企業(yè)粉飾財務(wù)報告動機及方法探討

摘要：財務(wù)報告是報告使用者評價企業(yè)的最重要的資料，反映企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量及受托管理責(zé)任的履行情況，是企業(yè)財務(wù)決策的語言，也是國際通用的商業(yè)語言。真實的財務(wù)報告有利于投資者作出合理的投資決策，有助于公司樹立良好的企業(yè)形象，有助于監(jiān)管機構(gòu)進一步完善會計準(zhǔn)則。經(jīng)過粉飾的財務(wù)報告變得沒有價值。可是現(xiàn)實中，某些企業(yè)由于各種目的和原因，進行財務(wù)報告粉飾。本文研究企業(yè)粉飾財務(wù)報告的動機和方法，希望有助于使用者進行報告分析，發(fā)現(xiàn)報告中的不真實，避免做出錯誤決策。

關(guān)鍵詞：粉飾財務(wù)報告;動機;方法

中圖分類號：F275 ?文獻識別碼：A ?文章編號：2096-3157（2020）20-0055-02

我國對財務(wù)報告粉飾的研究已經(jīng)有了一定的成果，但仍處于發(fā)展階段，存在著較大的漏洞與爭議。由于市場不斷發(fā)展，業(yè)務(wù)變換，以及越來越隱蔽的粉飾措施加大了財務(wù)報告粉飾識別的難度。現(xiàn)階段我國企業(yè)財務(wù)報表粉飾的現(xiàn)象普遍存在，直接導(dǎo)致我國企業(yè)財務(wù)報表的公信力得到外界質(zhì)疑。這幾年，公司的領(lǐng)導(dǎo)因為想要讓財務(wù)數(shù)據(jù)看起來更優(yōu)秀同時隱藏目的，因此選擇的措施變得更加難以察覺，財務(wù)報告粉飾已經(jīng)變成了損害市場經(jīng)濟健康運轉(zhuǎn)的嚴(yán)重影響因素，對企業(yè)今后的道路必然變成絆腳石，影響投資方對企業(yè)和市場的期待，對于大環(huán)境和證券業(yè)都是重大打擊。

一、理論基礎(chǔ)：Gone理論

在上世紀(jì)末，由杰克菠蘿格納等發(fā)表的Gone理論就是關(guān)于企業(yè)在會計方面弄虛作假及應(yīng)對措施的理論。他們相信，企業(yè)的財務(wù)數(shù)據(jù)之所以會產(chǎn)生造假情況大概率是因為貪心、漏洞、欲望和暴露這幾個要素，要素具有聯(lián)系和互相的作用，把要素的英文首字母重新組合就是GONE。在這一理論中把不同要素劃分成內(nèi)在和外在要素，內(nèi)在要素指的是貪心和欲望，也就是從公司的內(nèi)部出發(fā)，企業(yè)之所以編造財務(wù)數(shù)據(jù)是為了滿足個別人內(nèi)心的貪心和欲望;而外在要素指的是漏洞和暴露，是從公司之外的角度出發(fā)，也就是說公司財務(wù)數(shù)據(jù)不真實的原因包含相關(guān)條例、規(guī)定、監(jiān)管政策等。

1.貪心

貪心，在金融行業(yè)內(nèi)表示企業(yè)內(nèi)部針對回報和收益有著超乎正常的欲望和想法，當(dāng)企業(yè)對于利益的欲望超過了正常數(shù)值，就會為了追求更多更大的利益而編造虛假的財務(wù)數(shù)據(jù)。貪心和企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)的思想品德、三觀和素質(zhì)有著很重要的關(guān)聯(lián)，特別是個人信譽和素質(zhì)的不達(dá)標(biāo)很可能會致使他們走向歧途，由于過分貪心而引致財務(wù)數(shù)據(jù)造假。貪心所產(chǎn)生的影響大致可以概括為企業(yè)想要盡可能得到更多的收益，從而實施了造假和篡改等活動，雖然可能在一段時間內(nèi)在收益方面確實有了提高，但實際上并不是正確的模式，反而會因此陷入糟糕的循環(huán)中，重復(fù)更多次的造假活動，欲望和貪心也因此不斷上升。

2.漏洞

漏洞指的是企業(yè)能夠在不被發(fā)現(xiàn)造假的情況下實施造假的情況，存在這種可能性對于造假過程是基本也是關(guān)鍵。漏洞能夠給予企業(yè)造假的機會，同時幫助企業(yè)隱瞞真相，減少造假的成本，從某種意義上來說是鼓動造假的動力。漏洞可以分成外在和內(nèi)在漏洞兩種。

內(nèi)在漏洞指的是企業(yè)內(nèi)在的造假機會，包括企業(yè)的內(nèi)部管控和運營措施，以及股權(quán)編制等。企業(yè)的股權(quán)編制假如具有漏洞或者內(nèi)部管控效率低下，就會給造假創(chuàng)造機會和方便，提高造假的可能。

外在漏洞指的是企業(yè)外部環(huán)境存在的造假機會，包括政策、經(jīng)濟環(huán)境、文化等。比如有關(guān)條例和法律的漏洞、第三方審計不到位不嚴(yán)謹(jǐn)?shù)榷紩o企業(yè)的造假提供可乘之機。預(yù)防企業(yè)造假的關(guān)鍵且最終步驟就是第三方進行嚴(yán)格有效的審計活動，假如第三方?jīng)]有實施到位，監(jiān)管不力，就會給造假機會，給企業(yè)鉆空子。

3.欲望

欲望指的是企業(yè)實施財務(wù)造假的理由，同樣是企業(yè)進行財務(wù)造假的核心原因。不同企業(yè)在擴張和提升的時候都會充滿野心，希望盡可能得到更多的收益。而現(xiàn)在，進行財務(wù)造假是能夠在短時間內(nèi)快速提高收益數(shù)額的途徑，不但速度快同時也不需要大額開支，所以欲望往往會戰(zhàn)勝理智，導(dǎo)致財務(wù)造假的產(chǎn)生。

4.暴露

暴露指的是企業(yè)財務(wù)造假被發(fā)現(xiàn)的概率和被發(fā)現(xiàn)后隨之而來的懲處措施。暴露概率是財務(wù)造假的風(fēng)險，和前面三個因素不同，對財務(wù)造假起到的是反效果。假如企業(yè)進行財務(wù)造假后暴露的概率大、隨之而來的懲處措施嚴(yán)厲，則對于企業(yè)來說能夠起到震懾作用，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)會由于畏懼和顧慮而更可能放棄造假的念頭和行動，減少財務(wù)造假的可能。

二、案例企業(yè)情況介紹

本文選擇萬福生科作為案例研究對象：一是因為該案例具有代表性，二是因為資料公開，方便獲取。

萬福生科是食品制造企業(yè)，主營稻米深加工有關(guān)的領(lǐng)域，憑借自己開發(fā)的優(yōu)秀設(shè)備和技術(shù)，實現(xiàn)對稻谷糧食的高效率利用。萬福生科借助獨特的技術(shù)和流程，對各種原材料進行加工和制造，公司的產(chǎn)品豐富多樣，不但有各類五谷雜糧，同時也有各類相關(guān)制品，并且能夠充分利用資源，支持綠色環(huán)保產(chǎn)業(yè)。

2011年萬福生科進入創(chuàng)業(yè)板，但僅僅一年后就由于涉嫌違規(guī)而被有關(guān)部門調(diào)查，同時停牌。在被調(diào)查之后，萬福生科承認(rèn)造假，其中2012年的半年年度財務(wù)數(shù)據(jù)中造假收入約1.9億元，營業(yè)成本約1.5億元，凈利潤4023萬元。雖然之后萬福生科還是復(fù)牌了，但股價卻馬上跌停。在那之后，萬福生科繼續(xù)發(fā)表公告，表示從2008年開始之后的四年內(nèi)，一共造假了收入額超過7億元，利潤額接近2億元，凈利潤大約1.5億元。

隨后，相關(guān)部門發(fā)表懲處公告，萬福生科由于財務(wù)造假，需支付罰款30萬元，董事長和財務(wù)總監(jiān)分別罰款30萬元，永遠(yuǎn)不得再入市場，企業(yè)內(nèi)的相關(guān)領(lǐng)導(dǎo)也都受到處罰。

三、案例研究

1.萬福生科財務(wù)數(shù)據(jù)造假的理由

（1）獲得經(jīng)濟回報。萬福生科之所以要進行財務(wù)造假，最大的原因和動機就是為了獲得經(jīng)濟回報。從2008年開始，萬福生科的凈利潤是在不斷增大的，然而從十年前開始現(xiàn)金數(shù)量一直走低，這種狀況十分矛盾。實際上在2010年及之后，萬福生科的運營效益并沒有向財務(wù)數(shù)據(jù)上表現(xiàn)得那么好。因為農(nóng)業(yè)產(chǎn)品不是高額回報的產(chǎn)業(yè)，假如只是售賣這類產(chǎn)品，萬福生科不可能在短短幾年內(nèi)就擁有高額的收益和利潤。由于貪心作祟，萬福生科的領(lǐng)導(dǎo)偏離了正確的經(jīng)營軌道，決定進行財務(wù)造假，借助編造的資產(chǎn)數(shù)據(jù)、利潤數(shù)據(jù)而進行了上市活動，得到了高額資金支持，因此有了發(fā)展企業(yè)的資本。為了維持上市的狀態(tài)，同時也為個人利益決定繼續(xù)鋌而走險，不斷散布不真實的數(shù)據(jù)和消息，對外公布虛假的財務(wù)報告。

（2）財務(wù)報告造假方便。由于萬福生科從事農(nóng)副產(chǎn)品相關(guān)的產(chǎn)業(yè)，和其他的工商企業(yè)具有不小的差別。農(nóng)副產(chǎn)品交易大部分通過現(xiàn)金進行，合作對象大多是農(nóng)戶，現(xiàn)金是很難查清進出軌跡和去向的，同時客戶數(shù)量多且不固定，交易的細(xì)節(jié)和真假都很難具體核對、查清，給財務(wù)造假制造了方便。并且要對農(nóng)副產(chǎn)品進行清點和核對都并不容易，給審計工作也帶來的一定的阻礙，同樣也是給財務(wù)造假提供了漏洞和方便。

（3）持續(xù)運營的必需。企業(yè)順利上市可以獲得數(shù)目客觀的資金，并且借助股票的發(fā)行還可以得到更多，可以在未來的很長一段時間不斷獲得資金支持。由于金融環(huán)境運轉(zhuǎn)良好，上市企業(yè)的影響和作用力提高，價值增加，在獲得資金的同時還能夠獲得聲譽。但是萬福生科和創(chuàng)業(yè)板要求的財務(wù)數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)還是不一致的，還債的水平不達(dá)標(biāo)，加上沒有足夠的資金力量，同時該企業(yè)的融資道路也并不好走，所以上市就變成了不錯的方案。所以，萬福生科造假了上市之前的財務(wù)數(shù)據(jù)，美化了企業(yè)的運營狀況，把收入、利潤等編造得更高，制造出一種企業(yè)運轉(zhuǎn)相當(dāng)良好的假象。

2.萬福生科財務(wù)報告粉飾手段分析

（1）應(yīng)收賬款和預(yù)付賬款造假。萬福生科2011年的財務(wù)報表中顯示，其應(yīng)收款項目的金額與上期財報相比較，提高了將近450%。而在第二年的年中報告中，之前排在萬福生科應(yīng)收賬款前5名的企業(yè)，比如衡陽炎健商貿(mào)公司，常德湘源貿(mào)易公司等都消失了，應(yīng)收款項目的金額從14570萬元降低成了10101萬元。因此，萬福生科之前應(yīng)收賬款的排名靠前的企業(yè)都是虛假的，萬福生科利用虛增應(yīng)收賬款的伎倆對財報中的該項目進行了造假行為。此外，在預(yù)付賬款方面。從2008年到2010年，萬福生科的預(yù)付賬款金額一直保持較大的穩(wěn)定性。但是2010年之后，該公司的預(yù)付賬款突然增加，2011年年底預(yù)付賬款金額上漲了將近450%，具體數(shù)額為1.1938億元。在2012年的年中報告中，萬福生科的預(yù)付賬款達(dá)到了1.4570億元，與2011年年中報告中的數(shù)值相比上漲了412%。與此同時，該年年終報告中曾經(jīng)預(yù)付款項排名靠前的三名自然人消失了。同理，萬福生科也在預(yù)付款項類目對財務(wù)報告進行了粉飾。

（2）在建工程造假。萬福生科2012年的年中報告顯示，該公司的在建項目為1.7998億元，比上期的0.8675億元相比，增長了將近一倍。可是在同期現(xiàn)金流量表中，萬福生科的固定資產(chǎn)和無形資產(chǎn)開銷卻只有0.5883億元。由此，我們可以得出結(jié)論，那就是萬福生科人為的增加了0.244億元。在2011年度的財務(wù)報告與2012年年中財報中，在建項目中存在許多諸如此類的怪異之處，項目投資的金額呈現(xiàn)了異常的增長，同時期的項目的工期卻出現(xiàn)減緩的征兆。比如萬福生科的供熱車間改造過程項目投資額增長了0.2億元，但是其建設(shè)的進度居然只升高了10%。更有甚者淀粉糖擴改工程進度不增反而降低。顯而易見，萬福生科對在建工程項目進行了財報造假。

（3）營業(yè)收入造假以及利潤造假。萬福生科財務(wù)報告粉飾的重點對象在于其主要經(jīng)營產(chǎn)品（麥芽糖、稻米等）的銷售數(shù)額。從2008年到2012年，五年間萬福生科通過抬高產(chǎn)品出售價格，對稻米等產(chǎn)品的營銷收益進行了大規(guī)模的造假。產(chǎn)品價格增高，從而使得其營銷收益與其真實的營銷收益相比，提高了將近100倍，并且萬福生科還增加了虛假的營銷數(shù)額，其營業(yè)收入類目存在嚴(yán)重造假。

四、研究啟示

通過上述研究，萬福生科財務(wù)報告粉飾行為使得其不僅接受了證監(jiān)會的行政處罰，還令它在投資市場上的聲譽大大降低，影響其主營業(yè)務(wù)收入。令其在財報粉飾曝光之后的未來五年內(nèi)失去了市場的競爭力以及市場地位，并且由于萬福生科失去了投資者以及市場的信心，市場對其不再信任，導(dǎo)致其在往后的經(jīng)營中失去了很多融資機會，以及吸引新客戶的機會，對其再次創(chuàng)造企業(yè)利潤可謂是致命的打擊。

參考文獻：

[1]鄭志檜.虛假財務(wù)報告的識別與防范探討[J].財會研究，2018，（28）.

[2]謝麗媛.會計信息虛假陳述的經(jīng)濟后果[D].重慶：重慶大學(xué)，2017.

作者簡介：

徐金鳳，供職于杭州冠鼎市政工程有限公司。