浙江黎明(603048) 申購代碼732048 申購日期11.4

發(fā)行概覽：公司擬向社會公眾公開發(fā)行不超過3672萬股人民幣普通股（A股），本次募集資金在扣除發(fā)行費用后將按照重要性順序投入以下四個項目：年產2730萬件精密沖裁件建設項目、發(fā)動機缸內制動裝置研發(fā)及生產項目、智能工廠改造及信息系統(tǒng)升級建設項目、補充營運資金。

基本面介紹：發(fā)行人主要從事汽車零部件的研發(fā)、生產、銷售。發(fā)行人產品種類眾多，根據生產工藝的不同，可分為精鍛件（包括氣門橋、氣門彈簧上座、搖臂球頭/球窩、火花塞噴油器隔套等）、裝配件（包括活塞冷卻噴嘴等）和沖壓件（包括氣門鎖片、曲軸傳感器信號盤、碗形塞、氣門彈簧下座等）等。發(fā)行人的產品目前主要應用于汽車發(fā)動機和變速箱等。

核心競爭力：發(fā)行人多年來一直秉承“以質量求生存，以技術求發(fā)展”的生產理念，以“質量零缺陷，客戶零抱怨”為目標，不斷追求產品的高品質。發(fā)行人設立了質保部，下設品質保證科、檢驗科和實驗室，實驗室包含精密測量、理化分析、計量檢定、性能和耐久試驗等分室。實驗室已取得三大量具計量考核證書，可對公司新品、新項目從結構、性能、成型方面進行技術反饋與支持。同時可以對內部三大量具、衡器、自制工裝檢具等進行計量檢定，以達到對發(fā)行人質量檢測器具的精度控制，實現(xiàn)產品質量的自工序完結。同時發(fā)行人制定了一系列完備的質量控制制度，形成有效的質量管理體系，結合公司各項目控制計劃及風險評估，從供應商質量管理、進料檢驗、生產過程控制、成品檢驗、客戶端質量跟蹤等方面進行全面的質量控制。

模具的質量對汽車零部件乃至整車質量的影響非常大，強大的模具設計制造能力有助于樹立汽車零部件企業(yè)的競爭優(yōu)勢。發(fā)行人高水平的模具自主開發(fā)設計與制造能力極大地提升了公司的產品質量和生產效率，能夠滿足客戶對產品多樣化的需求。同時，完備的理化分析、精密測量、耐久檢驗等實驗室配備，也為發(fā)行人產品研發(fā)的實驗需求提供了基礎保障。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目為年產2730萬件精密沖裁件建設項目、發(fā)動機缸內制動裝置研發(fā)及生產項目、智能工廠改造及信息系統(tǒng)升級建設項目以及補充營運資金。上述項目的順利實施將擴大公司的生產規(guī)模、提升公司的研發(fā)能力、豐富公司的產品種類、滿足客戶的多樣化需求，有利于提升公司的核心競爭力和可持續(xù)發(fā)展。

風險因素：宏觀經濟及行業(yè)波動風險、產業(yè)結構變化的風險、實際控制人控制風險、產品價格下降風險、新產品開發(fā)風險、財務方面的風險、高新技術企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策變化的風險、凈資產收益率下降的風險、募集資金投資項目風險、報告期存在為全體員工足額繳納社保保險和住房公積金的風險。

（數據截至10月29日）