淺談中小企業(yè)融資難的癥結(jié)及策略

邱海菊

摘要：本文通過(guò)對(duì)某科技局、銀行、企業(yè)三方的調(diào)研，分別從中小企業(yè)自身機(jī)制、銀行制度及政府層面找出中小企業(yè)融資難的癥結(jié)。從而尋求出解決問(wèn)題的策略：企業(yè)方應(yīng)加強(qiáng)自身的建設(shè)、銀行方應(yīng)加快改革的步伐、政府方應(yīng)充分發(fā)揮推動(dòng)和引導(dǎo)的作用，為中小企業(yè)的融資打造一個(gè)良好的社會(huì)環(huán)境。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)? 融資? 癥結(jié)? 策略

中小企業(yè)在促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、提供服務(wù)、解決就業(yè)等方面發(fā)揮了突出作用，已成為國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展過(guò)程中不可忽視的重要組成部分。但目前中小企業(yè)發(fā)展中的籌資難問(wèn)題依然突出，甚至阻礙了其健康發(fā)展。國(guó)家出臺(tái)了許多相應(yīng)的政策解決中小企業(yè)融資問(wèn)題，各級(jí)部門(mén)也制定了相關(guān)的配套措施，這些政策和措施在一定程度上緩解了部分中小企業(yè)融資難問(wèn)題，但并未得到根本解決，其中的癥結(jié)在哪里？通過(guò)對(duì)企業(yè)、政府、銀行三方的調(diào)研，總結(jié)出以下幾方面內(nèi)容：

一、存在的問(wèn)題

（一）中小企業(yè)自身機(jī)制的障礙

1.籌資渠道單一。中小企業(yè)在創(chuàng)業(yè)初期資金主要依靠自籌，隨著經(jīng)營(yíng)規(guī)模的不斷擴(kuò)大，內(nèi)部融資已經(jīng)滿足不了其所需資金量的增加，這種情況下，中小企業(yè)者們第一反映則是向銀行貸款，但銀行貸款條件有一定要求且數(shù)量有限。雖然目前我國(guó)證券市場(chǎng)已經(jīng)推出的中小企業(yè)板和創(chuàng)業(yè)板，因門(mén)檻高、成本高且手續(xù)繁雜，而把大部分中小企業(yè)擋在外面（當(dāng)然也有企業(yè)自身不想上市的）。

2.管理理念相對(duì)落后，沒(méi)有長(zhǎng)遠(yuǎn)目光。部分中小企業(yè)處于家族式管理狀態(tài)，在決策中主觀性強(qiáng)，沒(méi)有進(jìn)行科學(xué)的市場(chǎng)調(diào)研，缺乏中長(zhǎng)期目標(biāo)，對(duì)先進(jìn)生產(chǎn)設(shè)備和技術(shù)的引入沒(méi)有統(tǒng)一規(guī)劃，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力相對(duì)較弱。近幾年，隨著國(guó)家在稅收政策上對(duì)中小企業(yè)扶持力度的加大，很多企業(yè)為了享受稅收優(yōu)惠或者少交稅，甚至向外提供虛假財(cái)務(wù)信息，財(cái)務(wù)管理處于混亂狀態(tài)。

3.信用觀念淡薄，對(duì)信用資產(chǎn)認(rèn)識(shí)不足。信用是一種資源，是企業(yè)的無(wú)形資產(chǎn)，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，信用己成為市場(chǎng)交易過(guò)程中考慮的重要因素。目前，社會(huì)上對(duì)中小企業(yè)的認(rèn)可度并不高，再加上某些中小企業(yè)的欺詐行為、拖欠賬款、逃避銀行債務(wù)、惡意偷、欠稅款等行為，毀壞了中小企業(yè)信用度，影響著整體信用形象。

（二）銀行制度的約束

1.銀行內(nèi)在經(jīng)濟(jì)利益的要求。對(duì)貸出資金的保值、增值是商業(yè)銀行運(yùn)作的首要原則，銀行為提高其生息性資產(chǎn)的比重，對(duì)每一筆貸款都有嚴(yán)格的考核指標(biāo)，如企業(yè)的征信狀況、環(huán)保測(cè)評(píng)、負(fù)債規(guī)模、財(cái)務(wù)報(bào)表間數(shù)據(jù)在銀行貸款系統(tǒng)中的匹配等，很多中小企業(yè)難以達(dá)到上述指標(biāo)要求，貸款審核自然受到影響;同時(shí)，即使在滿足貸款和投資需求的前提下，銀行對(duì)中小企業(yè)的貸款數(shù)額小，期限短。一般期限為一年，雖然銀行有轉(zhuǎn)貸優(yōu)惠政策，其前提是企業(yè)歸還了前面的貸款本金和利息的前提下，再次申請(qǐng)同樣貸款的手續(xù)才會(huì)較為簡(jiǎn)單，但這對(duì)本身資金壓力就大的中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，這種優(yōu)惠政策體現(xiàn)不出其優(yōu)惠性。

2.銀行對(duì)抵押品的要求高。銀行實(shí)施貸款分為：擔(dān)保貸款、信用貸款和抵押貸款，而對(duì)中小企業(yè)的貸款一般采用抵押貸款，銀行對(duì)抵押品的認(rèn)可是優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，也就是不動(dòng)產(chǎn)，不動(dòng)產(chǎn)資產(chǎn)對(duì)大多數(shù)中小企業(yè)而言是極少的。而大量的動(dòng)產(chǎn)如機(jī)器設(shè)備、存貨、應(yīng)收賬款，無(wú)形資產(chǎn)如專利等不作為抵押品考慮的范疇，原因是變現(xiàn)能力弱，變現(xiàn)價(jià)值波動(dòng)大。

3.銀行貸款門(mén)檻高、程序繁瑣。國(guó)有銀行貸款手續(xù)復(fù)雜，標(biāo)準(zhǔn)高，特別是實(shí)行信貸規(guī)模管理，對(duì)有貸款需求的中小企業(yè)設(shè)置較高的門(mén)檻，上收了基層銀行的貸款審批權(quán)限，決策鏈過(guò)長(zhǎng)，導(dǎo)致審批時(shí)間長(zhǎng)，難以適應(yīng)中小企業(yè)用款急、頻率高的需求。

（三）政府層面的影響

1.部門(mén)出臺(tái)的政策難以被銀行認(rèn)同。為支持中小企業(yè)發(fā)展，解決其融資問(wèn)題，各級(jí)政府和有關(guān)部門(mén)均出臺(tái)了配套的優(yōu)惠政策提供專門(mén)的服務(wù)，但效果不是很理想。以江西省科技廳為例，2015年，省科技廳出臺(tái)了《中小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金制度》，提出對(duì)科技創(chuàng)新能力較強(qiáng)企業(yè)實(shí)施“科貸通”政策，2016年開(kāi)始啟動(dòng)，在某縣科技局試點(diǎn)過(guò)程中，符合“科貸通”政策的企業(yè)有11家，但最后只有四家被銀行認(rèn)可獲得貸款?？傎J970萬(wàn)元，均貸總額不高，僅為242.5萬(wàn)元。

2.部門(mén)啟動(dòng)的貸款資金有限，難以滿足企業(yè)需求。原則上，對(duì)每個(gè)獲得“科貸通”的企業(yè)貸款金額不超過(guò)500萬(wàn)元，這對(duì)有些企業(yè)特別是需要資金購(gòu)置研發(fā)設(shè)備的企業(yè)來(lái)說(shuō)，是杯水車(chē)薪，遠(yuǎn)遠(yuǎn)滿足不了其資金需求量。同時(shí)，這種政策性貸款不同部門(mén)間實(shí)施的也是總量控制，如某企業(yè)獲得“科貸通”貸款300萬(wàn)元，則其獲得其他部門(mén)政策性貸款如“財(cái)源通”只能是200萬(wàn)元。

3.部門(mén)出臺(tái)的政策性貸款針對(duì)性強(qiáng)，覆蓋面有限。如省科技廳出臺(tái)的“科貸通”貸款主要針對(duì)的是高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)或具有知識(shí)產(chǎn)權(quán)、獲得省科技計(jì)劃項(xiàng)目立項(xiàng)、參與制訂國(guó)標(biāo)等的企業(yè)，因此，全縣幾百家企業(yè)中遴選出的符合“科貸通”貸款條件的企業(yè)為數(shù)很少，剩下的其他可能更需要資金注入的企業(yè)無(wú)法獲得此項(xiàng)政策性貸款的支持。

二、中小企業(yè)融資的對(duì)策

中小企業(yè)融資難問(wèn)題，是一個(gè)復(fù)雜的系統(tǒng)問(wèn)題，解決這一問(wèn)題，需要多方面作出努力，企業(yè)要加強(qiáng)自身建設(shè)，銀行要加快改革步伐，為中小企業(yè)提供服務(wù)，政府要發(fā)揮推動(dòng)和引導(dǎo)作用，營(yíng)造一個(gè)良好的社會(huì)融資環(huán)境。結(jié)合這次調(diào)研體會(huì)，要解決以上問(wèn)題，應(yīng)從以下幾個(gè)方面入手：

（一）中小企業(yè)要增強(qiáng)自我發(fā)展能力，不斷提高融資能力

1.建立現(xiàn)代管理制度。中小企業(yè)要加快引進(jìn)人才的步伐，完善公司治理結(jié)構(gòu)，增加透明度，保證對(duì)外提供資料的真實(shí)性，增強(qiáng)信譽(yù)，加強(qiáng)企業(yè)信用建設(shè)，通過(guò)企業(yè)的良好融資信譽(yù)來(lái)拓寬企業(yè)的融資渠道，實(shí)現(xiàn)其持續(xù)發(fā)展。

2.改變經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、提升競(jìng)爭(zhēng)能力。中小企業(yè)應(yīng)利用其小的特點(diǎn)，找準(zhǔn)市場(chǎng)定位，利用有限的資金，向“小而精”“小而?！薄靶《隆钡哪Ｊ桨l(fā)展。或是實(shí)行強(qiáng)弱聯(lián)合，與該行業(yè)中處于主導(dǎo)地位的大企業(yè)進(jìn)行橫向協(xié)作，充分利用大企業(yè)的資金、技術(shù)優(yōu)勢(shì)，形成“小而聯(lián)”的企業(yè)發(fā)展結(jié)構(gòu)，解決中小企業(yè)在資金、技術(shù)等方面的局限性。

3.拓寬融資渠道。中小企業(yè)要采用多種形式的融資渠道，如合作、聯(lián)營(yíng)、參股等方式，在籌措資金過(guò)程中應(yīng)量力而行，正確認(rèn)識(shí)和評(píng)價(jià)自己的實(shí)力，準(zhǔn)確評(píng)估市場(chǎng)，使有限的資金發(fā)揮出最大的效益。

（二） 銀行應(yīng)發(fā)揮主體作用，更好地服務(wù)于中小企業(yè)

1.加強(qiáng)對(duì)不同抵押品的認(rèn)同。我國(guó)中小企業(yè)資本金數(shù)量少，企業(yè)規(guī)模小，很難滿足銀行對(duì)資產(chǎn)抵押品的要求，尤其是需要提供土地和房產(chǎn)等不動(dòng)產(chǎn)的抵押，且其手續(xù)比較復(fù)雜，同時(shí)也很難找到滿足銀行要求的有實(shí)力的大企業(yè)為其提供信用擔(dān)保。為滿足中小企業(yè)合理的資金需求，建議可以進(jìn)行倉(cāng)單質(zhì)押、貨權(quán)質(zhì)押、應(yīng)收賬款質(zhì)押、賬戶托管等充當(dāng)實(shí)物以解決燃眉之急，市場(chǎng)上也應(yīng)有相關(guān)的部門(mén)加強(qiáng)對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)等無(wú)形資產(chǎn)的評(píng)估，增強(qiáng)銀行對(duì)無(wú)形資產(chǎn)的認(rèn)同度，以滿足中小企業(yè)中長(zhǎng)期資金的需要。

2.改變金融服務(wù)模式。對(duì)一批符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，有技術(shù)、有市場(chǎng)、有潛力的科技型、社區(qū)服務(wù)型的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)，銀行應(yīng)開(kāi)通貸款“綠色通道”，提高服務(wù)效率，增強(qiáng)資金使用效益;對(duì)信譽(yù)好，信用水平高的中小企業(yè)，可以放大征信作用，實(shí)行傾斜政策，放寬其貸款準(zhǔn)入制度。同時(shí)銀行應(yīng)改變金融服務(wù)模式，為中小企業(yè)提供多樣性、專門(mén)化的服務(wù)模式，以真正成為中小企業(yè)融資中的“及時(shí)雨”，形成“雪中送炭”的良好局面。

3.簡(jiǎn)化審批程序。中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)的靈活性高，對(duì)市場(chǎng)反應(yīng)敏感，對(duì)市場(chǎng)洞察能力強(qiáng)，對(duì)資金需求時(shí)效性高。因此，銀行在審貸流程基礎(chǔ)上，可以縮減部分環(huán)節(jié)和過(guò)程或派專人進(jìn)行輔導(dǎo)，加快審貸速度，提高效率。

（三）政府應(yīng)發(fā)揮引導(dǎo)和推動(dòng)的作用，創(chuàng)造良好的融資環(huán)境

1.各部門(mén)應(yīng)加強(qiáng)橫向溝通和協(xié)調(diào)，落實(shí)對(duì)中小企業(yè)融資扶持政策的執(zhí)行。以“科貸通”為例，省科技廳在制定相關(guān)政策時(shí)，應(yīng)與銀行、財(cái)政、稅務(wù)及相關(guān)監(jiān)管部門(mén)進(jìn)行溝通，得到相關(guān)部門(mén)的認(rèn)可，在政策執(zhí)行過(guò)程中，避免重復(fù)認(rèn)證，加快政策的落實(shí)。

2.政府搭建平臺(tái)，將資金、項(xiàng)目和信用共同管理。中小企業(yè)之所以出現(xiàn)貸款難，主要是銀行擔(dān)心貸款收不回，風(fēng)險(xiǎn)大等因素。政府可以以風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金的形式注入資金，降低風(fēng)險(xiǎn)，依托地方資源優(yōu)勢(shì)，做好市場(chǎng)研究，進(jìn)行項(xiàng)目推薦，對(duì)貸款企業(yè)進(jìn)行信用跟蹤，落實(shí)信用結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)政府引導(dǎo)、金融機(jī)構(gòu)支持、企業(yè)參與、地方發(fā)展的良好局面。

3.完善監(jiān)管體系，建立常規(guī)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)預(yù)警機(jī)制。建立專業(yè)機(jī)構(gòu)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行管理、指導(dǎo)和監(jiān)測(cè)，監(jiān)管部門(mén)可以通過(guò)資本規(guī)模、業(yè)務(wù)總額、償還比率、賠償金額等這些指標(biāo)的監(jiān)控，建立起風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警提示發(fā)布機(jī)制，加強(qiáng)對(duì)貸款企業(yè)的監(jiān)管。

當(dāng)然，隨著中小企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮作用的日益增大，國(guó)家也不斷地出臺(tái)了相關(guān)的政策，如國(guó)務(wù)院發(fā)布的《融資擔(dān)保公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》，主要是解決小微企業(yè)和 “三農(nóng)”融資難融資貴的問(wèn)題;銀保監(jiān)針對(duì)上述條例出臺(tái)了四項(xiàng)配套制度文件，為促進(jìn)構(gòu)建 “銀、政、擔(dān)”合作機(jī)制提供了政策依據(jù)，這對(duì)我國(guó)實(shí)施普惠制金融發(fā)展具有重要意義，特別是對(duì)中小微企業(yè)的發(fā)展。

作者單位：江西交通職業(yè)技術(shù)學(xué)院