(yè)銀行風險監(jiān)管的發(fā)展阻礙。在商業(yè)銀行發(fā)展過程中，對商業(yè)銀行風險問題的監(jiān)管以及治理，是保障商業(yè)銀行穩(wěn)步發(fā)展的關鍵。通過科學的利率市場化風險管控監(jiān)管，能夠有效提升商業(yè)銀行風險防范能力，從而促進商業(yè)銀行的穩(wěn)步發(fā)展。但是在商業(yè)銀行發(fā)展過程中，存在監(jiān)管力度不足的現(xiàn)象，導致商業(yè)銀行的發(fā)展受到了消極影響。相關監(jiān)管工作的落實需要通過科學的監(jiān)督管理體系建設展開。部分商業(yè)銀行風險沒有根據(jù)實際情況展開監(jiān)管體系建設，而是盲目照搬先進商業(yè)銀行監(jiān)管模式，導致監(jiān)管體系與商業(yè)銀行發(fā)展戰(zhàn)略無法契合，難以對相關風險問題展開科學防范，對商業(yè)銀行發(fā)展造成了消極影響。

（三）商業(yè)銀行利率市場化風險管控理念建設不完善

商業(yè)銀行利率市場化風險管控理念建設不完善也是導致商業(yè)銀行利率市場化風險管控工作展開不完善的主要原因之一。在當前金融環(huán)境下，利率市場化風險管控理念在物業(yè)服務行業(yè)發(fā)展過程中有重要意義。相關商業(yè)銀行需要利用現(xiàn)代化管控理念，提升員工隊伍風險管控意識，從而促進商業(yè)銀行風險管控的穩(wěn)步落實。通過科學的利率市場化風險管控理念建設，能夠有效地促進商業(yè)銀行利率市場化風險管控體系的構建，保障商業(yè)銀行利率市場化風險管控工作的穩(wěn)步展開。

但是，部分商業(yè)銀行相關管理者對利率市場化風險管控理念建設不重視，沒有根據(jù)自身發(fā)展需求展開科學的宣傳以及理念建設工作，導致員工隊伍風險管理意識不足，嚴重地阻礙了商業(yè)銀行的穩(wěn)步發(fā)展。在商業(yè)銀行發(fā)展過程中，利率市場化風險管控理念是保障商業(yè)銀行經營活動正常發(fā)展，促進商業(yè)銀行服務活動穩(wěn)步展開的基礎，對于風險防范有著積極的影響。管理者需要加強重視，積極建設。

四、商業(yè)銀行承擔利率市場化風險的有效措施

（一）政府制定相關政策，加強金融監(jiān)管

通過政府完善金融政策，加強政府對市場金融的控制作用，完善監(jiān)管制度，能夠有效地促進商業(yè)銀行承擔利率市場化風險，推動我國穩(wěn)定金融環(huán)境的建設。政府通過制定相關的金融政策，提升監(jiān)管部門對商業(yè)銀行經營風險的監(jiān)管，能夠引導商業(yè)銀行科學地建立完善的金融風險防范控制體系，提升自身應對利率風險的能力。在政策制定過程中，政府需要引導商業(yè)銀行提升風險意識，促進銀行利率管理水平的提升。同時，政府需要對利率管理條例進行完善，充分地化解金融市場中的利率風險。

（二）加強利率風險管理與金融創(chuàng)新

通過強化管理措施，推動商業(yè)銀行金融創(chuàng)新，提升商業(yè)銀行防范與解決經營風險的能力。利率強化管理能夠有效地降低銀行發(fā)展受利率影響的現(xiàn)象，保障銀行結構完善以及工作的正常展開。利率風險管理可以在利率市場化改革以及利率水平調整等方面進行。通過完善我國的利率市場化改革方式，改變傳統(tǒng)的突發(fā)式改革模式。通過對經濟形勢的考量、金融市場的發(fā)展，實現(xiàn)建立完善金融監(jiān)管制度，利用循序漸進的改革模式，制定完善的改革政策，確保利率市場化改革的穩(wěn)步發(fā)展。同時，需要對利率水平進行科學調整，因為法定利率水平的上升會對商業(yè)銀行的風險承擔產生影響。而當前世界經濟形勢下，金融環(huán)境錯綜復雜，需要保障利率水平的穩(wěn)定調整，保障經濟體系平穩(wěn)運行。利率的調整需要對金融市場的發(fā)展狀況進行合理分析，從而保障調整政策的科學性。

商業(yè)銀行金融創(chuàng)新也是提升商業(yè)銀行風險承擔能力的關鍵。通過對商業(yè)銀行內部產品服務進行創(chuàng)新，提升商業(yè)銀行的服務水平和效率，為銀行用戶帶來更好的金融體驗，推動客戶留存率的提升，增強銀行的風險承擔能力。商業(yè)銀行的金融創(chuàng)新，需要與利率市場化改革相適應，通過改善管理經營模式，創(chuàng)新業(yè)務服務、提升內部管理水平，調整商業(yè)銀行的發(fā)展戰(zhàn)略，能夠有效地促進商業(yè)銀行的發(fā)展，提升其風險承擔能力。

（三）完善相關的制度與體系建設

通過對金融風險承擔以及利率市場化發(fā)展的分析，完善相關的制度和體系建設，從而保障商業(yè)銀行在當前市場環(huán)境下的穩(wěn)步發(fā)展。通過對利率市場化改革制度的完善，能夠有效地降低我國市場的利率變化波動，降低商業(yè)銀行風險承擔的壓力。同時，完善的體系建設，也保障金融風險發(fā)生的頻率降低，通過加強監(jiān)管，完善制度體系，能夠有效地促進商業(yè)銀行金融風險的降低，推動商業(yè)銀行在穩(wěn)定的金融環(huán)境中發(fā)展。商業(yè)銀行內部的管理體系和制度也需要進行完善，從而提升銀行的管理水平和風險承擔能力，促進商業(yè)銀行發(fā)展。

結束語

在我國當前的市場經濟發(fā)展過程中，商業(yè)銀行對我國國民經濟的發(fā)展有著重要作用，是保障我國能夠平穩(wěn)運行的關鍵。而利率市場化的改革導致商業(yè)銀行在經營過程中所需要承擔的風險過大，會對金融市場的發(fā)展造成影響。通過完善利率市場化改革，推動商業(yè)銀行內部金融創(chuàng)新，以及加大監(jiān)管力度等手段，有效地調節(jié)當前商業(yè)銀行的發(fā)展環(huán)境，推動商業(yè)銀行的穩(wěn)步發(fā)展。利率市場化改革后商業(yè)銀行將面臨更大的風險挑戰(zhàn)，商業(yè)銀行需要在改革中做好風險控制，轉變經營方式，通過完善自身管理體系，提升風險承擔水平，保障自身發(fā)展。政府需要對各種制度和監(jiān)管體系進行完善，保障利率調整的穩(wěn)定性，減少金融風險的發(fā)展，保障穩(wěn)定經濟環(huán)境的建設，推動我國社會經濟的穩(wěn)步發(fā)展。

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