上市公司關于現(xiàn)金流管理內部控制的研究

葉麗雙 漳州昇興太平洋包裝有限公司

引言

隨著我國市場經(jīng)濟的深入發(fā)展，企業(yè)面臨的競爭壓力逐漸增大，風險也不斷增加。在這一形勢下，加強現(xiàn)金流管理內部控制的重要性日益凸顯，對于上市公司更是如此。因此，科學認清上市公司現(xiàn)金流管理的重要意義，找出當前內部控制在現(xiàn)金流管理中出現(xiàn)的問題，并提出有針對性的建議和措施，成為一個必須面對的重要課題。

一、上市公司現(xiàn)金流管理含義及其重要性

（一）現(xiàn)金流管理含義

資金流動是企業(yè)維持運轉的重要因素之一，特別是對于上市公司來說，現(xiàn)金流管理是否成功決定了其發(fā)展的興衰。即使是規(guī)模龐大、實力雄厚的大型企業(yè)也不能忽視現(xiàn)金流的管理，聯(lián)合航空、巨人集團都是因為在現(xiàn)金流管理方面有紕漏導致資金周轉不靈而被迫關閉，因此加強現(xiàn)金流管理是所有企業(yè)的一堂必修課?，F(xiàn)金流量管理是指把現(xiàn)金作為管理的中心，重點關注企業(yè)現(xiàn)金的流轉，提高現(xiàn)金的使用效率，以更好地完成企業(yè)各類經(jīng)營活動、投資活動，實現(xiàn)進一步發(fā)展。

（二）現(xiàn)金流管理對于上市公司的重要性

1.現(xiàn)金流管理有利于上市公司決策科學化

現(xiàn)金流量能夠直觀地反映出企業(yè)當前的收支狀況，通過現(xiàn)金流量報表，管理者可以及時掌握企業(yè)的現(xiàn)金支付能力以及資金周轉是否健康，在作出重大決策時，能夠借助于現(xiàn)金流具體情況使決策更科學、更合理，為企業(yè)找到正確的發(fā)展方向。

2.現(xiàn)金流管理有利于上市公司生產(chǎn)經(jīng)營活動保持在健康的水平線上

企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動的起點是原料采購，伴隨著現(xiàn)金的流出，終點是貨款收回，伴隨著現(xiàn)金的流入，在整個過程中，現(xiàn)金流的管理貫穿始終。通過對現(xiàn)金流的管理，企業(yè)可以對生產(chǎn)經(jīng)營活動進行監(jiān)督控制，及時進行糾偏糾錯，讓企業(yè)發(fā)展一直保持在健康的水平線上。

3.現(xiàn)金流管理可以使上市公司資金使用效率最大化

在日常經(jīng)營活動中，企業(yè)對現(xiàn)金流管理更為嚴謹，對于現(xiàn)金、應收賬款等情況變動掌握得也更加及時，這有助于企業(yè)收回賬款，減少壞賬率，提高資金的使用效率，滿足各類投融資活動的現(xiàn)金流需要，把現(xiàn)金的流通價值最大化發(fā)揮出來。

4.現(xiàn)金流管理有利于上市公司降低財務風險

現(xiàn)金流量表等財務報表可以反映出當前企業(yè)的現(xiàn)金周轉狀況，管理者能夠意識到潛在的財務風險，及時采取措施加以規(guī)避，防止由于資金不足、周轉不靈導致企業(yè)各類經(jīng)營活動受到不良影響，降低企業(yè)信譽度和市場影響力。

二、內部控制的含義及其在現(xiàn)金流管理中存在的問題

（一）內部控制的含義

內部控制是指企業(yè)為了提高管理效率、實現(xiàn)經(jīng)營目標，對各類資源進行整合配置，在企業(yè)內部實施計劃、制度和方法，以促進企業(yè)長遠發(fā)展的活動。

（二）內部控制的主要內容

根據(jù)財政部發(fā)布的《內部會計控制規(guī)范》，內部控制的基本要素主要包括控制環(huán)境、控制活動、信息與溝通、風險評估以及監(jiān)督與評價五個方面?？刂骗h(huán)境是內部控制體系的基礎，包含管理制度、發(fā)展戰(zhàn)略、企業(yè)文化等對于企業(yè)長遠發(fā)展有指導意義的內容?？刂苹顒邮侵腹芾碚邔崿F(xiàn)經(jīng)營目標的各項業(yè)務，例如籌資業(yè)務、采購業(yè)務、銷售業(yè)務。信息與溝通是企業(yè)內部進行交流、信息傳輸?shù)那篮头绞健ｏL險評估是對企業(yè)經(jīng)營活動中可能遇到的風險進行預測、評估和管理的活動。監(jiān)督評價是對企業(yè)內部控制效果進行檢驗的過程，包括日常監(jiān)督、事后監(jiān)督等。

（三）上市公司內部控制在現(xiàn)金流管理方面存在的問題

企業(yè)的現(xiàn)金流管理主要依靠財務部門來實施，上市公司為了保障現(xiàn)金流管理的高效化，通常會聘請綜合素質高、經(jīng)驗豐富的人員擔任財務領導崗位，在這種現(xiàn)金流管理模式下，權力較為集中，簡化了審批手續(xù)，提高了管理效率。但是，不正確的內部控制措施也會給現(xiàn)金流管理帶來很多負面效應，這些問題必須引起上市公司的足夠重視，從而及早應對，防止對企業(yè)發(fā)展帶來不良影響。

1.上市公司對于內部現(xiàn)金流管理缺少正確的認識

雖然，資金流轉關系著上市公司的生死存亡，但是很多管理者對于現(xiàn)金流管理仍然缺乏正確的認識，更側重于關注企業(yè)利潤盈虧，而對于現(xiàn)金流量表只是一掃而過。這是因為他們習慣性地認為利潤和收入可以全面反映企業(yè)的經(jīng)營狀況，只要利潤可觀，企業(yè)就處于良好的發(fā)展態(tài)勢，理論上這是正確的，但卻不全面，企業(yè)即使能夠獲取很高的利潤，但若現(xiàn)金流管理不善，依然會因為短期內資金周轉不靈而面臨破產(chǎn)倒閉。很多管理人員思想觀念陳舊，片面追求企業(yè)利潤最大化，卻忽視了現(xiàn)金流的管理?，F(xiàn)金流量以收付實現(xiàn)制為計量標準，相對于權責發(fā)生制來說，更能說明當前企業(yè)的現(xiàn)金流轉狀況。而企業(yè)的各項經(jīng)營活動、投融資活動都要以足夠的資金為支撐，所以只有及時準確地掌握企業(yè)現(xiàn)金流動情況，才能做出合理的經(jīng)營決策。如果管理者意識不到現(xiàn)金流管理的重要性，只是根據(jù)利潤情況盲目做出市場決策，一旦由于現(xiàn)金儲備不足而導致項目停滯，發(fā)生虧損，就會對企業(yè)造成重創(chuàng)，阻礙其正常發(fā)展。

2.上市公司缺少有效的內部現(xiàn)金流管理措施

第一，從控制環(huán)境方面來說，很多上市公司并未制定專門的現(xiàn)金流管理制度，只是簡單地將國家出臺的有關法規(guī)照搬照抄，而沒有結合自身實際制定切實可行的管理措施，實際工作中缺乏有效指導。同時，公司內部也很少對現(xiàn)金流相關法規(guī)制度進行宣傳，相應的培訓工作也很少開展，即使是財務部門工作人員對現(xiàn)金流管理內部控制法律知識和業(yè)務知識也了解不多。

第二，從控制活動這一要素上來說，由于企業(yè)對現(xiàn)金流管理不夠重視，在現(xiàn)金流入，現(xiàn)金流出等關鍵節(jié)點上的控制不夠嚴謹。一是只關注現(xiàn)金的審批程序和庫存現(xiàn)金的管理，而缺少對現(xiàn)金流轉全過程的跟蹤監(jiān)控；二是對于現(xiàn)金流業(yè)務的財務人員配置較少，一些企業(yè)的記賬和審批崗位由同一人擔任，違反了財務原則；三是預算與實際支出出入較大，增加了資金周轉風險。

第三，缺乏現(xiàn)金流管理風險評估體系。很多上市公司的風險評估職能由財務部門負責，而對現(xiàn)金流轉的風險預估和評價需要較高的業(yè)務能力和豐富的財務經(jīng)驗，只有少部分財務人員能夠做出準確的判斷，其余人員只是根據(jù)有限的經(jīng)驗進行預估，難以進行定量和定性分析，這樣一來，現(xiàn)金流轉其中存在的風險并不能得到有效評估，管理者也無法從中獲取決策支撐點。

第四，信息交流渠道不夠暢通。上市公司的資金審批程序通常為逐級上報、層層審批，雖然權力集中能夠在現(xiàn)金流管理上保持統(tǒng)一的步伐，但同時也會帶來信息壁壘，如果其中某個環(huán)節(jié)出現(xiàn)問題，將會影響資金審批，降低資金使用效率。

第五，內部審計沒有發(fā)揮最大作用。內部審計和會計師事務所進行的審計工作都能夠對企業(yè)起到監(jiān)督檢查的作用，其中內部審計更為關鍵，內部審計能夠更早發(fā)現(xiàn)問題，進行糾錯，避免出現(xiàn)更大損失。而在很多上市公司中，由于審計人員的業(yè)務能力不到位，同時容易受到周圍因素影響，審計效果往往不夠理想，內部審計的作用很難得到切實發(fā)揮，內部審計體系有待進一步完善。

三、完善上市公司現(xiàn)金流管理內部控制的措施

（一）增強企業(yè)對現(xiàn)金流管理內部控制的意識

在企業(yè)經(jīng)營活動中，現(xiàn)金流決定了企業(yè)的周轉能力和償債能力，充足的現(xiàn)金流能夠為企業(yè)帶來更多的選擇方向，在市場上的競爭力更強。強大的現(xiàn)金周轉能力是一個成熟企業(yè)的重要標志，企業(yè)的現(xiàn)金流轉越快，其投資能力就越強，經(jīng)營風險越低，也就能夠獲得更多合作伙伴的認可，未來發(fā)展前景更廣闊。因此，上市公司作為規(guī)模較大、發(fā)展較為成熟的企業(yè)，保持健康合理的現(xiàn)金流量是需要其時刻堅持做好的一項工作。企業(yè)應給予現(xiàn)金流管理內部控制足夠的重視，將其作為日常重點工作的一部分，把這種理念融入企業(yè)運營和管理之中，使企業(yè)上下都能意識到現(xiàn)金流管理的重要性。

（二）建立完善的現(xiàn)金流管理內部控制體系

一是要認真研究有關于現(xiàn)金流管理的法律法規(guī)，并結合自身發(fā)展，制定一套科學合理的企業(yè)內部現(xiàn)金流管理制度。二是要對生產(chǎn)經(jīng)營活動的全過程加強控制，增加人員配置，提高現(xiàn)金流審批的嚴謹性，同時做好預算工作，避免預算與實際支出偏差較大所帶來的風險。三是要完善現(xiàn)金流管理風險評估體系，加強風險評估制度的建設，并對相關工作人員進行培訓，保證風險評估質量。四是暢通信息交流渠道，充分借助互聯(lián)網(wǎng)技術，在內部建立信息傳輸平臺，提高信息傳輸效率。五是積極發(fā)揮內部審計職能，要注重審計人才的培養(yǎng)，同時加強責任管理，提高審計結果的真實性。

結語

隨著社會經(jīng)濟高速發(fā)展，企業(yè)之間的競爭也越來越激烈，在經(jīng)營風險不斷加大的形勢下，提高現(xiàn)金使用效率、增加現(xiàn)金儲備成為企業(yè)的一項重點工作。對于上市公司來說，加強現(xiàn)金流內部控制首先要提高對現(xiàn)金流管理的重視程度，其次要建立起完善的現(xiàn)金流管理內部控制體系，加快現(xiàn)金流動，提高企業(yè)抵御風險的能力，為企業(yè)的經(jīng)營活動和投融資活動打下堅實基礎。