區(qū)塊鏈技術(shù)在供應(yīng)鏈金融中的應(yīng)用

陳 宇

(福建船政交通職業(yè)學(xué)院,福州 350007)

在整個(gè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)體系之中,最關(guān)鍵的就是進(jìn)行大數(shù)據(jù)處理,因此需要充分認(rèn)識(shí)到金融及營銷的重要性,以確保整個(gè)服務(wù)體系能夠?qū)崿F(xiàn)正常運(yùn)轉(zhuǎn)。但是從當(dāng)前的實(shí)際情況來看,我們國家該項(xiàng)服務(wù)體系整體發(fā)展水平雖然一直處在平穩(wěn)的狀態(tài)中,但整體還在沿用傳統(tǒng)模式,共通問題及信息短板依舊是其最大的問題之一。而這一點(diǎn)區(qū)塊鏈技術(shù)正好可以有效解決,并提供更多解決數(shù)據(jù)孤島的方案,優(yōu)化供應(yīng)鏈數(shù)據(jù)的流動(dòng)性及共享性。從這一點(diǎn)來看,對(duì)區(qū)塊鏈技術(shù)在供應(yīng)鏈金融當(dāng)中的應(yīng)用和發(fā)展進(jìn)行探究具有極大的現(xiàn)實(shí)意義。

一、區(qū)塊鏈和供應(yīng)鏈金融分析

供應(yīng)鏈金融類似于銀行把供應(yīng)鏈之中的核心企業(yè)作為重點(diǎn),對(duì)其上下游企業(yè)的信息流、資金流以及物流等內(nèi)容實(shí)施統(tǒng)一管理及監(jiān)督,最終達(dá)到從原本的單個(gè)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制轉(zhuǎn)為對(duì)供應(yīng)鏈整體風(fēng)險(xiǎn)的把控,并衍生出各種金融服務(wù)[1]。這些衍生出來的金融服務(wù)會(huì)有效保證供應(yīng)鏈的生存,進(jìn)一步強(qiáng)化供應(yīng)鏈資金的應(yīng)用率,并有效降低整體的運(yùn)營成本。

區(qū)塊鏈?zhǔn)窃诒忍貛耪Q生之后漸漸被大眾所熟知,屬于比特幣底層體系架構(gòu)之中的關(guān)鍵內(nèi)容。從狹義上理解,區(qū)塊鏈?zhǔn)且环N透明的分布式賬本,無法篡改,能夠準(zhǔn)確追溯,去中心化。其通過P2P等技術(shù)削去了傳統(tǒng)中心節(jié)點(diǎn)的絕對(duì)控制權(quán),使所有節(jié)點(diǎn)都一致有了記錄信息的權(quán)利,降低了原本的中心化特性,增強(qiáng)了系統(tǒng)本身的容錯(cuò)性,但會(huì)引起數(shù)據(jù)冗余問題的發(fā)生。此外,所有區(qū)塊都記錄有上一區(qū)塊的數(shù)據(jù)內(nèi)容,如果要對(duì)其進(jìn)行更改,就要先對(duì)上一區(qū)塊的信息內(nèi)容進(jìn)行更改,由此產(chǎn)生瀑布效應(yīng),再加上公鑰、私鑰等各種加密算法的疊加應(yīng)用,就會(huì)使數(shù)據(jù)的獨(dú)立性和安全性得到強(qiáng)化,使其無法被輕易篡改[2]。在該區(qū)塊鏈之中,彼此之間都被一種鏈?zhǔn)綌?shù)據(jù)結(jié)構(gòu)所連接,每一個(gè)區(qū)塊都能夠直接成為追溯信息源頭的重要內(nèi)容,且所有節(jié)點(diǎn)都具備各自鏈接的副本,因此整體的數(shù)據(jù)信息可追溯性極強(qiáng)。

二、供應(yīng)鏈金融發(fā)展現(xiàn)狀

(一)信息不對(duì)稱問題突出

當(dāng)前我國的供應(yīng)鏈金融服務(wù)基本都是面向核心企業(yè)的,這是因?yàn)槭艿斤L(fēng)險(xiǎn)、成本和收益等方面的影響,銀行及金融機(jī)構(gòu)更愿意給核心企業(yè)的應(yīng)收賬款進(jìn)行授信。通常這類企業(yè)基本都是流通性和生產(chǎn)性的企業(yè),且具有獨(dú)立法人資格,資本信用優(yōu)良,市場及行業(yè)都有著良好的前景。因此,這類企業(yè)能夠降低銀行及金融機(jī)構(gòu)資金出借的風(fēng)險(xiǎn),同時(shí)增加節(jié)點(diǎn)企業(yè)的信用,這在整個(gè)供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)之中,不論是對(duì)資金方還是節(jié)點(diǎn)企業(yè)而言都具有極大的現(xiàn)實(shí)意義。然而在實(shí)際操作當(dāng)中,這類企業(yè)其信用卻無法實(shí)現(xiàn)良性傳導(dǎo)[3]。在整個(gè)供應(yīng)鏈當(dāng)中,所有企業(yè)的ERP系統(tǒng)都無法實(shí)現(xiàn)統(tǒng)一性,進(jìn)而導(dǎo)致其信息化程度逐漸降低。另外,整個(gè)供應(yīng)鏈金融之中的大部分企業(yè)雖然在表面上看起來處在同一鏈條之上,但其實(shí)質(zhì)卻相互獨(dú)立,很多企業(yè)非常重視自我保護(hù),將資金流、信息流以及物流等信息都看作商業(yè)機(jī)密,不輕易向外界透露,這就會(huì)導(dǎo)致整個(gè)市場產(chǎn)生響應(yīng)遲鈍和企業(yè)經(jīng)營困難的問題,同時(shí)整體信息極易產(chǎn)生孤島,無法實(shí)現(xiàn)有效共享,銀行及金融機(jī)構(gòu)都無法獲取有效真實(shí)的授信支持?jǐn)?shù)據(jù)。

(二)線下授信及融資業(yè)務(wù)較為復(fù)雜

線下授信過程中需要經(jīng)過煩瑣的審批流程,同時(shí)還要在銀行及相關(guān)部門之間來回奔波,整體戰(zhàn)線較長,且各個(gè)流程之中都設(shè)置有一定標(biāo)準(zhǔn),導(dǎo)致中小微企業(yè)無法輕易被授信。銀行所制定的融資業(yè)務(wù)流程也存在一定問題,一旦在其中出現(xiàn)操作不規(guī)范的問題都會(huì)加劇風(fēng)險(xiǎn),且整個(gè)流程也無法實(shí)現(xiàn)基本的透明化,信息不能及時(shí)傳遞。

(三)金融機(jī)構(gòu)所掌握的信息數(shù)量不足

在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展下,金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)之間的競爭已經(jīng)衍生成了信息廣度競爭及信息處理深度等方面的競爭。在科學(xué)技術(shù)的力量之下,各項(xiàng)信息處理、分析和轉(zhuǎn)化的能力漸漸有所提升。然而從當(dāng)前金融機(jī)構(gòu)掌握的信息之中能夠發(fā)現(xiàn),零散性、滯后性及片面性問題還極為突出,大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)都還無法及時(shí)有效掌握企業(yè)管理經(jīng)營過程中產(chǎn)生的各項(xiàng)真實(shí)信息,導(dǎo)致對(duì)企業(yè)資金實(shí)力、經(jīng)營情況和信用額度的判別出現(xiàn)偏差,致使金融機(jī)構(gòu)賬面呆賬數(shù)量與日俱增[4]。

(四)企業(yè)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)加大

金融市場變化多端,企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)隨處可見,再加上供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)本身就具有極強(qiáng)的專業(yè)性、垂直性和復(fù)雜性,所以企業(yè)融資問題一直都是經(jīng)營過程中需要解決的重點(diǎn)。對(duì)此,除了企業(yè)合作者之間,金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)之間都存在一定的不信任性,這就會(huì)在無形中導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營管理中實(shí)際數(shù)據(jù)的收集及整理難度增大,進(jìn)一步加大風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估及管控成本。

三、應(yīng)用策略

對(duì)于區(qū)塊鏈下的會(huì)計(jì)應(yīng)用來說,有研究者認(rèn)為區(qū)塊鏈技術(shù)帶給會(huì)計(jì)工作的改變是無法避免的,同時(shí)也有學(xué)者認(rèn)為區(qū)塊鏈本身是分布式的,可以在不可更改的記錄下保護(hù)權(quán)益,創(chuàng)造共享經(jīng)濟(jì),加強(qiáng)會(huì)計(jì)的財(cái)務(wù)共享功能。整體上,大家基本都認(rèn)為區(qū)塊鏈技術(shù)能夠給管理會(huì)計(jì)和財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的融合帶來契機(jī),為完善管理會(huì)計(jì)系統(tǒng)帶來重大機(jī)遇。因此在供應(yīng)鏈上,這一技術(shù)要想獲得更加深入和全面的發(fā)展,就要在管理會(huì)計(jì)共享財(cái)務(wù)中心理論的基礎(chǔ)上對(duì)其基本原理和技術(shù)模型進(jìn)行深化,由此在相應(yīng)的實(shí)踐基礎(chǔ)上完美結(jié)合有關(guān)信息。

(一)在區(qū)塊鏈技術(shù)下收集各類金融信息

區(qū)塊鏈技術(shù)之下能夠使信息整合實(shí)現(xiàn)高度細(xì)化,進(jìn)而精準(zhǔn)地提取到每一筆交易的數(shù)據(jù)信息,并在提前設(shè)定好的電腦程序之下自動(dòng)運(yùn)行,使人為操作的過程有效減少,最大程度上保證數(shù)據(jù)的客觀性、精準(zhǔn)性和真實(shí)性,也能夠有效確保企業(yè)信息本身的隱秘性。另外,供應(yīng)鏈金融會(huì)將權(quán)威企業(yè)所提供的背書當(dāng)作信用擔(dān)保,然后對(duì)供應(yīng)鏈上其他中小企業(yè)的資金往來以及質(zhì)押擔(dān)保信息進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控,從而最大程度上保證整個(gè)供應(yīng)鏈上所有企業(yè)資金的安全性[5]。這兩者的有效配合,能夠促使企業(yè)賬務(wù)發(fā)展實(shí)現(xiàn)實(shí)時(shí)監(jiān)控,實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)不動(dòng)產(chǎn)所有權(quán)以及動(dòng)產(chǎn)所有權(quán)的確權(quán),最終強(qiáng)化資本在供應(yīng)鏈金融之中的運(yùn)作效率。

(二)強(qiáng)化供應(yīng)鏈上所有企業(yè)信用度受益

在區(qū)塊鏈技術(shù)下,供應(yīng)鏈企業(yè)買賣過程中產(chǎn)生的還款支付記錄可以當(dāng)作金融機(jī)構(gòu)及銀行考察信用度的重要內(nèi)容,從而使其形成智能化的調(diào)用程序,由此最大程度上提升大多數(shù)企業(yè)的信用度受益。例如,可以將應(yīng)收賬款作為企業(yè)信用能力以及還款能力的重要衡量標(biāo)準(zhǔn),在企業(yè)雙方簽訂買賣合同開展貨物往來的過程中,在一家企業(yè)賬面上形成對(duì)另一家的應(yīng)收賬款,然后在平臺(tái)上面自動(dòng)轉(zhuǎn)成智能資產(chǎn),這樣一來發(fā)貨企業(yè)就能夠依照這些內(nèi)容向銀行或者金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)貸款,金融機(jī)構(gòu)或銀行再依照預(yù)先設(shè)定好的程序?qū)ζ渫鶃碣Y料進(jìn)行查看,由此節(jié)約紙質(zhì)資料的呈交以及審核的過程。一旦貸款申請(qǐng)企業(yè)的智能資產(chǎn)和金融機(jī)構(gòu)的放貸標(biāo)準(zhǔn)相符時(shí)資金就會(huì)自動(dòng)轉(zhuǎn)到企業(yè)的預(yù)留賬戶之中。這樣的一個(gè)基本過程不但能夠最大程度上強(qiáng)化銀行資料審查的效率,還可以確保資料審查的精準(zhǔn)性、完整性及真實(shí)性,使銀行或金融機(jī)構(gòu)的貸款發(fā)放風(fēng)險(xiǎn)能夠降到最低。

(三)通過區(qū)塊鏈技術(shù)掌握企業(yè)信息

在區(qū)塊鏈之下,可以通過一定方式將核心企業(yè)的信用傳遞到多級(jí)供應(yīng)商手中,比如通過分布式賬本對(duì)應(yīng)付賬款信息進(jìn)行傳遞,或者直接把核心企業(yè)的付款承諾在該技術(shù)之下傳遞到多級(jí)供應(yīng)商手中,以達(dá)到共享信息的目的。以微企鏈供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺(tái)為例,在各種企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)的參與下,把企業(yè)間的貨物往來以及資產(chǎn)變動(dòng)等信息全部詳盡地記錄到了區(qū)塊鏈上,并在其區(qū)塊鏈技術(shù)本身無法通過人為操作進(jìn)行篡改以及交易細(xì)化之下保證交易數(shù)據(jù)的完整性及客觀性,確保各類債務(wù)和資產(chǎn)憑證都能夠?qū)崿F(xiàn)快速拆分及轉(zhuǎn)讓[6]。金融機(jī)構(gòu)再根據(jù)平臺(tái)上所記錄的各項(xiàng)電子憑證及有關(guān)交易數(shù)據(jù)進(jìn)行審核,重點(diǎn)針對(duì)的是企業(yè)間的交易情況、資產(chǎn)、應(yīng)收賬款及信用等內(nèi)容的有效性和真實(shí)性。

(四)解決信息不對(duì)稱的問題

在區(qū)塊鏈技術(shù)下,原本分散在各供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)中的有關(guān)企業(yè)及金融機(jī)構(gòu)可以直接通過分布式賬本技術(shù)使多個(gè)主體都參與到供應(yīng)鏈金融體系之中,同時(shí)實(shí)現(xiàn)各類交易數(shù)據(jù)信息以及應(yīng)付數(shù)據(jù)信息的共享。與此同時(shí),在該技術(shù)下還可以有效保護(hù)參與者的各項(xiàng)隱私信息,確保其只能在相應(yīng)的權(quán)限企業(yè)之間進(jìn)行共享。例如,供應(yīng)商可以給授權(quán)融資機(jī)構(gòu)查詢金融活動(dòng)的數(shù)據(jù)信息,同時(shí)這些金融信息還可以直接被放到核心企業(yè)的應(yīng)付賬款上面。

四、應(yīng)用創(chuàng)新之處和挑戰(zhàn)

(一)創(chuàng)新之處

1.建立了供應(yīng)鏈融資平臺(tái)

把區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用在供應(yīng)鏈金融當(dāng)中可以建立起專門的融資平臺(tái),并將非對(duì)稱加密技術(shù)、共識(shí)算法、分布式存儲(chǔ)技術(shù)等作為底層技術(shù),同時(shí)將各個(gè)貿(mào)易階段所涉及的交易信息都完全體現(xiàn)和記錄在區(qū)塊鏈上;在智能合約下,交易完成之后供應(yīng)鏈企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)之間會(huì)自動(dòng)實(shí)現(xiàn)資金清算,并有效追溯資金流向;在最后的服務(wù)平臺(tái)上,融資者能夠直接在線開展融資申請(qǐng),區(qū)塊鏈系統(tǒng)則會(huì)自動(dòng)審核同時(shí)進(jìn)行授權(quán),由此提供良好的融資產(chǎn)品及金融服務(wù)。

2.解決了供應(yīng)鏈金融問題

將該技術(shù)應(yīng)用在供應(yīng)鏈金融之中,整個(gè)鏈條上的企業(yè)交易信息都可以被自動(dòng)記錄在區(qū)塊鏈之中,實(shí)現(xiàn)信息的公開共享,但只有信息擁有者才能夠查看相應(yīng)的交易信息。與此同時(shí),簽訂的合同及單據(jù)都能夠直接轉(zhuǎn)化成數(shù)字資產(chǎn),并通過虛擬貨幣實(shí)現(xiàn)在線支付。在這之中,核心企業(yè)信用N級(jí)傳遞,金融機(jī)構(gòu)在其平臺(tái)上能夠?qū)崿F(xiàn)資金流向的全程監(jiān)管,由此降低銀行借貸,給更多中小企業(yè)進(jìn)行授信,使其融資問題得到及時(shí)解決。一是可以解決供應(yīng)鏈金融問題的現(xiàn)存問題,二是可以有效發(fā)揮區(qū)塊鏈技術(shù)的基本運(yùn)用價(jià)值。

(二)挑戰(zhàn)

現(xiàn)階段區(qū)塊鏈技術(shù)本身還是一個(gè)新興的技術(shù)概念,有關(guān)實(shí)踐和研究都完全處在探索開發(fā)的過程中,因此在實(shí)際應(yīng)用過程中仍舊存在一定不足和短板,面臨著相應(yīng)的技術(shù)挑戰(zhàn)和商業(yè)挑戰(zhàn)。

1.商業(yè)挑戰(zhàn)

為了保證基本成本,只要供應(yīng)鏈金融引入該技術(shù)的成本超過了其帶來的收益,就無法在所有企業(yè)之中進(jìn)行推廣應(yīng)用,因此商業(yè)化挑戰(zhàn)比較大。

2.技術(shù)挑戰(zhàn)

交易數(shù)據(jù)不斷增加會(huì)給系統(tǒng)存儲(chǔ)空間提出更高的要求。一是當(dāng)前該項(xiàng)技術(shù)的應(yīng)用還處在起步階段,行業(yè)信息整體缺乏充分性,無法建立起統(tǒng)一且通用的標(biāo)準(zhǔn);二是區(qū)塊鏈自身的不可篡改性使得一些錯(cuò)誤記錄無法被直接修改;三是要加強(qiáng)監(jiān)管工作,因此監(jiān)管壓力將會(huì)有所增大。該技術(shù)當(dāng)前還未完全普及應(yīng)用,因此對(duì)于整個(gè)金融市場結(jié)構(gòu)以及相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理模式的造成的影響還具有很大不確定性,需要繼續(xù)加大研究力度。

五、結(jié)語

總的來說,將區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)當(dāng)中,可以給供應(yīng)鏈當(dāng)中的各個(gè)企業(yè)信用體系的建立和有關(guān)數(shù)據(jù)信息作用的發(fā)揮帶來一定促進(jìn)作用,并幫助企業(yè)縮小經(jīng)營成本,促進(jìn)資源整合,進(jìn)一步解決中小企業(yè)融資難的問題。因此,為了促使該技術(shù)價(jià)值能夠充分發(fā)揮出來,給中小企業(yè)的發(fā)展提供機(jī)遇和平臺(tái),未來相關(guān)部門還要繼續(xù)加大對(duì)該技術(shù)的研究和實(shí)踐,以促進(jìn)各項(xiàng)金融活動(dòng)的有效開展。