IPO上市中財(cái)務(wù)管理存在的問題及其改進(jìn)措施研究

摘 要：當(dāng)前IPO成為絕大多數(shù)企業(yè)追求的目標(biāo)，但是在IPO上市過程中企業(yè)往往面臨著許多財(cái)務(wù)管理問題，例如歷史會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)處理、財(cái)務(wù)管理方法落后、財(cái)務(wù)分析不全面、內(nèi)部控制不健全、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不透明、會(huì)計(jì)信息質(zhì)量不高等問題。本文針對(duì)上述問題提出有針對(duì)性地解決對(duì)策和建議：建立完善的財(cái)務(wù)管理制度，強(qiáng)化內(nèi)部控制，引入先進(jìn)的財(cái)務(wù)管理方法等，以不斷提升企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平，為? ? IPO上市奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

關(guān)鍵詞：IPO;上市公司;財(cái)務(wù)管理;優(yōu)化措施

本文索引：陳婷.<變量 2>[J].中國商論，2021（13）：-152.

中圖分類號(hào)：F275 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：2096-0298（2021）07（a）--03

同其他融資方式相比，股權(quán)融資有其優(yōu)點(diǎn)和特點(diǎn)，例如無需支付利息、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)低等。當(dāng)前，企業(yè)融資面臨著諸多困難和阻力，如果能夠在資本市場(chǎng)上融資，不僅會(huì)解決企業(yè)的資金問題，還可以為企業(yè)開辟更廣闊的發(fā)展空間。一般情況下，證監(jiān)會(huì)在審核企業(yè)IPO上市申請(qǐng)時(shí)，會(huì)重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表和財(cái)務(wù)問題。受傳統(tǒng)經(jīng)營思想影響，國內(nèi)企業(yè)財(cái)務(wù)管理意識(shí)比較淡薄，導(dǎo)致留下許多財(cái)務(wù)管理問題，為IPO上市留下了諸多隱患和障礙。對(duì)企業(yè)來說，IPO上市是一件十分重大的經(jīng)營事件，但是對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理提出了十分苛刻的條件。從以往經(jīng)驗(yàn)來看，企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平對(duì)其IPO成功與否有重大影響，因此，企業(yè)必須高度重視財(cái)務(wù)管理問題，本文也將圍繞這個(gè)問題展開研究。

1 IPO上市對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理的有關(guān)要求

1.1 會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范

根據(jù)當(dāng)前IPO審核要求，企業(yè)申請(qǐng)上市需要符合以下幾個(gè)條件： 一是完善的會(huì)計(jì)管理體系，二是嚴(yán)格按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則編制企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，三是對(duì)企業(yè)經(jīng)營成果、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、資產(chǎn)和資金進(jìn)行客觀公正地披露，四是取得注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審核通過意見。在審核IPO上市申請(qǐng)時(shí)，證監(jiān)會(huì)主要依據(jù)《會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范》《關(guān)于會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范化的意見》以及《會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范化管理辦法》等文件規(guī)定，從會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)、人員管理、會(huì)計(jì)核算、會(huì)計(jì)監(jiān)督、內(nèi)部會(huì)計(jì)管理等方面進(jìn)行審核。

1.2 財(cái)務(wù)核算體系獨(dú)立

根據(jù)當(dāng)前IPO上市要求，企業(yè)必須要建立獨(dú)立、完善的財(cái)務(wù)核算體系，有成熟的財(cái)務(wù)管理機(jī)制，內(nèi)部、母公司與子公司之間財(cái)務(wù)、會(huì)計(jì)關(guān)系客觀清晰，與企業(yè)控制人、股東以及其他組織機(jī)構(gòu)不存在關(guān)聯(lián)交易關(guān)系。

1.3 內(nèi)部控制健全有效

申請(qǐng)IPO上市的企業(yè)必須要遞交客觀、全面的財(cái)務(wù)報(bào)告，同時(shí)要求企業(yè)依法依規(guī)經(jīng)營、有穩(wěn)定的業(yè)績(jī)和效益，有良好的內(nèi)部控制機(jī)制。在IPO會(huì)審過程中，注冊(cè)會(huì)計(jì)師的內(nèi)審意見也十分重要。例如，在審計(jì)報(bào)告、內(nèi)控審核報(bào)告上簽署的意見是否為標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，如果有其他意見的話，對(duì)通過上市申請(qǐng)有很大的影響。

1.4 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)文件表述客觀準(zhǔn)確

企業(yè)在申請(qǐng)上市的過程中，如果財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)文件中出現(xiàn)虛假信息、偽造數(shù)據(jù)或者誤導(dǎo)性描述等問題，將會(huì)被延緩三年上市請(qǐng)求。在實(shí)踐中，同虛假表述相比，企業(yè)更傾向于粉飾財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)操縱利潤，這也是導(dǎo)致企業(yè)上市失敗的重要原因。

2 IPO上市企業(yè)存在的主要財(cái)務(wù)問題

2.1 未能妥善處理歷史遺留的財(cái)務(wù)問題

一般來說，企業(yè)在申請(qǐng)IPO上市之前已有多年經(jīng)營歷史，與其他交易對(duì)象建立了財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)關(guān)系，并遺留了一些歷史問題沒有解決，例如業(yè)務(wù)收入確認(rèn)不準(zhǔn)確、會(huì)計(jì)成本核算方法不統(tǒng)一、公共成本分?jǐn)偡绞讲缓侠淼?。上述問題的存在，對(duì)公司IPO上市形成了較大的阻力，如果不及時(shí)解決必然會(huì)影響整個(gè)上市進(jìn)度。

2.2 財(cái)務(wù)管理方式落后

企業(yè)在申請(qǐng)IPO上市時(shí)，會(huì)傾向于通過財(cái)務(wù)手段來壓縮企業(yè)經(jīng)營成本，以達(dá)到提升企業(yè)經(jīng)營利潤、粉飾業(yè)績(jī)的目的，這就會(huì)導(dǎo)致財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)科目核算存在較大的失誤，與企業(yè)實(shí)際經(jīng)營情況相差甚遠(yuǎn)。另外，企業(yè)管理層財(cái)務(wù)管理水平有限，企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理人才嚴(yán)重缺失，財(cái)務(wù)人員總體素質(zhì)偏低，不能發(fā)揮財(cái)務(wù)管理專業(yè)作用，這無形中限制了財(cái)務(wù)管理水平的提升。企業(yè)申請(qǐng)IPO上市之前，內(nèi)部各部門要相互配合，做好自身職能范圍內(nèi)的工作。企業(yè)管理層要重視財(cái)務(wù)準(zhǔn)備工作，財(cái)務(wù)部在做好自身工作的同時(shí)，要加強(qiáng)與外部監(jiān)管機(jī)構(gòu)的溝通，根據(jù)對(duì)方要求準(zhǔn)備報(bào)備資料。如果財(cái)務(wù)部門管理體制不健全、人員專業(yè)素質(zhì)不高、財(cái)務(wù)管理水平偏低，則會(huì)產(chǎn)生一些財(cái)務(wù)管理隱患，對(duì)后期IPO上市申請(qǐng)?jiān)斐勺枇Α?/p>

2.3 財(cái)務(wù)分析不夠深刻

企業(yè)在申請(qǐng)IPO上市前，要對(duì)自身財(cái)務(wù)情況進(jìn)行分析和梳理，這需要投入大量的專業(yè)人員和資源，是一項(xiàng)比較專業(yè)性的工作。在開展財(cái)務(wù)分析過程中，不少企業(yè)只是對(duì)傳統(tǒng)財(cái)務(wù)成本、現(xiàn)金流和利潤等進(jìn)行核算，而對(duì)財(cái)務(wù)管理制度、財(cái)務(wù)報(bào)表以及成本背后的原因和問題沒有深入了解。因此，企業(yè)財(cái)務(wù)管理的一些比較重大、關(guān)鍵的問題依然無法解決，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營管理沒有產(chǎn)生促進(jìn)作用。

2.4 內(nèi)控制度存在缺陷

企業(yè)在申請(qǐng)IPO上市過程中，要加強(qiáng)內(nèi)部控制建設(shè)，形成完善的內(nèi)部管控體系。從內(nèi)部控制分類情況來看，財(cái)務(wù)管理是內(nèi)部控制的核心內(nèi)容，財(cái)務(wù)指標(biāo)能夠真實(shí)、客觀地體現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營成果。但是從實(shí)際來看，一些企業(yè)由于思想觀念的問題，沒有認(rèn)識(shí)到內(nèi)部控制的重要性，沒有為財(cái)務(wù)工作提供有利支持，從而導(dǎo)致財(cái)務(wù)管理存在一些缺陷與漏洞。

2.5 財(cái)務(wù)獨(dú)立受到質(zhì)疑

財(cái)務(wù)獨(dú)立是企業(yè)IPO上市的前置條件，特別是對(duì)于關(guān)聯(lián)交易等對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)獨(dú)立影響較大的經(jīng)營行為，更是要采取謹(jǐn)慎的態(tài)度，這也是監(jiān)管層高度關(guān)注的地方。在實(shí)際中，一些企業(yè)財(cái)務(wù)獨(dú)立性較差，財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)人、工作人員往往是控股股東指派，人際關(guān)系復(fù)雜;某些企業(yè)業(yè)務(wù)主要依賴關(guān)聯(lián)企業(yè);有些企業(yè)與控股股東共用一個(gè)銀行賬戶，或者企業(yè)的財(cái)務(wù)決策和資金使用受控股股東干預(yù)。這些情況都會(huì)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)獨(dú)立性產(chǎn)生影響，對(duì)企業(yè)上市IPO造成不利影響。

3 優(yōu)化上市企業(yè)財(cái)務(wù)管理問題的有效對(duì)策

3.1 健全企業(yè)財(cái)務(wù)管理制度

企業(yè)要?jiǎng)?chuàng)新和改變財(cái)務(wù)管理方式，引入新的財(cái)務(wù)管理制度，打造良好的財(cái)務(wù)管理氛圍。為了更好地保障企業(yè)財(cái)務(wù)信息透明、客觀，為企業(yè)經(jīng)營決策和IPO上市提供可靠參考，企業(yè)必須要建立完善的財(cái)務(wù)監(jiān)督和控制制度。一方面，要建立完善的財(cái)務(wù)管理制度，理順財(cái)務(wù)管理流程和步驟，企業(yè)要對(duì)現(xiàn)行制度進(jìn)行改革和創(chuàng)新，一一理順經(jīng)營活動(dòng)涉及的各種財(cái)務(wù)管理?xiàng)l例，例如會(huì)計(jì)科目、賬簿規(guī)范、合理分類、稅務(wù)規(guī)劃、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防等，明確財(cái)務(wù)部門的職能范圍，對(duì)其他部門提出相關(guān)財(cái)務(wù)管理要求。另一方面，要實(shí)行財(cái)務(wù)管理負(fù)責(zé)制，建立財(cái)務(wù)監(jiān)督管控機(jī)制，采取嚴(yán)密的監(jiān)控措施預(yù)防財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)動(dòng)全體員工參與到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控中來。對(duì)不能兼任的崗位，要指定專人負(fù)責(zé)和跟蹤，不能違反任職規(guī)定出現(xiàn)兼職的情況，建立科學(xué)的崗位分工制度，形成相互監(jiān)督和約束機(jī)制。

3.2 強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理過程控制

企業(yè)在IPO上市過程中，財(cái)務(wù)問題對(duì)其申請(qǐng)成功有重大影響。在日常經(jīng)營活動(dòng)中，企業(yè)要加強(qiáng)資金流管控，在現(xiàn)金支配、應(yīng)收賬款管理等方面強(qiáng)化監(jiān)管，統(tǒng)籌規(guī)劃和布局，將所有支出、收入和成本記錄在冊(cè)，確保賬簿清晰明了。另外，企業(yè)要及時(shí)將利潤、收入入賬，并可以隨時(shí)調(diào)取查閱，為管理決策提供財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)支持。為提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，要做好信息披露監(jiān)督，加強(qiáng)日常檢查和監(jiān)督，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題并處理。在申請(qǐng)IPO上市過程中，企業(yè)要提供各類財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)證明往年經(jīng)營收入、效益情況，因此必須要做好歷年財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)歸口管理，真實(shí)客觀地反映企業(yè)經(jīng)營情況，為IPO評(píng)審提供各種各樣的資料信息參考。

3.3 運(yùn)用先進(jìn)的財(cái)務(wù)管理技術(shù)

3.3.1 財(cái)務(wù)共享中心

企業(yè)在經(jīng)營過程中，總是會(huì)遇到各種各樣的問題和情況，這會(huì)增大企業(yè)財(cái)務(wù)管理的不確定性，從而加劇財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。針對(duì)這種情況，企業(yè)可以建立財(cái)務(wù)共享平臺(tái)，統(tǒng)一收集和處理財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，全面監(jiān)控市場(chǎng)營銷活動(dòng)和收支情況，并做好財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警。財(cái)務(wù)共享中心發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信號(hào)后，相關(guān)部門要著手開展風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)和處置，并對(duì)其背后的財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行分析，根據(jù)客戶授信和歷史經(jīng)營活動(dòng)，有效降低財(cái)務(wù)管理風(fēng)險(xiǎn)。

3.3.2 財(cái)務(wù)信息化系統(tǒng)

財(cái)務(wù)管理需要面對(duì)各種各樣的會(huì)計(jì)信息、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，過去一直依賴人工來處理這些數(shù)據(jù)，不僅效率低下，而且出錯(cuò)率較高。針對(duì)這種情況，可以考慮采用信息化技術(shù)建立財(cái)務(wù)信息管理系統(tǒng)，為企業(yè)開展財(cái)務(wù)管理和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)提供技術(shù)和數(shù)據(jù)支持，密切跟蹤和監(jiān)控財(cái)務(wù)工作與IPO上市要求的偏差，分析其背后的原因，采取行之有效的措施來應(yīng)對(duì)。依靠先進(jìn)科技和軟件工具，提高財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)核算、預(yù)算、核對(duì)、審批以及分析水平，將所有財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息納入信息管理系統(tǒng)，有效提高財(cái)務(wù)管理和分析綜合水平。

3.4 轉(zhuǎn)變管理思路，提升財(cái)務(wù)管理能力

3.4.1? 強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理意識(shí)

根據(jù)以往IPO上市審核經(jīng)驗(yàn)，大多數(shù)企業(yè)未通過審核，主要與財(cái)務(wù)問題有關(guān)，例如財(cái)務(wù)管理不規(guī)范、財(cái)務(wù)管理制度不健全等。針對(duì)這種情況，企業(yè)要轉(zhuǎn)變財(cái)務(wù)管理觀念，充分認(rèn)識(shí)到財(cái)務(wù)管理的重要性，管理層要發(fā)揮帶頭作用，帶領(lǐng)廣大員工學(xué)習(xí)財(cái)務(wù)管理知識(shí)，在工作過程中自覺預(yù)防和應(yīng)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理合作，將財(cái)務(wù)管理融入企業(yè)生產(chǎn)和經(jīng)營過程中。

3.4.2 加強(qiáng)財(cái)會(huì)隊(duì)伍能力建設(shè)

21世紀(jì)，企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)成敗取決于人才。企業(yè)必須要打造一支專業(yè)的財(cái)務(wù)管理隊(duì)伍，才能夠夯實(shí)IPO上市基礎(chǔ)。針對(duì)這種情況，企業(yè)管理層要高度重視財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)工作，整合和優(yōu)化調(diào)整財(cái)務(wù)部門，強(qiáng)化財(cái)會(huì)人才隊(duì)伍建設(shè)，堅(jiān)持“以員工為本”深挖企業(yè)人力資源潛力，有效提高專業(yè)人才積極性，打造科學(xué)合理的選人用人機(jī)制，為企業(yè)財(cái)務(wù)管理、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)化解提供專業(yè)的人才保障，切實(shí)推動(dòng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理制度的改革和發(fā)展。

3.5 妥善處理歷史遺留財(cái)務(wù)問題

企業(yè)在申請(qǐng)IPO上市前，要對(duì)自身的財(cái)務(wù)問題進(jìn)行全面梳理和排查，將現(xiàn)有的歷史財(cái)務(wù)問題、與其他企業(yè)之間存在的財(cái)務(wù)糾紛一一列出，避免在IPO上市審核過程中發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)瑕疵和漏洞，其不僅影響上市進(jìn)度，還會(huì)給企業(yè)造成不可挽回的聲譽(yù)損失。

成本和庫存，可以通過人工盤點(diǎn)和系統(tǒng)核算的方式進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，根據(jù)市場(chǎng)價(jià)格以及庫存數(shù)量，參照歷史采購成本，委托專業(yè)人員進(jìn)行估算價(jià)值，有條不紊地推動(dòng)庫存貨物、原材料的盤點(diǎn)，最后計(jì)算出一個(gè)庫存價(jià)格。在上述基礎(chǔ)上，建立更加完善、先進(jìn)的庫存核算體系。

根據(jù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則編制收入和成本科目，形成成本評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，根據(jù)項(xiàng)目來分配成本，將人力成本、間接成本等準(zhǔn)確分?jǐn)偟綄?duì)應(yīng)的經(jīng)營項(xiàng)目當(dāng)中，計(jì)算出每個(gè)項(xiàng)目對(duì)應(yīng)的直接成本，在此基礎(chǔ)上有序開展收入、成本和利潤核算工作。

4 結(jié)語

綜上所述，企業(yè)在申請(qǐng)IPO上市過程中，要高度重視財(cái)務(wù)管理問題，這是決定企業(yè)上市成敗的重要因素之一。鑒于此，企業(yè)要轉(zhuǎn)變財(cái)務(wù)管理觀念，提高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，建立完善的內(nèi)部控制機(jī)制、引入先進(jìn)的信息手段以及打造專業(yè)的財(cái)務(wù)管理隊(duì)伍，切實(shí)增強(qiáng)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)能力，有效化解各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和危機(jī)。同時(shí)，建立規(guī)范、科學(xué)、合理的財(cái)務(wù)管理制度并貫徹執(zhí)行，為企業(yè)IPO上市打下良好的基礎(chǔ)。

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Research on the Problems and Improvement Measures of Financial Management in IPO Listing

AISpeech Co.， Ltd

CHEN Ting

Abstract： At present， IPO has become the goal pursued by the vast majority of enterprises， but in the process of IPO listing， enterprises often face many financial management problems， such as historical accounting data processing， backward financial management methods， incomplete financial analysis， imperfect internal control， opaque financial data， poor quality of accounting information. This article proposes targeted solutions and suggestions for the above problems： establish a sound financial management system， strengthen internal control， introduce advanced financial management methods， etc.， in order to continuously improve the level of corporate financial management and lay a solid foundation for IPO listing.

Keywords： IPO; listed company; financial management; optimization measures