陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化協(xié)調(diào)發(fā)展研究

□文/ 史維良 白 妍

（西安財經(jīng)大學統(tǒng)計學院 陜西·西安）

［提要］ 隨著全球氣溫變暖、二氧化碳排放過度，我國提出碳達峰、碳中和的戰(zhàn)略目標。為研究在此背景下陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化是否協(xié)調(diào)發(fā)展，本文以碳中和相關文件為依據(jù)構建碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化評價指標體系，然后通過耦合協(xié)調(diào)模型分析陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的耦合協(xié)調(diào)程度，發(fā)現(xiàn)陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化處于高水平耦合程度，但處于瀕臨失調(diào)的耦合協(xié)調(diào)程度；最后根據(jù)研究結論提出促進陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化協(xié)調(diào)發(fā)展相關建議。

引言

在我國發(fā)展邁入新時代以及全球經(jīng)濟進入深度整理階段，各種環(huán)境問題頻生，如能源短缺、環(huán)境污染、碳排放過度等。“十四五”規(guī)劃提出要大力發(fā)展綠色經(jīng)濟，堅決遏制高耗能、高排放項目盲目發(fā)展，同時提出在2030 年前實現(xiàn)碳達峰，在2060 年實現(xiàn)碳中和，共同組成“30·60”目標。2021 年10 月，國務院印發(fā)了《2030 年前碳達峰行動方案》，為扎實推進碳達峰，進行了方案部署，在發(fā)展經(jīng)濟社會的同時也要高效利用資源，確保在2030 年前完成碳達峰目標。

陜西省緊跟國家的腳步，2020 年發(fā)布《關于金融支持陜西省綠色發(fā)展助推實現(xiàn)碳達峰碳中和目標的指導意見》，提出要進一步完善綠色金融的政策，同時要金融體系以市場化支持綠色環(huán)保投融資活動。在實現(xiàn)碳達峰、碳中和的背景下，發(fā)展綠色金融，走經(jīng)濟生態(tài)化的道路對于實現(xiàn)綠色生態(tài)、改善生態(tài)環(huán)境、切實提高人民生活水平和居住環(huán)境有正面效應。針對陜西省的碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展狀況進行分析，定量研究其發(fā)展是否達到協(xié)調(diào)狀態(tài)，對于陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展具有實際意義。

一、碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化研究現(xiàn)狀

（一）碳金融研究現(xiàn)狀。當前，國外學者Roberts 等（2008）對碳金融的定義是與清潔能源投資、風險投資相關的碳配額交易或者類似產(chǎn)品。在碳金融市場發(fā)展方面也做了大量研究。Campiglio（2015）主要提出在低碳經(jīng)濟發(fā)展過程中，金融機構要做出調(diào)整，同時要進一步完善碳金融市場。Cui Su（2018）研究中國的碳金融市場，認為雖然中國碳金融市場發(fā)展?jié)摿薮?，但仍舊有很多問題，并且隨著碳交易試點的發(fā)展而逐漸增多。同時，還對碳金融影響因素和評價進行研究。Wang C Q（2019）研究發(fā)現(xiàn)碳金融的發(fā)展離不開產(chǎn)業(yè)結構和技術創(chuàng)新，且出口依賴性與財政權力對碳金融影響不大。我國經(jīng)濟快速發(fā)展以及低碳經(jīng)濟興起，使得碳金融的研究成為近年來的熱點。隨著碳中和目標的提出，我國學者對碳金融也做了相關研究。陸岷峰（2021）提出我們當前發(fā)展碳金融除了要認識碳金融外，還要進一步優(yōu)化配置，使碳金融資源高效利用，同時要合理控制碳金融的風險。魯政委、葉向峰等（2021）研究了我國碳市場和碳金融的發(fā)展現(xiàn)狀，發(fā)現(xiàn)在“30·60”目標下，碳市場對于碳排放的控制具有重要作用，而我國碳市場的金融化程度偏低，雖然現(xiàn)在部分地區(qū)對于碳市場的碳金融產(chǎn)品有所創(chuàng)新，但整體碳金融市場發(fā)展不夠有力。陳志穎、許林（2020）為了測度中國碳金融的發(fā)展水平，運用新古典模型構建了中國碳金融發(fā)展評價指標體系，同時利用我國7 個試點地區(qū)數(shù)據(jù)進行分析，發(fā)現(xiàn)各試點地區(qū)碳金融發(fā)展水平差異較大，存在三個發(fā)展梯隊和三類發(fā)展模式。

（二）經(jīng)濟生態(tài)化研究現(xiàn)狀。經(jīng)濟生態(tài)化研究是一個較新的研究方向，國內(nèi)外對經(jīng)濟生態(tài)化理論的研究都尚處于初期階段。學者大多從區(qū)域生態(tài)效率來研究。林恩惠、鄭義和陳秋華（2019）提出經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展可以用生態(tài)效率來衡量，通過對文獻研究發(fā)現(xiàn)生態(tài)效率處于快速增長階段。吳旭曉（2019）建立了生態(tài)文明評價指標體系，運用拉格朗日函數(shù)優(yōu)化綜合權重法，對我國26 個省域2013～2017 年的生態(tài)文明建設水平測度，并厘清其驅動因素。經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展水平的衡量應該從環(huán)境保護、能源利用、經(jīng)濟發(fā)展、經(jīng)濟結構和科技創(chuàng)新這幾個方面進行考慮。

（三）綠色金融與經(jīng)濟生態(tài)化研究現(xiàn)狀。學術界普遍認為綠色金融是推動經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展的重要手段。李娟娟（2019）通過研究河南省的金融發(fā)展對農(nóng)業(yè)碳排放的影響，發(fā)現(xiàn)農(nóng)村金融效率的提高可促進農(nóng)業(yè)碳排放。綠色金融將環(huán)境保護和金融結合起來，對于經(jīng)濟生態(tài)化具有積極意義。李虹和袁穎超等（2019）研究我國三大經(jīng)濟圈綠色金融與生態(tài)環(huán)境耦合作用，經(jīng)過實證研究發(fā)現(xiàn)各經(jīng)濟圈綠色金融與生態(tài)環(huán)境并未協(xié)調(diào)發(fā)展。

（四）陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化研究現(xiàn)狀。當前，針對陜西省的碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展研究極少，主要集中在碳金融與產(chǎn)業(yè)結構、碳金融助推煤炭企業(yè)發(fā)展的研究上。于淼（2013）研究碳金融支持陜西省產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整的途徑，闡述了碳金融市場的發(fā)展對陜西省產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整的影響。王春舒（2018）分析了碳金融與煤炭企業(yè)之間的關系，發(fā)現(xiàn)煤炭企業(yè)可以跟隨碳金融的路徑進一步發(fā)展。經(jīng)濟生態(tài)化的研究主要針對工業(yè)生態(tài)化。石楊（2020）在研究陜西省工業(yè)生態(tài)化過程中，分析了其影響因素，提出要優(yōu)化陜西省工業(yè)結構，同時要加快生態(tài)化水平建設。

碳達峰、碳中和目標對于我國經(jīng)濟生態(tài)化的建設是具有積極作用的。通過對文獻的梳理和研究發(fā)現(xiàn)：第一，當前對于陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的研究極少，碳金融方面主要集中在碳金融與產(chǎn)業(yè)結構、碳金融助推煤炭企業(yè)發(fā)展的研究上；經(jīng)濟生態(tài)化的研究主要針對工業(yè)生態(tài)化。第二，前人在碳金融和經(jīng)濟生態(tài)化各自研究領域都做了詳實的研究，對于二者關系也有一些理論上的研究，但實證研究較少。第三，在碳中和這個大背景下，從碳金融角度去分析經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展水平的研究也較少。

二、碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化指標體系構建

（一）指標選取。本文根據(jù)對碳金融和經(jīng)濟生態(tài)化的研究和探索，結合其內(nèi)涵和特點，依據(jù)科學性、系統(tǒng)性、代表性以及可得性的選取原則，綜合國務院最新發(fā)布的《2030 年前碳達峰行動方案》和“雙碳”目標的相關政策文件，以及國內(nèi)外學者的研究成果，同時考慮陜西省實際發(fā)展情況和數(shù)據(jù)的獲取，選取使用頻率較高且認可度較高的指標構建了碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展水平指標體系，具體如表1 所示。（表1）

表1 碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化評價指標體系一覽表

（二）數(shù)據(jù)來源和研究方法。本文研究對象為陜西省，選取了陜西省2013～2020 年相關數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)來源于陜西省2013～2020 年統(tǒng)計年鑒、陜西省生態(tài)環(huán)境狀況公報、陜西省汽車工業(yè)協(xié)會、Figshare 數(shù)據(jù)知識庫等（部分缺失數(shù)據(jù)采用多重插補法）。

首先，構建碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展水平的綜合評價模型，將選取的指標進行無量綱標準化處理，并且采用熵值法確定權重，進行綜合評價；其次，構建兩個系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)模型，計算耦合協(xié)調(diào)度。研究方法具體如下：

1、數(shù)據(jù)處理及確定權重。在選取指標時，因為指標的類型與量綱不同，同時為了反映碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化子系統(tǒng)的客觀情況，消除單位的影響，所以在計算熵值前，要對指標數(shù)據(jù)進行無量綱化處理。本文選擇極值法作為碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化指標無量綱化的方法。

（1）數(shù)據(jù)標準化。對于正向指標，用如下公式：

對于負向指標，用如下公式：

其中，Xij為第i 年的第j 個指標的原始數(shù)據(jù)，maxXij為最大值，minXij為最小值。為了運算有意義，需要消除零與負值的影響，所以對無量綱化的數(shù)據(jù)整體平移，同時要盡量保證原始數(shù)據(jù)的情況，所以給處理后的數(shù)據(jù)都加0.0001。

（2）確定評價指標的熵值。本文在碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化的實際發(fā)展水平測算中，為了避免主觀層面的影響，得到更加可靠和客觀的計算結果，決定采用熵值法來確定權重。計算公式為：

其中，pij＝，k=1/ln（m）

（3）確定差異性系數(shù)。公式為：

（4）確定指標權重。公式為：

2、綜合評價。公式為：

其中，U 為綜合發(fā)展水平，λij為對應的權重，Uij為系統(tǒng)內(nèi)部的標準化值。

3、計算耦合協(xié)調(diào)度。通過對碳金融和區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化的研究以及對金融與生態(tài)化關系的研究，認為碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展是相互作用、互相影響的耦合關系。通過對碳金融和區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化這兩個子系統(tǒng)的數(shù)據(jù)進行分析，探尋這二者之間的關系。

（1）計算耦合度，公式為：

其中，耦合度是介于0～1 之間的，C 越大，耦合度越高，系統(tǒng)之間的影響程度越大。

根據(jù)對已有文獻，將耦合度進行等級劃分，見表2。（表2）

表2 耦合度與耦合協(xié)調(diào)判斷標準一覽表

（2）計算耦合協(xié)調(diào)度，公式為：

其中，D 為碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化的耦合協(xié)調(diào)度；C 為耦合度；T為兩個系統(tǒng)的綜合協(xié)調(diào)指數(shù)；α 和β 分別為碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化待定系數(shù)，表示這兩個子系統(tǒng)的權重系數(shù)，由于碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化一樣重要，故都賦值0.5。

在計算耦合協(xié)調(diào)度后，根據(jù)已有的研究，耦合協(xié)調(diào)度等級如表2所示。

三、碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化耦合協(xié)調(diào)分析

（一）確定權重。根據(jù)熵值法，帶入數(shù)據(jù)進行計算，得到碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的指標權重，見表3。（表3）

表3 碳金融評價指標權重一覽表

（二）計算綜合評價指數(shù)。根據(jù)綜合評價計算可以得到碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的綜合評價指數(shù)，結果如表4 所示。從表4 可以看出，碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化綜合評價指數(shù)在2013～2020 年總體呈上升的趨勢。碳金融在2014 年有所下降，但之后又上漲迅猛，綜合評價指數(shù)從0.1147 上漲到0.1654，說明這幾年陜西省的碳金融發(fā)展比較穩(wěn)定，緩步上升。而經(jīng)濟生態(tài)化綜合評價指數(shù)從0.1009 上漲到0.1455，上漲較為緩慢，說明陜西省這幾年的經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展較為緩慢。此外，陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化綜合評價指數(shù)的絕對差值小于0.1，說明二者同步發(fā)展，二者的發(fā)展趨勢有一致性，可以通過發(fā)展碳金融或者經(jīng)濟生態(tài)化來實現(xiàn)二者的協(xié)調(diào)發(fā)展。（表4）

表4 陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化綜合評價指數(shù)一覽表

（三）計算耦合協(xié)調(diào)度。根據(jù)耦合協(xié)調(diào)模型，用得到的兩個系統(tǒng)的綜合評價指數(shù)繼續(xù)計算，得到陜西省碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化的耦合度與耦合協(xié)調(diào)度，見表5。（表5）

表5 陜西省碳金融與區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化耦合度一覽表

從耦合度來看，陜西省2013～2020 年間，其耦合度都處于0.9 以上的水平，屬于高耦合水平發(fā)展階段，說明在陜西省的發(fā)展過程中，二者互相影響，經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展過程中，產(chǎn)業(yè)結構不斷在調(diào)整、轉型和升級；生態(tài)環(huán)境在不斷地變化，逐漸變得更好；資源高效利用等變化會影響碳金融的發(fā)展，而碳金融的發(fā)展又會為經(jīng)濟生態(tài)化注入資金，用于區(qū)域經(jīng)濟生態(tài)化的規(guī)模發(fā)展和升級。

但耦合度并不能真實地反映兩個系統(tǒng)的真實水平和狀態(tài)，為了得到二者更加真實的協(xié)調(diào)發(fā)展水平，計算得到這兩個系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)度，同時對照表2 得到兩個系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)等級。從整體上來看，陜西省2013～2020 年碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化處于瀕臨失調(diào)的狀態(tài)，但是耦合協(xié)調(diào)度的數(shù)值在不斷地增加，從2013 年的0.328 增加到2014 年的0.341，從2016 年之后一直保持上漲態(tài)勢，在2020 年達到0.394。雖然一直在瀕臨失調(diào)階段，但是2020 年已經(jīng)到達瀕臨失調(diào)和勉強協(xié)調(diào)的邊界值。耦合協(xié)調(diào)度不斷增加，說明兩個系統(tǒng)的耦合協(xié)調(diào)在往好的一面發(fā)展。

四、建議

為了更好地實現(xiàn)碳中和目標，對陜西省碳金融和經(jīng)濟生態(tài)化的協(xié)調(diào)關系進行實證研究，并提出建議：第一，充分發(fā)揮碳金融的區(qū)域帶動作用。根據(jù)建立的碳金融評價指標權重，陜西省應控制能源消費總量，加大技術創(chuàng)新投入，充分發(fā)揮新能源在碳金融發(fā)展中的作用。同時，要充分發(fā)揮金融對于經(jīng)濟生態(tài)化的支撐和帶動作用，構建更加完善和全面的碳金融體系，結合陜西省的實際經(jīng)濟發(fā)展規(guī)律，發(fā)揮地理和資源優(yōu)勢，讓碳金融更好地帶動經(jīng)濟生態(tài)化的發(fā)展。第二，加快經(jīng)濟生態(tài)化進程。根據(jù)建立的經(jīng)濟生態(tài)化評價指標權重，陜西省在經(jīng)濟生態(tài)化建設中應擴大社會保障支出，減少工業(yè)廢氣、廢水等排放。為了陜西省經(jīng)濟生態(tài)化的可持續(xù)發(fā)展，要優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結構，在依靠豐富自然資源發(fā)展特色產(chǎn)業(yè)、提升經(jīng)濟增長的同時，要加強能源的清潔化，加快綠色技術創(chuàng)新，實現(xiàn)第二產(chǎn)業(yè)向生態(tài)化的轉型，進一步實現(xiàn)經(jīng)濟生態(tài)化。第三，加強碳金融發(fā)展與經(jīng)濟生態(tài)化的關聯(lián)性。陜西省當前正處于碳金融發(fā)展與經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展瀕臨失調(diào)的階段，陜西省政府要通過深化金融體制改革，強化金融系統(tǒng)的引領作用，最大限度地激發(fā)陜西省經(jīng)濟向生態(tài)化發(fā)展，提高技術轉化率，進一步推動產(chǎn)業(yè)結構升級，使兩個系統(tǒng)逐步實現(xiàn)協(xié)調(diào)發(fā)展。要把握好碳金融與經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展之間的動態(tài)平衡，合理利用碳金融工具促進綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展，找準碳金融促進經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展的高效路徑，創(chuàng)造經(jīng)濟新增長點，發(fā)揮碳金融力量，實現(xiàn)經(jīng)濟增長與經(jīng)濟生態(tài)化發(fā)展的調(diào)和與同步。