淺析擬IPO企業(yè)財(cái)務(wù)規(guī)范問題

季淑芹

摘要：企業(yè)財(cái)務(wù)部門相關(guān)的規(guī)范問題是貫穿企業(yè)上市籌備計(jì)劃全過程的核心指引方向，成為進(jìn)一步實(shí)行其他工作規(guī)范化的標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)容。對于IPO的參與企業(yè)來說，市場上的廣大投資者對于IPO企業(yè)財(cái)務(wù)相關(guān)工作予以高標(biāo)準(zhǔn)要求，特別是對于IPO企業(yè)財(cái)務(wù)造假的現(xiàn)象呈嚴(yán)肅處理態(tài)度。在目前我國IPO市場全新發(fā)展的形式下，相關(guān)部門的監(jiān)督管理要求更為嚴(yán)格，這對于確保企業(yè)的財(cái)務(wù)合法合規(guī)具有建設(shè)性指導(dǎo)意義。本文主要將IPO上市企業(yè)的籌備上市過程作為研究對象，分析企業(yè)在籌劃準(zhǔn)備上市過程中遇到的各類財(cái)務(wù)規(guī)范問題，總結(jié)歸納出相應(yīng)的解決措施，從而更好地推進(jìn)企業(yè)參與 IPO 上市計(jì)劃的持續(xù)穩(wěn)定運(yùn)行。

關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)規(guī)范;問題;IPO

一、國內(nèi)資本市場概述

（一）我國資本市場的結(jié)構(gòu)形式以及相關(guān)特點(diǎn)

現(xiàn)階段我國的資本市場是多層次資本市場，是由主板市場和創(chuàng)業(yè)板市場組成的場內(nèi)市場以及較為混亂的場外市場的所構(gòu)成的，其中以各地產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)為主體的場外市場得到了快速發(fā)展。但仍呈現(xiàn)定位不明確、分布不合理等基本特點(diǎn)，有待進(jìn)-一步發(fā)展和完善。在我國諸多證券市場股票類型中，對擬IPO上市公司吸引力最為明顯的依然是上海、深圳的主板市場。由于我國企業(yè)數(shù)量較多，擬參與IPO的企業(yè)也不在少數(shù)，國家為更好的維護(hù)我國資本交易市場的穩(wěn)定性，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量的監(jiān)督管理，必須對擬IPO企業(yè)的上市門檻設(shè)置高標(biāo)準(zhǔn)要求，從而在很大程度上造成企業(yè)在IPO審核的過程中出現(xiàn)波折，不容易符合并滿足IPO上市的審核條件。

（二）財(cái)務(wù)規(guī)范工作開展的重要性

企業(yè)籌備上市的過程是一個(gè)全面規(guī)范管理的過程，其中，財(cái)務(wù)規(guī)范貫穿上市籌備工作的全過程，也是其他管理規(guī)范工作的基礎(chǔ)。對于擬IPO上市的公司企業(yè)日常經(jīng)營業(yè)務(wù)開展過程進(jìn)行分析，認(rèn)為該類型企業(yè)在上市的籌備過程中，可能會(huì)由于企業(yè)制度不健全、缺乏專業(yè)性的綜合判斷能力、相關(guān)工作經(jīng)驗(yàn)匱乏等原因，致使企業(yè)財(cái)務(wù)部門管理工作不能展現(xiàn)出所要求的規(guī)范性特點(diǎn)，處理財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)會(huì)計(jì)核算方式選取不正確等多重結(jié)果，最終造成擬IPO公司企業(yè)的上市審核過程出現(xiàn)環(huán)節(jié)問題，影響該公司整體上市審核流程的順利平穩(wěn)運(yùn)行。尤其是當(dāng)前我國IPO財(cái)務(wù)造假備受市場詬病，相關(guān)監(jiān)督管理過程逐步趨于更為嚴(yán)格的趨勢狀態(tài)下，也提升了上市公司企業(yè)的財(cái)務(wù)合規(guī)工作要求標(biāo)準(zhǔn)，展現(xiàn)了公司企業(yè)財(cái)務(wù)部門合規(guī)管理的重要程度。

二、當(dāng)前我國資本市場存在的財(cái)務(wù)問題

（一）關(guān)于收入確認(rèn)時(shí)點(diǎn)問題等盈利能力要求

銷售收入作為公司企業(yè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)會(huì)計(jì)核算報(bào)表中重要財(cái)務(wù)指標(biāo)的組成部分之一，也是應(yīng)用財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)表現(xiàn)形式直觀的展現(xiàn)公司企業(yè)盈利能力的業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)指引，收入確認(rèn)方法始終是IPO審核重點(diǎn)關(guān)注事項(xiàng)。具體而言，對于擬IPO公司企業(yè)的銷售收入進(jìn)行分析采用的審核方法要能夠全面的滿足IPO審核的標(biāo)準(zhǔn)需要。按照目前所實(shí)行的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相關(guān)的規(guī)定，綜合性評估判斷公司的主營業(yè)務(wù)收入代表其市場競爭力的關(guān)鍵指標(biāo)，就是考察該擬IPO企業(yè)對于日常經(jīng)營活動(dòng)過程中產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)以及報(bào)酬的轉(zhuǎn)移情況。企業(yè)應(yīng)針對不同交易的特點(diǎn)，分析交易的實(shí)質(zhì)，正確判斷每項(xiàng)交易中所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬實(shí)質(zhì)上是否已轉(zhuǎn)移，是否保留所有權(quán)相關(guān)的繼續(xù)管理權(quán)，是否仍對售出的商品實(shí)施控制，相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益能否流入企業(yè)，收入和相關(guān)成本能否可靠計(jì)量等重要條件，只有這些條件同時(shí)滿足，才能確認(rèn)收入，否則即使已經(jīng)發(fā)出商品，或者即使已經(jīng)收到價(jià)款，也不能確認(rèn)收入。很多擬IPO企業(yè)對于此類財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的確認(rèn)及核算，缺乏全面的評估和考慮，只是單純的以銷售發(fā)票的開具時(shí)點(diǎn)作為銷售收入的確認(rèn)時(shí)間，會(huì)造成收入確認(rèn)的不準(zhǔn)確，進(jìn)而影響盈利能力的分析，對后續(xù)開展IPO審核過程產(chǎn)生消極影響，留存財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)隱患。

（二）關(guān)于現(xiàn)金流量指標(biāo)匹配等資金流轉(zhuǎn)問題

現(xiàn)金流量指標(biāo)，也就是參照擬IPO企業(yè)所發(fā)布的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)會(huì)計(jì)報(bào)表中現(xiàn)金流量表的相關(guān)數(shù)據(jù)信息，是直觀展現(xiàn)擬IPO企業(yè)日常經(jīng)營活動(dòng)所涉及的全部現(xiàn)金流入和流出過程，反映企業(yè)賬務(wù)狀況變動(dòng)情況的詳細(xì)信息，為分析研究企業(yè)的資金來源與資金運(yùn)用情況提供依據(jù)。企業(yè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)會(huì)計(jì)核算報(bào)表包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表以及現(xiàn)金流量表三大報(bào)表，資產(chǎn)負(fù)債表表現(xiàn)了企業(yè)的經(jīng)營狀況，利潤表反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間經(jīng)營成果。很多擬IPO企業(yè)的資產(chǎn)明顯大于負(fù)債，所產(chǎn)生的營業(yè)利潤數(shù)據(jù)也基本向好，但是對于資金流轉(zhuǎn)狀況的現(xiàn)金流入和流出，則存在較大的發(fā)展進(jìn)步空間。我國證券市場的監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)在審核IPO企業(yè)的此類財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)時(shí)，會(huì)重點(diǎn)關(guān)注此類財(cái)務(wù)指標(biāo)的解釋說明。擬IPO企業(yè)遞交的上市申請材料中，如果對現(xiàn)金流入、流出等財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)核算指標(biāo)不能給予合理的解釋說明，將會(huì)嚴(yán)重影響擬IPO企業(yè)的上市申請進(jìn)程，更有甚者，可能會(huì)引起IPO審核機(jī)構(gòu)對企業(yè)上市申請資料的真實(shí)性產(chǎn)生質(zhì)疑，從而進(jìn)一步提升擬IPO企業(yè)上市考核條件，使得整體IPO審核過程更為嚴(yán)格。

（三）關(guān)于專業(yè)財(cái)務(wù)人才管理等人員匱乏情況

人才引進(jìn)計(jì)劃的實(shí)施是從根本上提升擬IPO企業(yè)進(jìn)行開展日常經(jīng)營業(yè)務(wù)活動(dòng)的核心關(guān)鍵動(dòng)力支持，只有確保公司企業(yè)開展相關(guān)財(cái)務(wù)管理工作的人員儲(chǔ)備力量雄厚，才能有效的提升擬IPO企業(yè)獲取強(qiáng)有力的核心競爭力水平，從而進(jìn)一步獲取最大程度的經(jīng)濟(jì)效益。根據(jù)擬IPO企業(yè)內(nèi)部的人力資源管理結(jié)構(gòu)層次進(jìn)行分析，財(cái)務(wù)部門的崗位設(shè)置、人員配置存在很大的提升空間，不僅數(shù)量上匱乏，而且財(cái)務(wù)人員的綜合素質(zhì)能力及業(yè)務(wù)水平方面相應(yīng)也有所欠缺。這主要是因?yàn)閿MIPO企業(yè)的在申請上市之前對財(cái)務(wù)人員業(yè)務(wù)能力要求不高，在會(huì)計(jì)核算方面僅需要滿足日常申報(bào)即可。而對于處于申請上市關(guān)鍵時(shí)期的擬IPO企業(yè)來說，在要求財(cái)務(wù)人員具備基本財(cái)務(wù)理論知識(shí)儲(chǔ)備量的同時(shí)，還需要財(cái)務(wù)人員能夠充分了解擬IPO企業(yè)的主營業(yè)務(wù)方向等更多方面的專業(yè)知識(shí)。審查機(jī)構(gòu)對于擬IPO企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況予以更為嚴(yán)格的綜合性查閱，特別需要專業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員對相關(guān)IPO上市申請的審核資料進(jìn)行高質(zhì)量的準(zhǔn)備完善。

三、擬IPO企業(yè)財(cái)務(wù)規(guī)范的策略措施

（一）按照產(chǎn)業(yè)經(jīng)營狀況提出產(chǎn)品銷售收入確認(rèn)

對于此類擬IPO企業(yè)財(cái)務(wù)規(guī)范形式的具體方案解決措施有兩種表現(xiàn)形式，其中對于擬IPO企業(yè)所銷售產(chǎn)品是需要安裝的，可以根據(jù)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則應(yīng)用指南的相關(guān)內(nèi)容規(guī)定，以購買方接受商品完成安裝檢驗(yàn)的時(shí)間節(jié)點(diǎn)作為銷售收入統(tǒng)計(jì)時(shí)點(diǎn)。對于安裝程序較為簡單，涉及到相關(guān)安裝步驟程序較少，流程環(huán)節(jié)相對簡單且不會(huì)在安裝過程中出現(xiàn)各類風(fēng)險(xiǎn)的商品，可以相應(yīng)的對銷售收入時(shí)點(diǎn)確認(rèn)進(jìn)行簡化，選擇性使用按照擬IPO企業(yè)所銷售商品從生產(chǎn)完成后直至庫房打包發(fā)出時(shí)點(diǎn)為財(cái)務(wù)銷售收入標(biāo)準(zhǔn)。然而對于安裝程序較為復(fù)雜的商品銷售，則以正常的安裝流程結(jié)束后，涉及產(chǎn)品整體銷售流程的各方等審批以及經(jīng)由購買方驗(yàn)收，并以此時(shí)間節(jié)點(diǎn)作為銷售收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)。另一種銷售收入確認(rèn)時(shí)點(diǎn)則是對擬IPO企業(yè)所生產(chǎn)的產(chǎn)品附帶有退貨權(quán)利的，也就是說，購買方本身依法享有以退還貨品條款為原則的退貨權(quán)利。按照我國企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的相關(guān)內(nèi)容標(biāo)準(zhǔn)，擬IPO企業(yè)對于此類產(chǎn)品的銷售收入確認(rèn)就是根據(jù)產(chǎn)品所攜帶的退換貨權(quán)利，以近年來的合理銷售退貨率作為依據(jù)進(jìn)行退貨可能性評定，在產(chǎn)品出庫后確認(rèn)收入的同時(shí)并估計(jì)該產(chǎn)品所產(chǎn)生預(yù)計(jì)負(fù)債的會(huì)計(jì)核算內(nèi)容。而對于不能按照現(xiàn)行的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定完成合理估計(jì)退貨可能性的商品銷售收入確認(rèn)，則以退貨期滿的時(shí)間節(jié)點(diǎn)確認(rèn)銷售收入。

（二）根據(jù)現(xiàn)金流轉(zhuǎn)情況與利潤報(bào)表數(shù)據(jù)相匹配

對于擬IPO企業(yè)參與首次公開發(fā)行上市所遞交的相關(guān)申報(bào)書內(nèi)容中關(guān)于現(xiàn)金流量指標(biāo)與公司企業(yè)經(jīng)營狀況收入之間的相關(guān)關(guān)系，從而得出擬IPO企業(yè)利潤指標(biāo)之間存在相互不匹配的狀況，若擬IPO企業(yè)不能按照實(shí)際情況給予合理充分的原因解釋，必將造成擬IPO企業(yè)上市審核過程存在障礙的情況出現(xiàn)。也就是說，當(dāng)擬IPO企業(yè)在籌備上市的整體環(huán)節(jié)過程中，需要注重財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)會(huì)計(jì)核算所涉及到的相關(guān)指標(biāo)之間的匹配狀況，并按照真實(shí)情況給予科學(xué)合理的綜合性解釋，特別是對于現(xiàn)金流量表中數(shù)據(jù)指標(biāo)與利潤表會(huì)計(jì)核算指標(biāo)之間相匹配。具體的表現(xiàn)形式，擬IPO企業(yè)本身參與首次公開發(fā)行上市的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)，按照相關(guān)證券交易所的上市規(guī)定，經(jīng)營會(huì)計(jì)年度的利潤表數(shù)據(jù)表現(xiàn)為盈利狀態(tài)。然而，擬IPO企業(yè)的現(xiàn)金流量表的相關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示卻與之相違背，主營業(yè)務(wù)收入較成本費(fèi)用支出相對較少。對于存在兩者不相匹配的異常情況時(shí)，擬IPO企業(yè)必須根據(jù)自身實(shí)際的經(jīng)營狀況以及同行業(yè)的運(yùn)行發(fā)展特點(diǎn)，結(jié)合企業(yè)所制定的經(jīng)營模式從而展開深層次的綜合評估分析，實(shí)現(xiàn)擬IPO企業(yè)在會(huì)計(jì)年度內(nèi)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)會(huì)計(jì)核算科目存在偏差的問題得到有效解決。很多情況下，都是由于擬IPO企業(yè)很多主營業(yè)務(wù)收入在現(xiàn)今流量表中的會(huì)計(jì)科目為應(yīng)收賬款，因此，在很大程度上造成，主營業(yè)務(wù)收入的現(xiàn)金流入量相對較少。除此之外，對于采用不同財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)核算方法可能會(huì)造成相關(guān)數(shù)據(jù)指標(biāo)之間存在不匹配的情況出現(xiàn)，此時(shí)需要對會(huì)計(jì)核算方式以及擬IPO企業(yè)財(cái)務(wù)政策進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整，確保財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)報(bào)表能夠真實(shí)、準(zhǔn)確的展現(xiàn)公司企業(yè)目前的生產(chǎn)經(jīng)營狀況。

（三）注重人才引進(jìn)計(jì)劃滿足人力資源管理需求

隨著經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，各大企業(yè)為了能跟上市場的發(fā)展速度，通常會(huì)通過不斷的優(yōu)化自身的管理模式來實(shí)現(xiàn)與時(shí)代的接軌。在擬IPO企業(yè)的日常管理規(guī)劃過程中，選擇性聘請專業(yè)財(cái)務(wù)管理人才，將企業(yè)內(nèi)部的各項(xiàng)監(jiān)督管理權(quán)利進(jìn)行分割，并且設(shè)定相應(yīng)范圍內(nèi)的權(quán)限隔離，從而有效的防止權(quán)利之間的相互交差過程，制約擬IPO公司企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作運(yùn)行。選擇科學(xué)合理的企業(yè)人力資源管理模式，以順應(yīng)現(xiàn)代化企業(yè)的綜合管理理念作為基本核心的內(nèi)部監(jiān)督管理依據(jù)，由此切實(shí)的設(shè)計(jì)規(guī)劃適宜擬IPO企業(yè)發(fā)展的財(cái)務(wù)管理應(yīng)用模式。也就是說，擬IPO企業(yè)必須將具備專業(yè)財(cái)務(wù)管理知識(shí)的工作人員進(jìn)行高效率的管理引用，從而有助于推進(jìn)擬IPO企業(yè)的日常經(jīng)營業(yè)務(wù)活動(dòng)的開展，實(shí)現(xiàn)企業(yè)首次公開發(fā)行的審批進(jìn)程的加速推進(jìn)。擬IPO公司企業(yè)對財(cái)務(wù)管理專業(yè)人才引進(jìn)方面的重視程度要不斷加大，應(yīng)定期組織全體財(cái)務(wù)工作人員參加相關(guān)業(yè)務(wù)培訓(xùn)活動(dòng)，增強(qiáng)財(cái)務(wù)管理工作培訓(xùn)內(nèi)容的深度，更好的拓展IPO審核過程的財(cái)務(wù)管理工作范圍寬度，在很大程度上推進(jìn)擬IPO公司企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的人才管理工作。與此同時(shí)，擬IPO公司企業(yè)還需要注重規(guī)范財(cái)務(wù)管理人員的各項(xiàng)工作行為，制定全面完善的財(cái)務(wù)人員管理制度規(guī)范準(zhǔn)則，嚴(yán)格要求擬IPO企業(yè)財(cái)務(wù)部門的相關(guān)工作人員能夠從根本上規(guī)范自己的工作業(yè)務(wù)行為。確保其提升公司企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的法律意識(shí)，始終做到遵紀(jì)守法，嚴(yán)格按照相關(guān)法律法規(guī)的要求約束自己，不斷提高自己的業(yè)務(wù)水平。

四、總結(jié)

對于擬IPO企業(yè)本身日常經(jīng)營狀況水平以及相應(yīng)的經(jīng)營效益發(fā)展規(guī)模的全過程進(jìn)行深入研究，并在一定程度上按照同行業(yè)市場內(nèi)的宏觀形勢狀態(tài)進(jìn)行綜合判斷分析，由此進(jìn)一步得出相應(yīng)的結(jié)論。當(dāng)公司企業(yè)整體規(guī)模發(fā)展到相應(yīng)階段，實(shí)現(xiàn)規(guī)范化管理是從根本上確保擬IPO企業(yè)開展經(jīng)營業(yè)務(wù)活動(dòng)，提升核心競爭力的重要前提，特別是在實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)規(guī)范方面顯現(xiàn)出的作用更具有重要建設(shè)性指導(dǎo)意義。

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