面向80后、90后用戶的金融生態(tài)服務(wù)圈的構(gòu)建機(jī)制及路徑研究

李紅櫟 何雪晴 李星星

摘要：本課題將圍繞年輕卻逐漸成為社會中堅力量的80后、90后消費群體，針對性地深入互聯(lián)網(wǎng)金融的各個細(xì)分領(lǐng)域展開研究，探究面向80后、90后用戶的金融生態(tài)服務(wù)圈構(gòu)建機(jī)制及路徑，以滿足80后、90后群體的消費、融資和投資需求。通過金融生態(tài)服務(wù)圈的建立，不僅能夠高效化解80后、90后群體的金融需求，還有利于金融行業(yè)創(chuàng)新，推動金融機(jī)構(gòu)健康發(fā)展，促進(jìn)金融行業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，從而形成綠色、可持續(xù)的經(jīng)濟(jì)循環(huán)。

關(guān)鍵詞：金融生態(tài)圈;80后、90后;互聯(lián)網(wǎng)金融

近年來，互聯(lián)網(wǎng)極大地改變了人們的生活方式，這其中極大部分要歸功于互聯(lián)網(wǎng)金融。支付方式的加速變革、利率市場化的加速發(fā)展、投融資體制改革使得傳統(tǒng)金融服務(wù)模式面臨挑戰(zhàn)，同時也為互聯(lián)網(wǎng)金融帶來巨大的創(chuàng)新機(jī)會。在這個背景下，跨界、跨行業(yè)、跨市場的綜合金融服務(wù)系統(tǒng)——金融生態(tài)服務(wù)圈應(yīng)運而生。這樣一種圍繞自身主業(yè)，集合銀行、保險、理財、基金、證券等多項子業(yè)務(wù)的開放化服務(wù)模式使其最大的受惠用戶群體——80后、90后也在這場金融科技變革中享受到了更便捷的金融服務(wù)。由于國內(nèi)對于金融服務(wù)生態(tài)圈的關(guān)注不斷加大，對其進(jìn)行探究就顯得尤為重要。本文以金融服務(wù)生態(tài)圈的主要客戶80后、90后群體為視角，通過探討他們的金融需求，來探究互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)生態(tài)圈的構(gòu)建機(jī)制，希望對互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)以及傳統(tǒng)金融企業(yè)提供思路，在新金融業(yè)態(tài)的沖擊中制訂合適的綜合金融發(fā)展戰(zhàn)略，從容應(yīng)對競爭挑戰(zhàn)。

一、金融生態(tài)圈的含義

生態(tài)圈這一概念源于自然科學(xué)，是指有生命活動的領(lǐng)域及其居住環(huán)境的整體。精通生物生態(tài)學(xué)的美國學(xué)者詹姆斯·F.穆爾將這一概念類比于商業(yè)環(huán)境，首次提出“商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)”一詞，用來闡述商業(yè)公司之間的關(guān)系。從那時起，經(jīng)濟(jì)學(xué)和金融學(xué)等許多領(lǐng)域開始將生物圈理論應(yīng)用到自己的領(lǐng)域。2004年，時任中國人民銀行行長周小川首次正式提出金融與生態(tài)相結(jié)合的“金融生態(tài)”概念，并對其在生態(tài)系統(tǒng)中的功能進(jìn)行了比較。

“金融生態(tài)圈”是一個仿生學(xué)的概念，目前并無明確定義。國內(nèi)諸多學(xué)者都對此發(fā)表過自己的看法。韓平（2005）給出了金融生態(tài)的廣義定義，即影響金融行業(yè)生存和發(fā)展的各種因素之和。他認(rèn)為，影響金融業(yè)的一切因素都應(yīng)該包括在內(nèi)，既包括政治、經(jīng)濟(jì)、法律等外部因素，也包括金融市場、金融機(jī)構(gòu)、金融產(chǎn)品等金融體系的內(nèi)部因素。王松奇（2005）認(rèn)為，金融生態(tài)是由金融結(jié)構(gòu)和金融活動所面臨的各種因素構(gòu)成的環(huán)境條件?？梢钥闯?，王松奇在定義中強(qiáng)調(diào)外部因素。李揚（2005）將金融生態(tài)系統(tǒng)定義為金融資源的生產(chǎn)者、消費者、分解者及其所依賴的金融生態(tài)環(huán)境所形成的動態(tài)均衡系統(tǒng)。在學(xué)者研究的基礎(chǔ)上，可以認(rèn)為金融生態(tài)圈是指金融機(jī)構(gòu)、金融市場、金融產(chǎn)品要素、金融環(huán)境和實體之間相互作用、相互影響而形成的動態(tài)均衡體系的產(chǎn)業(yè)鏈，參與各種金融活動的政府和個人[1]。

二、80后、90后群體特征分析

本文選取80后、90后為研究對象主要是由80后、90后群體的特征決定的，具體有以下幾點。

1.消費需求高

80后一代逐漸步入而立之年，而今他們大多正落入老少“夾心層”中，成為家庭的經(jīng)濟(jì)支柱。一方面，需要贍養(yǎng)老人;另一方面，還要承擔(dān)孩子的教育費用。調(diào)查顯示，對于老年人來說，在20世紀(jì)80年代出生的人中，33.1%的80后每月會給父母1000元～3000元;對于子女，43.3%的80后在小孩3歲～5歲時就開始投資，其學(xué)習(xí)、娛樂和擇校都是很大的開銷。由此，老人和子女兩方面的責(zé)任加重了80后的壓力。

90后已經(jīng)告別少年時代，接踵而來的就是成家立業(yè)的一系列現(xiàn)實壓力。他們對當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢有深刻的判斷，在清醒的認(rèn)識下，他們不斷自我充電、自我提升，這種充電包括專業(yè)領(lǐng)域的考證、學(xué)習(xí)，生活上的健身、旅行、愛好。90后事業(yè)生活兩不誤，他們需要多樣化的資金分配對自身進(jìn)行投資。

2.消費更理性

80后、90后是聰明的消費者，根據(jù)調(diào)查結(jié)果發(fā)現(xiàn)，62.1%的80后和90后對成本績效最為關(guān)注。他們善于在價格和性能之間做出權(quán)衡，他們的消費變得越來越理性。此外，在性價比方面，90后更注重自己的風(fēng)格契合度和潮流捕捉度，而80后更注重質(zhì)量和品牌。

3.懂得理財，利用消費杠桿

近年來，隨著金融市場和市場教育的快速發(fā)展，人們的信用消費意識也隨之爆發(fā)。支付產(chǎn)品的多元化發(fā)展為80后、90后提供了更加豐富的支付方式，消費信貸產(chǎn)品逐漸成為80后的首選支付方式之一。調(diào)查顯示，80后、90后消費者中，74.3%的人將使用信用卡、花唄等借貸方式進(jìn)行日常消費，并將自有資金用于理財。他們表示，這不僅會推遲消費，還會實現(xiàn)資本增值。早期消費和資本透支不僅是消費觀的反映，也是對貨幣的認(rèn)識和規(guī)劃。80后、90后在追求高品質(zhì)生活的同時，通過消費杠桿將儲蓄用于財富管理，以實現(xiàn)穩(wěn)定的增值資本。這種“邊透支邊理財”的消費模式已逐漸成為一種潮流。

三、80后、90后用戶的金融需求市場情況

1.80后、90后用戶的投資市場情況

中國金融體系的一個問題是，普通人缺乏投資選擇。高凈值客戶可以享受專業(yè)的投資和金融服務(wù)，但數(shù)億人除了將資金存入銀行或購買房地產(chǎn)外別無選擇，小額資金更沒有出路。此外，購買力的限制、金融產(chǎn)品的復(fù)雜性和人們對風(fēng)險的恐懼也是普通用戶進(jìn)入金融市場的主要障礙。但現(xiàn)在，互聯(lián)網(wǎng)財務(wù)管理已經(jīng)使自動化財務(wù)管理成為現(xiàn)實，給普通收入階層一個方便、無憂的投資渠道。通過大數(shù)據(jù)分析，可以無須見面就評估客戶的信用狀況，通過發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)平臺的長尾效應(yīng)，可以將金融服務(wù)的邊際成本降到幾乎為零。因此，隨著數(shù)字技術(shù)的發(fā)展，普惠金融也將得到大力發(fā)展[2]。

2.80后、90后用戶的消費市場情況

現(xiàn)今，中國的經(jīng)濟(jì)處于轉(zhuǎn)型期，社會增長結(jié)構(gòu)需要調(diào)整。從對工業(yè)、制造業(yè)和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的過度依賴到以服務(wù)業(yè)為主的第三產(chǎn)業(yè)，消費將在經(jīng)濟(jì)增長中發(fā)揮越來越重要的作用，因此消費金融的發(fā)展當(dāng)然是必然的。

隨著20世紀(jì)90年代出生的越來越多的人進(jìn)入職場，年輕人開始習(xí)慣“現(xiàn)在買，以后付”的生活方式。清華大學(xué)2018年1月發(fā)布的《中國消費信貸市場研究報告》顯示，29歲以下青年已成為中國消費信貸的主力軍，他們中的大多數(shù)人月收入不足5000元。據(jù)商務(wù)部11月統(tǒng)計，“雙11”當(dāng)天，我國網(wǎng)絡(luò)零售額突破3000億元，其中七成以上是上世紀(jì)八九十年代出生的年輕消費者。

3.80后、90后用戶的融資市場情況

中國金融市場面臨的主要問題是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)對小微企業(yè)和低收入人群提供的金融服務(wù)不足。我國金融體系龐大，但金融服務(wù)供給不足，存在巨大缺口。如今的金融機(jī)構(gòu)和金融資產(chǎn)種類繁多、數(shù)量龐大，但金融體系的目標(biāo)受眾非常有限，主要服務(wù)于大型企業(yè)、國有企業(yè)和高凈值個人。應(yīng)該說，金融機(jī)構(gòu)通常只愿意為前20%的客戶提供服務(wù)，這是一個世界性的現(xiàn)象。然而，在我國，由于產(chǎn)權(quán)歧視、利率管制、評估剛性等因素，中小企業(yè)和低收入群體缺乏金融服務(wù)的問題尤為突出。例如，調(diào)查顯示，江浙地區(qū)只有20%的小微企業(yè)獲得了銀行貸款。再如，央行的信貸系統(tǒng)包含了大約8.8億人的信息，其中只有3.8億人有過信貸記錄?；ヂ?lián)網(wǎng)通過信息透明促進(jìn)人與人之間的信任，而信用是金融的本質(zhì)和核心。在傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)模式下，沒有抵押和擔(dān)保，陌生人成功融資是難以想象的，但在互聯(lián)網(wǎng)金融時代，這已經(jīng)成為現(xiàn)實[3]。

四、金融生態(tài)服務(wù)圈的構(gòu)建機(jī)制

商業(yè)競爭發(fā)展到如今的互聯(lián)網(wǎng)時代，已經(jīng)不再是單一產(chǎn)品的競爭了，而是商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)的競爭。在任何行業(yè)，采取封閉的商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)最終都是走向衰亡，只有建設(shè)強(qiáng)健有活力的開放生態(tài)，并且主動尋求其他聯(lián)盟供應(yīng)商合作，互利共贏，才有可能成為商業(yè)生態(tài)鏈的核心供應(yīng)商。

從商業(yè)生態(tài)學(xué)角度來看，很容易得到構(gòu)建金融生態(tài)服務(wù)圈的核心機(jī)理，即共同價值。這里的共同是指用戶和企業(yè)自身的價值協(xié)同。企業(yè)都想構(gòu)建出這樣一個金融服務(wù)圈，可以滿足用戶偏好的多樣化和個性化需求，同時促進(jìn)自身核心業(yè)務(wù)的創(chuàng)新，以此達(dá)到自身低成本高價值的需求，規(guī)避核心能力剛性風(fēng)險。基于共同價值為機(jī)理構(gòu)建出的金融生態(tài)服務(wù)圈能夠很好地解決二者的需求，達(dá)到雙向驅(qū)動的作用，也能使互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)將自己的競爭優(yōu)勢在當(dāng)前變化莫測的競爭環(huán)境中穩(wěn)定下去[4]。

除了關(guān)注用戶需求，企業(yè)還應(yīng)將目光聚焦在行業(yè)之間。要建立開放的金融生態(tài)服務(wù)圈，其中還包含跨行業(yè)、共同進(jìn)化等關(guān)鍵思想。金融生態(tài)服務(wù)圈最顯著的特點就是通過跨行、跨界合作把金融市場上的多個業(yè)務(wù)結(jié)合起來，為客戶提供一站式服務(wù)，這樣不僅降低了自身業(yè)務(wù)經(jīng)營成本，還能夠為消費者提供更加全面、多樣化的金融產(chǎn)品和服務(wù)。多業(yè)務(wù)間的互補(bǔ)協(xié)同與綜合集成也有利于各行業(yè)、企業(yè)的共同進(jìn)化。

五、結(jié)論

本文聚焦80后、90后投資、消費、融資三大金融需求，發(fā)現(xiàn)這一群體有巨大和多元的金融需求，并且該群體有明顯的共同價值，這些因素都促進(jìn)著80后、90后科技生態(tài)體系的不斷發(fā)展。當(dāng)今市場下，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)浪潮沖擊下轉(zhuǎn)型，金融科技公司紛紛涌現(xiàn)，但金融產(chǎn)品具有很大的信息不對稱的特征，使得金融服務(wù)仍然低效。大數(shù)據(jù)的出現(xiàn)使得金融成本降低和效率提升，但同樣值得關(guān)注的是，要如何對數(shù)字金融進(jìn)行監(jiān)管，才能保障經(jīng)濟(jì)與社會的安全。面對機(jī)遇與挑戰(zhàn)并存的復(fù)雜環(huán)境，我們必須改變和生存，主動出擊，積極融入行業(yè)和行業(yè)生態(tài)系統(tǒng)，通過業(yè)務(wù)流程再造，改善金融和非金融增值服務(wù)。政府應(yīng)促進(jìn)形成銀行與各種社會實體相互作用、共存的復(fù)雜經(jīng)濟(jì)體系，形成清晰、相互依存的金融生態(tài)圈。

參考文獻(xiàn)：

[1]張冉，金濤.平臺型金融生態(tài)圈的構(gòu)建與治理[J].清華金融評論，2019，（05）：101～104.

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[3]姚文平.互聯(lián)網(wǎng)金融[M].北京：中信出版社，2014.

[4]王千.互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)平臺生態(tài)圈及其金融生態(tài)圈研究：基于共同價值的視角[J].國際金融研究，2014，（11）：76～86.

作者簡介：1.李紅櫟，重慶理工大學(xué)學(xué)生。

2.何雪晴，重慶理工大學(xué)學(xué)生。

3.李星星，重慶理工大學(xué)學(xué)生。