深圳試點到區(qū)域推廣
——珠三角地區(qū)數字人民幣的發(fā)展策略與影響研究

馬銘泉，方奕廷，李婷婷，張晉寧，韋玉露

（大連民族大學，遼寧 大連 116600）

0 前言

2014 年，中國人民銀行成立專門研究小組研究央行數字貨幣。2016 年，G20（20 國集團）峰會上提出數字貨幣全球化的發(fā)展理念，之后的中央文件中多次強調中國即將進入數字經濟時代。2016 年11 月，深圳市人民政府金融發(fā)展服務辦公室發(fā)布《深圳市金融業(yè)發(fā)展“十三五”規(guī)劃》，文件指出，“支持金融機構加強對區(qū)塊鏈、數字貨幣等新興技術的研究探索?！?017 年5 月，深圳市經濟貿易和信息化委員會發(fā)布《深圳市重大科技產業(yè)專項2017年扶持計劃申報指南》，文件指出，“重點支持區(qū)塊鏈產品、量化金融平臺與系統(tǒng)、互聯網金融服務平臺、金融風險管理系統(tǒng)研發(fā)及產業(yè)化。”這些文件暗示了中國進入數字經濟、金融數字化時代已是必然。貨幣作為金融的核心符號，必然進入數字化。在此背景下，對數字人民幣的發(fā)展進行研究有著重大的意義。我國的數字貨幣是數字人民幣，由中國人民銀行發(fā)行，由指定運營機構參與運營并向公眾兌換，以廣義賬戶體系為基礎，支持銀行賬戶松耦合功能，與紙鈔和硬幣等價，具有價值特征和法償性，支持可控匿名。簡單來講，就是把原來紙質人民幣轉變?yōu)殡娮有问?，其幣值不變。中國的數字人民幣與傳統(tǒng)意義上的紙質貨幣同樣具有支付手段、流通手段、貯藏手段、世界貨幣等職能。

1 目前我國數字人民幣應用環(huán)境與深圳數字人民幣的應用情況

1.1 應用環(huán)境

2019 年，中國人民銀行確定中國法定數字人民幣名稱為數字人民幣（Digital Currency/Electronic Payment，DC/EP），這是世界上第一個由主權國家發(fā)行的數字貨幣。2020 年初，各個國有商業(yè)銀行開始大力推行數字人民幣。央行數字貨幣DC/EP 的推行是我國金融領域乃至世界金融領域非常重要的大事。每個國家的中央銀行都在全力研究的數字貨幣也是未來國家核心實力競爭的一個非常重要的賽道。如果我國的試點工作可以順利進展，將極大地推進我國DC/EP的發(fā)行工作，讓我國在央行數字貨幣領域先發(fā)制人、搶占先機。

1.2 深圳數字人民幣的應用情況

2020 年10 月，為推進粵港澳大灣區(qū)建設，結合本地促消費政策，深圳市人民政府聯合人民銀行開展活動，通過發(fā)放數字人民幣紅包科普數字貨幣。此次深圳數字貨幣紅包的發(fā)放標志著我國數字貨幣邁出一大步。2021 年發(fā)布并解讀最新版“1+9+N”產業(yè)資金政策。2021 年“1+9+N”產業(yè)資金政策涵蓋9 個政策15個措施258 個項目，財政預算支出資金20 億元。該政策即日起通過福田區(qū)企業(yè)服務智能系統(tǒng)平臺開放受理，資金撥付環(huán)節(jié)采用數字貨幣形式，提高政策兌現效率。數字人民幣體系在堅持雙層運營、現金替代、可控匿名的前提下，基本完成了頂層設計、標準制定、功能研發(fā)、聯調測試等工作。央行數字貨幣目前已經處理313 萬筆交易，測試的數字人民幣用例達6 700多種，包括賬單支付、運輸及政府服務。

2 珠三角地區(qū)發(fā)展數字人民幣的優(yōu)勢與劣勢

2.1 優(yōu) 勢

2.1.1 人口優(yōu)勢

據廣東省統(tǒng)計局2021 年統(tǒng)計，廣東人口連續(xù)14年全國第一，其中流動人口為5 206 萬人。在流動人口中，外省流入人口為2 962 萬人，省內流動人口為2 244萬人。這么龐大的人口與流動基礎一方面為數字人民幣的試點和應用奠定了足夠多的人口基礎；另一方面，廣東作為人口流動大省，有大批農民到廣東打工，這些外省的人也間接地讓別省了解了數字人民幣，并為未來人們能夠清楚地了解和使用數字人民幣打下堅實的基礎。隨著試點工作逐步推進，數字人民幣應用場景不斷擴寬，百姓生活中的數字貨幣也漸漸多了起來。

2.1.2 地理優(yōu)勢

珠三角地區(qū)地處平原并臨近沿海地區(qū)，地區(qū)內有多條河流通過，并擁有世界十大港口中的三座，廣州港口、深圳港口、中國香港港口，交通發(fā)達，與香港、澳門兩個特別行政區(qū)臨近，相互之間合作交流較多。珠三角地區(qū)開放時間較早且開放范圍大，其地理位置有利于外資與技術的引進。

2.1.3 政策優(yōu)勢

“十一五”規(guī)劃中將珠三角地區(qū)作為“世界級城市群”來建設，因此其具有巨大的政策優(yōu)勢。特別是深圳，深圳屬于第一批經濟特區(qū)，是我國的社會主義示范區(qū)，擁有特殊的政策體制，也承擔著獨特的歷史使命。數字人民幣的試點與當初經濟特區(qū)的試點有著異曲同工之妙，深圳等經濟特區(qū)無疑是較好的選擇。

2.1.4 經濟優(yōu)勢

2020年，珠三角地區(qū)國內生產總值（Gross Domestic Product，GDP）為89 523億元（數據來源：小智讀財經），約占全國GDP 的8.8%。珠三角地區(qū)是我國經濟發(fā)達的地區(qū)之一。此外，珠三角地區(qū)有著發(fā)達的開放性經濟，其中電子商務、電子流通市場板塊巨大。珠三角地區(qū)作為中國南方的金融中心，緊靠中國香港這個國際金融中心，有著良好的經濟基礎和優(yōu)越的金融環(huán)境。

2.1.5 技術優(yōu)勢

珠三角地區(qū)作為我國城市化水平較高的地區(qū)，是全國高校大學生畢業(yè)之后向往的目的地之一，具有巨大的吸引力。珠三角地區(qū)擁有中山大學、華南理工大學、暨南大學等眾多高校，為珠三角的科技發(fā)展與自主創(chuàng)新能力提供了強勁的動力。幾十年來，珠三角地區(qū)在科技創(chuàng)新方面一直走在全國前列。據統(tǒng)計，廣東制造業(yè)500 強有90%以上都位于珠三角地區(qū)，其中深圳和廣州數量最多。高科技企業(yè)增多，為數字人民幣的應用普及提供了有力的科技支撐。

2.2 劣 勢

2.2.1 目前中國市場對于數字人民幣的接受程度較低、應用場景較窄

一個市場的接受程度是物品得以發(fā)展的指標，我國的數字人民幣要有足夠的群眾需求，才能確保數字人民幣的流動性。目前，支付寶與微信這種第三方支付平臺在中國市場的支付和消費場景中的運用十分常見，群眾與市場已經完成了路徑依賴，用戶習慣的改變需要一個過程。

2.2.2 人口來源復雜，不易管理

珠三角地區(qū)內有全國各地的流入人口，還有世界各國的旅游者、投資者和移民等，人口多，并且人口構成十分復雜，這些特點對于管理要求十分苛刻，增加了數字人民幣發(fā)行的管理成本。

3 數字人民幣發(fā)展策略與影響

3.1 發(fā)展策略

（1）加大推廣力度，于試點地區(qū)先行推廣至大學、創(chuàng)新型企業(yè)等易于接受新興事物的群體當中，并快速發(fā)展配套的應用場地，提供使用數字人民幣支付就優(yōu)惠的政策。與現有的金融機構合作，形成線上與線下相結合的服務模式，增強適應性。通過多種媒介，向社會宣傳數字人民幣的使用方法和好處，提高人民群眾的接受程度。

（2）加強各項技術發(fā)展。技術是數字人民幣有效流通的基礎支撐，在數字人民幣所需的不同領域要加快加深技術的研發(fā)。在流通領域，確保流通穩(wěn)定；在監(jiān)管領域，確保信息的安全性；在終端方面，確保貨幣的安全性。

（3）完善金融體系，立法支持數字人民幣的發(fā)展，明確數字人民幣的地位，減少法律問題帶來的一系列問題，大力推進數字人民幣制度建設，健全人民幣監(jiān)管體系，并且要明確各個部門的工作職能與分工，要以靈活與開放的方式去監(jiān)管，應對流通風險與挑戰(zhàn)。

（4）參與國際上的合作，擴大數字人民幣的話語權。隨著數字貨幣時代的來臨，中國的數字貨幣在戰(zhàn)略上具有先行優(yōu)勢，可以與國際合作，在金融市場上率先推行。加強國際之間的合作，將會提高人民幣的地位，這是數字人民幣變革的主要方向。

3.2 影 響

3.2.1 數字人民幣可減少第三方支付軟件的信息暴露

最近幾年，第三方支付成為中國境內主流的支付方法，在短期內，數字人民幣將與第三方支付軟件并行。但從長期角度來看，指定運營機構的商業(yè)銀行將在新興支付體系中占據較高地位，支付入口的主導權重新回到銀行；在流通服務環(huán)節(jié)，數字人民幣整體生態(tài)建設將為商業(yè)銀行、第三方機構、其他相關機構開辟新的市場；數字人民幣的監(jiān)管系統(tǒng)不會再將用戶除交易外的相關信息暴露在收單機構的獲取范圍內，減少其使用用戶個人信息進行服務增值獲取額外盈利的機會。

3.2.2 數字人民幣提供了一種新的便捷支付方式

數字人民幣有以下幾個優(yōu)點。①不受網絡和空間限制，可在非網絡環(huán)境下進行交易。②數字人民幣可以減少交易成本，無須繳納任何費用。③支付寶、微信等第三方支付軟件必須綁定銀行賬戶才能使用，而數字人民幣作為人民幣的數字化，是電子支付的重要補充，無須金融賬戶的支持，面向的受眾群體范圍更廣，為更多人謀福利。④數字人民幣因其可控匿名的特點，每一筆訂單都會受到國家監(jiān)管局的監(jiān)管，人們的信息安全由此得以保障。⑤數字人民幣的特征將導致多個行業(yè)發(fā)展出新形式。一是社會征信體系的發(fā)展。數字人民幣具有可追溯性，有利于國家征信體系健全發(fā)展。二是借貸行業(yè)的發(fā)展。同樣因其可追溯性，人們可了解到款項真正用途，避免借方將其投入高風險的領域，減少違約風險，增強資產整體的安全性，同時也可大大降低壞賬的可能性，為風險管理提供新的思路。三是網絡安全的發(fā)展。數字人民幣的應用定將伴隨著未來多多少少的支付問題，數字錢包的建設與其安全系統(tǒng)相匹配，如何規(guī)避數字賬戶中的數字貨幣被竊取是未來網絡安全方面解決的首要問題。

4 數字人民幣的發(fā)展前景

首先，央行發(fā)布的數字人民幣在使用方式上同支付寶和微信支付非常相似，十分的便利，但它又不同于支付寶與微信支付，它更像紙幣借款。

其次，極高的安全性也是數字人民幣的一大特點。數字人民幣是貨幣的形式，計量單位為“張”，表明每一張數字貨幣都會擁有屬于自己的冠字號。與紙幣的冠字號相比，數字人民幣的冠字號擁有流通的記錄。即使是手機不慎丟失，也不必擔心自己的財產會遺失。

最后，數字人民幣還起到協(xié)助打擊違法犯罪的作用。非法的洗錢活動一般通過微信和支付寶開展，即使最終被發(fā)現，也很難將正主找到，只能夠將別人的賬號封停。但使用數字人民幣就可以通過流通記錄，讓警方對違法犯罪行為進行更好的打擊。

5 結語

數字經濟的發(fā)展正在領引全球數字化轉型。傳統(tǒng)貨幣已很難適應數字時代的要求，加密貨幣、穩(wěn)定幣和央行數字貨幣使得支付空間更加擁擠。央行貨幣具有法定貨幣的地位，央行數字貨幣順理成章成為首選數字貨幣。由于結算便利、發(fā)行成本低、溯源性良好等優(yōu)勢，央行數字貨幣必將成為央行準確操作貨幣政策的利器，并通過數字貨幣的彈性發(fā)行與回收及時調整貨幣供應水平和利率結構。