雙向直接投資協(xié)同提升中國(guó)全球價(jià)值鏈地位的作用機(jī)制與實(shí)現(xiàn)路徑研究

張宗斌，丁青雯

(山東師范大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，山東 濟(jì)南 250358)

當(dāng)前，經(jīng)濟(jì)全球化是不可逆轉(zhuǎn)的歷史大勢(shì)，世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)越來越多地依賴于跨國(guó)資本流動(dòng)。身處經(jīng)濟(jì)一體化環(huán)境中，很多國(guó)家為了獲得快速發(fā)展，感受全球化帶來的益處，開始選擇通過引進(jìn)外商投資(Inward Foreign Direct Investment, IFDI )和對(duì)外直接投資(Onward Foreign Direct Investment, OFDI)等方式參與到經(jīng)濟(jì)國(guó)際化進(jìn)程中。這種跨國(guó)雙向資本流動(dòng)承載著其他生產(chǎn)要素的國(guó)際間流通，有利于促進(jìn)資源在世界范圍內(nèi)配置效率的提高和全球經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展。

自改革開放以來，尤其是2001年加入世界貿(mào)易組織(WTO)以后，我國(guó)開放型經(jīng)濟(jì)發(fā)展取得歷史性成就，我國(guó)在國(guó)際投資中扮演著東道國(guó)和投資國(guó)兩種角色。在中國(guó)特色社會(huì)主義進(jìn)入新時(shí)代的當(dāng)下，更是要堅(jiān)持“引進(jìn)來”和“走出去”并重，簡(jiǎn)單地把吸引外資和對(duì)外投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)分開討論是不科學(xué)的，而應(yīng)將二者有機(jī)結(jié)合起來，促進(jìn)雙向直接投資協(xié)同發(fā)展。2020年，我國(guó)實(shí)際使用外資1443.7億美元、對(duì)外直接投資1537.1億美元，均呈穩(wěn)步增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

盡管新冠肺炎疫情的蔓延嚴(yán)重影響了全球跨境投資，中國(guó)的雙向直接投資卻依然能保持逆勢(shì)而上的平衡健康發(fā)展，這在一定程度上說明了置身于經(jīng)濟(jì)全球化浪潮中的中國(guó)企業(yè)在全球價(jià)值鏈(Global Value Chain, GVC)分工中所處的地位正在不斷攀升，國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力日益增強(qiáng)。伴隨著世界經(jīng)濟(jì)一體化程度的加深，全球價(jià)值鏈這一重要的國(guó)際分工模式正在發(fā)生深刻變化，產(chǎn)品生產(chǎn)的各個(gè)環(huán)節(jié)不再局限于一個(gè)國(guó)家或地區(qū)之內(nèi)，而是模塊化地分散于全球不同地區(qū)。一個(gè)國(guó)家或地區(qū)參與全球價(jià)值鏈的具體生產(chǎn)環(huán)節(jié)與其資源稟賦和技術(shù)能力密切相關(guān)，然而，每個(gè)生產(chǎn)環(huán)節(jié)獲得的收益并非等值，這也就導(dǎo)致各個(gè)國(guó)家或地區(qū)在不同分工下創(chuàng)造的價(jià)值截然不同(1)余海燕、沈桂龍：《對(duì)外直接投資對(duì)母國(guó)全球價(jià)值鏈地位影響的實(shí)證研究》，《世界經(jīng)濟(jì)研究》2020年第3期。。其中，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體借助其在資本、技術(shù)等生產(chǎn)要素上的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，控制著全球價(jià)值鏈中高端制造業(yè)的生產(chǎn)，參與高附加值產(chǎn)品的生產(chǎn)環(huán)節(jié)，并在這些高端環(huán)節(jié)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體進(jìn)行打壓；而發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體只能憑借豐富且廉價(jià)的勞動(dòng)力參與標(biāo)準(zhǔn)化加工生產(chǎn)或組裝等環(huán)節(jié)，處于全球價(jià)值鏈的低端，并被固化在低附加值產(chǎn)品的生產(chǎn)加工環(huán)節(jié)。發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體這種“高端封鎖”和“低端鎖定”的策略，使得包括我國(guó)在內(nèi)的很多發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體都面臨著價(jià)值鏈提升的困境，這不僅不利于國(guó)民經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展，也不利于國(guó)際經(jīng)濟(jì)的貫通循環(huán)。

黨的十九大提出，要促進(jìn)中國(guó)產(chǎn)業(yè)邁向全球價(jià)值鏈中高端，提升產(chǎn)業(yè)在全球價(jià)值鏈中的層次和水平。這是我國(guó)積極應(yīng)對(duì)全球價(jià)值鏈變局作出的政策調(diào)整，將全面提高產(chǎn)業(yè)在全球價(jià)值鏈分工中的地位提到了國(guó)家發(fā)展戰(zhàn)略的高度。投資是中國(guó)參與全球價(jià)值鏈分工的重要途徑，因此，研究雙向直接投資協(xié)同發(fā)展對(duì)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升的作用機(jī)制及實(shí)現(xiàn)路徑，有助于發(fā)揮我國(guó)的生產(chǎn)優(yōu)勢(shì)，促進(jìn)制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，并為我國(guó)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的增強(qiáng)提供強(qiáng)大動(dòng)力。

一、中國(guó)雙向直接投資的時(shí)空演變

當(dāng)今時(shí)代，資本的國(guó)際間流動(dòng)已是常態(tài)化趨勢(shì)。一個(gè)國(guó)家或地區(qū)要想融入世界經(jīng)濟(jì)，離不開利用外資和對(duì)外投資，二者的協(xié)同發(fā)展能夠促進(jìn)一個(gè)國(guó)家或地區(qū)的投資體系更加成熟完善，這是實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)健康發(fā)展的重要保障。探尋中國(guó)雙向直接投資的時(shí)空動(dòng)態(tài)演變過程，可以幫助我們從宏觀角度科學(xué)把握自改革開放以來我國(guó)利用外資和對(duì)外投資的規(guī)律性和連續(xù)性，正確認(rèn)識(shí)中國(guó)特色社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)的發(fā)展周期。

(一)雙向直接投資的界定

國(guó)際投資是國(guó)際直接投資(Foreign Direct Investment, FDI)的簡(jiǎn)稱，國(guó)際貨幣基金組織將其定義為為了獲得投資國(guó)以外經(jīng)濟(jì)體中企業(yè)的持久利益和實(shí)際管理權(quán)而進(jìn)行的投資行為。經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織認(rèn)為，國(guó)際投資是一個(gè)國(guó)家的居民對(duì)其所在國(guó)之外的另一個(gè)國(guó)家的居民進(jìn)行的、以獲得持久利益為目的的活動(dòng)(2)楊曄、楊大楷：《國(guó)際投資學(xué)》，上海：上海財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社，2015年版，第4—5頁(yè)。。通過對(duì)比可以發(fā)現(xiàn)，這兩個(gè)定義都突出了國(guó)際投資的跨國(guó)性和獲利持久性。除此之外，我國(guó)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局也對(duì)國(guó)際投資的內(nèi)涵進(jìn)行了明確界定，即國(guó)際投資是指外國(guó)的企業(yè)、經(jīng)濟(jì)組織或者個(gè)人以外商獨(dú)資企業(yè)、中外合資企業(yè)或者中外合作企業(yè)的形式在我國(guó)領(lǐng)土內(nèi)從事的、符合我國(guó)法律法規(guī)的一系列經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。綜合上述定義，本文將國(guó)際投資視為一國(guó)投資者在本國(guó)以外的國(guó)家或地區(qū)投入資本或者生產(chǎn)要素來獲得經(jīng)濟(jì)利益的長(zhǎng)期投資活動(dòng)，并且投資者直接參與對(duì)所投資企業(yè)的管理運(yùn)營(yíng)。

按照資本流向的不同，可以把國(guó)際直接投資(FDI)區(qū)分為外商直接投資(IFDI)和對(duì)外直接投資(OFDI)。其中，外商直接投資(IFDI)是基于東道國(guó)的視角，而對(duì)外直接投資(OFDI)是基于投資母國(guó)的視角。外商直接投資(IFDI)是指一國(guó)的企業(yè)接受其他國(guó)家或地區(qū)跨國(guó)公司的投資，對(duì)外直接投資(OFDI)則是指一國(guó)的投資者到其他國(guó)家或地區(qū)進(jìn)行投資的行為。對(duì)一個(gè)國(guó)家或地區(qū)來說，可以同時(shí)以投資國(guó)(母國(guó))和被投資國(guó)(東道國(guó))兩種身份參與到國(guó)際投資活動(dòng)中，即進(jìn)行雙向直接投資(Two-way Foreign Direct Investment)。關(guān)于雙向直接投資的概念，當(dāng)前學(xué)術(shù)界并沒有給出明確定義，我們通常把它界定為一個(gè)國(guó)家或地區(qū)的外商直接投資和對(duì)外直接投資。有學(xué)者發(fā)現(xiàn)，中國(guó)的IFDI和OFDI存在互動(dòng)效應(yīng)，并且不同行業(yè)雙向直接投資的互動(dòng)水平有所差異(3)黃凌云、劉冬冬、謝會(huì)強(qiáng)：《對(duì)外投資和引進(jìn)外資的雙向協(xié)調(diào)發(fā)展研究》，《中國(guó)工業(yè)經(jīng)濟(jì)》2018年第3期。。

本文所界定的雙向直接投資也即雙向投資，是從同一投資主體的視角出發(fā)，指一個(gè)國(guó)家或地區(qū)可以同時(shí)以東道國(guó)和母國(guó)的角色參與國(guó)際投資活動(dòng)的經(jīng)濟(jì)行為，也就是我們重點(diǎn)關(guān)注的“引進(jìn)來”(IFDI)和“走出去”(OFDI)。

(二)中國(guó)雙向直接投資發(fā)展的歷史進(jìn)程

中國(guó)OFDI發(fā)展起步較晚，比IFDI晚了近乎十年且增速緩慢。在很長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)，中國(guó)OFDI規(guī)模遠(yuǎn)小于IFDI，但總體來看，二者呈同向穩(wěn)定增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。隨著我國(guó)融入世界經(jīng)濟(jì)體系程度的不斷加深，經(jīng)濟(jì)社會(huì)實(shí)現(xiàn)了高質(zhì)量跨越式發(fā)展，越來越多的企業(yè)具備了參與國(guó)際化經(jīng)營(yíng)的能力，OFDI迅速發(fā)展并且OFDI流量與IFDI流量之間的差額逐漸縮小，甚至有的年份出現(xiàn)了逆差額。2020年，中國(guó)IFDI流量規(guī)模低于OFDI流量2.8個(gè)百分點(diǎn)。

1.1978—2001年：被動(dòng)接受外商投資

改革開放后，中國(guó)開始在“對(duì)內(nèi)改革、對(duì)外開放”戰(zhàn)略的指導(dǎo)下引進(jìn)外資。起初，由于“雙缺口”問題的存在，我國(guó)的資本流動(dòng)幾乎都是由發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體拉動(dòng)，資本投資市場(chǎng)處于被動(dòng)地位(4)王子睿、李凱杰：《新時(shí)代中國(guó)雙向直接投資發(fā)展的思考》，《企業(yè)經(jīng)濟(jì)》2018年第7期。。1992年鄧小平南巡講話后，我國(guó)開始統(tǒng)籌利用“兩個(gè)市場(chǎng)、兩種資源”。伴隨著市場(chǎng)開放程度的逐步加深，IFDI進(jìn)入了高速發(fā)展階段，但這個(gè)時(shí)期，我國(guó)吸引外資仍然以積累資本為主要目的。20世紀(jì)90年代后期，我國(guó)成為吸引外資最多的發(fā)展中國(guó)家，大量外來資本帶來的技術(shù)溢出顯著帶動(dòng)了我國(guó)制造業(yè)技術(shù)技能水平的提高，同時(shí)也完成了由“資本積累”到“技術(shù)積累”的重大轉(zhuǎn)變。進(jìn)入21世紀(jì)之后，我國(guó)IFDI的發(fā)展趨于成熟，開放型經(jīng)濟(jì)格局基本形成。綜合來看，在這一時(shí)期，由于國(guó)內(nèi)企業(yè)對(duì)外投資經(jīng)驗(yàn)匱乏并且競(jìng)爭(zhēng)能力低下，盡管有國(guó)家政策對(duì)OFDI進(jìn)行支持引導(dǎo)，OFDI發(fā)展仍然較為緩慢，對(duì)外開放以IFDI為主。

2.2002—2012年：主動(dòng)引進(jìn)外商投資并且發(fā)展對(duì)外投資

自2001年加入WTO后，我國(guó)IFDI持續(xù)發(fā)展，并且主動(dòng)引進(jìn)有利于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)的高質(zhì)量外資進(jìn)入國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，帶動(dòng)國(guó)內(nèi)企業(yè)參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)，有效推動(dòng)了OFDI發(fā)展。黨的十六大報(bào)告明確作出“走出去”與“引進(jìn)來”齊頭并進(jìn)的戰(zhàn)略部署，加之中國(guó)的外匯儲(chǔ)備不斷增加及外匯管制逐漸放寬，OFDI的審核流程也更加簡(jiǎn)化，這些改革措施為我國(guó)企業(yè)進(jìn)行海外投資敞開了大門。2003年，黨的十六屆三中全會(huì)進(jìn)一步提出要繼續(xù)實(shí)施“走出去”戰(zhàn)略。這一時(shí)期，中國(guó)經(jīng)濟(jì)飛速發(fā)展，國(guó)內(nèi)生產(chǎn)資源供不應(yīng)求，部分國(guó)內(nèi)企業(yè)為了獲得優(yōu)質(zhì)資源而選擇走出國(guó)門進(jìn)行海外投資。2005年，國(guó)務(wù)院《政府工作報(bào)告》提出要加強(qiáng)對(duì)“走出去”企業(yè)的引導(dǎo)和協(xié)調(diào)。匯率制度改革后人民幣的升值也為國(guó)內(nèi)企業(yè)OFDI提供了巨大支持。2007年，黨的十七大又提出要把“引進(jìn)來”和“走出去”更好結(jié)合起來，全面提高對(duì)外開放水平，以開放促改革、促發(fā)展。這一時(shí)期的國(guó)內(nèi)企業(yè)雖然開始深化參與國(guó)際化經(jīng)營(yíng)的意識(shí)，但由于經(jīng)驗(yàn)不足，加之文化差異及市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等一系列因素的影響，導(dǎo)致OFDI規(guī)模非常有限。

如圖1所示，從1982年至2001年中國(guó)加入WTO之前，我國(guó)OFDI流量持續(xù)低迷，OFDI幾乎沒有得到發(fā)展。從2002年開始，中國(guó)OFDI流量連續(xù)14年保持增長(zhǎng)趨勢(shì)，2002年至2016年年均增幅高達(dá)39%。但值得注意的是，從2011年起，IFDI流量增長(zhǎng)開始放緩甚至出現(xiàn)下降。產(chǎn)生這種現(xiàn)象的原因可能有以下三條：一是國(guó)際市場(chǎng)整體IFDI增長(zhǎng)變緩；二是亞洲其他國(guó)家憑借廉價(jià)勞動(dòng)力吸引外資的能力提高；三是我國(guó)勞動(dòng)力成本升高，人口紅利逐漸向人才紅利轉(zhuǎn)變。

圖1 1982—2020年中國(guó)雙向直接投資流量及變化趨勢(shì)

3.2013年至今：雙向直接投資均衡發(fā)展模式趨于穩(wěn)定

自2013年起，中國(guó)經(jīng)濟(jì)開始進(jìn)入“新常態(tài)”，更加注重高質(zhì)量發(fā)展而不僅僅追求高速度。在“一帶一路”倡議提出后，中國(guó)深化與“一帶一路”沿線國(guó)家的產(chǎn)能合作，OFDI在實(shí)現(xiàn)互利共贏的前提下不斷增長(zhǎng)。2014年，我國(guó)雙向直接投資首次趨于均衡。2015年，我國(guó)首次提出供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，通過調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、提高供給質(zhì)量來優(yōu)化完善資源配置，積極推動(dòng)IFDI發(fā)展，實(shí)現(xiàn)從量到質(zhì)的轉(zhuǎn)變(5)許靜、周敏：《中國(guó)雙向FDI動(dòng)態(tài)協(xié)調(diào)發(fā)展及影響因素研究》，《軟科學(xué)》2021年第5期。。2017年，黨的十九大報(bào)告進(jìn)一步提出要堅(jiān)持“引進(jìn)來”和“走出去”并重。至此，伴隨著對(duì)外開放廣度和深度的不斷拓展，IFDI和OFDI已成為我國(guó)融入世界經(jīng)濟(jì)的主要途徑，在優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、推進(jìn)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型等領(lǐng)域發(fā)揮了重要作用，并且有效促進(jìn)了我國(guó)的全方位開放。從數(shù)據(jù)來看，2013年，中國(guó)OFDI流量首次突破1000億美元，僅次于美國(guó)和日本，位列全球第三。2015年對(duì)于中國(guó)直接投資發(fā)展來說是具有里程碑意義的一年，這一年，盡管全球直接投資整體呈下降趨勢(shì)，但中國(guó)的雙向直接投資卻逆勢(shì)而上。根據(jù)《2015年度中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)》顯示，2015年我國(guó)OFDI流量為1456.7億美元，第一次超過同年度IFDI的1356億美元，成為資本凈輸出國(guó)，OFDI成為中國(guó)嵌入全球價(jià)值鏈的新推動(dòng)力。2017年，受國(guó)際形勢(shì)跌宕起伏的影響，我國(guó)OFDI流量雖有所下降，但仍高于同年度IFDI流量。2020年，新冠肺炎疫情暴發(fā)，世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展遭受嚴(yán)重沖擊，全球IFDI和OFDI均大幅縮水，分別同比大跌42%和38%，中國(guó)等卻逆勢(shì)而上，出現(xiàn)外商直接投資上升局面。2020年，中國(guó)成為全球最大外資流入國(guó)。

(三)中國(guó)雙向直接投資空間分布不均衡

近年來，中國(guó)IFDI來源區(qū)域雖然覆蓋范圍逐漸拓展，但基本布局穩(wěn)定，呈現(xiàn)出以中國(guó)香港地區(qū)為重心，并向新加坡、韓國(guó)、日本、中國(guó)臺(tái)灣、美國(guó)、歐盟等發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體多方向延伸的態(tài)勢(shì)。其中，亞洲地區(qū)是中國(guó)IFDI最大的來源地且占比逐年增加。對(duì)比《2010年度中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)》和《2020年度中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)》可以看出，2020年，來自亞洲10個(gè)主要國(guó)家或地區(qū)的投資占中國(guó)實(shí)際利用外資總額的83%，相較于2010年的66.64%有了大幅提升；我國(guó)來自其他區(qū)域的IFDI卻出現(xiàn)了不同程度的減少，其中來自歐盟主要國(guó)家的IFDI份額下降了0.98%，來自部分自由港的IFDI份額下降了7.65%，來自北美的IFDI份額下降了1.48%。

中國(guó)OFDI目的區(qū)域也呈現(xiàn)空間分布不均衡的特征，依然是中國(guó)香港地區(qū)占據(jù)著核心地位且份額呈螺旋式增加態(tài)勢(shì)，拉美地區(qū)(主要是開曼群島)和歐洲處于次中心地位，北美、非洲和大洋洲處于邊緣地位。從歷年中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)中能夠看出，2011年至2020年，中國(guó)對(duì)亞洲地區(qū)OFDI比重由60.9%大幅增長(zhǎng)到73.1%。其中2020年對(duì)中國(guó)香港地區(qū)的投資占對(duì)亞洲投資總額的79.4%。這10年間，中國(guó)對(duì)北美洲的OFDI也表現(xiàn)出小幅增加的態(tài)勢(shì)，從2011年的24.8億美元、占比3.3%，增加至2020年的63.4億美元、占比4.1%；并且對(duì)歐洲、非洲、拉丁美洲和大洋洲國(guó)家的OFDI均呈現(xiàn)波動(dòng)下降的趨勢(shì)，分別下降了2.8%、1.5%、5.2%和3.5%。伴隨著“一帶一路”倡議的深入推進(jìn)，中國(guó)對(duì)沿線國(guó)家的OFDI不斷增加，2013年至2020年，中國(guó)對(duì)“一帶一路”沿線國(guó)家OFDI累計(jì)達(dá)1398.5億美元。

綜上可知，中國(guó)的雙向直接投資呈現(xiàn)出空間分布不均衡的特點(diǎn)，具有顯著的地域集中性，外資來源地和投資目的地都主要集中在亞洲地區(qū)，并且以中國(guó)香港地區(qū)為重點(diǎn)聚集區(qū)，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體與我國(guó)的雙向直接投資往來規(guī)模較小，雙向直接投資結(jié)構(gòu)急需進(jìn)一步調(diào)整。

二、當(dāng)前中國(guó)在全球價(jià)值鏈中的地位及制約因素

當(dāng)前，國(guó)際形勢(shì)正在經(jīng)歷深刻復(fù)雜的變化，經(jīng)濟(jì)全球化加速深入發(fā)展，全球貿(mào)易形式正在由商品貿(mào)易向工序貿(mào)易轉(zhuǎn)變，生產(chǎn)全球化趨勢(shì)逐漸加強(qiáng)，給發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的雙向直接投資開啟了新機(jī)遇和新挑戰(zhàn)。與此同時(shí)，價(jià)值鏈的各個(gè)環(huán)節(jié)在全球化生產(chǎn)中得到有效整合，不僅擴(kuò)大了發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的產(chǎn)品市場(chǎng)，而且給發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體創(chuàng)造了越來越多學(xué)習(xí)其他國(guó)家先進(jìn)技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)的機(jī)會(huì)。因此，科學(xué)界定全球價(jià)值鏈及全球價(jià)值鏈升級(jí)的概念，準(zhǔn)確把握我國(guó)在全球價(jià)值鏈中的地位，深刻剖析制約我國(guó)價(jià)值鏈地位提升的因素，有利于進(jìn)一步提升我國(guó)對(duì)外開放的水平和質(zhì)量。

(一)全球價(jià)值鏈及全球價(jià)值鏈升級(jí)的概念

價(jià)值鏈(Value Chain, VC)，是指企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中一系列不相同但相互聯(lián)系的價(jià)值活動(dòng)的總和。企業(yè)產(chǎn)品的研發(fā)設(shè)計(jì)、生產(chǎn)組裝、物流配送、市場(chǎng)營(yíng)銷以及售后服務(wù)等環(huán)節(jié)可以在一家企業(yè)中完成，也可以分散在不同的企業(yè)中進(jìn)行價(jià)值創(chuàng)造，形成完整的價(jià)值鏈。在國(guó)際市場(chǎng)一體化和生產(chǎn)分散化的大趨勢(shì)下，這些價(jià)值創(chuàng)造環(huán)節(jié)大多是在不同國(guó)家中進(jìn)行的，因此全球價(jià)值鏈的概念應(yīng)運(yùn)而生。與價(jià)值鏈的概念相比，全球價(jià)值鏈更加強(qiáng)調(diào)生產(chǎn)的跨境分工，覆蓋面更廣，內(nèi)涵也更豐富。全球價(jià)值鏈的每個(gè)生產(chǎn)過程各自獨(dú)立，按照比較優(yōu)勢(shì)配置于生產(chǎn)成本最低或相對(duì)較低的國(guó)家或地區(qū)，產(chǎn)品不再具有國(guó)別屬性，世界貿(mào)易和投資活動(dòng)逐漸以全球價(jià)值鏈為中心展開。在此基礎(chǔ)上，越來越多的學(xué)者開始圍繞“價(jià)值”對(duì)全球價(jià)值鏈展開深入探討，將一個(gè)國(guó)家或地區(qū)創(chuàng)造價(jià)值的能力和所處的分工環(huán)節(jié)具體量化，以計(jì)算參與全球生產(chǎn)活動(dòng)創(chuàng)造的價(jià)值。

在已有的研究成果中，幾乎沒有明確的關(guān)于全球價(jià)值鏈升級(jí)的定義，大多是基于一個(gè)國(guó)家或地區(qū)的單視角，通過計(jì)算全球價(jià)值鏈參與度或全球價(jià)值鏈分工地位指數(shù)給全球價(jià)值鏈地位賦予一個(gè)量化的數(shù)值，以此來衡量這個(gè)國(guó)家或地區(qū)參與全球價(jià)值鏈的程度(6)魏倩：《中外雙邊投資協(xié)定對(duì)價(jià)值鏈關(guān)聯(lián)的影響》，對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)博士論文，2019年。。綜合之前的研究成果，本文認(rèn)為全球價(jià)值鏈升級(jí)屬于綜合性概念范疇，代表一個(gè)國(guó)家或地區(qū)參與國(guó)際分工程度的加深以及在全球化生產(chǎn)中所處地位的飛躍，不僅能夠體現(xiàn)一個(gè)國(guó)家或地區(qū)綜合競(jìng)爭(zhēng)力的提升，而且能夠體現(xiàn)其在國(guó)際分工中影響力、控制力和價(jià)值增值能力的提高。由于全球價(jià)值鏈的功能環(huán)節(jié)不同，創(chuàng)造的價(jià)值也各不相同，所以只有掌握產(chǎn)品生產(chǎn)的核心環(huán)節(jié)才能獲得更多的收益。因此從價(jià)值創(chuàng)造角度而言，全球價(jià)值鏈升級(jí)是指一個(gè)國(guó)家或地區(qū)從低級(jí)生產(chǎn)要素(如勞動(dòng)、資源等)密集投入的低附加值環(huán)節(jié)向高級(jí)生產(chǎn)要素(如資本、技術(shù)等)密集投入的高附加值環(huán)節(jié)攀升。

(二)中國(guó)仍處于全球價(jià)值鏈的中低端地位

當(dāng)今時(shí)代，科學(xué)技術(shù)的迅速發(fā)展大大降低了運(yùn)輸成本和通信成本，國(guó)際貿(mào)易隨之發(fā)生深刻轉(zhuǎn)變，正在從傳統(tǒng)的成品貿(mào)易逐步向中間品貿(mào)易轉(zhuǎn)型。這種新型貿(mào)易形式影響著我國(guó)的雙向直接投資，使得跨境投資更加自由化、便利化。同一產(chǎn)品或服務(wù)的生產(chǎn)不再局限在一個(gè)國(guó)家或地區(qū)境內(nèi)，而是可以在國(guó)際范圍尋找更合適的生產(chǎn)要素，產(chǎn)品生產(chǎn)的各個(gè)環(huán)節(jié)逐漸片段化地分布于全球不同國(guó)家或地區(qū)，國(guó)際分工模式正在發(fā)生翻天覆地的變化，逐漸形成了全球價(jià)值鏈分工體系。2016年12月6日，商務(wù)部等七部委聯(lián)合出臺(tái)的《關(guān)于加強(qiáng)國(guó)際合作提高我國(guó)產(chǎn)業(yè)全球價(jià)值鏈地位的指導(dǎo)意見》指出，要把通過加強(qiáng)國(guó)際合作、提高中國(guó)產(chǎn)業(yè)在全球價(jià)值鏈中的地位作為發(fā)展方向。這是從戰(zhàn)略層面提出的提高我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的發(fā)展要求，更加強(qiáng)調(diào)發(fā)揮價(jià)值鏈上某一特定生產(chǎn)環(huán)節(jié)的比較優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)全球價(jià)值鏈分工更加細(xì)化和深入。在全球價(jià)值鏈分工體系中，中間產(chǎn)品成為跨境貿(mào)易的主要對(duì)象，越來越多的發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體參與中間產(chǎn)品的生產(chǎn)。產(chǎn)品生產(chǎn)容易受到國(guó)外消費(fèi)需求和投資需求等外部沖擊的影響，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體主要處于生產(chǎn)的高端環(huán)節(jié)，高技術(shù)含量中間產(chǎn)品產(chǎn)生的高附加值更多來自于專利技術(shù)、品牌、資本等較難被替代的環(huán)節(jié)，可以很好地應(yīng)對(duì)外部需求變化的沖擊；而發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體主要處于生產(chǎn)的低端環(huán)節(jié)，位于全球價(jià)值鏈的最低端，競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)主要是資源、勞動(dòng)力等可替代性較強(qiáng)的生產(chǎn)要素，面臨較大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。

圖2 全球價(jià)值鏈基本示意圖

20世紀(jì)80年代末期，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的市場(chǎng)需求趨于穩(wěn)定，而我國(guó)市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大，再加上改革開放政策的支持，越來越多的跨國(guó)公司開始對(duì)我國(guó)進(jìn)行投資，我國(guó)企業(yè)得以廣泛參與到全球價(jià)值鏈分工中。但是和掌握著核心技術(shù)、位于全球價(jià)值鏈高端環(huán)節(jié)的發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體不同，我國(guó)最初是以加工貿(mào)易的形式參與全球價(jià)值鏈分工，主要承接從發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體轉(zhuǎn)移來的加工組裝環(huán)節(jié)，處于生產(chǎn)低端環(huán)節(jié)，逐漸成為世界的代工廠(7)張會(huì)清、翟孝強(qiáng)：《中國(guó)參與全球價(jià)值鏈的特征與啟示——基于生產(chǎn)分解模型的研究》，《數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究》2018年第1期。。2008年國(guó)際金融危機(jī)之后，在全球經(jīng)濟(jì)增速放緩的背景下，我國(guó)勞動(dòng)力成本低廉的比較優(yōu)勢(shì)不再顯著，我國(guó)憑借多年發(fā)展積累的技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)，開始承接全球價(jià)值鏈中更高端環(huán)節(jié)的生產(chǎn)活動(dòng)，而加工組裝等價(jià)值鏈的低端環(huán)節(jié)則開始向勞動(dòng)力成本更加低廉的東南亞地區(qū)轉(zhuǎn)移。近年來，我國(guó)不斷通過與發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體進(jìn)行技術(shù)交流以及與其他發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體進(jìn)行產(chǎn)能合作等方式深度參與全球價(jià)值鏈分工，向附加值更高的全球價(jià)值鏈上游發(fā)展，在提供高科技中間產(chǎn)品方面發(fā)揮著越來越重要的作用。

面對(duì)全球價(jià)值鏈分工的演進(jìn)，我國(guó)出臺(tái)了“中國(guó)制造2025”戰(zhàn)略以應(yīng)對(duì)技術(shù)落后的問題和價(jià)值鏈低端鎖定的困境，有利于國(guó)內(nèi)企業(yè)更多更快地融入全球生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)，幫助國(guó)內(nèi)企業(yè)突破地域限制及技術(shù)封鎖參與甚至主導(dǎo)全球價(jià)值鏈的重塑。現(xiàn)階段，我國(guó)在全球價(jià)值鏈中的地位主要表現(xiàn)為以下特征：一是在經(jīng)濟(jì)全球化的國(guó)際分工環(huán)境下，我國(guó)仍然主要依賴豐富且廉價(jià)的勞動(dòng)力參與全球價(jià)值鏈的加工制造環(huán)節(jié)，位于全球價(jià)值鏈低端，產(chǎn)生的價(jià)值較投入而言極為有限，亟待破解全球價(jià)值鏈“低端鎖定”困局。二是我國(guó)加入世貿(mào)組織后，在全球價(jià)值鏈上的后向參與度快速上升并維持在高位。所謂后向參與度，是指一個(gè)國(guó)家或地區(qū)出口品中使用來自其他國(guó)家生產(chǎn)的中間品的比重，用來反映一個(gè)國(guó)家或地區(qū)的出口對(duì)其他國(guó)家進(jìn)口的依賴程度。后向參與度的提高無疑強(qiáng)化了我國(guó)世界制造業(yè)大國(guó)的定位。與發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體相比，雖然我國(guó)融入全球價(jià)值鏈的程度較高，但參與全球價(jià)值鏈的質(zhì)量并不高，全球價(jià)值鏈地位偏低。三是在全球金融危機(jī)后，促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的主要驅(qū)動(dòng)力逐漸轉(zhuǎn)為國(guó)內(nèi)的生產(chǎn)活動(dòng)，一定程度上制約了我國(guó)深度融入全球價(jià)值鏈的進(jìn)程，然而部分發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的全球價(jià)值鏈活動(dòng)卻并未受到嚴(yán)重沖擊。究其原因，在于全球價(jià)值鏈?zhǔn)怯砂l(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體主導(dǎo)的，包括我國(guó)在內(nèi)的很多發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體仍是被動(dòng)參與，所以面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)較大。四是隨著2012年以來一系列促進(jìn)對(duì)外貿(mào)易轉(zhuǎn)型升級(jí)發(fā)展相關(guān)政策的實(shí)施，我國(guó)資本技術(shù)密集型制造業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)產(chǎn)品對(duì)其他經(jīng)濟(jì)體的貢獻(xiàn)程度顯著提升，我國(guó)全球價(jià)值鏈地位開始向中上游攀升。

(三)制約中國(guó)全球價(jià)值鏈地位攀升的因素

當(dāng)前，中國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)加快復(fù)蘇，并且日益成為助推全球貿(mào)易復(fù)蘇的重要力量。在這個(gè)過程中，我國(guó)正在成長(zhǎng)為大多數(shù)國(guó)家或地區(qū)進(jìn)口中間產(chǎn)品的主要來源國(guó)，中國(guó)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的依存度明顯降低，其他國(guó)家或地區(qū)對(duì)中國(guó)市場(chǎng)的依賴性進(jìn)一步提高。從整體上看，雖然我國(guó)的全球價(jià)值鏈地位穩(wěn)步提升，但仍然位于全球價(jià)值鏈的中低端，企業(yè)創(chuàng)新能力弱，產(chǎn)品附加值低。在我國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展階段的當(dāng)下，要適應(yīng)全球價(jià)值鏈布局重構(gòu)的需要，主動(dòng)融入全球價(jià)值鏈，需要深入探究我國(guó)仍位于全球價(jià)值鏈中低端環(huán)節(jié)的原因。

第一，雙向直接投資發(fā)展不均衡。在引進(jìn)外資方面，我國(guó)鼓勵(lì)企業(yè)接受外商投資,卻只注重引進(jìn)外資的數(shù)量而忽視質(zhì)量，并且無法靈活地隨著我國(guó)比較優(yōu)勢(shì)的變化及時(shí)調(diào)整外資的投向產(chǎn)業(yè)，如由傳統(tǒng)的制造業(yè)轉(zhuǎn)向一些高技術(shù)行業(yè)；在對(duì)外投資方面，我國(guó)政府想要通過對(duì)外投資帶來的技術(shù)溢出實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)的目的和企業(yè)積極開拓海外市場(chǎng)追逐利潤(rùn)的目的存在偏差，導(dǎo)致部分對(duì)外投資存在盲目性從而造成了投資效益不足甚至產(chǎn)生一定程度的經(jīng)濟(jì)損失；在雙向直接投資方面，雙向直接投資缺乏有效互動(dòng)，不能協(xié)調(diào)發(fā)展、彼此促進(jìn)。

第二，過于依賴資源稟賦。起初，我國(guó)參與全球價(jià)值鏈分工，依靠的是大量廉價(jià)的勞動(dòng)力、豐富的市場(chǎng)需求和優(yōu)質(zhì)的自然資源等比較優(yōu)勢(shì)，從事的是技術(shù)含量低、附加值低的生產(chǎn)活動(dòng)如零部件生產(chǎn)和加工組裝，這類生產(chǎn)活動(dòng)進(jìn)入門檻低、可替代性強(qiáng)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，很容易被上游供應(yīng)原材料或零部件的企業(yè)影響，處于被支配地位，所獲得的增加值和利潤(rùn)極為微薄。近年來，我國(guó)低成本勞動(dòng)力的比較優(yōu)勢(shì)逐漸減弱，又難以在短時(shí)期內(nèi)改變勞動(dòng)密集型產(chǎn)品生產(chǎn)這一發(fā)展路徑，并形成低端鎖定的路徑依賴，加之忽視了新比較優(yōu)勢(shì)的培育，也在一定程度上導(dǎo)致了我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的長(zhǎng)期低端停留。

第三，自主創(chuàng)新能力薄弱。研發(fā)資金投入不足、科技創(chuàng)新人才流失嚴(yán)重、自主創(chuàng)新能力差等是我國(guó)難以提升全球價(jià)值鏈地位的重要原因(8)張宗斌、湯子玉、辛大楞：《城市化與城市規(guī)模對(duì)中美對(duì)外直接投資區(qū)位選擇的影響研究》，《中國(guó)人口·資源與環(huán)境》2019年第12期。。我國(guó)作為發(fā)展中國(guó)家，要提升技術(shù)水平，縮小與發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體在創(chuàng)新領(lǐng)域的差距，甚至實(shí)現(xiàn)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的技術(shù)趕超，需要堅(jiān)定不移地走自主研發(fā)創(chuàng)新之路。我國(guó)在進(jìn)行雙向直接投資時(shí)，主要通過雙重技術(shù)溢出效應(yīng)實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步，然而無論是技術(shù)引進(jìn)方式還是模仿創(chuàng)新方式，獲取的技術(shù)并非都是最具有核心競(jìng)爭(zhēng)力的部分(9)陶愛萍、錢星星、吳文韜：《外資進(jìn)入、市場(chǎng)化與技能溢價(jià)》，《經(jīng)濟(jì)與管理評(píng)論》2020年第6期。。同時(shí)，由于企業(yè)的自主研發(fā)能力不足，我國(guó)的技術(shù)進(jìn)步一直受制于發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體，這也是我國(guó)處于全球價(jià)值鏈低端位置的原因之一。

第四，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體貿(mào)易壁壘的限制。生產(chǎn)全球化的國(guó)際分工模式一定會(huì)涉及中間產(chǎn)品的跨境流動(dòng)，但隨著發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體對(duì)中國(guó)的反傾銷、反補(bǔ)貼調(diào)查等貿(mào)易壁壘不斷升級(jí)，再加上人民幣匯率升值、發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體嚴(yán)格的進(jìn)口檢驗(yàn)等其他一些非關(guān)稅壁壘的阻礙，在一定程度上會(huì)影響其他國(guó)家或地區(qū)對(duì)我國(guó)中間產(chǎn)品的進(jìn)口需求，阻礙國(guó)內(nèi)制造業(yè)發(fā)展，導(dǎo)致我國(guó)參與全球價(jià)值鏈活動(dòng)障礙重重(10)葛海燕、張少軍、丁曉強(qiáng)：《中國(guó)的全球價(jià)值鏈分工地位及驅(qū)動(dòng)因素——融合經(jīng)濟(jì)地位與技術(shù)地位的綜合測(cè)度》，《國(guó)際貿(mào)易問題》2021年第9期。。此外，在全球化背景下的新貿(mào)易保護(hù)風(fēng)潮中，不管是傳統(tǒng)貿(mào)易壁壘還是以技術(shù)性貿(mào)易壁壘為核心的各類更為隱蔽的貿(mào)易壁壘，都會(huì)阻礙國(guó)際資源和技術(shù)交流，增加發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體核心技術(shù)的突破難度，制約我國(guó)參與全球價(jià)值鏈高端環(huán)節(jié)的生產(chǎn)活動(dòng)(11)蔡禮輝、任潔、朱磊：《中美制造業(yè)參與全球價(jià)值鏈分工程度與地位分析——兼論中美貿(mào)易摩擦對(duì)中國(guó)價(jià)值鏈分工的影響》，《商業(yè)研究》2020年第3期。。

三、雙向直接投資協(xié)同提升中國(guó)全球價(jià)值鏈地位的作用機(jī)制

我國(guó)陷入全球價(jià)值鏈“低端鎖定”困境，這種局面的出現(xiàn)與中國(guó)雙向直接投資協(xié)同發(fā)展水平較低密切相關(guān)。要著力提升我國(guó)在全球價(jià)值鏈中的地位，盡快融入多層次的國(guó)際分工體系，不僅需要在國(guó)際投資實(shí)踐中兼顧東道國(guó)和投資國(guó)兩個(gè)身份，而且需要在理論層面從產(chǎn)業(yè)和技術(shù)兩個(gè)角度出發(fā)厘清IFDI和OFDI協(xié)同發(fā)展對(duì)全球價(jià)值鏈地位提升的影響機(jī)制。

(一)雙向直接投資通過產(chǎn)業(yè)共生效應(yīng)協(xié)同提升中國(guó)全球價(jià)值鏈地位

在經(jīng)濟(jì)全球化的大環(huán)境下，國(guó)際分工的生產(chǎn)模式已經(jīng)逐漸確立并穩(wěn)定運(yùn)行。在同一產(chǎn)業(yè)鏈上的各個(gè)國(guó)家或地區(qū)相互合作、有序分工，通過產(chǎn)業(yè)共生效應(yīng)使得資源能夠在全球范圍內(nèi)得到合理配置，全球化生產(chǎn)布局得以持續(xù)擴(kuò)大。在當(dāng)今時(shí)代，國(guó)際間產(chǎn)業(yè)合作已經(jīng)成為一種非常普遍的生產(chǎn)方式，在產(chǎn)品生產(chǎn)過程中，各個(gè)國(guó)家或地區(qū)不再受本國(guó)要素稟賦的限制，而是把產(chǎn)業(yè)鏈分散化、模塊化，在國(guó)際市場(chǎng)上尋求與其他國(guó)家或地區(qū)的合作，以提高資源利用效率，獲取最大收益。

產(chǎn)業(yè)共生的本質(zhì)是把生產(chǎn)要素在不同產(chǎn)業(yè)部門間進(jìn)行分配，使得資源配置更加合理化和高級(jí)化。其中，合理化是指利用國(guó)家間的要素稟賦互補(bǔ)，促使不同國(guó)家的產(chǎn)業(yè)互動(dòng)關(guān)系更加協(xié)調(diào)，以實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移，最終達(dá)到產(chǎn)業(yè)鏈的國(guó)際間融合。高級(jí)化是指實(shí)現(xiàn)本國(guó)主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)造的附加值逐漸由低到高轉(zhuǎn)化的過程。產(chǎn)業(yè)共生是影響雙向直接投資對(duì)中國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升的重要因素之一。

在國(guó)際市場(chǎng)上，我國(guó)的IFDI與OFDI均占據(jù)較大比重，二者協(xié)同發(fā)展能夠促進(jìn)我國(guó)與其他國(guó)家或地區(qū)的產(chǎn)業(yè)合作，提升我國(guó)的全球價(jià)值鏈地位。IFDI的發(fā)展給我國(guó)進(jìn)行OFDI帶來了機(jī)遇，通過IFDI可以吸引大量外資企業(yè)進(jìn)入國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，雖然提高了相關(guān)生產(chǎn)要素的市場(chǎng)需求，在一定程度上也導(dǎo)致了生產(chǎn)要素的供不應(yīng)求，產(chǎn)生需求缺口。為了解決這個(gè)問題，處于賣方市場(chǎng)的我國(guó)會(huì)提高外資企業(yè)對(duì)該生產(chǎn)要素的需求標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)而提高供給質(zhì)量；另外，我國(guó)作為發(fā)展中國(guó)家，會(huì)承接來自發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移，為了加強(qiáng)上下游的銜接，促使不同國(guó)家的產(chǎn)業(yè)鏈能夠更好融合，我國(guó)也在不斷完善自身的產(chǎn)業(yè)鏈模塊，以實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)價(jià)值鏈升級(jí)，進(jìn)而助推全球價(jià)值鏈地位的攀升。與此同時(shí)，我國(guó)OFDI的發(fā)展反過來也會(huì)吸引IFDI。通過OFDI，我國(guó)可以充分利用東道國(guó)要素市場(chǎng)上具有比較優(yōu)勢(shì)的資源，突破本土供給的禁錮，拓寬生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)，將產(chǎn)品生產(chǎn)鏈跨境延長(zhǎng)，有助于細(xì)化國(guó)際分工；另外，進(jìn)行OFDI可以幫助我國(guó)規(guī)避國(guó)外的貿(mào)易壁壘，促使我國(guó)企業(yè)能夠快速進(jìn)入海外市場(chǎng)，與國(guó)際市場(chǎng)建立密切聯(lián)系。特別是當(dāng)投資目的國(guó)是發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體時(shí)，有助于我國(guó)吸引發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體高質(zhì)量的IFDI，促使我國(guó)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化升級(jí)。

從產(chǎn)業(yè)共生效應(yīng)來看，雙向直接投資的協(xié)同發(fā)展能夠擴(kuò)大我國(guó)的開放程度，提升貿(mào)易的便利程度，細(xì)化與其他國(guó)家或地區(qū)的貿(mào)易分工，深化與其他國(guó)家或地區(qū)的產(chǎn)業(yè)合作，促使生產(chǎn)要素和中間產(chǎn)品的自由流通，提高貿(mào)易和投資的便利化、自由化，進(jìn)而加快提升我國(guó)全球價(jià)值鏈地位。

(二)雙向直接投資通過雙重技術(shù)溢出效應(yīng)協(xié)同提升中國(guó)全球價(jià)值鏈地位

雙重技術(shù)溢出效應(yīng)作為紐帶，連接著雙向直接投資和全球價(jià)值鏈地位，雙向直接投資的協(xié)同發(fā)展能夠促進(jìn)我國(guó)技術(shù)水平的提高，提升我國(guó)的全球價(jià)值鏈地位。通常而言，一個(gè)國(guó)家或地區(qū)雙向直接投資的協(xié)同發(fā)展水平與其經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度有著密切關(guān)系。處于不同發(fā)展階段的國(guó)家或地區(qū)在進(jìn)行國(guó)際投資時(shí)，當(dāng)比較優(yōu)勢(shì)由自然資源、勞動(dòng)力轉(zhuǎn)變?yōu)榧夹g(shù)、資本時(shí)，這個(gè)國(guó)家或地區(qū)就有可能由外資凈流入的東道國(guó)轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y本凈流出的投資國(guó)。另外，IFDI和OFDI之間的交互影響，可能通過技術(shù)溢出效應(yīng)與全球價(jià)值鏈地位聯(lián)系起來。

一方面，雙向直接投資協(xié)同發(fā)展可以加強(qiáng)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升的促進(jìn)作用。當(dāng)我國(guó)企業(yè)和國(guó)外發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的企業(yè)產(chǎn)生激烈競(jìng)爭(zhēng)時(shí)，IFDI的技術(shù)溢出效應(yīng)能夠產(chǎn)生正的外部性，加快技術(shù)革新步伐，加大自主研發(fā)的資金投入，縮小與發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的差距，通過推動(dòng)OFDI發(fā)展實(shí)現(xiàn)全球價(jià)值鏈地位的升級(jí)；OFDI的逆向技術(shù)溢出效應(yīng)能夠使中國(guó)產(chǎn)業(yè)與國(guó)際高端產(chǎn)業(yè)之間的關(guān)聯(lián)更加緊密，有利于獲取高端產(chǎn)業(yè)的技術(shù)技能，優(yōu)化我國(guó)資源配置，提高我國(guó)在國(guó)際市場(chǎng)的聲譽(yù)，為我國(guó)吸引高質(zhì)量IFDI創(chuàng)造條件，進(jìn)而提高國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的提升。 另一方面，雙向直接投資協(xié)同發(fā)展可以削弱我國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升的阻礙作用。開展OFDI可以充分利用國(guó)內(nèi)閑置生產(chǎn)力，有效配置國(guó)內(nèi)資源，緩解因大規(guī)模IFDI造成的產(chǎn)能過?，F(xiàn)象；而OFDI的擠出效應(yīng)造成的國(guó)內(nèi)資金短缺以及失業(yè)人數(shù)增加的問題，反過來可以用IFDI進(jìn)行緩解。此外，OFDI的逆向技術(shù)溢出效應(yīng)可以提高我國(guó)的綜合競(jìng)爭(zhēng)力，打破IFDI時(shí)因產(chǎn)業(yè)集聚造成的“低端鎖定”困境，有利于提高我國(guó)全球價(jià)值鏈地位。

如果雙向直接投資不能協(xié)同發(fā)展，可能會(huì)阻礙中國(guó)全球價(jià)值鏈地位的提升。當(dāng)OFDI規(guī)模過大時(shí)，可能會(huì)導(dǎo)致我國(guó)國(guó)內(nèi)資金不足以及優(yōu)秀人力資本外流，無法實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)各種生產(chǎn)要素的均衡發(fā)展，從而不能最大程度地發(fā)揮IFDI技術(shù)溢出效應(yīng)的作用，阻礙我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的提升。反之，若OFDI規(guī)模過小，則無法把我國(guó)部分產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移到國(guó)際市場(chǎng)上,并且將無法跟國(guó)外優(yōu)秀企業(yè)學(xué)習(xí)更先進(jìn)的技術(shù)和管理經(jīng)驗(yàn)，不利于國(guó)內(nèi)企業(yè)的國(guó)際化發(fā)展，進(jìn)而影響開展IFDI，阻礙我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的提升。當(dāng)IFDI規(guī)模過大時(shí)，可能會(huì)占用國(guó)內(nèi)大量資源進(jìn)行產(chǎn)業(yè)的重復(fù)建設(shè)，導(dǎo)致產(chǎn)能過剩，影響資源的有效配置；并且我國(guó)國(guó)內(nèi)企業(yè)可能會(huì)盲目模仿外資企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式，影響自主創(chuàng)新能力和研發(fā)能力的提高，長(zhǎng)期來看，也可能影響OFDI逆向技術(shù)溢出效應(yīng)的發(fā)揮，進(jìn)而阻礙全球價(jià)值鏈地位提升。反之，若IFDI規(guī)模過小，通過IFDI引進(jìn)的產(chǎn)業(yè)則會(huì)過少，不足以彌補(bǔ)因OFDI大量轉(zhuǎn)出所留下的產(chǎn)業(yè)空間，導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)空心化。

四、雙向直接投資協(xié)同提升中國(guó)全球價(jià)值鏈地位的實(shí)現(xiàn)路徑

雙向直接投資協(xié)同發(fā)展可以提高我國(guó)在國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力，推動(dòng)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的提升。因此，我們要積極探索IFDI和OFDI的協(xié)同互動(dòng)模式，創(chuàng)造一個(gè)利用外資和對(duì)外投資相互促進(jìn)的良好投資環(huán)境，努力達(dá)到二者的最優(yōu)結(jié)合，加深雙向直接投資協(xié)同發(fā)展對(duì)我國(guó)價(jià)值鏈地位提升的作用程度。

(一)兼顧“引進(jìn)來”與“走出去”，推動(dòng)雙向直接投資協(xié)同發(fā)展

作為一個(gè)無論是IFDI還是OFDI規(guī)模都處于世界前列的國(guó)家，我國(guó)在開展國(guó)際投資活動(dòng)時(shí)，應(yīng)充分考慮投資國(guó)和東道國(guó)的比較優(yōu)勢(shì)，盡可能最大化投資效益，否則不僅不會(huì)提升我國(guó)的全球價(jià)值鏈地位，還可能會(huì)起到阻礙作用。因此，我國(guó)要繼續(xù)落實(shí)IFDI和OFDI并重的協(xié)同發(fā)展戰(zhàn)略，并且不能只注重雙向直接投資數(shù)量而要更多地關(guān)注投資質(zhì)量，為雙向直接投資提供明確的政策和制度指導(dǎo)。

在政策方面，對(duì)于IFDI來說，鑒于目前環(huán)境污染、資源短缺問題日益凸顯，因而要嚴(yán)格篩查我國(guó)現(xiàn)存外資企業(yè)的情況，提高外資準(zhǔn)入門檻，剝離和剔除不符合我國(guó)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展要求的外資企業(yè)，全面提升IFDI質(zhì)量。對(duì)于OFDI來說，既要鼓勵(lì)國(guó)內(nèi)的優(yōu)秀企業(yè)積極進(jìn)行海外投資，也要鼓勵(lì)已經(jīng)不具備比較優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)向外轉(zhuǎn)移。同時(shí)，要有目的地選擇投資目標(biāo)國(guó)，選擇與我國(guó)產(chǎn)業(yè)鏈契合度高并且有助于我國(guó)全球價(jià)值鏈升級(jí)的國(guó)家進(jìn)行投資，而不是僅僅為了追求利潤(rùn)?，F(xiàn)階段，在我國(guó)對(duì)外開放水平不斷提高的背景下，IFDI是價(jià)值鏈升級(jí)的基礎(chǔ)，OFDI是價(jià)值鏈升級(jí)的關(guān)鍵，把雙向直接投資放在同一框架下協(xié)同推進(jìn)，并出臺(tái)相關(guān)政策作為指導(dǎo)，能夠有效推動(dòng)我國(guó)直接投資達(dá)到國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)現(xiàn)雙向直接投資高質(zhì)量協(xié)同發(fā)展，促進(jìn)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升。

在制度方面，要切實(shí)改善制度環(huán)境。例如，通過政企合作或校企合作，選拔有助于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的高科技人才，并且提供研發(fā)方面的制度支持；大幅度簡(jiǎn)化企業(yè)對(duì)外投資審批流程，擴(kuò)大市場(chǎng)開放的自由度，為“引進(jìn)來”的高層次企業(yè)提供稅收優(yōu)惠，降低企業(yè)的稅費(fèi)負(fù)擔(dān)；成立專業(yè)的行業(yè)協(xié)會(huì)，對(duì)投資企業(yè)在技術(shù)、管理或政策方面遇到的問題給予及時(shí)的精準(zhǔn)指導(dǎo)，為參與國(guó)際投資的企業(yè)提供全方位服務(wù)；建立一套完備的售后服務(wù)體系，為行業(yè)的持續(xù)發(fā)展提供有力的后續(xù)保障；加大監(jiān)管力度，建立健全企業(yè)投融資制度并不斷改革制度設(shè)計(jì)，推動(dòng)我國(guó)投融資制度與國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)接軌。此外，相關(guān)制度要及時(shí)根據(jù)行業(yè)或國(guó)際形勢(shì)的發(fā)展變化進(jìn)行調(diào)整和更新，以抓住發(fā)展機(jī)遇，提升我國(guó)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。

(二)制定差異化發(fā)展戰(zhàn)略，優(yōu)化雙向直接投資產(chǎn)業(yè)布局

因?yàn)樾袠I(yè)屬性的不同，所以雙向直接投資對(duì)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升作用的發(fā)揮也存在差異。在進(jìn)行投資選擇時(shí)，我們要實(shí)施差異化戰(zhàn)略，有針對(duì)性地選擇具有高附加值的產(chǎn)業(yè)“走進(jìn)來”，限制低附加值產(chǎn)業(yè)的進(jìn)入，利用來自發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的先進(jìn)技術(shù)和豐富經(jīng)驗(yàn)提高我國(guó)的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，提升全球價(jià)值鏈地位?，F(xiàn)階段，我國(guó)應(yīng)重點(diǎn)支持和鼓勵(lì)技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)的雙向直接投資，技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)的雙向直接投資提升我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的效果最為顯著。對(duì)比來說，勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)的雙向直接投資對(duì)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位的提升作用并不明顯。

我國(guó)要根據(jù)各行業(yè)在國(guó)際投資中的地位，有針對(duì)性地制定完善符合該行業(yè)發(fā)展的政策體系，不管是高技術(shù)產(chǎn)業(yè)還是勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)，都應(yīng)該給予重視。對(duì)于技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)來說，在進(jìn)行對(duì)外投資時(shí)，政府要繼續(xù)給予全方位的支持，促使我國(guó)企業(yè)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的有效發(fā)揮，提高企業(yè)的品牌聲譽(yù)。對(duì)于勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)來說，要適當(dāng)提高外資進(jìn)入門檻和標(biāo)準(zhǔn)，通過引進(jìn)優(yōu)秀外資企業(yè)，發(fā)揮國(guó)外企業(yè)的正向技術(shù)溢出效應(yīng)，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)化升級(jí)，提高產(chǎn)品品質(zhì)，促進(jìn)我國(guó)向全球價(jià)值鏈的中高端攀升；同時(shí)，要大力鼓勵(lì)并精準(zhǔn)支持勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)進(jìn)行對(duì)外投資，加速我國(guó)企業(yè)與國(guó)際先進(jìn)發(fā)展理念的接軌，在全球價(jià)值鏈分工中，向創(chuàng)造出更高附加值的方向邁進(jìn)。

雙重技術(shù)溢出效應(yīng)使得我國(guó)企業(yè)能夠借鑒國(guó)外前沿的生產(chǎn)工藝和制造環(huán)節(jié)，促進(jìn)全球價(jià)值鏈地位提升。除此之外，我國(guó)也要充分利用本國(guó)資源與配套設(shè)施，建立具有中國(guó)特色的國(guó)家價(jià)值鏈(National Value Chain，NVC)。在國(guó)家價(jià)值鏈上，將我國(guó)具有比較劣勢(shì)或位于低端環(huán)節(jié)的產(chǎn)品生產(chǎn)向外轉(zhuǎn)移，轉(zhuǎn)移到生產(chǎn)成本更低的國(guó)家，把握生產(chǎn)的主動(dòng)權(quán)，建立起一個(gè)由我國(guó)主導(dǎo)的、以我國(guó)國(guó)家價(jià)值鏈為基礎(chǔ)的全球價(jià)值鏈，并且將國(guó)家價(jià)值鏈和全球價(jià)值鏈有機(jī)融合，雙管齊下推動(dòng)中國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升。

(三)構(gòu)建基于技術(shù)溢出的自主創(chuàng)新機(jī)制，增加研發(fā)投入

目前，我國(guó)在全球價(jià)值鏈中的定位主要是生產(chǎn)低附加值的產(chǎn)品，要想在全球價(jià)值鏈利益分配中獲得更多的收益，實(shí)現(xiàn)價(jià)值鏈地位的提升，不僅要通過雙重技術(shù)溢出效應(yīng)獲取國(guó)外企業(yè)的技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)，更要進(jìn)一步增加研發(fā)投入，提高自主創(chuàng)新水平和能力。

對(duì)政府而言，要出臺(tái)一系列有利于企業(yè)進(jìn)行自主研發(fā)的政策措施，例如優(yōu)惠的稅收激勵(lì)政策和寬松的信貸扶持政策。此外，還應(yīng)該重視高素質(zhì)綜合型人才在國(guó)際分工合作中的作用，保障我國(guó)自主創(chuàng)新的可持續(xù)性；出臺(tái)一系列優(yōu)惠政策措施以吸引海外的高層次人才歸國(guó)創(chuàng)業(yè)，為我國(guó)與其他國(guó)家或地區(qū)的高端產(chǎn)業(yè)技術(shù)合作創(chuàng)造優(yōu)質(zhì)的人力資本優(yōu)勢(shì)。

對(duì)企業(yè)而言，我國(guó)企業(yè)在與國(guó)外企業(yè)開展產(chǎn)業(yè)合作時(shí)，要積極吸收并及時(shí)掌握國(guó)外企業(yè)的先進(jìn)技術(shù)，在此基礎(chǔ)上進(jìn)行再創(chuàng)新，將國(guó)外先進(jìn)技術(shù)吸引轉(zhuǎn)化為我國(guó)的自主核心技術(shù)，提高我國(guó)生產(chǎn)模塊在全球價(jià)值鏈中的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)；對(duì)于貫徹“走出去”戰(zhàn)略的優(yōu)秀企業(yè)來說，要主動(dòng)和發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的企業(yè)開展科研聯(lián)合攻關(guān)，通過協(xié)同創(chuàng)新促使海外優(yōu)秀企業(yè)的逆向技術(shù)溢出效應(yīng)最大化，以此促進(jìn)中國(guó)企業(yè)向高附加值環(huán)節(jié)升級(jí)。全球價(jià)值鏈地位的提升還取決于技術(shù)傳遞效率，企業(yè)的研發(fā)可能會(huì)因?yàn)榧夹g(shù)生命周期的縮短而面臨較大風(fēng)險(xiǎn)，技術(shù)傳遞效率越高，產(chǎn)業(yè)鏈上的企業(yè)越容易在短時(shí)間內(nèi)獲得更多的技術(shù)積累。因此，我國(guó)企業(yè)在雙向直接投資中要加強(qiáng)與發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體企業(yè)的研發(fā)合作，借助其價(jià)值鏈高端環(huán)節(jié)的地位，進(jìn)行市場(chǎng)拓展和品牌宣傳，提高技術(shù)傳遞效率，實(shí)現(xiàn)本國(guó)自主研發(fā)創(chuàng)新及全球價(jià)值鏈地位的提升。

(四)深化國(guó)際區(qū)域合作，優(yōu)化對(duì)外開放格局

當(dāng)前，國(guó)際區(qū)域合作作為推進(jìn)經(jīng)濟(jì)全球化的重要切入點(diǎn)之一，有助于形成國(guó)際區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展新格局，實(shí)現(xiàn)世界各國(guó)共同繁榮發(fā)展。我國(guó)在世界市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力不斷提升，正在加速由國(guó)際區(qū)域合作的跟隨者向主導(dǎo)者的角色轉(zhuǎn)變，優(yōu)化了我國(guó)的對(duì)外開放格局，推動(dòng)了中國(guó)與其他國(guó)家或地區(qū)的合作，對(duì)我國(guó)全球價(jià)值鏈升級(jí)產(chǎn)生了積極影響。

第一，與“一帶一路”沿線國(guó)家開展多邊合作，促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展。目前，我國(guó)正在加強(qiáng)與世界上其他國(guó)家的緊密聯(lián)系，通過“一帶一路”倡議或簽訂自貿(mào)協(xié)定等為我國(guó)雙向直接投資發(fā)展創(chuàng)造便利環(huán)境?！耙粠б宦贰背h提出后，許多中國(guó)企業(yè)完成了對(duì)沿線國(guó)家的投資，增加了當(dāng)?shù)氐木蜆I(yè)機(jī)會(huì)。隨著“一帶一路”倡議的深層次推進(jìn)，越來越多的沿線國(guó)家也開始在中國(guó)開展投資合作項(xiàng)目，“一帶一路”倡議由“播種式”向“雙向流通”的新模式轉(zhuǎn)變?！耙粠б宦贰毖鼐€國(guó)家是我們雙向直接投資的重點(diǎn)區(qū)域，“一帶一路”倡議通過片段化生產(chǎn)和技術(shù)擴(kuò)散，促使更多的發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體參與國(guó)際合作，雖然還沒有完全達(dá)到雙向直接投資的良性互動(dòng)，但投資帶來的雙重技術(shù)溢出對(duì)我國(guó)全球價(jià)值鏈地位提升產(chǎn)生了積極影響。

第二，積極對(duì)接區(qū)域全面經(jīng)濟(jì)伙伴關(guān)系協(xié)定(Regional Comprehensive Economic Partnership，RCEP)戰(zhàn)略，推動(dòng)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。RCEP是我國(guó)參與的經(jīng)濟(jì)規(guī)模最大的自貿(mào)協(xié)定，RCEP的簽署給區(qū)域內(nèi)各國(guó)展現(xiàn)了更加清晰的規(guī)則，為國(guó)家之間的經(jīng)貿(mào)合作和競(jìng)爭(zhēng)提供了一個(gè)更加有效的平臺(tái)，很大程度上緩解了多邊合作產(chǎn)生的沖突。實(shí)際上，在RCEP生效前，我國(guó)就已經(jīng)和不少RCEP成員國(guó)建立了合作關(guān)系。在宏觀層面上，RCEP的生效有助于區(qū)域間生產(chǎn)要素、商品及服務(wù)的自由流通，可以深化國(guó)際區(qū)域合作，在學(xué)習(xí)國(guó)外先進(jìn)技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，提高我國(guó)全球價(jià)值鏈地位；在產(chǎn)業(yè)層面上，RCEP的簽署對(duì)不同產(chǎn)業(yè)來說獲益是不同的，收益最大的是農(nóng)業(yè)及相關(guān)部門。在積極對(duì)接RCEP的背景下，既要發(fā)揮我國(guó)勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)的優(yōu)勢(shì)，也要兼顧資本密集型與技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，努力突破我國(guó)在全球價(jià)值鏈中“低端鎖定”的困境。