外資進(jìn)入、企業(yè)家精神與區(qū)域創(chuàng)新效率

江春 馮阿美

摘 要：基于企業(yè)家精神視角，本文以2006～2017年我國(guó)30個(gè)省為樣本，并利用面板Tobit、空間杜賓及面板門(mén)檻模型，從區(qū)域?qū)用鎸?shí)證檢驗(yàn)了企業(yè)家精神在外資進(jìn)入影響區(qū)域創(chuàng)新效率中的重要作用。結(jié)果發(fā)現(xiàn)：各省的創(chuàng)新效率存在顯著的正向空間相關(guān)關(guān)系且呈現(xiàn)出空間集聚分布狀態(tài);外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的作用受該地區(qū)企業(yè)家精神強(qiáng)弱的影響且企業(yè)家精神在外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率提升的作用中存在門(mén)檻效應(yīng);我國(guó)東、中、西三個(gè)地區(qū)存在顯著區(qū)域異質(zhì)性。研究表明，我國(guó)在逐步放開(kāi)外資進(jìn)入、推進(jìn)“大眾創(chuàng)業(yè)，萬(wàn)眾創(chuàng)新”和經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的過(guò)程中，也需大力培育區(qū)域企業(yè)家精神（特別是對(duì)中、西部企業(yè)家精神較弱的地區(qū)），并不斷壯大具有創(chuàng)新精神與風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力的優(yōu)秀企業(yè)家群體。

關(guān)鍵詞：外資進(jìn)入;企業(yè)家精神;區(qū)域創(chuàng)新效率;空間杜賓模型;面板門(mén)檻模型

中圖分類(lèi)號(hào)：F273.1文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A文章編號(hào)：1003 5192（2021）04-0009-08doi：10.11847/fj.40.4.9

Abstract：In this paper， we use a balanced panel dataset consisting of Chinas 30 provinces in 2006～2017， and adopt the Panel Tobit Model， the Spatial Durbin Model and the Panel Threshold Model， to empirically explore the critical role entrepreneurship plays in the relationship between FDI and the improvement of regional innovation efficiency in China. We find that： the regional innovation efficiency of each province shows significant positive spatial correlation and exists a strong spatial agglomeration distribution; the effect of FDI on regional innovation efficiency depends on the level of regional entrepreneurship and it has a threshold effect between FDI and the improvement of regional innovation efficiency; there exists significant heterogeneity among the eastern， central and western regions in China. The empirical results suggest that China needs to foster a strong regional entrepreneur group with great innovation and risk bearing ability（especially in middle and western regions where entrepreneurship is relatively weaker） in the process of opening up foreign investment and promoting high quality economic development.

Key words：FDI; entrepreneurship; regional innovation efficiency; spatial durbin model; panel threshold model

1 引言

中國(guó)自2001年加入WTO以來(lái)，國(guó)家發(fā)改委和商務(wù)部出臺(tái)并不斷修訂《外商投資產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄》以大力引進(jìn)外資。隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)步入新常態(tài)，國(guó)務(wù)院也陸續(xù)發(fā)布了一系列利用外資的積極政策，為中國(guó)進(jìn)一步提高對(duì)外開(kāi)放水平提供政策支持。截止2019年底，中國(guó)累計(jì)設(shè)立外商投資企業(yè)突破100萬(wàn)家，累計(jì)實(shí)際使用外資金額達(dá)2.29萬(wàn)億美元，外資規(guī)模繼美國(guó)之后位居全球第2位。與此同時(shí)，中國(guó)改革開(kāi)放以來(lái)，一批優(yōu)秀企業(yè)家在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中不斷地迅速成長(zhǎng)，陸續(xù)建立了許多具有核心競(jìng)爭(zhēng)力的企業(yè)（特別是民營(yíng)企業(yè)），其在積累社會(huì)財(cái)富、創(chuàng)造就業(yè)崗位、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展和增強(qiáng)綜合國(guó)力等方面都做出了杰出的貢獻(xiàn)。黨的十八屆五中全會(huì)正式提出，要激發(fā)企業(yè)家精神，依法保護(hù)企業(yè)家財(cái)產(chǎn)權(quán)和創(chuàng)新收益。2016年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議上，習(xí)近平總書(shū)記強(qiáng)調(diào)，要著力營(yíng)造法治、透明、公平的體制政策環(huán)境和社會(huì)輿論環(huán)境，保護(hù)企業(yè)家精神，支持企業(yè)家專(zhuān)心創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)。因此，營(yíng)造企業(yè)家健康成長(zhǎng)環(huán)境，弘揚(yáng)優(yōu)秀企業(yè)家精神，更好發(fā)揮企業(yè)家作用，對(duì)深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、打通國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)和實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)可持續(xù)健康發(fā)展具有重要意義。

黨的十九大報(bào)告指出，創(chuàng)新是引領(lǐng)發(fā)展的第一動(dòng)力，是建設(shè)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系的戰(zhàn)略支撐。目前中國(guó)經(jīng)濟(jì)正由高速增長(zhǎng)向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)軌，迫切需要從要素驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)向創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。那么，在我國(guó)實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略和加快建設(shè)創(chuàng)新型國(guó)家的進(jìn)程中，如何才能合理配置創(chuàng)新要素并進(jìn)行創(chuàng)新生產(chǎn)，最終提高創(chuàng)新績(jī)效？規(guī)模如此巨大的外資進(jìn)入會(huì)對(duì)區(qū)域企業(yè)的創(chuàng)新行為產(chǎn)生怎樣的影響？外資進(jìn)入與企業(yè)家精神及其交互作用是否驅(qū)動(dòng)了中國(guó)的區(qū)域創(chuàng)新效率？這顯然是值得研究的重大議題。因此，在目前我國(guó)大力放開(kāi)外資準(zhǔn)入與弘揚(yáng)企業(yè)家精神的新時(shí)代背景下，深入探究外資進(jìn)入與企業(yè)家精神對(duì)我國(guó)區(qū)域創(chuàng)新效率的影響及其作用機(jī)制，以及開(kāi)放背景下我國(guó)的金融體制如何更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)并支持“大眾創(chuàng)新、萬(wàn)眾創(chuàng)業(yè)”具有重大的現(xiàn)實(shí)意義。

現(xiàn)有文獻(xiàn)主要從空間關(guān)聯(lián)、金融發(fā)展、國(guó)際技術(shù)溢出、政府支持、人力資本及互聯(lián)網(wǎng)溢出等視角研究區(qū)域創(chuàng)新效率的提升問(wèn)題[1～5]。然而從國(guó)內(nèi)相關(guān)研究來(lái)看，在外資進(jìn)入到底是促進(jìn)還是抑制中國(guó)的創(chuàng)新（包括區(qū)域創(chuàng)新）這一問(wèn)題上存在較大爭(zhēng)議。一派觀點(diǎn)認(rèn)為外資進(jìn)入抑制了本土創(chuàng)新[6～8]，另一派觀點(diǎn)則認(rèn)為外資進(jìn)入促進(jìn)了本土創(chuàng)新[9～11]。諸竹君等[12]則認(rèn)為中國(guó)式創(chuàng)新存在數(shù)量快速增長(zhǎng)和“低質(zhì)低效”并存的現(xiàn)實(shí)困境。我們也發(fā)現(xiàn)，利用宏觀與微觀數(shù)據(jù)進(jìn)行研究所得的結(jié)論往往不同，并且識(shí)別策略和計(jì)量方法的不同也會(huì)顯著影響實(shí)證研究的結(jié)果。

相較于以往的研究，本文可能存在以下幾個(gè)方面的創(chuàng)新：（1）研究視角上的創(chuàng)新：目前有關(guān)外資進(jìn)入與企業(yè)家精神影響區(qū)域創(chuàng)新的研究較少，本文從驅(qū)動(dòng)中國(guó)區(qū)域創(chuàng)新轉(zhuǎn)型升級(jí)出發(fā)，首次通過(guò)將企業(yè)家精神納入外資進(jìn)入與區(qū)域創(chuàng)新效率研究的統(tǒng)一框架，從區(qū)域企業(yè)家精神的視角來(lái)探討外資進(jìn)入影響區(qū)域創(chuàng)新的潛在前提條件以及如何通過(guò)外資的引進(jìn)實(shí)現(xiàn)中國(guó)創(chuàng)新強(qiáng)國(guó)的戰(zhàn)略及經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。（2）研究數(shù)據(jù)上的創(chuàng)新：既往研究以跨國(guó)面板數(shù)據(jù)為主，較少?gòu)膮^(qū)域?qū)用嫜芯科鋵?duì)創(chuàng)新效率的影響，本文則利用我國(guó)省際層面的數(shù)據(jù)，有針對(duì)性地探究外資進(jìn)入與企業(yè)家精神及其交互作用對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的空間溢出效應(yīng)、潛在的影響機(jī)制及區(qū)域異質(zhì)性，有利于相關(guān)政策制定者因地制宜制定促進(jìn)我國(guó)區(qū)域創(chuàng)新效率提升的有關(guān)政策。（3）研究方法上的創(chuàng)新：既往研究較少?gòu)目臻g計(jì)量層面深入探討三者間的空間溢出效應(yīng)，本文利用較為前沿的空間杜賓模型，系統(tǒng)研究了外資進(jìn)入、企業(yè)家精神及其交互作用對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率產(chǎn)生的空間外溢效應(yīng)，同時(shí)，本文利用面板門(mén)檻模型深入分析了企業(yè)家精神在外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率提升的作用中存在的非線性門(mén)檻效應(yīng)。

2 理論基礎(chǔ)與研究假設(shè)

2.1 區(qū)域創(chuàng)新效率的空間溢出機(jī)制

空間相關(guān)的一個(gè)重要來(lái)源為經(jīng)濟(jì)要素的流動(dòng)[13]。與傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)要素相似，創(chuàng)新要素（R&D人員與R&D資本等）也具有稀缺性和追逐自身價(jià)值最大化的特征，創(chuàng)新要素的動(dòng)態(tài)流動(dòng)也會(huì)產(chǎn)生地理空間上的聯(lián)結(jié)，這種空間上的關(guān)聯(lián)有助于促進(jìn)知識(shí)的溢出，進(jìn)而擴(kuò)大了區(qū)域創(chuàng)新生產(chǎn)的要素規(guī)模，并改善要素配置效率，最終對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率產(chǎn)生影響[4]。

具體來(lái)說(shuō)，首先，對(duì)于R&D人員，區(qū)域間要素稟賦和配置效率存在差異，理性的R&D人員為了追求自身利益最大化會(huì)選擇去未來(lái)發(fā)展更好、科研環(huán)境更好并且福利待遇更優(yōu)越的區(qū)域。其次，對(duì)于R&D資本來(lái)說(shuō)，由于R&D資本本身追逐資本收益最大化，其會(huì)選擇那些創(chuàng)新收益更高而風(fēng)險(xiǎn)越低的區(qū)域。R&D人員與資本等創(chuàng)新要素投入在不同區(qū)域間動(dòng)態(tài)流動(dòng)，創(chuàng)新投入本身也包含大量的知識(shí)信息，區(qū)域間知識(shí)的溢出效應(yīng)及創(chuàng)新要素流動(dòng)產(chǎn)生的規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，最終都會(huì)對(duì)區(qū)域創(chuàng)新產(chǎn)出及創(chuàng)新效率產(chǎn)生促進(jìn)作用?；谝陨蟿?chuàng)新要素的空間關(guān)聯(lián)機(jī)制，本文提出研究假設(shè)1：假設(shè)1 各省的創(chuàng)新效率可能存在空間相關(guān)關(guān)系，并呈現(xiàn)出空間集聚分布狀態(tài)。

2.2 外資進(jìn)入與企業(yè)家精神交互作用機(jī)制

自薩伊以來(lái)，企業(yè)家精神普遍被經(jīng)濟(jì)學(xué)家視作一種非常重要的生產(chǎn)要素[14，15]。然而，企業(yè)家精神的理論內(nèi)涵尚未形成統(tǒng)一的定義，目前學(xué)術(shù)界對(duì)企業(yè)家精神的定義可劃分為三個(gè)相互聯(lián)系但又各有側(cè)重的流派：以熊彼特[16]為代表的德國(guó)學(xué)派強(qiáng)調(diào)企業(yè)家的創(chuàng)新精神;以奈特[17]和舒爾茨[14]為代表的新古典學(xué)派注重企業(yè)家應(yīng)對(duì)不確定性并承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力以及冒險(xiǎn)精神;以米塞斯[18]和柯茲納[19]為代表的奧地利學(xué)派則認(rèn)為企業(yè)家是對(duì)市場(chǎng)具有深刻洞察力或警覺(jué)，能充分利用市場(chǎng)中的分散知識(shí)及信息并能迅速發(fā)現(xiàn)對(duì)買(mǎi)賣(mài)雙方都有利的市場(chǎng)機(jī)會(huì)，并作為中間人促使這種機(jī)會(huì)實(shí)現(xiàn)的人，奧地利學(xué)派將時(shí)刻尋找市場(chǎng)機(jī)會(huì)的特性視為企業(yè)家精神，而將充分利用市場(chǎng)信息的能力視為企業(yè)家才能。

創(chuàng)新則是一項(xiàng)較長(zhǎng)期的投資項(xiàng)目，需要大量的R&D人力與R&D資本等創(chuàng)新投入。成功的創(chuàng)新更需要足夠的創(chuàng)新能力與充分的金融支持。實(shí)際上，外資進(jìn)入可能通過(guò)多種途徑影響區(qū)域的創(chuàng)新效率：一方面，外資進(jìn)入?yún)^(qū)域市場(chǎng)會(huì)在區(qū)域企業(yè)中產(chǎn)生“示范效應(yīng)”[20]并緩解區(qū)域企業(yè)面臨的融資約束，隨著區(qū)域企業(yè)實(shí)施吸引人才的政策，在外資企業(yè)受過(guò)良好技能訓(xùn)練的R&D人員會(huì)流向區(qū)域企業(yè)，這將有助區(qū)域創(chuàng)新效率的提升;但另一方面，外資進(jìn)入帶來(lái)殘酷市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)會(huì)導(dǎo)致區(qū)域企業(yè)縮減市場(chǎng)份額甚至退出市場(chǎng)[7]，“競(jìng)爭(zhēng)效應(yīng)”將會(huì)給區(qū)域企業(yè)的創(chuàng)新帶來(lái)巨大挑戰(zhàn)，同時(shí)，由于研發(fā)投資周期長(zhǎng)且具有不確定性和投資失敗的風(fēng)險(xiǎn)[21]，區(qū)域企業(yè)可能會(huì)選擇與外資企業(yè)建立合資企業(yè)來(lái)獲取先進(jìn)技術(shù)，由此放棄了區(qū)域企業(yè)的自主創(chuàng)新，因此，外資進(jìn)入還會(huì)通過(guò)“替代效應(yīng)”降低本土企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新。那么外資進(jìn)入引起的“示范效應(yīng)”、“競(jìng)爭(zhēng)效應(yīng)”與“替代效應(yīng)”對(duì)區(qū)域創(chuàng)新的總效應(yīng)是不確定的。

既有文獻(xiàn)大多關(guān)注外資進(jìn)入與企業(yè)家精神對(duì)區(qū)域創(chuàng)新的線性溢出效應(yīng)，而忽視其可能存在的非線性關(guān)系。當(dāng)區(qū)域內(nèi)的企業(yè)家精神較弱時(shí)，區(qū)域企業(yè)可能無(wú)法合理配置外資進(jìn)入帶來(lái)的外資資本及其他資源（組織、管理、研發(fā)、生產(chǎn)與營(yíng)銷(xiāo)等），面對(duì)高額的外資成本，區(qū)域企業(yè)研發(fā)與創(chuàng)新的融資約束可能不僅不會(huì)緩解，還可能在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中失去競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)并最終退出市場(chǎng);在外資進(jìn)入的進(jìn)程中，只有當(dāng)區(qū)域內(nèi)的企業(yè)家精神達(dá)到一定的門(mén)檻水平后，善于發(fā)現(xiàn)并利用市場(chǎng)機(jī)會(huì)以及具有應(yīng)對(duì)不確定性及風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力的優(yōu)秀企業(yè)家群體才能根據(jù)其對(duì)市場(chǎng)的深刻洞察力或警覺(jué)，合理地配置資源（包括外資資本）并提升企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力與創(chuàng)新能力，同時(shí)充分利用對(duì)企業(yè)創(chuàng)新有利的外資流入，并規(guī)避對(duì)企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)生不利影響的外資流入，這時(shí)外資進(jìn)入的負(fù)面效應(yīng)才有可能減弱或消失?；趯?duì)外資進(jìn)入與企業(yè)家精神及其交互機(jī)制的分析，本文提出研究假設(shè)2：

假設(shè)2 外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的提升存在不確定性，外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的作用受該地區(qū)企業(yè)家精神強(qiáng)弱的影響且企業(yè)家精神在外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率提升的作用中存在門(mén)檻效應(yīng)。

2.3 異質(zhì)性傳導(dǎo)機(jī)制

改革開(kāi)放初期，東部地區(qū)率先引進(jìn)外資，外資進(jìn)入帶來(lái)的創(chuàng)新資源逐漸集中于沿海等東部地區(qū)。改革開(kāi)放40多年來(lái)，東部地區(qū)的企業(yè)家精神也顯著強(qiáng)于經(jīng)濟(jì)較為落后的中、西部地區(qū)，地區(qū)間外資進(jìn)入與企業(yè)家精神的顯著差異可能會(huì)導(dǎo)致二者在區(qū)域創(chuàng)新系統(tǒng)中的溢出效應(yīng)存在異質(zhì)性。同時(shí)，東、中、西三個(gè)地區(qū)的資源稟賦、經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、城市化水平和制度質(zhì)量等各不相同，也會(huì)導(dǎo)致各地區(qū)對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)、創(chuàng)新投入、資源配置、創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)偏好和科技政策扶持等方面存在較大的差異，這也會(huì)影響到外資進(jìn)入與企業(yè)家精神在區(qū)域創(chuàng)新系統(tǒng)中的創(chuàng)新溢出，以上都意味著區(qū)域創(chuàng)新主體的創(chuàng)新行為和創(chuàng)新效率可能會(huì)存在顯著差異，進(jìn)而出現(xiàn)較明顯的區(qū)域異質(zhì)性?；诖?，本文提出研究假設(shè)3：

假設(shè)3 外資進(jìn)入與企業(yè)家精神對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的影響可能會(huì)由于區(qū)域的不同而表現(xiàn)出一定的異質(zhì)性特征。

3 研究設(shè)計(jì)

3.1 樣本選擇與數(shù)據(jù)來(lái)源

本文的研究對(duì)象為中國(guó)大陸30個(gè)省際行政區(qū)域（港澳臺(tái)與西藏自治區(qū)的數(shù)據(jù)缺失嚴(yán)重，因而被剔除研究樣本），時(shí)間跨度為2006～2017年，主要數(shù)據(jù)來(lái)自于國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》的各省年度數(shù)據(jù)庫(kù)，區(qū)域創(chuàng)新的投入、產(chǎn)出數(shù)據(jù)主要來(lái)自于《中國(guó)科技統(tǒng)計(jì)年鑒》和《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》，就業(yè)相關(guān)數(shù)據(jù)來(lái)自于《中國(guó)勞動(dòng)統(tǒng)計(jì)年鑒》，金融原始數(shù)據(jù)來(lái)自于《中國(guó)金融統(tǒng)計(jì)年鑒》和《Wind資訊數(shù)據(jù)庫(kù)》，部分缺失數(shù)據(jù)通過(guò)查閱各省（市）每年的統(tǒng)計(jì)年鑒獲得。

3.2 變量說(shuō)明

因變量：區(qū)域創(chuàng)新效率（te）。區(qū)域創(chuàng)新效率的測(cè)算方法主要包括參數(shù)方法（隨機(jī)前沿分析，SFA）和非參數(shù)方法（數(shù)據(jù)包絡(luò)分析，DEA）。本文首先使用SFA方法測(cè)算各省的創(chuàng)新效率，并同時(shí)利用DEA方法對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。在利用SFA方法測(cè)算各省的區(qū)域創(chuàng)新效率時(shí)，本文借鑒韓先鋒等[5]的做法，首先選取研發(fā)人員全時(shí)當(dāng)量作為R&D的人力投入指標(biāo)，選取R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部支出額作為R&D的資本投入指標(biāo)。以上人力與資本兩類(lèi)要素構(gòu)成了創(chuàng)新的投入。同時(shí)，本文選取各省的專(zhuān)利申請(qǐng)授權(quán)量作為各省創(chuàng)新產(chǎn)出的衡量指標(biāo)，專(zhuān)利申請(qǐng)授權(quán)量比專(zhuān)利申請(qǐng)受理量能更好地代表區(qū)域企業(yè)創(chuàng)新成功的實(shí)際水平。對(duì)于SFA的基本模型選擇，這里采用廣義似然率技術(shù)檢驗(yàn)?zāi)Ｐ偷倪m宜性，結(jié)果發(fā)現(xiàn)超越對(duì)數(shù)型隨機(jī)前沿技術(shù)更適合區(qū)域創(chuàng)新效率的測(cè)算。利用該方法計(jì)算的區(qū)域創(chuàng)新效率均值排名較前的省份為浙江、廣東和江蘇等地區(qū)，而陜西、甘肅、內(nèi)蒙古和青海等地區(qū)的創(chuàng)新效率均值尚不足0.2，這些地區(qū)均處于我國(guó)的中、西部地區(qū)。

自變量：外資進(jìn)入（fdi）?？紤]到我國(guó)省際層面數(shù)據(jù)的可得性與連續(xù)性，本文從實(shí)際資本流動(dòng)的角度并借鑒陳逢文等[22]的研究，利用各省實(shí)際利用外商投資總額與GDP的比值來(lái)代表各省實(shí)際外資進(jìn)入的相對(duì)規(guī)模。

調(diào)節(jié)變量：企業(yè)家精神（pen）。目前，學(xué)術(shù)界對(duì)企業(yè)家精神內(nèi)涵的解讀主要從創(chuàng)業(yè)與創(chuàng)新精神展開(kāi)，常見(jiàn)的代理指標(biāo)有自我雇傭率、所有權(quán)比率、企業(yè)進(jìn)入（退出）比率、新企業(yè)進(jìn)入密度、每萬(wàn)人獲得專(zhuān)利局授予的專(zhuān)利數(shù)量、全球創(chuàng)新指數(shù)（GII）和全球創(chuàng)業(yè)觀察（GEM）中國(guó)家層面的全面企業(yè)家活動(dòng)指數(shù)（TEA）等。由于企業(yè)家精神的內(nèi)涵十分廣泛，到目前為止還沒(méi)有一個(gè)公認(rèn)的評(píng)價(jià)企業(yè)家精神的指標(biāo)體系，同時(shí)，利用單一指標(biāo)往往難以反映企業(yè)家精神的豐富內(nèi)涵。因此，本文在Mthanti和Ojah[23]的研究基礎(chǔ)上，基于主成分分析法構(gòu)建了2006～2017年我國(guó)各省的企業(yè)家精神綜合指數(shù)。本文主要從創(chuàng)新、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)和積極性三大方面來(lái)界定企業(yè)家精神的主要內(nèi)涵，由于《中國(guó)科技統(tǒng)計(jì)年鑒》中未給出各省的科技期刊發(fā)表數(shù)量以及專(zhuān)利許可費(fèi)用支出的詳細(xì)數(shù)據(jù)，本文使用研發(fā)支出和專(zhuān)利來(lái)測(cè)度企業(yè)家精神的“創(chuàng)新”方面，使用FDI、出口和互聯(lián)網(wǎng)用戶數(shù)量來(lái)測(cè)度企業(yè)家精神的“風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)”方面，最后用非農(nóng)業(yè)增加值、投資及儲(chǔ)蓄來(lái)測(cè)度企業(yè)家精神的“積極性”方面。PCA方法計(jì)算出的各省企業(yè)家精神綜合指數(shù)存在負(fù)值，本文對(duì)所有指數(shù)也進(jìn)行了平移的標(biāo)準(zhǔn)化處理。根據(jù)該方法計(jì)算的企業(yè)家精神年度均值排名較前的幾個(gè)省份分別是北京、上海和廣東等地區(qū)，這些省份基本位于對(duì)外開(kāi)放較早的東部地區(qū)，而區(qū)域企業(yè)家精神較弱的幾個(gè)省份分別為青海、寧夏和新疆等地區(qū)，其基本位于經(jīng)濟(jì)發(fā)展落后的西部地區(qū)。同時(shí)，在穩(wěn)健性檢驗(yàn)中，我們使用個(gè)體和私營(yíng)企業(yè)所雇傭的工人數(shù)占總就業(yè)人口的比率（簡(jiǎn)稱(chēng)私人企業(yè)比率，記為“en”）作為衡量企業(yè)家精神的替代指標(biāo)。

控制變量。為了緩解因遺漏變量導(dǎo)致的內(nèi)生性問(wèn)題，參考韓先鋒等[5]，本文在模型中納入了以下控制變量：（1）城市化水平（ur），以年末非農(nóng)人口與總?cè)丝诘谋戎祦?lái)表示;（2）政府干預(yù)（gov），以財(cái)政支出占GDP的比重來(lái)表示;（3）貿(mào)易開(kāi)放度（to），以人民幣表示的進(jìn)出口總額與GDP的比值來(lái)衡量;（4）知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)（ipr）：以技術(shù)市場(chǎng)交易額與GDP的比值來(lái)表示;（5）研發(fā)投入強(qiáng)度（rd），以研發(fā)經(jīng)費(fèi)投入占GDP的比重來(lái)衡量。

4 實(shí)證結(jié)果及分析

4.1 基準(zhǔn)模型、空間計(jì)量模型與面板門(mén)檻模型的檢驗(yàn)與估計(jì)結(jié)果

4.1.1 基于面板Tobit模型的基準(zhǔn)估計(jì)結(jié)果

表1展示了個(gè)體固定效應(yīng)和面板Tobit模型的基準(zhǔn)估計(jì)結(jié)果。其中第（1）和第（2）列為未加入外資進(jìn)入與企業(yè)家精神交互項(xiàng)的估計(jì)結(jié)果，第（3）和第（4）列則基于兩種模型分別加入交互項(xiàng)進(jìn)行參數(shù)估計(jì)。由表1可知，個(gè)體固定效應(yīng)和面板Tobit模型的參數(shù)估計(jì)系數(shù)符號(hào)基本一致，且面板Tobit模型的估計(jì)效果優(yōu)于個(gè)體固定效應(yīng)模型;無(wú)論是否加入交互項(xiàng)，外資進(jìn)入的系數(shù)都顯著為負(fù)，企業(yè)家精神的系數(shù)顯著為正，意味著我國(guó)現(xiàn)階段的外資進(jìn)入程度并不利于區(qū)域創(chuàng)新效率的提升，而一省的企業(yè)家精神越強(qiáng)，越有利于該省創(chuàng)新效率的提升;加入交互項(xiàng)后，交互項(xiàng)的系數(shù)顯著為正，意味著外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的作用受該地區(qū)企業(yè)家精神強(qiáng)弱的影響，如果一省的企業(yè)家精神越弱，則外資進(jìn)入對(duì)該省創(chuàng)新效率的負(fù)面沖擊越大，反之，該省的企業(yè)家精神越強(qiáng)，則其更能降低外資進(jìn)入對(duì)該省創(chuàng)新效率的負(fù)面沖擊。因此，研究假設(shè)2得到了數(shù)據(jù)支持。

對(duì)于以上實(shí)證結(jié)果的可能解釋是：一直以來(lái)，中國(guó)都存在“對(duì)外開(kāi)放過(guò)度，對(duì)內(nèi)開(kāi)放嚴(yán)重不足”的現(xiàn)象，中國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)過(guò)于依賴(lài)外資，而我國(guó)利用外資的綜合效率（包括創(chuàng)新效率）其實(shí)并不高。同時(shí)，外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新可能不利，背后的原因可能也由于區(qū)域企業(yè)家精神欠缺。

4.2 穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為了驗(yàn)證本文的一系列結(jié)論是否可靠，本文從以下幾個(gè)方面進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)：（1）借鑒李宏彬等[27]的研究，使用私人企業(yè)比率（en）作為衡量企業(yè)家精神的替代指標(biāo)。（2）采用DEA方法重新測(cè)算各省的區(qū)域創(chuàng)新效率。根據(jù)現(xiàn)有文獻(xiàn)的研究經(jīng)驗(yàn)，分別選取R&D人員全時(shí)當(dāng)量和R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部支出額來(lái)衡量創(chuàng)新人力資本投入和研發(fā)資本投入，創(chuàng)新產(chǎn)出則選取專(zhuān)利申請(qǐng)授權(quán)量、技術(shù)市場(chǎng)成交額和新產(chǎn)品銷(xiāo)售收入三個(gè)指標(biāo)來(lái)衡量。本文同時(shí)采用規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)的創(chuàng)新投入與產(chǎn)出數(shù)據(jù)并基于SFA和DEA方法對(duì)企業(yè)創(chuàng)新效率進(jìn)行測(cè)算。（3）本研究中的企業(yè)家精神變量可能存在內(nèi)生性問(wèn)題，在采用面板數(shù)據(jù)方法的基礎(chǔ)上借鑒李宏彬等[27]的研究，使用滯后30年的國(guó)有企業(yè)職工比率作為企業(yè)家精神變量的工具變量。通過(guò)上述穩(wěn)健性檢驗(yàn)后發(fā)現(xiàn)，本文的核心結(jié)論依然成立。

5 結(jié)論與政策建議

本文首次從企業(yè)家精神視角，基于2006～2017年我國(guó)30個(gè)省的研究樣本，利用面板Tobit、空間杜賓及面板門(mén)檻模型，從區(qū)域?qū)用鎸?shí)證檢驗(yàn)了企業(yè)家精神在外資進(jìn)入影響區(qū)域創(chuàng)新效率中的重要作用。研究發(fā)現(xiàn)：各省的創(chuàng)新效率存在顯著的正向空間相關(guān)關(guān)系且呈現(xiàn)出空間集聚分布狀態(tài);外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的作用受該地區(qū)企業(yè)家精神強(qiáng)弱的影響且企業(yè)家精神在外資進(jìn)入對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率提升的作用中存在門(mén)檻效應(yīng);我國(guó)東、中、西三個(gè)地區(qū)外資進(jìn)入與企業(yè)家精神對(duì)區(qū)域創(chuàng)新效率的溢出效應(yīng)存在顯著的區(qū)域異質(zhì)性。

政策建議：（1）加強(qiáng)區(qū)域間創(chuàng)新要素投入的互補(bǔ)與融合，實(shí)現(xiàn)區(qū)域創(chuàng)新的協(xié)調(diào)與平衡發(fā)展。目前，我國(guó)各區(qū)域創(chuàng)新發(fā)展的差距較大，創(chuàng)新能力和創(chuàng)新發(fā)展水平存在失衡，總體呈現(xiàn)出東、中、西梯次發(fā)展的格局。由于區(qū)域內(nèi)的資源稟賦和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)差異較大，有必要根據(jù)各地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施等條件的差異進(jìn)行跨區(qū)域的創(chuàng)新合作，打破區(qū)域創(chuàng)新的行政壁壘，在推動(dòng)京津冀協(xié)同創(chuàng)新共同體、長(zhǎng)三角科技創(chuàng)新共同體、粵港澳大灣區(qū)區(qū)域協(xié)同創(chuàng)新共同體建設(shè)的基礎(chǔ)上，大力支持中、西部地區(qū)建設(shè)科技創(chuàng)新中心、創(chuàng)新型城市群和國(guó)家自主創(chuàng)新示范區(qū)等，切實(shí)加快區(qū)域創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)的轉(zhuǎn)型升級(jí)。（2）積極鼓勵(lì)中、西部等經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)的外資引進(jìn)。相比于東部地區(qū)，中、西部地區(qū)的外資進(jìn)入較晚，政府應(yīng)及時(shí)制定與出臺(tái)吸引外資投資中、西部地區(qū)的優(yōu)惠政策，加快建設(shè)外資引進(jìn)機(jī)制，適當(dāng)降低中、西部地區(qū)外資進(jìn)入的門(mén)檻，進(jìn)一步落實(shí)外資準(zhǔn)入前國(guó)民待遇加負(fù)面清單，打造中、西部地區(qū)外資引進(jìn)新優(yōu)勢(shì)。（3）在大力引進(jìn)外資的同時(shí)，各地區(qū)還需不斷提升區(qū)域內(nèi)的企業(yè)家精神。積極改善當(dāng)?shù)氐臓I(yíng)商環(huán)境，如提高執(zhí)法效率，切實(shí)保護(hù)產(chǎn)權(quán)，減少對(duì)經(jīng)濟(jì)的過(guò)度干預(yù)，最大限度地放開(kāi)市場(chǎng)準(zhǔn)入條件，維護(hù)并促進(jìn)市場(chǎng)的公平競(jìng)爭(zhēng)，減輕企業(yè)的稅費(fèi)負(fù)擔(dān)等，以切實(shí)激發(fā)和保護(hù)企業(yè)家的創(chuàng)新和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)精神，使企業(yè)家安心經(jīng)營(yíng)、放心投資。

因此，中國(guó)下一步的改革開(kāi)放措施應(yīng)將外資進(jìn)入與企業(yè)家精神的培育結(jié)合起來(lái)，在大力培育企業(yè)家精神的基礎(chǔ)上來(lái)推進(jìn)我國(guó)對(duì)外的穩(wěn)步開(kāi)放，或者說(shuō)，將“大眾創(chuàng)業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng)新”與對(duì)外開(kāi)放緊密結(jié)合起來(lái)將是中國(guó)實(shí)施創(chuàng)新強(qiáng)國(guó)戰(zhàn)略與經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的合理選擇。

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