金融創(chuàng)新賦能智慧養(yǎng)老高質量發(fā)展研究

葉 松 陳 穎

20世紀末，我國就已相對較早地成為了老齡化社會國家，老齡化比例不斷提高并即將進入深度老齡化社會。同時，伴隨著人口出生率的持續(xù)降低，社會老齡化問題愈發(fā)突出。在人力成本不斷提升和科技發(fā)展應用突飛猛進的背景趨勢下，智慧養(yǎng)老成為解決養(yǎng)老困境的必然趨勢。

一、研究現(xiàn)狀

近年來越來越多的學者聚焦于智慧養(yǎng)老的相關研究，如圖所示，根據(jù)知網(wǎng)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，以“智慧養(yǎng)老”為主題的期刊專業(yè)論文數(shù)量也呈現(xiàn)逐年提升的趨勢。

圖 近年來“智慧養(yǎng)老”主題期刊論文數(shù)量

這些學術研究從不同角度探討了智慧養(yǎng)老的典型模式、發(fā)展趨勢和優(yōu)化路徑，有58篇期刊論文從理論和實踐層面開展了“智慧養(yǎng)老”產業(yè)高質量發(fā)展的研究，但僅有少量文獻從金融角度提供智慧養(yǎng)老產業(yè)發(fā)展支持和建議的主題研究。這與智慧養(yǎng)老產業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀不相符合，不能有效為老齡化社會提供金融支持的理論指導，未能體現(xiàn)出金融為產業(yè)服務并與產業(yè)融合的政策要求和指導原則。

本文從智慧養(yǎng)老產業(yè)現(xiàn)狀中存在的問題入手，開展金融賦能智慧養(yǎng)老產業(yè)的相關研究，力圖展現(xiàn)以金融創(chuàng)新促進智慧養(yǎng)老產業(yè)價值鏈延伸，并實現(xiàn)高質量發(fā)展的創(chuàng)新路徑。

二、智慧養(yǎng)老產業(yè)發(fā)展中的問題

在人口老齡化不斷加重的社會背景下，智慧養(yǎng)老已成為中央和地方政府產業(yè)規(guī)劃和政策制定的重點領域，各地紛紛構建智慧養(yǎng)老平臺，開展產業(yè)應用示范試點，產業(yè)規(guī)模不斷擴大。但在發(fā)展過程中，還存在不少問題制約智慧養(yǎng)老產業(yè)高質量發(fā)展。

（一）頂層設計統(tǒng)籌不力

近年來，國務院及發(fā)改委等多部門密集出臺了智慧養(yǎng)老的相關規(guī)劃和指引性文件，但各地智慧養(yǎng)老產業(yè)都普遍處于獨立運作發(fā)展階段，仍存在管理部門權責混雜、溝通不暢的矛盾。智慧養(yǎng)老產業(yè)目前仍處于發(fā)展初級階段，缺乏統(tǒng)一標準，各地區(qū)和各部門的養(yǎng)老數(shù)據(jù)信息難以有效對接，不利于產業(yè)發(fā)展中的規(guī)模應用和示范推廣。

（二）供需結構不匹配

當前各地建設的智慧養(yǎng)老平臺沒有互聯(lián)互通，缺乏有效數(shù)據(jù)共享機制。智慧養(yǎng)老需要技術研發(fā)與應用支持，在現(xiàn)階段產業(yè)內核心技術研發(fā)能力不足，科技成果難以成功轉化。不能根據(jù)用戶需求及時開展技術應用和升級改造，必然導致供給端與需求端存在脫節(jié)錯配現(xiàn)象。智慧養(yǎng)老產業(yè)用戶多為老人，因身體機能退化等原因，對于智能產品不夠熟悉，同時對信息技術信任度不足、接受度不高，智能化產品使用能力存在明顯瓶頸，導致市場需求潛力無法得到挖掘和滿足。

（三）產業(yè)發(fā)展高成本低效率

智慧養(yǎng)老投入高，回報期長，科技集成度要求高。在現(xiàn)階段因產業(yè)化優(yōu)勢不明顯，資本介入積極性不高，無法促進產業(yè)鏈有效整合，具體表現(xiàn)為產業(yè)信息渠道不暢通，價值鏈延伸不足，缺乏規(guī)?；髽I(yè)和龍頭企業(yè)引領產業(yè)發(fā)展等問題。一方面是區(qū)域發(fā)展協(xié)同不足，另一方面是產業(yè)協(xié)同層次不高，從而使得產業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀存在小規(guī)模企業(yè)低層次競爭，發(fā)展低效碎片化。

（四）從業(yè)人員專業(yè)素養(yǎng)不足

我國傳統(tǒng)養(yǎng)老主要依賴居家自助養(yǎng)老，養(yǎng)老從業(yè)人員數(shù)量缺乏，專業(yè)技能不高，行業(yè)監(jiān)管不健全，負面新聞屢次發(fā)生，嚴重影響了產業(yè)持續(xù)發(fā)展。我國2020年在教育部本科目錄中增加了養(yǎng)老服務管理本科專業(yè)作為特設專業(yè)，至今僅有20所普通本科高校開設了該專業(yè)，尚沒有畢業(yè)生進入行業(yè)工作，同時在專業(yè)培養(yǎng)核心課程中主要側重于養(yǎng)老服務，缺乏智慧養(yǎng)老的系統(tǒng)內容與技術基礎，與行業(yè)發(fā)展智慧趨勢不相符合。

三、金融創(chuàng)新賦能智慧養(yǎng)老高質量發(fā)展路徑

當前智慧養(yǎng)老產業(yè)發(fā)展中存在的以上問題主要源于資本投入不足、融資渠道單一、金融創(chuàng)新匱乏等，未能將金融與產業(yè)有效融合，為此需要在智慧養(yǎng)老產業(yè)中從以下方面創(chuàng)新金融產品和作用機制，實現(xiàn)金融賦能，促進產業(yè)高質量發(fā)展。

（一）金融創(chuàng)新賦能精準供給優(yōu)化

1.建立產業(yè)投資基金。通過金融市場主體資源配置，鼓勵政府、金融機構和智能養(yǎng)老企業(yè)共同合作，建立產業(yè)投資基金。借鑒REITs模式，引導社會資本進入產業(yè)，專業(yè)基金管理機構和基金委托管理機構負責基金運行和風險控制，促進智慧養(yǎng)老產業(yè)投資管理走向規(guī)?；⒁?guī)范化，實現(xiàn)生產要素優(yōu)化投入，促進產業(yè)集聚發(fā)展。

2.創(chuàng)新投融資渠道。為機構養(yǎng)老、社會養(yǎng)老的智慧化建設拓展信貸之外的融資渠道，降低產業(yè)融資成本。一是采用PPP模式實行項目投資共建、風險共擔、專業(yè)管理。二是積極探索以人民幣本幣發(fā)行政府債券注資產業(yè)，或發(fā)行企業(yè)債券，一方面為中小微智慧養(yǎng)老企業(yè)擺脫融資難困境，一方面促進人民幣國際化進程。三是強化金融中介服務，為醫(yī)養(yǎng)融合、旅居養(yǎng)老、以房養(yǎng)老等養(yǎng)老方式，提供資產評估、股份制合作。四是金融實體直接長期投資于智慧養(yǎng)老產業(yè)，緩解產業(yè)主體融資周期短的壓力，促進企業(yè)長期規(guī)劃，實現(xiàn)產業(yè)高效發(fā)展。

3.完善風險投資體系。建立健全對于智慧養(yǎng)老產業(yè)的風險投資體系，引入創(chuàng)業(yè)投資和股權投資進入初創(chuàng)產業(yè)，擴大風險投資規(guī)模，豐富初創(chuàng)企業(yè)資金選擇。同時落實資本退出機制，激發(fā)風險投資主動性和積極性，實現(xiàn)風險資本和產業(yè)資本共同發(fā)展的雙贏局面。

（二）金融創(chuàng)新賦能有效需求提升

1.社保養(yǎng)老資金增值。長期以來，社保養(yǎng)老資金較大比例處于低效運行狀態(tài)，全國和各地養(yǎng)老保險可持續(xù)指數(shù)近兩年來都出現(xiàn)了較為明顯的下降。為此，應加快完善社保資金增值機制，增加投資于產業(yè)基金和證券市場的比例，在確保投資安全性的前提下適時提升中長期投資效率。

2.豐富養(yǎng)老理財手段。當前市場中的養(yǎng)老金融產品雖然品種繁多，但目標定位不明確，運營過程不透明，個性化定制不足，對于目標客戶吸引力自然受限。因此應創(chuàng)新養(yǎng)老理財和商業(yè)養(yǎng)老保險產品的設計機制，明確簡化產品風險和收益衡量標準，適當強化風險保障機制，以增強養(yǎng)老理財規(guī)模和效率。

3.金融助力養(yǎng)老需求。智慧養(yǎng)老產業(yè)的需求客戶群體因年齡原因更容易與社會脫節(jié)，對于智慧產品不了解、不信任，因此有效需求難以準確收集整理和歸納挖掘。一方面，應強化創(chuàng)新智慧養(yǎng)老金融應用場景，簡潔化用戶界面，有針對性地改善應用功能，提升智慧養(yǎng)老相關的金融應用適老性。另一方面，金融助力科技應用于智慧養(yǎng)老產業(yè)，以金融區(qū)塊鏈技術支持智慧養(yǎng)老消費大數(shù)據(jù)、云平臺的信息安全，以保險等金融工具強化金融風險保障風險補償，以資產評估等金融中介服務老年團體自籌養(yǎng)老方案設計。

（三）金融創(chuàng)新賦能產業(yè)科技耦合

1.金融助力科技延伸智慧養(yǎng)老價值鏈。智慧產業(yè)需要高科技研發(fā)投入，往往在初創(chuàng)期不足以獲取利潤回報，導致財務杠桿高，融資難度大。在政策引導下，可采取引入風險投資、降低融資利率等方式協(xié)助核心科技企業(yè)以技術入股方式介入智慧養(yǎng)老產業(yè)，幫助優(yōu)勢企業(yè)橫向并購確立企業(yè)規(guī)模優(yōu)勢，降低成本。同時提供金融信息和中介服務協(xié)助產業(yè)龍頭企業(yè)縱向延伸智慧養(yǎng)老產業(yè)鏈，強化企業(yè)合作，打通產業(yè)一體化平臺，延伸價值鏈，以創(chuàng)新優(yōu)勢促進科技融入產業(yè)。如由擔保公司提供擔保，商業(yè)銀行搭建養(yǎng)老消費平臺，提供安全便利的就醫(yī)、旅游、康養(yǎng)、休閑運動等網(wǎng)絡消費快捷通道。各類金融企業(yè)與房地產公司、建設公司、科技公司強化合作，提供現(xiàn)有建筑的適老化智慧改造，建設智慧康養(yǎng)中心、智慧醫(yī)養(yǎng)之家等，通過網(wǎng)絡平臺以VR方式獲取虛擬體驗，強化宣傳和營銷效果。

2.科技助力金融服務智慧養(yǎng)老產業(yè)鏈。在金融通道和工具中應用科技成果，實現(xiàn)創(chuàng)新鏈、產業(yè)鏈、價值鏈的耦合發(fā)展，促進金融服務適老化改造。采用人臉識別等技術，降低金融APP認證和使用門檻；借助vr、AR等虛擬技術和輔助技術實現(xiàn)老年人的生理賦能、心理賦能和社會賦能；利用云平臺交互養(yǎng)老群體的收入、消費、投資等金融信息，促進交易便捷、高效達成；以智能設備組建物聯(lián)網(wǎng)輔助收集整理養(yǎng)老群體的生活和金融需求信息；利用大數(shù)據(jù)分析歸納金融需求特征描繪，在此基礎上進行數(shù)據(jù)挖掘；運用人工智能深度學習，創(chuàng)造需求細分市場和潛在趨勢。利用科技推動金融產品組合創(chuàng)新，提供差異化金融服務，打造動態(tài)更新的智能養(yǎng)老金融生態(tài)，提升精準供給與有效需求的對接默契度。

（四）金融創(chuàng)新賦能專業(yè)人才培養(yǎng)

1.助學培訓金融業(yè)務。為解決智慧養(yǎng)老產業(yè)從業(yè)人員不足，專業(yè)技能不強的困境，應鼓勵專業(yè)院校和培訓機構大力開展職業(yè)教育、技能培訓，發(fā)放智慧養(yǎng)老專項學習貸款，提供優(yōu)惠金融措施，在教育培訓后從事行業(yè)工作可給予優(yōu)惠利率或延期償還，根據(jù)具體條件適當提供免息待遇。同時加入失業(yè)保險機制，打造專業(yè)人才培訓機制和監(jiān)督機制，培育產業(yè)服務細分市場。

2.金融助力智能學習。在勞動力價格不斷高企的趨勢下，金融企業(yè)應積極與科技公司合作，為其發(fā)展提供金融支持，鼓勵高科技公司為智能養(yǎng)老產業(yè)研發(fā)應用科技成果。優(yōu)化適老化操作流程、操作界面和操作接口，借助AI人工智能技術，介入養(yǎng)老服務提升自動化、智能化水平，減少重復性、機械性人工服務，形成行為記憶不斷提高服務質量，提供個性化服務內容。并通過智能學習，挖掘用戶需求特征，不斷創(chuàng)新功能，滿足深層潛在需要。

3.金融授信志愿服務。在提升專業(yè)化服務和智能服務的同時，應提倡和鼓勵社會志愿者加入智慧養(yǎng)老服務中。雖然志愿者不一定擅長養(yǎng)老專業(yè)服務，但能夠發(fā)揮各自特長，開展科技產品服務、心理診療服務等。建議將社會志愿者服務與金融授信嘗試結合，為志愿者提供融資便利。同時創(chuàng)新試點志愿儲蓄銀行，將養(yǎng)老服務時長記賬用于自身養(yǎng)老，從而多措并舉，激發(fā)更多社會公眾加入智慧養(yǎng)老志愿服務，提升行業(yè)服務質量。

（五）金融創(chuàng)新賦能養(yǎng)老體系保障

1.智慧養(yǎng)老投融資政策。政府部門應統(tǒng)籌協(xié)調，打破行業(yè)分割束縛，制定鼓勵金融與科技耦合協(xié)同、金融融入智慧養(yǎng)老的政策體系，制定具有強操作性的智慧養(yǎng)老行業(yè)標準，搭建多部門具備接口的統(tǒng)一化智慧養(yǎng)老平臺，實現(xiàn)信息互通共享，社保養(yǎng)老資金跨區(qū)域異地便捷使用。制定和細化智慧養(yǎng)老產業(yè)相關的投融資法律法規(guī)，為規(guī)范化發(fā)展確定法律指引和制度保障。

2.智慧養(yǎng)老風險擔保體系。不論是產業(yè)投資資本還是老年自身都需要確保人身、資產和信息安全，因此，在養(yǎng)老金融體系建設中，需要拓展各類擔保機構的資金規(guī)模和來源渠道，建立健全養(yǎng)老金融企業(yè)的風險控制、風險分散、風險監(jiān)管和風險補償機制，積極試點和培育再擔保機構，細化風險擔保形式、范圍和責任。

3.企業(yè)透明財務管理制度。完善的金融支持體系，不僅包含政府投融資制度、風險擔?？刂浦贫龋€應建設企業(yè)金融管理相關制度，將有助于企業(yè)控制經營風險和財務風險，降低融資難度。要完善企業(yè)財務管理制度，強化財務監(jiān)管制度，健全財務信息合理披露機制，并提升企業(yè)財務透明度。

4.資產證券化管理制度。智慧養(yǎng)老的具體實施方式大多需要與現(xiàn)有資源整合，如優(yōu)質醫(yī)療資源、環(huán)境資源、旅游資源等，這些資源大多沒有進行資產化轉化，但具有稀缺價值屬性，產業(yè)化后將形成固定資產，具有良好現(xiàn)金流前景。而且智慧養(yǎng)老產業(yè)化形成規(guī)模后，需要形成資產細化配置，便于資本退出變現(xiàn)和進一步融資，因此需要健全資產證券化的相關管理制度，有助于智慧養(yǎng)老產業(yè)資本的持續(xù)、規(guī)范發(fā)展。

四、結語

我國人口老齡化趨勢將在今后較長期間內處于常態(tài)，基于社會經濟發(fā)展和科技進步的背景，智慧養(yǎng)老產業(yè)將成為潛力巨大的朝陽產業(yè)。金融行業(yè)應不斷創(chuàng)新理念，強化服務意識，積極融合產業(yè)發(fā)展，促進我國的智慧養(yǎng)老產業(yè)提質、高效、綠色、持續(xù)、和諧相統(tǒng)一的高質量發(fā)展。