金融支持中歐班列高質(zhì)量發(fā)展

文/李學武 編輯/章蔓菁

從長期發(fā)展看，需找到各方利益的契合點，通過商業(yè)實踐推動運輸規(guī)則以及相關(guān)金融創(chuàng)新不斷完善，使中歐班列獲得持續(xù)發(fā)展的不竭動力，進而成長為國際貿(mào)易不可或缺的重要通道。

隨著我國與歐洲經(jīng)貿(mào)合作的持續(xù)深化，亞歐陸路經(jīng)貿(mào)聯(lián)系不斷密切。中歐班列的高質(zhì)量發(fā)展有助于促進我國與歐洲以及“一帶一路”沿線國家和地區(qū)的務實合作，鞏固我國與亞歐大陸沿線國家的國際經(jīng)貿(mào)物流往來，密切產(chǎn)業(yè)鏈分工和聯(lián)系，是推進“一帶一路”高質(zhì)量發(fā)展的重要基礎(chǔ)設(shè)施。而要使中歐班列最終成長為國際貿(mào)易不可或缺的重要通道，離不開金融支持的配套與完善。

中歐班列長安號蓬勃發(fā)展

中歐班列作為跨大洲、跨國別、長距離、高效率的運輸方式，是我國參與全球開放合作、共建“一帶一路”、推動構(gòu)建人類命運共同體的“中國方案”。截至2022年1月29日，中歐班列累計開行突破5萬列，運送貨物455萬標箱，通達歐洲23個國家的180個城市，物流網(wǎng)絡覆蓋歐洲全境。在新冠肺炎疫情暴發(fā)和蔓延導致海運不暢、空運受阻的環(huán)境下，中歐班列憑借橫跨歐亞大陸，聯(lián)通歐洲、東亞及東南亞地區(qū)的獨特優(yōu)勢，承接了大量由海運、空運轉(zhuǎn)移的出境貨運業(yè)務，實現(xiàn)了逆勢增長，凸顯了亞歐大陸橋在促進全球貿(mào)易暢通中的重要作用。

作為國內(nèi)中歐班列五大集結(jié)中心和樞紐節(jié)點城市之一，西安于2013年11月向西開行了長安號國際班列，開辟了一條內(nèi)陸地區(qū)聯(lián)通歐亞的國際進出口貿(mào)易黃金通道。多年來，長安號開行量持續(xù)快速增長，不斷實現(xiàn)跨越式發(fā)展，目前穩(wěn)定開行的干線達15條，覆蓋亞洲、歐洲45個國家和地區(qū)，運力占全國中歐班列的約20%。2021年，長安號共開行3841列，較2020年同期增長2%，占同期全國中歐班列開行總量的20%。蓬勃發(fā)展的長安號已成為內(nèi)陸地區(qū)發(fā)展國際貿(mào)易的便捷運輸通道，給遠離出?？诘膬?nèi)陸地區(qū)擴大開放、快速提升外向型經(jīng)濟發(fā)展水平帶來了新契機，也為我國西北地區(qū)打造開放前沿和內(nèi)陸改革開放高地注入了新的強勁動力。

金融支持中歐班列發(fā)展的重要立足點，在于推動中歐班列關(guān)聯(lián)企業(yè)融資成本的降低，以及提供更多貿(mào)易投融資便利化服務。

金融支持長安號發(fā)展的實踐

由于海運在國際貿(mào)易運輸市場長期處于壟斷地位，為助推中歐班列這一新生事物的發(fā)展，近年來全國多地陸續(xù)出臺了一系列支持政策，以解決中歐班列關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)展中遇到的實際問題為導向，主動進行規(guī)則和制度設(shè)計，加大對相關(guān)貿(mào)易投資、基礎(chǔ)設(shè)施、貨運物流等領(lǐng)域的支持力度，為中歐班列的發(fā)展提供了強有力的金融支持。其中，陜西省結(jié)合中歐班列長安號的實際發(fā)展訴求，出臺了包括專項金融支持政策、數(shù)字金融綜合服務平臺、跨境金融服務平臺、鐵路運單融資支持政策和多式聯(lián)運“一單制”等在內(nèi)的多項金融支持政策。

一是專項金融支持政策。2020年10月，人民銀行西安分行和外匯局陜西省分局出臺《關(guān)于金融支持中歐班列（西安）集結(jié)中心暨中國（陜西?。┳杂少Q(mào)易試驗區(qū)高質(zhì)量發(fā)展的意見》（下稱《意見》）。該《意見》是全國首個地方出臺的金融服務中歐班列集結(jié)中心建設(shè)的指導性意見，提出了“便利中歐班列長安號相關(guān)企業(yè)在一定額度內(nèi)自主借用外債、開發(fā)針對中歐班列的專屬金融產(chǎn)品、推動長安號在國際貨運中使用人民幣計價結(jié)算，支持長安號數(shù)字金融綜合服務平臺與上海票據(jù)交易所供應鏈票據(jù)平臺對接”等具有較強可操作性和針對性的支持政策。

二是數(shù)字金融綜合服務平臺。2021年6月25日，長安號數(shù)字金融綜合服務平臺正式上線試運行。該平臺采用“班列+數(shù)字金融”模式，為企業(yè)提供基礎(chǔ)訂艙、企業(yè)經(jīng)營信息查詢、輕資產(chǎn)信用貸、企業(yè)艙單融資、鐵路運單融資等一系列服務，通過“一站式數(shù)據(jù)共享”等功能打破“信息孤島”，提升金融需求與金融供給的匹配度，助力構(gòu)建金融服務鏈，有效解決了企業(yè)融資難、融資慢、結(jié)算難、匯率風險管理難等問題，為推動中歐班列高質(zhì)量發(fā)展提供了堅實支撐。目前，陜西省西安市共有10家銀行參與了首批試點，為33家企業(yè)提供資金支持達21.35億元人民幣，取得了較好成效。

三是跨境金融服務平臺。依托外匯局跨境金融服務平臺，陜西省針對中歐班列開發(fā)了相應的跨境金融服務平臺應用場景，將外匯局跨境金融服務平臺與中歐班列長安號數(shù)字金融綜合服務平臺進行對接，實現(xiàn)了口岸數(shù)據(jù)、訂艙數(shù)據(jù)等與金融數(shù)據(jù)的有效結(jié)合；同時，通過大數(shù)據(jù)分析技術(shù)，開發(fā)出了更多的個性化、線上化融資產(chǎn)品，進行信貸產(chǎn)品投放，進一步提升了融資效率，促進了服務創(chuàng)新，更加充分地滿足了企業(yè)的跨境金融需求，為中歐班列高質(zhì)量發(fā)展增添了助力。

四是鐵路運單融資支持。目前，重慶、成都、陜西三地均出臺了鐵路運單融資支持政策和措施，但側(cè)重點有所不同。重慶2018年出臺的《關(guān)于推進運單融資促進重慶陸上貿(mào)易發(fā)展的指導意見》，主要是通過監(jiān)管推動鐵路運單融資功能的普及化和便利化。四川自貿(mào)區(qū)人民法院與人民銀行成都分行營業(yè)管理部、成都市中級人民法院于2020年共同會簽了《關(guān)于共同推進多式聯(lián)運“一單制”運單融資改革創(chuàng)新工作的合作框架》，進一步細化了“司法+金融”支持鐵路運單融資的具體規(guī)則。陜西則是首創(chuàng)了“央行·長安號票運通”，通過運用再貼現(xiàn)貨幣政策工具，來降低中小企業(yè)中歐班列運費的融資成本。

五是多式聯(lián)運“一單制”。目前，五個樞紐節(jié)點城市在多式聯(lián)運“一單制”方面均推出了類似措施。2019年，四川自貿(mào)區(qū)創(chuàng)設(shè)中歐班列多式聯(lián)運提單，探索單證簽發(fā)和提貨規(guī)則，通過區(qū)塊鏈技術(shù)統(tǒng)一不同國家的國際鐵路聯(lián)運運單，減少了國際運輸途中的運單更換，實現(xiàn)了中歐班列多式聯(lián)運的“一次委托、一口報價、一單到底、一票結(jié)算”，降低了國際鐵路物流成本。隨后，烏魯木齊、鄭州、西安等地也開始了多式聯(lián)運“一單制”嘗試。2019年11月，中歐班列長安號穿越俄羅斯加里寧格勒和德國穆克蘭港，抵達德國曼海姆，首次使用全程統(tǒng)一運單，在各國邊境站不需要重新辦理運輸單據(jù)，同時首次使用了“鐵—海—鐵”多式聯(lián)運方式。

金融支持中歐班列高質(zhì)量發(fā)展的挑戰(zhàn)

雖然中歐班列近年來實現(xiàn)了快速發(fā)展，但相比成熟的海運，中歐班列在貨運量、運費成本、跨境換裝效率、沿線國家通關(guān)能力等方面仍有待提升。在現(xiàn)階段窗口期，中歐班列如何從全局視角整合多種資源和平臺，突破發(fā)展瓶頸，探索出一條具有自我生存能力、自我發(fā)展能力，符合經(jīng)濟規(guī)律的道路迫在眉睫。其中的關(guān)鍵在于能否進一步降低外貿(mào)進出口的綜合物流運輸成本。而金融支持中歐班列發(fā)展的重要立足點，也正是在于推動中歐班列關(guān)聯(lián)企業(yè)融資成本的降低，以及提供更多貿(mào)易投融資便利化服務。從長安號的發(fā)展情況看，金融支持中歐班列高質(zhì)量發(fā)展主要面臨以下幾方面的挑戰(zhàn)。

一是中歐班列現(xiàn)階段運力有限，客觀上制約了金融支持。在新冠肺炎疫情影響下，中歐班列承接了大量海運、空運運力，目前中歐班列的通道運力已經(jīng)接近上限，境外運力和換裝能力難以跟上國內(nèi)的快速發(fā)展需求，缺艙少柜也影響了運輸?shù)捻槙?，增加了運輸成本，制約了中歐班列的發(fā)展?jié)摿?。未來，中歐班列長安號能否突破鐵路運輸容量的限制，在貿(mào)易規(guī)模量級上做大，將會直接影響金融支持相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展的力度。

二是跨境鐵路運單的融資功能弱，阻礙了進出口資金融通。鐵路運單融資功能弱，是目前影響金融支持中歐班列關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)展的突出問題。其一，由于鐵路運單不是物權(quán)憑證，鐵路運單持有人無法通過向銀行質(zhì)押鐵路運單的方式進行融資，加大了出口企業(yè)資金占用成本。其二，即便一些地方創(chuàng)新出“鐵路提單”，以多方協(xié)議方式約束鐵路提單的物權(quán)屬性，確保貿(mào)易融資中銀行能夠控制貨權(quán)，以消除銀行為出口企業(yè)開展貿(mào)易融資的風險，但這類物權(quán)屬性并未得到國際貿(mào)易相關(guān)法律的認可和保障，銀行尤其是境外銀行對鐵路運單背后的貨款追索權(quán)仍存顧慮，一般不接受鐵路運單作為付款單據(jù)。這也導致境內(nèi)銀行對開展與中歐班列相關(guān)的金融創(chuàng)新服務的積極性不高。此外，這類創(chuàng)新“鐵路提單”的多方協(xié)議為事先約定，參與方數(shù)量有限，在國際貿(mào)易運輸過程中無法通過提單轉(zhuǎn)讓進行資金融通。其三，中歐班列沿線國家往往使用不同的運輸規(guī)則和不同的鐵路運單，貨物在鐵路運輸過程中需要換單，加劇了單據(jù)流轉(zhuǎn)和運單融資的復雜性。

三是資金結(jié)算風險大，便利化程度低。其一，從2021年的跨境收匯數(shù)據(jù)看，長安號出口貨物運抵的46個國家中，有31個是“一帶一路”沿線國家，對這些國家的出口貨值占比達30%。而目前不少“一帶一路”沿線國家存在外匯管制，對以美元為主的外匯資金流動實行“寬進嚴出”的管理，企業(yè)面臨較大的收匯風險。其二，根據(jù)人民銀行西安分行2020年的調(diào)研，反洗錢、反恐融資監(jiān)管涉敏國家的跨境結(jié)算難問題，成為銀行為長安號相關(guān)企業(yè)提供高效金融服務的主要障礙。俄羅斯、哈薩克斯坦是中歐班列長安號的重要運抵國家，目前兩國受美國等西方國家制裁，銀行在為企業(yè)辦理相關(guān)跨境結(jié)算時必須進行嚴格的盡職調(diào)查，影響了企業(yè)收匯進度。其三，中歐班列運輸時長僅為15—20天，但銀行融資審核時間較長，進一步降低了企業(yè)的融資意愿。

四是內(nèi)陸地區(qū)金融支持中歐班列發(fā)展面臨涉外經(jīng)濟程度不高和供應鏈金融發(fā)展滯后的制約。其一，內(nèi)陸地區(qū)外向型經(jīng)濟綜合競爭力弱，外向型企業(yè)聚集度低，利用中歐班列出口貨物的本地企業(yè)往往規(guī)模小、產(chǎn)業(yè)鏈短、抗風險能力低，銀行等金融機構(gòu)對此類企業(yè)天然“排斥”，所提供的信用貸、運費貸等融資與企業(yè)實際融資需求有較大缺口；而作為中歐班列主要貨源的外地企業(yè)主要與其注冊地銀行開展金融合作，與內(nèi)陸地區(qū)當?shù)劂y行的金融合作較少。其二，供應鏈金融是支持中歐班列中小外貿(mào)企業(yè)、輕資產(chǎn)企業(yè)開展國際貿(mào)易的重要方式，但受涉外經(jīng)濟發(fā)展水平低、缺少具有核心競爭力的供應鏈金融引領(lǐng)者，以及供應鏈融資產(chǎn)品價格居高不下等因素的影響，內(nèi)陸地區(qū)的供應鏈金融發(fā)展與涉外經(jīng)濟發(fā)達的沿海地區(qū)仍有較大差距。

五是金融支持政策有待突破瓶頸。其一，目前各地中歐班列金融支持政策主要圍繞“鐵路運單融資”和數(shù)據(jù)信息平臺共享兩個方向，支持政策的同質(zhì)化問題嚴重。其二，部分銀行反映，創(chuàng)新中歐班列融資模式，實質(zhì)上是以現(xiàn)有交易和鐵路貨運實時數(shù)據(jù)信息作為信用基礎(chǔ)來為企業(yè)提供融資，這需要銀行通過大量數(shù)據(jù)分析和驗證來降低融資風險；但目前各地建立的數(shù)據(jù)平臺數(shù)據(jù)覆蓋面有限、數(shù)據(jù)共享程度不高、要素顆粒較粗，難以滿足銀行信貸授信及風控模型的要求。

對金融服務中歐班列高質(zhì)量發(fā)展的思考和建議

要實現(xiàn)中歐班列的長遠、可持續(xù)發(fā)展，需要從戰(zhàn)略高度統(tǒng)籌規(guī)劃短、中、長期的發(fā)展目標和具體措施。中短期來看，新冠肺炎疫情是中歐班列逆勢發(fā)展的重要窗口期，需要抓住這一窗口期來破解制約中歐班列高質(zhì)量發(fā)展的難點、堵點；從長期發(fā)展看，需找到各方利益的契合點，通過商業(yè)實踐推動運輸規(guī)則以及相關(guān)金融創(chuàng)新的不斷完善，使中歐班列獲得持續(xù)發(fā)展的不竭動力，進而成長為國際貿(mào)易不可或缺的重要通道。

一是務實定位中歐班列的發(fā)展目標，統(tǒng)籌規(guī)劃，以實現(xiàn)高質(zhì)量和可持續(xù)發(fā)展。在總體目標確定上，中歐班列高質(zhì)量發(fā)展的目標不是全面超越或者取代海運，而是作為高貨值、高時效性、點對點貨物的不可或缺的重要運輸方式。作為我國向西開放和新形勢下國內(nèi)國際雙循環(huán)發(fā)展的重要通道，中歐班列在發(fā)展方略制定、對外宣傳等方面，應堅持實事求是和務實的原則。在實施路徑規(guī)劃上，可按照“先國內(nèi)、后國際”的思路全面統(tǒng)籌謀劃：對內(nèi)，著力培育適應中歐班列運輸特點的貨源、行業(yè)和企業(yè)，根據(jù)各地產(chǎn)業(yè)特點進行差異化布局,推動班列的集約化運營，加快推進運貿(mào)一體化建設(shè)；對外，強化與中歐班列沿線國家的戰(zhàn)略對接，共同開發(fā)國際交通走廊，通過政府雙邊、多邊等合作磋商機制，加強與沿線國家鐵路、海關(guān)等部門的溝通協(xié)作，推動重點口岸擴能改造和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，提高通關(guān)便利化水平。同時，繼續(xù)保持對中歐班列關(guān)鍵節(jié)點國家和地區(qū)的投資力度，發(fā)展境外班列樞紐節(jié)點城市，加強班列沿線物流基地、倉儲設(shè)施和產(chǎn)業(yè)園區(qū)布局等，內(nèi)外協(xié)同，推進中歐班列高質(zhì)量發(fā)展。

二是高效實現(xiàn)跨部門聯(lián)動，加快形成金融支持中歐班列高質(zhì)量發(fā)展的政策體系。降低中歐班列物流綜合成本，是實現(xiàn)中歐班列健康發(fā)展的必由之路，也是市場化驅(qū)動的關(guān)鍵。從當前發(fā)展情況看，中歐班列的難點、堵點問題涉及到多個領(lǐng)域，打造金融支持中歐班列發(fā)展的綜合政策體系，需要地方政府和相關(guān)職能部門的深度參與。其一，完善中歐班列事務協(xié)調(diào)機制。建議出臺專門的中歐班列事務協(xié)調(diào)制度和督導評估制度，從組織層面為加強部門之間的協(xié)調(diào)提供有力保障。針對老問題及時總結(jié)，形成常規(guī)化的協(xié)調(diào)措施；針對新問題，及時啟動應急協(xié)調(diào)方案，強化各地方政府、各職能部門之間的溝通與合作。其二，完善支持中歐班列的基礎(chǔ)性法律法規(guī)。加快推進中歐班列鐵路提單物權(quán)化進程，從國內(nèi)司法層面可主動先行一步，通過司法解釋或司法案例等方式，對鐵路提單的物權(quán)屬性予以確認，以破解長期困擾鐵路提單融資的法律障礙。在國際層面，可在未來聯(lián)合國國際貿(mào)易法委員會通過鐵路運單物權(quán)憑證相關(guān)問題建議的基礎(chǔ)上，進一步推動《國際鐵路貨物運輸公約》（CIM）和《國際鐵路貨物聯(lián)合運輸協(xié)定》（CMIC）等關(guān)于鐵路貨運的國際公約的修訂與完善，構(gòu)建有利于中歐班列發(fā)展的鐵路運單國際標準和國際慣例。其三，加快推進《中國國際貨運代理協(xié)會多式聯(lián)運提單》（CIFA）試點。推動中歐班列按“回程貨物全面采用+去程貨物擴大采用”的模式，采用CIFA提單；同時，出臺CIFA國際多式聯(lián)運提單流通規(guī)則指引，引導進出口企業(yè)、物流公司、銀行等各相關(guān)方深入探索運用提單的物權(quán)屬性。其四，持續(xù)深化中歐班列金融支持和跨境貿(mào)易投融資便利化。建議出臺強化中歐班列金融服務的指導意見，運用貨幣政策工具加大信貸支持；督促金融機構(gòu)總部全力服務中歐班列高質(zhì)量發(fā)展，加快確定中歐班列“白名單”企業(yè)，加大專屬金融產(chǎn)品的開發(fā)和投放力度，探索建立班列開行城市之間的跨區(qū)域信貸協(xié)作機制；適當降低中歐班列關(guān)聯(lián)企業(yè)貿(mào)易投融資便利化的門檻，進一步優(yōu)化貨物貿(mào)易、服務貿(mào)易外匯收支電子單證審核和一定額度內(nèi)借用外債的自主化政策。其五，建議中歐班列主管部門借鑒商務部自貿(mào)區(qū)創(chuàng)新案例的復制推廣模式，定期收集得到認可的中歐班列創(chuàng)新案例，將成熟案例復制推廣至全國實施，降低制度設(shè)計成本。

三是全力推進多部門信息接入中歐班列長安號數(shù)字金融綜合服務平臺。其一，完善信息共享機制。在起步階段，研究制定“信息共享合作框架協(xié)議”，通過定期批量互換、系統(tǒng)接口直連等方式，積極推動中歐班列長安號數(shù)字金融綜合服務平臺與海關(guān)、稅務、外匯等相關(guān)管理部門及中國鐵道科學研究院等市場數(shù)據(jù)服務企業(yè)開展核心信息互換共享，實現(xiàn)一站式綜合查詢，利用信息鏈將資金鏈、貿(mào)易鏈、產(chǎn)業(yè)鏈串聯(lián)起來；中長期，推進各地數(shù)據(jù)平臺的全國聯(lián)網(wǎng)，建立大數(shù)據(jù)支持中歐班列（西安）集結(jié)中心建設(shè)的獨特優(yōu)勢。其二，擴充信息平臺功能。在中歐班列長安號數(shù)字金融綜合服務平臺發(fā)展的“優(yōu)化”階段，將建設(shè)重心從“信息集聚”轉(zhuǎn)向融資增信、出口信保等金融功能的擴展，真正為金融支持產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級、金融與產(chǎn)業(yè)深度融合發(fā)展助力。其三，優(yōu)化共同參與機制。建立監(jiān)管部門、銀行、企業(yè)共同參與的合作機制，不斷創(chuàng)新信息平臺的市場化運作模式，持續(xù)提升跨部門信息共享的全面性、及時性、跨界性和法制保障。