淺議用一個(gè)指標(biāo)考評(píng)企業(yè)社會(huì)責(zé)任

能否用一個(gè)指標(biāo)來考評(píng)企業(yè)社會(huì)責(zé)任？

大約七八年前，一位資深專家曾提出的這個(gè)問題，一定程度上反映出對(duì)企業(yè)社會(huì)責(zé)任進(jìn)行量化的現(xiàn)實(shí)必要。

時(shí)至今日，伴隨著企業(yè)社會(huì)責(zé)任發(fā)展的日益深入，對(duì)這個(gè)問題的探討也越發(fā)變得頻繁。

尤其是近年來，在ESG越來越為上市公司所重視，并成為投資界開展投資重要參考的情況下，如何用一個(gè)指標(biāo)就能直觀地為相關(guān)方展現(xiàn)企業(yè)的社會(huì)責(zé)任價(jià)值，顯得更為迫切。

必要性：實(shí)際工作的困惑和未來發(fā)展的考慮

用一個(gè)指標(biāo)來考評(píng)企業(yè)社會(huì)責(zé)任，以筆者之見，就是用一個(gè)社會(huì)責(zé)任指標(biāo)能很容易體會(huì)到企業(yè)社會(huì)責(zé)任究竟是怎么回事，同時(shí)也能分辨出企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任水平的高低。

那么，為什么要用一個(gè)指標(biāo)來考評(píng)企業(yè)社會(huì)責(zé)任呢？大致來看，主要在于如下三個(gè)方面的原因：

其一，有利于解決工作考評(píng)中存在的問題。這就包括了：在企業(yè)內(nèi)部針對(duì)社會(huì)責(zé)任的工作溝通、實(shí)踐總結(jié)和價(jià)值評(píng)價(jià);在企業(yè)外部與同行或非同行的社會(huì)責(zé)任實(shí)踐進(jìn)行比較;對(duì)監(jiān)管機(jī)構(gòu)而言，有效地對(duì)監(jiān)管企業(yè)的社會(huì)責(zé)任進(jìn)行考核。

其二，形成社會(huì)責(zé)任自身的綜合性指標(biāo)，避免社會(huì)責(zé)任工作的虛無化。由于企業(yè)社會(huì)責(zé)任內(nèi)涵豐富的性質(zhì)，導(dǎo)致在日?？荚u(píng)中常常存在只見樹木不見森林的悖論，形成“不考評(píng)則已，一考評(píng)反而把社會(huì)責(zé)任考評(píng)沒有了”的窘?jīng)r。

因?yàn)橐徽劦狡髽I(yè)社會(huì)責(zé)任評(píng)價(jià)，我們通常都會(huì)想到一系列的一級(jí)指標(biāo)、二級(jí)指標(biāo)、三級(jí)指標(biāo)。但往往我們用這些指標(biāo)去考評(píng)的時(shí)候，社會(huì)責(zé)任就會(huì)很容易地變成治理、員工、環(huán)境、安全健康以及社區(qū)參與這些事情了。

于是很多人也就納悶：這些事情平時(shí)我們不是有部門有人在做嗎？既然日常工作中有人在做了，也就沒有社會(huì)責(zé)任什么事了，這在無形中就形成一個(gè)悖論：一方面，社會(huì)責(zé)任非常需要考核，但在考評(píng)的時(shí)候發(fā)現(xiàn)搞好治理、員工、環(huán)境、健康安全、社區(qū)公益等等就行了，那社會(huì)責(zé)任到哪里去了？可以說不是社會(huì)責(zé)任“融入”了，而通常是社會(huì)責(zé)任好像被“融沒”了。這就有點(diǎn)像盲人摸象的故事，雖然現(xiàn)在流行的各種評(píng)價(jià)都有一個(gè)總體結(jié)論，但終究沒有告訴我們這個(gè)企業(yè)社會(huì)責(zé)任的“大象”究竟是什么。

其三，有利于社會(huì)責(zé)任工作進(jìn)入企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的主流，促進(jìn)責(zé)任消費(fèi)和責(zé)任投資機(jī)制的建立。無論是企業(yè)內(nèi)部管理評(píng)價(jià)和考核，還是企業(yè)外部的評(píng)價(jià)考核，企業(yè)社會(huì)責(zé)任要真正得到重視，沒有形成共識(shí)的、真正能體現(xiàn)社會(huì)責(zé)任本質(zhì)內(nèi)涵和價(jià)值的考評(píng)指標(biāo)顯然難以得到企業(yè)真正的重視和持續(xù)有效管理。更重要的是，促進(jìn)社會(huì)責(zé)任發(fā)展的責(zé)任消費(fèi)和責(zé)任投資機(jī)制也難以有效建立起來，這也是企業(yè)社會(huì)責(zé)任還沒有進(jìn)入到企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的主流，處于邊緣概念的重要原因。

可行性分析：國(guó)內(nèi)主要考評(píng)指標(biāo)特點(diǎn)及發(fā)展

中國(guó)企業(yè)社會(huì)責(zé)任在近20年的快速發(fā)展中，在這方面也進(jìn)行了許多有創(chuàng)造性的探索。這就包括：2005年由金蜜蜂團(tuán)隊(duì)引入的責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力概念，進(jìn)而深化提出的企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)（2017年）;2007年國(guó)家電網(wǎng)公司提出的綜合價(jià)值概念，進(jìn)而得到國(guó)務(wù)院國(guó)資委認(rèn)可并成為指導(dǎo)中央企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任的重要指標(biāo);上海證券交易所2008年提出的每股社會(huì)貢獻(xiàn)值指標(biāo);以及2019年金蜜蜂團(tuán)隊(duì)在量化綜合價(jià)值概念基礎(chǔ)上提出的凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率指標(biāo)等。

1.每股社會(huì)責(zé)任貢獻(xiàn)值。可稱為中國(guó)最早的綜合性社會(huì)責(zé)任量化指標(biāo)。2008年5月，上海證券交易所發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)上市公司社會(huì)責(zé)任承擔(dān)工作的通知》1，要求各上市公司積極履行社會(huì)責(zé)任，倡導(dǎo)其上市公司在發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告時(shí)公布每股社會(huì)貢獻(xiàn)值。通知指出“每股社會(huì)貢獻(xiàn)值，即在公司為股東創(chuàng)造的基本每股收益的基礎(chǔ)上，增加公司年內(nèi)為國(guó)家創(chuàng)造的稅收、向員工支付的工資、向銀行等債權(quán)人支付的借款利息、公司對(duì)外捐贈(zèng)額等為其他利益相關(guān)者創(chuàng)造的價(jià)值額，并扣除公司因環(huán)境污染等造成的其他社會(huì)成本，計(jì)算形成的公司為社會(huì)創(chuàng)造的每股增值額”。

從每股社會(huì)貢獻(xiàn)值指標(biāo)的定義可以得到每股社會(huì)貢獻(xiàn)值的計(jì)算公式，即：

每股社會(huì)貢獻(xiàn)值通過一個(gè)指標(biāo)衡量一個(gè)企業(yè)的社會(huì)責(zé)任的價(jià)值，這就比每股盈利更好地反映更多利益相關(guān)方的價(jià)值，還能反映一個(gè)公司對(duì)環(huán)境帶來的負(fù)面作用造成的一些社會(huì)成本，也就反映了一個(gè)公司真正的社會(huì)貢獻(xiàn)值，因而在部分上市公司中得到了運(yùn)用。但同時(shí)也存在一些重要的潛在影響未能得到反映，比如溫室氣體的排放影響計(jì)算等。

2.企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力。作為一個(gè)量化的綜合性指標(biāo)，企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力由金蜜蜂團(tuán)隊(duì)于2017年提出2。企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力是企業(yè)在使用自身和社會(huì)的資源為整個(gè)社會(huì)創(chuàng)造的總價(jià)值能力。企業(yè)創(chuàng)造的總價(jià)值包括為企業(yè)創(chuàng)造的價(jià)值、為社會(huì)創(chuàng)造的價(jià)值、為環(huán)境創(chuàng)造的價(jià)值，企業(yè)使用的自身和社會(huì)資源包括企業(yè)投入和發(fā)動(dòng)社會(huì)或利益相關(guān)方的投入。用RC代表企業(yè)（包括在實(shí)踐或項(xiàng)目）責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力，令R1=經(jīng)濟(jì)效益產(chǎn)出率，R2=社會(huì)效益產(chǎn)出率，R3=環(huán)境效益產(chǎn)出率，RC=責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力，則RC=R1+R2+R3。用公式表示如下：

3.綜合價(jià)值3概念。最早由國(guó)家電網(wǎng)公司于2007年在其《履行社會(huì)責(zé)任指南》中明確提出。2011年，在《中央企業(yè)“十二五”和諧發(fā)展戰(zhàn)略綱要》指導(dǎo)思想中明確提出：把“經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境綜合價(jià)值創(chuàng)造能力顯著增強(qiáng)”作為中央企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任、促進(jìn)和諧戰(zhàn)略實(shí)施的三大目標(biāo)之一。4 2016年，《關(guān)于國(guó)有企業(yè)更好履行社會(huì)責(zé)任的指導(dǎo)意見》在基本原則中強(qiáng)調(diào)國(guó)有企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任要最大限度創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境的綜合價(jià)值，進(jìn)一步明確了綜合價(jià)值創(chuàng)造是國(guó)有企業(yè)社會(huì)責(zé)任的重要目標(biāo)5。

金蜜蜂團(tuán)隊(duì)在此概念基礎(chǔ)上進(jìn)一步提出了綜合價(jià)值的量化計(jì)算：企業(yè)通過管理其經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境影響，最大化其正面影響，最小化其負(fù)面影響的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境凈價(jià)值總和。

即，綜合價(jià)值 = 經(jīng)濟(jì)凈價(jià)值+社會(huì)凈價(jià)值+環(huán)境凈價(jià)值（經(jīng)濟(jì)凈價(jià)值=收 入-成本;社會(huì)凈價(jià)值=正面社會(huì)價(jià)值-負(fù)面社會(huì)價(jià)值;環(huán)境凈價(jià)值 = 正面環(huán)境價(jià)值 - 負(fù)面環(huán)境價(jià)值）6。

4.凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率7。由金蜜蜂團(tuán)隊(duì)在明確綜合價(jià)值量化計(jì)算概念基礎(chǔ)上提出新的社會(huì)責(zé)任考評(píng)指標(biāo)，完成了不同體量企業(yè)的綜合價(jià)值的橫向?qū)Ρ?。凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率可以理解為企業(yè)每一個(gè)單位凈資產(chǎn)通過企業(yè)管理社會(huì)責(zé)任創(chuàng)造的經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、環(huán)境凈貨幣價(jià)值。其計(jì)算公式如下：凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率=綜合價(jià)值÷凈資產(chǎn)總額。

凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率體現(xiàn)研究對(duì)象在每一單位凈資產(chǎn)在經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境等三方面創(chuàng)造的綜合價(jià)值。其主要內(nèi)涵是通過計(jì)算企業(yè)每一單位凈資產(chǎn)創(chuàng)造的綜合價(jià)值，而實(shí)現(xiàn)不同體量企業(yè)間相互可比，其評(píng)價(jià)作用類似凈資產(chǎn)利潤(rùn)率。

功能條件：好的考評(píng)指標(biāo)，這4個(gè)要求不可少要做到一個(gè)指標(biāo)能夠反映企業(yè)社會(huì)責(zé)任，筆者認(rèn)為，至少具有以下幾個(gè)要求或者功能：

1.必須是一個(gè)具有新名稱的新指標(biāo)。企業(yè)社會(huì)責(zé)任作為一個(gè)新生事物、一個(gè)新的概念和理念，必須有自己的衡量指標(biāo)和自己明確的指標(biāo)名稱。如每股社會(huì)貢獻(xiàn)值、責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力、綜合價(jià)值、凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率等，都具有這些特征。

2.必須能反映企業(yè)社會(huì)責(zé)任的本質(zhì)涵義。社會(huì)責(zé)任的核心要義是“影響”：一個(gè)組織的社會(huì)責(zé)任就是為其決策和活動(dòng)對(duì)社會(huì)和環(huán)境帶來影響而要承擔(dān)的責(zé)任。這種影響是指組織過去和現(xiàn)在的決策和活動(dòng)所導(dǎo)致或者部分導(dǎo)致的社會(huì)、經(jīng)濟(jì)或者環(huán)境的積極影響或者消極影響。企業(yè)履行或者管理其社會(huì)責(zé)任就是要實(shí)現(xiàn)最大化其積極影響最小化其消極影響?？荚u(píng)社會(huì)責(zé)任就是考評(píng)企業(yè)積極影響、減去消極影響的凈影響。每股社會(huì)貢獻(xiàn)值、責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力和綜合價(jià)值以及凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率都考慮了正面影響和負(fù)面影響，因而也都反映了企業(yè)社會(huì)責(zé)任的本質(zhì)涵義。

3.必須具有較好的可比性。這種可比性既包括縱向可比性，也包括橫向可比性?？v向可比性能使企業(yè)能清晰地看到自身的履責(zé)的是進(jìn)步了還是退步了。橫向?qū)Ρ刃阅苁蛊髽I(yè)與其同行對(duì)比履責(zé)水平的高低，在市場(chǎng)和社會(huì)的競(jìng)爭(zhēng)力體現(xiàn)或聲譽(yù)的好壞，同時(shí)也能幫助企業(yè)開展跨行履責(zé)比較。每股社會(huì)責(zé)任貢獻(xiàn)值和凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率具有較好縱向和橫向可比性，而綜合價(jià)值則具有較好橫向可比性和一定的縱向可比性。

4.必須具有直觀的價(jià)值化衡量。企業(yè)社會(huì)責(zé)任是能夠?yàn)槠髽I(yè)和社會(huì)創(chuàng)造價(jià)值的，所以社會(huì)責(zé)任指標(biāo)最好能夠直觀地反映履責(zé)為企業(yè)和社會(huì)帶來了多少正面價(jià)值或負(fù)面價(jià)值。這能使企業(yè)清晰找到管理社會(huì)責(zé)任的改進(jìn)方向。

應(yīng)用場(chǎng)景：企業(yè)或項(xiàng)目如何選擇考評(píng)指標(biāo)？

上述指標(biāo)在企業(yè)社會(huì)責(zé)任考評(píng)中都有其應(yīng)用價(jià)值，但在具體工作中，應(yīng)視情況加以推廣應(yīng)用。

1.在上市公司中優(yōu)化使用每股社會(huì)貢獻(xiàn)值，在此基礎(chǔ)上形成上市公司社會(huì)責(zé)任/可持續(xù)發(fā)展指數(shù)

目前的每股社會(huì)貢獻(xiàn)值需要進(jìn)一步優(yōu)化的方面，一是需要進(jìn)一步完善和細(xì)化社會(huì)成本的概念和計(jì)算方法。目前指標(biāo)中社會(huì)成本主要考慮了環(huán)境污染帶來的社會(huì)成本，是否要考慮對(duì)員工職業(yè)健康安全損害帶來的社會(huì)成本以及腐敗或避稅等帶來的社會(huì)成本？此外，溫室氣體排放是否考慮其社會(huì)影響和潛在的社會(huì)成本等？二是因環(huán)境改善帶來的社會(huì)貢獻(xiàn)，比如溫室氣體的負(fù)排放，比如因社區(qū)投資帶來的社會(huì)貢獻(xiàn)等是否作為正面影響也是需要進(jìn)一步研究的課題。在此基礎(chǔ)上，逐步上市公司全面推廣使用，在此基礎(chǔ)上形成的上市公司社會(huì)責(zé)任指數(shù)/可持續(xù)發(fā)展指數(shù)也就有更加科學(xué)的數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，進(jìn)而形成全面的責(zé)任投資機(jī)制。

2.在非上市公司社會(huì)責(zé)任報(bào)告中鼓勵(lì)探索使用綜合價(jià)值指標(biāo)并在社會(huì)責(zé)任報(bào)告中披露

在社會(huì)責(zé)任領(lǐng)先企業(yè)或在相關(guān)行業(yè)中開展綜合價(jià)值評(píng)估是一件非常有意義的工作。一則，能夠讓企業(yè)真正去關(guān)心其經(jīng)營(yíng)管理決策和活動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境帶來的影響有多大;二則，也可以讓全社會(huì)對(duì)負(fù)責(zé)任的企業(yè)有更直觀的認(rèn)識(shí)。三則，隨著自然資本和社會(huì)人力資本概念的共識(shí)的增加，這項(xiàng)評(píng)估工作也越來越具有可行性。

比如在中國(guó)工商銀行和中國(guó)金融學(xué)會(huì)綠色金融專業(yè)委員會(huì)的支持下，Trucost環(huán)境咨詢公司于2016年開展了一項(xiàng)中國(guó)金融和投資自然資本成本分析的研究項(xiàng)目。以中國(guó)銀行業(yè)為案例，針對(duì)所篩選的35個(gè)行業(yè)在生產(chǎn)過程中供應(yīng)鏈所產(chǎn)生的環(huán)境影響和社會(huì)成本，以財(cái)務(wù)的方式、貨幣的方式來量化表達(dá)8。其中特別有價(jià)值和啟發(fā)的是針對(duì)中國(guó)地區(qū)相關(guān)實(shí)際情況，除溫室氣體排放采用全球估值標(biāo)準(zhǔn)外，對(duì)其余5大環(huán)境因素主要污染物、土地利用改變、水消耗、廢棄物和水污染物的外部性影響給出估值因子。如果能在此基礎(chǔ)上進(jìn)一步探討形成共識(shí)的估值標(biāo)準(zhǔn)，就可以貨幣化或者財(cái)務(wù)化相關(guān)影響了。

3.在國(guó)有企業(yè)社會(huì)責(zé)任考核中探討研究使用凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率指標(biāo)

如果綜合價(jià)值的研究和計(jì)算能達(dá)成一定的共識(shí)，并能形成相關(guān)的計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)，那么引入凈資產(chǎn)綜合價(jià)值創(chuàng)造率對(duì)國(guó)有企業(yè)進(jìn)行社會(huì)責(zé)任考評(píng)就會(huì)成為一個(gè)較好的選擇。

4.在企業(yè)社會(huì)責(zé)任項(xiàng)目評(píng)價(jià)中推薦使用企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)

一個(gè)社會(huì)責(zé)任項(xiàng)目能否去做，用企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)來評(píng)估就是，第一個(gè)指標(biāo)是RC大于0，投入和產(chǎn)出能回收回來。同時(shí)，R2、R3要大于0。為環(huán)境創(chuàng)造的價(jià)值要大于0，不能是負(fù)數(shù)，否則就是把污染轉(zhuǎn)移到環(huán)境中去。為其他利益相關(guān)方創(chuàng)造的價(jià)值也應(yīng)該大于0，R2要大于0。R1是不一定大于0的。

為什么呢？我們常說你做公益慈善的時(shí)候R1可能會(huì)小于0。投錢出去了，企業(yè)沒有回報(bào)，回報(bào)入不敷出的。這時(shí)候R1小于0。R1小于0項(xiàng)目能不能做？RC要大于0。R1可以小于零，R2、R3要大于0。R2+R3要比R1大或者為正數(shù)的時(shí)候，企業(yè)還可以做決定。也就是說企業(yè)的投入，雖然自己是負(fù)的，但是為社會(huì)和為環(huán)境是正的，兩項(xiàng)正的足以彌補(bǔ)自己的投入。這個(gè)時(shí)候，是可以做決策的。

依據(jù)這個(gè)模型，如果你是一個(gè)公益的項(xiàng)目也可以做決策。公益決策R1小于0，但是R1+R2+R3必須大于0。只有這種情況下，公益項(xiàng)目才可以投入。否則公益項(xiàng)目也不宜投入。

用企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)去考評(píng)社會(huì)責(zé)任實(shí)踐或者項(xiàng)目還是有較好的價(jià)值的。

1? ?關(guān)于加強(qiáng)上市公司社會(huì)責(zé)任承擔(dān)工作暨發(fā)布《上海證券交易所上市公司環(huán)境信息披露指引》的通知

http：//www.sse.com.cn/lawandrules/sserules/listing/stock/c/c_20150912_3985851.shtml

2? ?陸心媛，殷格非：《企業(yè)責(zé)任競(jìng)爭(zhēng)力：理論深化和量化評(píng)價(jià)探討》，《WTO經(jīng)濟(jì)導(dǎo)刊》2017年第1-2期。

3? ?國(guó)家電網(wǎng)公司將企業(yè)社會(huì)責(zé)任定義為追求經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和環(huán)境的綜合價(jià)值最大化的行為，《國(guó)家電網(wǎng)公司履行社會(huì)責(zé)任指南》， 中國(guó)電力出版社 2007 年 12 月版。

4? ?國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)國(guó)資發(fā)研究〔2011〕146號(hào)關(guān)于印發(fā)《中央企業(yè)“十二五”和諧發(fā)展戰(zhàn)略實(shí)施綱要》的通知http：//www.sasac.gov.cn/n2588025/n2588119/c2676143/content.html

5? 《關(guān)于國(guó)有企業(yè)更好履行社會(huì)責(zé)任的指導(dǎo)意見》http：//www.chinagoldgroup.com/s/1426-4770-35950.html

6? ?趙寶柱? 柴子淇? 管竹筍? 殷格非，《企業(yè)價(jià)值評(píng)估新方法：?jiǎn)挝粌糍Y產(chǎn)綜合價(jià)值》，《可持續(xù)發(fā)展經(jīng)濟(jì)導(dǎo)刊》，2019年第8期。

7? ?趙寶柱? 柴子淇? 管竹筍? 殷格非，《企業(yè)價(jià)值評(píng)估新方法：?jiǎn)挝粌糍Y產(chǎn)綜合價(jià)值》，《可持續(xù)發(fā)展經(jīng)濟(jì)導(dǎo)刊》，2019年第8期。

8? ?Trucost. （2016）. 中國(guó)金融和投資機(jī)構(gòu)自然資本成本分析——以中國(guó)商業(yè)銀行為例。