上市公司會計信息失真研究

魏 丹

（西安石油大學(xué) 經(jīng)濟管理學(xué)院，西安 710000）

0 引言

現(xiàn)代社會，信息化不僅給企業(yè)帶來了便捷的“無紙化辦公”，也給企業(yè)帶來了管理手段和方法的提升［1］。在證券市場中，最重要的莫過于會計信息，因為要確保會計信息的質(zhì)量能使資源得到合理有效的配置。所以，在證券市場上要想使提供的會計信息能滿足市場的有效運行，就要對披露的會計信息嚴(yán)格要求，這種要求不單單表現(xiàn)在上市公司所提供的信息的質(zhì)量上，而且還表現(xiàn)在信息的類型上。會計信息最終是要能展示出企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果，要以列報和文字的形式傳遞出經(jīng)濟情況，要揭示出企業(yè)某一時期的經(jīng)濟內(nèi)容。所以，在現(xiàn)代生活中，會計信息又被稱為一種經(jīng)濟類語言，也是國際上通用的商務(wù)用語。但是，從目前我國證券市場中上市公司所提供的會計信息來看，這些信息并沒有真實地反映企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果，形成了嚴(yán)峻的會計信息失真問題。

會計信息失真問題嚴(yán)重影響了市場資源的合理配置，同時影響國家做出宏觀和微觀調(diào)控的決策，嚴(yán)重阻礙了我國經(jīng)濟的發(fā)展。因此，有必要對上市公司會計信息失真問題進(jìn)行探討，找到問題的根源所在并采取針對性的治理措施。本文先從我國上市公司會計信息失真的現(xiàn)狀和原因出發(fā)，分析造成我國上市公司會計信息失真的主要原因，然后針對國內(nèi)發(fā)展現(xiàn)狀提出相應(yīng)的解決對策。

1 上市公司會計信息失真現(xiàn)狀

上市公司出現(xiàn)的財務(wù)丑聞，如果僅僅是暴露出企業(yè)內(nèi)部管理問題，并不會給行業(yè)內(nèi)其他上市公司帶來負(fù)面影響，有關(guān)部門只需要處罰違法公司，督促其依法經(jīng)營和管理即可，但如果丑聞源于行業(yè)特征或制度而導(dǎo)致系統(tǒng)性風(fēng)險，則在一定程度上表明丑聞公司的問題在行業(yè)內(nèi)具有普遍性，行業(yè)就不得不重視［2］。問題主要體現(xiàn)在以下幾個方面。

1.1 違反會計制度規(guī)定，操縱會計信息

上市公司及其負(fù)責(zé)人為達(dá)到偷漏稅、完成上司布置的任務(wù)、展現(xiàn)個人能力等目的，不惜采取轉(zhuǎn)移收入或費用，肆意變動會計報表的合并范圍，人為調(diào)節(jié)利潤，并向各使用者們提供多份不同的財務(wù)報表等違規(guī)手段來操縱會計信息。

1.2 鉆空子式披露會計信息

在特定時間，會計制度的建立與變更可能會落后于現(xiàn)實中會計實務(wù)的處理需求，此時，倘若企業(yè)在處理次業(yè)務(wù)時便可根據(jù)國際上會計制度來進(jìn)行，若無國際會計制度，便根據(jù)國際案例來處理，上述情況皆沒有時，則要根據(jù)會計準(zhǔn)則基本理論來處理。據(jù)此，在我國證券市場中就有部分企業(yè)借著會計準(zhǔn)則的不足來采用非科學(xué)性的方法處理經(jīng)濟業(yè)務(wù)，嚴(yán)重地影響了行業(yè)的信息質(zhì)量。

1.3 會計信息內(nèi)容披露不夠充分

若是單單憑借會計信息的科學(xué)合理化，恐怕不能將信息披露發(fā)揮出它應(yīng)有的作用，因此我們還要注重披露的充分性。研究中國證券市場會計信息披露的充分性，我們可以很容易發(fā)現(xiàn)近年來，雖然在內(nèi)容法規(guī)上在不斷完善，監(jiān)管措施逐漸加強，會計信息披露的充分程度也在逐年改善，但就其現(xiàn)狀而言，改善后的狀況仍然不能令人滿意。

1.4 會計信息披露不及時

對于股票市場中的投資者們來說，上市公司及時披露會計信息是非常重要的，因為多獲得一份信息就能使最終得到的投資回報多一份保障，披露不及時的話，不僅得不到任何幫助，還會給內(nèi)幕交易和操縱市場創(chuàng)造機會，最終致使大量投資者利益受損。因此，確保會計信息披露的及時性是上市公司義不容辭的責(zé)任。

2 上市公司會計信息失真的產(chǎn)生原因

2.1 企業(yè)缺乏會計監(jiān)督意識

在企業(yè)經(jīng)營過程中，一旦企業(yè)管理者的財務(wù)行為與會計相關(guān)法律法規(guī)發(fā)生沖突時，企業(yè)往往不會優(yōu)先法律條文，會故意弱化會計監(jiān)督的職能，實行企業(yè)利益優(yōu)先原則，對信息失真采取睜一只眼閉一只眼的態(tài)度。會計監(jiān)督、金融監(jiān)管、審計監(jiān)督、稅收監(jiān)管等各種經(jīng)濟監(jiān)管的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一，在管理上相對獨立，卻又在職能上有所交叉，做不到有機結(jié)合。它們不能發(fā)揮到作為一個整體該有的有效監(jiān)督作用。

2.2 內(nèi)部審計監(jiān)督薄弱

內(nèi)部審計是由獨立于公司財務(wù)部門的另一領(lǐng)導(dǎo)班子所帶領(lǐng)的團(tuán)隊進(jìn)行的，對公司的經(jīng)營管理和經(jīng)濟效益實施審計監(jiān)督，從而達(dá)到改善運營管理、提高經(jīng)濟效益的目的。內(nèi)部審計本身是要對公司的管理層的經(jīng)營管理做出監(jiān)督，然而我國的內(nèi)部審計實際上是隸屬于管理層，而且公司實行的集體討論決定制更降低了內(nèi)部審計的效率，很難保證審計的獨立性。

2.3 外部監(jiān)督不足導(dǎo)致會計信息失真泛濫

在我國，財政部作為會計工作的主管部門，要負(fù)責(zé)制定會計制度并監(jiān)督實施。只有在有了相應(yīng)制度依據(jù)后，財政部門、審計部門、證券監(jiān)督管理部門才能依照法律法規(guī)履行職責(zé)，對有關(guān)單位的會計資料實施監(jiān)督檢查。若真如此的話，我們的監(jiān)督應(yīng)該是有效的，并要起到阻止會計披露不真實的傳播的作用。然而，事實上是監(jiān)督乏力、監(jiān)管手段缺乏的現(xiàn)象仍然存在。從原則上講，證券監(jiān)督、財政、審計、稅務(wù)等部門要負(fù)責(zé)監(jiān)控會計信息的真實性和可靠性，然而各監(jiān)管部門卻缺乏合作，各自監(jiān)管，沒有掌握聯(lián)合管理，未形成有效的、互補的監(jiān)管機制，造成了我國上市公司會計信息披露問題嚴(yán)重的現(xiàn)狀。

3 上市公司會計信息失真的治理措施

3.1 加強企業(yè)內(nèi)部控制

公司的治理結(jié)構(gòu)反映的是對公司的發(fā)展方向起一定作用的各個參與方之間的聯(lián)系。通常情況下，公司治理結(jié)構(gòu)由三個方面組成，分別是執(zhí)行經(jīng)理層、董事會和所有者。正所謂三角形具有穩(wěn)定性的特點，由這三個相互制衡的利益點所形成的三角形，是公司治理結(jié)構(gòu)的標(biāo)準(zhǔn)模型，能充分地協(xié)調(diào)各股東與公司之間的利益關(guān)系。而公司的章程作為規(guī)定公司活動的基本準(zhǔn)則，對整個公司的正常運作意義重大，這就要求股東們在制定公司的章程時必須考慮的面面俱到，內(nèi)容也要清楚明了，確保公司成立以后能正常運行。

還要健全公司的內(nèi)部控制制度，企業(yè)的內(nèi)部控制質(zhì)量越好，每股收益、每股凈資產(chǎn)和股價的相關(guān)性越高，會計信息價值相關(guān)性越高［3］；而致使投資人與管理層二者所得到的信息不對稱的原因很多，其中最主要的就是企業(yè)所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)呈現(xiàn)的是一種分離的狀態(tài)，同時，這也就導(dǎo)致了會計信息失真現(xiàn)象的出現(xiàn)。由于“一股占主導(dǎo)地位”的現(xiàn)象在我國的上市公司中很是常見，投資者和管理者之間的信息不對稱是也就更加突出，如果遇到某方面的法律法規(guī)漏洞，大股東便會借著自己占股的優(yōu)勢，肆意操縱會計信息，以損害其他小股東和投資者的利益來為自己謀取更大利益。所以，要想保護(hù)各方面利益，讓他們無后顧之憂，必須健全公司的內(nèi)部控制制度。內(nèi)部控制系統(tǒng)包括組織控制系統(tǒng)、記錄控制系統(tǒng)、業(yè)務(wù)過程控制系統(tǒng)、會計人員質(zhì)量控制系統(tǒng)、會計憑證、會計賬簿和報表控制系統(tǒng)。

3.2 創(chuàng)造良好的外部環(huán)境

我們都知道一句老話，“近朱者赤，近墨者黑”。在資本市場中亦是如此，大家都會受到大環(huán)境的影響，倘若整個資本市場都在提供虛假的會計信息，市場秩序一片狼藉，混亂不堪，那么受害者就會越來越多，隨之而來的就很可能是國民經(jīng)濟體系全面崩塌。所以，要想徹底消除虛假的會計信息，首先就得從大環(huán)境出發(fā)，即規(guī)范市場秩序。例如在資本市場建立誠信約束機制，假如有某企業(yè)主體提供了虛假信息，就懲罰使之處處受限，這樣就能使其他企業(yè)望而生畏，不再犯錯。

完善證券交易所監(jiān)管職能，我國上市公司進(jìn)行任何的證券交易都必須在證券交易所進(jìn)行，披露會計信息也不例外，由此可見證券交易所的重要性。雖然目前我國的證券交易有了一系列監(jiān)管的制度，但監(jiān)管情況仍存在一些不足，有很大的改進(jìn)空間。要想使證券交易所的監(jiān)管職能得到充分應(yīng)用，可以通過以下措施：一是擴大證券交易所監(jiān)管范圍。證券交易所現(xiàn)有的監(jiān)管職能主要集中在會員登記審核、會計報表審核、交易席位管理等程序性事務(wù)上。隨著證券市場的快速發(fā)展，證券交易所的監(jiān)管職能應(yīng)向聽證、裁定、上市審查等實質(zhì)性層面拓展。擴大證券交易所的監(jiān)管權(quán)限，不僅可以發(fā)揮其一線監(jiān)管優(yōu)勢，而且還可以提高監(jiān)管的效率，做到在第一時間處理違規(guī)行為，有利于證券市場的健康運行。二是加強證券交易所監(jiān)管隊伍建設(shè)。新時代下的證券市場發(fā)展迅速，而發(fā)展必然伴隨著變化。因此，倘若沒有足夠的人力，就很難對市場做到有效監(jiān)管。在這一點上，隨著我國上市公司數(shù)量的不斷增長，人力不足的問題將會暴露得越來越嚴(yán)重。此外，監(jiān)管人員的素質(zhì)直接決定著監(jiān)管工作的質(zhì)量。證券交易所在加強監(jiān)管隊伍建設(shè)的同時，應(yīng)增加監(jiān)管人員的數(shù)量。另一方面，要引進(jìn)專業(yè)人才，做好人才的培訓(xùn)計劃和繼續(xù)教育。三是要做到實現(xiàn)證券交易所的協(xié)調(diào)監(jiān)管。目前，我國有兩個證券交易所，上海證券交易所和深圳證券交易所。雖然這兩家交易所位于不同區(qū)域，但它們的整體功能定位非常相似，由于政策環(huán)境的不同，兩家交易所之間又存在著明顯的競爭。綜上所述，為了不侵害廣大投資者的利益，也為了我國證券市場的健康成長，這兩大證券交易所應(yīng)實行協(xié)調(diào)監(jiān)管機制。