互聯(lián)網(wǎng)金融背景下小微企業(yè)融資困境分析與對(duì)策建議

吳穎蕾 廣東仲元中學(xué)

一、引言

小微企業(yè)是我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，是我國(guó)經(jīng)濟(jì)體系的基礎(chǔ)構(gòu)成，在解決我國(guó)就業(yè)問題和壯大市場(chǎng)方面發(fā)揮重大作用。但是，企業(yè)規(guī)模小、企業(yè)資產(chǎn)低造成的融資難問題也容易使小微企業(yè)陷入經(jīng)濟(jì)窘境。在現(xiàn)今互聯(lián)網(wǎng)金融大力發(fā)展的時(shí)代背景下，互聯(lián)網(wǎng)和傳統(tǒng)金融行業(yè)的有機(jī)結(jié)合，創(chuàng)造出的金融發(fā)展新機(jī)遇，為解決小微企業(yè)發(fā)展問題提供了新路徑[1]。互聯(lián)網(wǎng)金融借小微企業(yè)的資本涌入飛躍發(fā)展，小微企業(yè)憑網(wǎng)絡(luò)融資迅速壯大，共同有力沖擊傳統(tǒng)金融融資壟斷模式。本文從小微企業(yè)現(xiàn)階段融資發(fā)展現(xiàn)狀進(jìn)行研究，找出其存在的不足，從而對(duì)此進(jìn)行深入探討，提出對(duì)應(yīng)的解決方法和和對(duì)策。進(jìn)而，使小微企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)迅速發(fā)展的大背景下，更好地把握先機(jī)，為小微企業(yè)發(fā)展注入新動(dòng)力，促進(jìn)其產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型和升級(jí)，助力小微企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。

二、小微企業(yè)融資現(xiàn)狀

小微企業(yè)是我國(guó)社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)體系的重要組成部分，為我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展貢獻(xiàn)巨大，是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主力軍。目前，小微企業(yè)發(fā)展如火如荼，廣泛分布于各個(gè)行業(yè)當(dāng)中，發(fā)揮著盤活市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)、完善經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、優(yōu)化資源配置的積極作用。小微企業(yè)自身的規(guī)模較小、靈活多變、應(yīng)對(duì)市場(chǎng)需求反應(yīng)迅速等特點(diǎn)使其能夠獲取相應(yīng)的市場(chǎng)機(jī)會(huì)，與大企業(yè)進(jìn)行分工合作，實(shí)現(xiàn)兩者的合作共贏。目前，政府已經(jīng)意識(shí)到小微企業(yè)對(duì)于國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要作用，著手制定科學(xué)合理的政策，推動(dòng)小微企業(yè)的產(chǎn)業(yè)集聚，以推動(dòng)資源整合，促進(jìn)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展。

截止2017年底，小微企業(yè)法人超過(guò)2800萬(wàn)戶，個(gè)體工商戶逾6200萬(wàn)戶，占全部市場(chǎng)主體比重超過(guò)90%，GDP占比超過(guò)60%且貢獻(xiàn)了超過(guò)50%的稅收。隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的普及，銷售渠道逐漸多元化，出現(xiàn)了大量非注冊(cè)的個(gè)體生意，這些都?jí)汛罅诵∥⑵髽I(yè)的數(shù)量。小微企業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)的細(xì)胞，民間有“小微活則經(jīng)濟(jì)活”的說(shuō)法。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的抽樣調(diào)查，每戶小型企業(yè)能帶動(dòng)7～8人就業(yè)，一戶個(gè)體工商戶可以帶動(dòng)2.9人就業(yè)，是解決我國(guó)就業(yè)問題的主力軍。

但是，小微企業(yè)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的巨大貢獻(xiàn)與其享受的優(yōu)惠服務(wù)并不能相提并論。我國(guó)有至少4.55萬(wàn)億的小微金融市場(chǎng)，占據(jù)世界領(lǐng)先地位。然而，傳統(tǒng)金融更愿意向大型企業(yè)與高凈值個(gè)體用戶提供服務(wù)，甚至出現(xiàn)過(guò)?，F(xiàn)象，而小微企業(yè)獲取到的金融服務(wù)則遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足其發(fā)展需求[2]。近年來(lái)，融資問題日益嚴(yán)重，已成為制約優(yōu)秀小微企業(yè)成長(zhǎng)的最大瓶頸。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融下小微企業(yè)融資存在的問題

（一）小微企業(yè)融資周期短資金需求大

小微企業(yè)受自身規(guī)模的影響，在實(shí)際的運(yùn)營(yíng)過(guò)程階段，在融資方面具有資金需求急、貸款周期短、資金需求量小而雜的特點(diǎn)。小微企業(yè)的資產(chǎn)流動(dòng)性存在較大的不足，經(jīng)常需要臨時(shí)借貸才能保證正常運(yùn)營(yíng)，需要多次進(jìn)行融資以保證其資金方面不會(huì)出現(xiàn)斷流的情況。從小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)范圍來(lái)看，其運(yùn)營(yíng)的大多屬于短期項(xiàng)目，實(shí)際長(zhǎng)期項(xiàng)目投資開發(fā)不多。因此這就對(duì)商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)的放貸速度提出了較高的要求，而商業(yè)銀行出于降低放貸風(fēng)險(xiǎn)的考量，需要一定時(shí)間對(duì)小微企業(yè)進(jìn)行全面審查，時(shí)間上的沖突也為小微企業(yè)的融資帶來(lái)了一定的困境。

（二）小微企業(yè)融資管理體系不完善

目前，我國(guó)許多小微企業(yè)的內(nèi)部管理制度和財(cái)務(wù)制度不完善，存在管理混亂、職責(zé)不明、企業(yè)信息披露不及時(shí)的情況[3]。這就使得小微企業(yè)無(wú)法向商業(yè)銀行提供系統(tǒng)、完整的管理信息，在申請(qǐng)貸款過(guò)程中增加了商業(yè)銀行審核的困難程度。其次，當(dāng)前我國(guó)小微企業(yè)在運(yùn)營(yíng)過(guò)程中面臨著生產(chǎn)產(chǎn)品單一、創(chuàng)新不足等問題，在市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生較大改變時(shí)，企業(yè)應(yīng)對(duì)外界變化的適應(yīng)能力較弱，缺乏相應(yīng)的盈余管理能力，難以效仿大型企業(yè)通過(guò)發(fā)行股票、債券的方式籌集資金。

同時(shí)，小微企業(yè)還面臨著融資渠道少且成本高的問題。從融資渠道來(lái)看，外源性融資渠道商業(yè)銀行出于自身業(yè)務(wù)開展以及風(fēng)險(xiǎn)調(diào)控等因素，難以為小微企業(yè)提供大量資金支持。小微企業(yè)只能轉(zhuǎn)向民間融資方式，發(fā)展初期，對(duì)于一些金額較小的資金需求，小微企業(yè)可以通過(guò)關(guān)系型借貸向親朋好友借貸，隨著規(guī)模的擴(kuò)大，關(guān)系型借貸無(wú)法滿足生產(chǎn)需求，小微企業(yè)繼而轉(zhuǎn)向民間融資方式。然而民間融資方式風(fēng)險(xiǎn)與成本更高，給小微企業(yè)的運(yùn)營(yíng)發(fā)展帶來(lái)較大隱患。

（三）信用擔(dān)保體系不完善

目前我國(guó)建立的信用擔(dān)保體系還不完善，雖然能初步解決一些借貸問題，但還存在許多不足之處。首先，目前我國(guó)的信用擔(dān)保體系還是由政府占據(jù)主導(dǎo)地位，而市場(chǎng)發(fā)揮輔助作用，非市場(chǎng)化的信用擔(dān)保運(yùn)行效率較低，覆蓋范圍有限，難以對(duì)小微企業(yè)的融資活動(dòng)發(fā)揮有效的擔(dān)保作用[4]。

（四）管理監(jiān)督力度不足

互聯(lián)網(wǎng)金融作為新生事物，在快速發(fā)展的同時(shí)缺乏相關(guān)的法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)制[5]。在處理互聯(lián)網(wǎng)金融糾紛的時(shí)候缺乏相關(guān)法律法規(guī)的支撐，也缺乏詳細(xì)的案例可供參考。小微企業(yè)對(duì)于資金的需求具有周期短、資金規(guī)模小、需求急迫等特征，更容易受到經(jīng)濟(jì)政策變更的影響，因此更需要重點(diǎn)扶持的利好政策推動(dòng)小微企業(yè)的發(fā)展。在日常運(yùn)作過(guò)程中，缺乏健全的監(jiān)督機(jī)制保證金融活動(dòng)的規(guī)范。小微企業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)之間的權(quán)利劃分模糊，難以界定。

四、互聯(lián)網(wǎng)金融下小微企業(yè)融資對(duì)策

（一）政府加強(qiáng)對(duì)小微企業(yè)的扶持力度

首先，政府可以完善對(duì)小微企業(yè)的扶持政策，通過(guò)行政、稅收等多方面降低小微企業(yè)的融資成本。但是這些法律并不能完全滿足小微企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融中的融資需求。因此，政府還要結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融與小微企業(yè)的特征，不斷對(duì)現(xiàn)有政策進(jìn)行調(diào)整，滿足小微企業(yè)在新時(shí)期的發(fā)展要求[6]。其次，政府可以豐富投資渠道，對(duì)于亟需發(fā)展壯大的小微企業(yè)，政府通過(guò)資金入股、技術(shù)入股、技術(shù)培訓(xùn)等方式為其提供資金支持與技術(shù)支持，實(shí)現(xiàn)對(duì)小微企業(yè)的精準(zhǔn)投資。另外，號(hào)召全社會(huì)共同助力小微企業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展，金融機(jī)構(gòu)研發(fā)適合小微企業(yè)情況的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，簡(jiǎn)化貸款手續(xù)，與商業(yè)銀行簽訂扶持小微企業(yè)發(fā)展的條例。

（二）規(guī)范小微企業(yè)管理體系

首先要規(guī)范財(cái)務(wù)管理，提高小微企業(yè)透明度。小微企業(yè)以私營(yíng)企業(yè)為主，容易忽略管理體系的建立與完善。財(cái)務(wù)管理制度的完善有助于提高其財(cái)務(wù)工作的準(zhǔn)確性與穩(wěn)定性，為其投資決策提供有力意見支持。同時(shí)，要提高財(cái)務(wù)崗位人員的專業(yè)技能，加強(qiáng)財(cái)務(wù)人員的培訓(xùn)，保障日常財(cái)務(wù)工作的規(guī)范性。其次，要完善企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理制度，小微企業(yè)可以結(jié)合行業(yè)與自身特點(diǎn)，通過(guò)學(xué)習(xí)國(guó)內(nèi)外企業(yè)的先進(jìn)管理制度，不斷健全自身經(jīng)營(yíng)管理制度，提高綜合競(jìng)爭(zhēng)力。

（三）加強(qiáng)小微企業(yè)信用體系建設(shè)

征信成本高是小微企業(yè)融資難的重要原因之一，我國(guó)信息共享機(jī)制還未健全，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)與政府監(jiān)管部門難以實(shí)現(xiàn)信息的流通與共享，加大了小微企業(yè)融資難度。因此，要加快小微企業(yè)信用體系建設(shè)速度，由政府聯(lián)合銀行及其它金融組織建立小微企業(yè)征信體系，實(shí)現(xiàn)小微企業(yè)信息公開、信用征集等功能。并且，將零散的相關(guān)信息加以多維度整理分析，實(shí)現(xiàn)對(duì)小微企業(yè)的信用等級(jí)評(píng)級(jí)。同時(shí)，還要設(shè)置小微企業(yè)失信黑名單，對(duì)違約違規(guī)的小微企業(yè)進(jìn)行警告處理，以此保護(hù)金融機(jī)構(gòu)權(quán)益。

（四）建立健全互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管體系

互聯(lián)網(wǎng)金融的規(guī)范保障了小微企業(yè)融資的高效、安全，對(duì)助力小微企業(yè)發(fā)展起著至關(guān)重要的作用。目前，互聯(lián)網(wǎng)金融的經(jīng)營(yíng)中涉及到了多個(gè)業(yè)務(wù)的交叉，但是在監(jiān)管方面仍然處于各部門孤立的狀態(tài)，因此應(yīng)加強(qiáng)相關(guān)部門的協(xié)作，避免監(jiān)督重疊或監(jiān)管真空的狀態(tài)，統(tǒng)籌監(jiān)管中各部門之間的協(xié)調(diào)關(guān)系，管控互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

五、結(jié)論

在我國(guó)目前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，小微企業(yè)在提高市場(chǎng)活力、解決就業(yè)問題等方面都發(fā)揮著不可忽視的作用。在互聯(lián)網(wǎng)金融的時(shí)代浪潮下，小微企業(yè)的融資之路仍面臨著許多挑戰(zhàn)。要想解決這一問題，推動(dòng)小微企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展，不論是新時(shí)代的創(chuàng)業(yè)者、政府部門還是互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)，都應(yīng)承擔(dān)自己的責(zé)任，多方合作，共同努力，為小微企業(yè)融資創(chuàng)造更好的環(huán)境，為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)進(jìn)步貢獻(xiàn)一份力。