預(yù)期信用損失法在金融資產(chǎn)減值會計中的應(yīng)用

周穎 龍舒婷

摘要：財政部于2017年頒布了修訂后金融工具準(zhǔn)則，要求境外或境內(nèi)外同時上市的企業(yè)自2018年1月1日起執(zhí)行，境內(nèi)上市的企業(yè)自2019年1月1日起執(zhí)行，執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則的非上市企業(yè)自2021年1月1日起執(zhí)行。基于新準(zhǔn)則下預(yù)期信用損失法的研究與實踐，以企業(yè)中最為常見的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提進(jìn)行案例分析，總結(jié)其運用中的重難點，以期為企業(yè)會計實務(wù)工作提供些許建議。

關(guān)鍵詞：新金融工具;預(yù)期信用損失;減值準(zhǔn)備

一、由“已發(fā)生損失法”改為“預(yù)期信用損失法”

中華人民共和國財政部（以下簡稱“財政部”）于2017年頒布了修訂后的《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號—金融工具確認(rèn)和計量》《企業(yè)會計準(zhǔn)則第23號—金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》《企業(yè)會計準(zhǔn)則第24號—套期會計》及《企業(yè)會計準(zhǔn)則第37號—金融工具列報》（上述四項準(zhǔn)則統(tǒng)稱“新金融工具準(zhǔn)則”）。要求境內(nèi)上市企業(yè)自2019年1月1日起施行上述會計準(zhǔn)則。新金融工具準(zhǔn)則將金融資產(chǎn)減值會計處理由“已發(fā)生損失法”修改為“預(yù)期損失法”，要求考慮包括前瞻性信息在內(nèi)的各種可獲得信息，從而更加及時、足額地計提金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，便于揭示和防控金融資產(chǎn)信用風(fēng)險。

（一）預(yù)期信用損失法的內(nèi)涵

預(yù)期信用損失法的一般方法需要追蹤信用風(fēng)險是否顯著增加，稱為三階段法，金融工具自初始確認(rèn)后信用風(fēng)險未顯著增加的，處于第一階段，按未來12個月內(nèi)的預(yù)期信用損失計量損失準(zhǔn)備;金融工具自初始確認(rèn)后信用風(fēng)險已顯著增加但尚未發(fā)生信用減值的，處于第二階段，按照該工具整個存續(xù)期的預(yù)期信用損失計量損失準(zhǔn)備;金融工具自初始確認(rèn)后已經(jīng)發(fā)生信用減值的，處于第三階段，按照該工具整個存續(xù)期的預(yù)期信用損失計量損失準(zhǔn)備。未來12個月內(nèi)預(yù)期信用損失，作為整個存續(xù)期預(yù)期信用損失的一部分，代表因資產(chǎn)負(fù)債表日后12個月內(nèi)可能發(fā)生的違約事件而導(dǎo)致的整個存續(xù)期內(nèi)的現(xiàn)金短缺，若金融工具的預(yù)計存續(xù)期小于12個月，則為預(yù)計存續(xù)期可能發(fā)生的金融工具違約事件而導(dǎo)致的預(yù)期信用損失。整個存續(xù)期預(yù)期信用損失，是因金融工具整個預(yù)計存續(xù)期內(nèi)所有可能發(fā)生的違約事件而導(dǎo)致的預(yù)期信用損失。

預(yù)期信用損失法強(qiáng)調(diào)反映各種可能性，應(yīng)以概率加權(quán)平均為基礎(chǔ)對預(yù)期信用損失進(jìn)行計量。企業(yè)在計量預(yù)期信用損失時應(yīng)考慮發(fā)生信用損失的各種可能性，但不必識別所有可能情形。估計預(yù)期信用損失的目的并非對最壞或最好的情形作出估計，取而代之的是，預(yù)期信用損失的估計應(yīng)當(dāng)始終反映發(fā)生信用損失的可能性以及不發(fā)生信用損失的可能性，即使最可能發(fā)生的結(jié)果是不存在任何信用損失。即使金融資產(chǎn)信用風(fēng)險很低，也不能直接認(rèn)定其不存在發(fā)生信用損失的可能性進(jìn)而得出無需計提減值準(zhǔn)備的結(jié)論;對于某些信用風(fēng)險極低的金融資產(chǎn)，預(yù)期信用損失金額很小，實務(wù)中可從重要性角度未計提減值準(zhǔn)備，但這并不意味著不考慮減值。

（二）預(yù)期信用損失的計量

預(yù)期信用損失，是指以發(fā)生違約的風(fēng)險為權(quán)重的金融工具信用損失的加權(quán)平均值，是資產(chǎn)賬面余額與估計未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值之間的差額，即全部現(xiàn)金短缺的現(xiàn)值。

企業(yè)計量金融工具預(yù)期信用損失時應(yīng)反映評估一系列可能結(jié)果后確定的無偏概率加權(quán)平均金額、貨幣的時間價值、在資產(chǎn)負(fù)債表日無須付出不必要的額外成本即可獲得的有關(guān)過去事項、當(dāng)前狀況以及未來經(jīng)濟(jì)狀況預(yù)測的合理且有依據(jù)的信息。在考慮付款的金額和時間分布中，即使預(yù)計可全額收款但收款時間晚于合同規(guī)定的到期期限，也會產(chǎn)生信用損失。在對現(xiàn)金流量進(jìn)行估計時，應(yīng)考慮所有的合同條款。

二、預(yù)期信用損失法在應(yīng)收賬款減值準(zhǔn)備計提中的實務(wù)操作

實務(wù)中，對于應(yīng)收賬款，無論是否存在重大融資成分，通常選擇適用簡化方法，始終按照相當(dāng)于整個存續(xù)期內(nèi)預(yù)期信用損失的金額計量其損失準(zhǔn)備。實務(wù)操作中，可以根據(jù)實際情況對應(yīng)收賬款損失準(zhǔn)備分別采用單項計提與組合計提。

（一）單項計提損失準(zhǔn)備

通常考慮單項計提的應(yīng)收賬款主要有兩種情形，其一是客觀證據(jù)表明存在減值的應(yīng)收賬款，如債務(wù)人已破產(chǎn)或發(fā)生重大財務(wù)困難、逾期超過90天等;其二是其他適合于單項評估的應(yīng)收賬款，如客戶信用評級極好的應(yīng)收賬款、有抵押擔(dān)保物的應(yīng)收賬款等。在單項計提中應(yīng)考慮不同情形下的未來現(xiàn)金流量回收的金額及各自情形發(fā)生的概率，計算概率加權(quán)的平均值，并對其進(jìn)行折現(xiàn)后得出預(yù)期信用損失率，進(jìn)而計算預(yù)期信用損失金額。

假設(shè)A公司應(yīng)收客戶甲公司1000萬，該筆應(yīng)收賬款逾期90天，A公司將其認(rèn)定為單項計提信用損失的應(yīng)收賬款，對不同情形的發(fā)生概率和回收金額進(jìn)行了估計，假設(shè)折現(xiàn)率為5%，該筆應(yīng)收賬款的預(yù)期信用損失計算詳見表1。

（二）組合計提損失準(zhǔn)備

對于單項應(yīng)收賬款，若無法以合理成本評估預(yù)期信用損失，可依據(jù)信用風(fēng)險特征將應(yīng)收賬款劃分為不同組合，按組合計算預(yù)期信用損失。常見的確定組合的依據(jù)主要有企業(yè)類型、客戶類型、信用風(fēng)險評級等。在對客戶群體進(jìn)行恰當(dāng)?shù)姆纸M基礎(chǔ)上建立應(yīng)收賬款逾期天數(shù)（或賬齡）與預(yù)期信用損失率的減值矩陣。下面以基于平均遷徙率的減值矩陣為例詳述其在實務(wù)中的運用方法。

假設(shè)B公司將某一地區(qū)具有類似風(fēng)險特征的零售客戶劃分為一個單獨的組合，并單獨計量該組合的預(yù)期信用損失。根據(jù)B公司的歷史經(jīng)驗，不同細(xì)分客戶群體發(fā)生損失的情況沒有顯著差異，因此在根據(jù)賬齡計算減值準(zhǔn)備時未進(jìn)一步區(qū)分不同的客戶群體。20X8年末，B公司該組合應(yīng)收賬款余額2500萬元，根據(jù)歷史經(jīng)驗，發(fā)現(xiàn)賬齡超過1年的應(yīng)收賬款依然有相當(dāng)比例的部分可以正常回收，賬齡超過3年的應(yīng)收賬款通過訴訟追討等方式最終能收回其中的7%。將通過以下四步確定。

1.統(tǒng)計過去若干年的賬齡分布情況

B公司選取同一地區(qū)、具有類似信用風(fēng)險特征的零售客戶過去5年應(yīng)收賬款的賬齡分布情況。統(tǒng)計的歷史期間賬齡分布如表2所示。

2.計算各年遷徙率和平均遷徙率

根據(jù)歷史期間賬齡分布計算各年遷徙率及平均遷徙率，遷徙率即為上年末該賬齡余額至下年末仍未收回的金額占上年末該賬齡余額的比例。遷徙率計算如表3所示。

3.根據(jù)平均遷徙率計算歷史損失率

根據(jù)三年平均遷徙率計算出各賬齡的歷史損失率。（見表4）

4.根據(jù)前瞻性信息調(diào)整損失率

考慮經(jīng)濟(jì)、監(jiān)管、技術(shù)環(huán)境、外部市場變化，以及客戶財務(wù)狀況，公司預(yù)計賬齡“3年以上”的損失率為100%。同時，預(yù)計3年以下賬齡段的預(yù)期損失率很可能比歷史損失率提高10%。（見表5）

通過以上步驟，得出B公司該組合應(yīng)收賬款預(yù)期損失率，根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表日該組合的賬齡分布，即可計算出該組合壞賬準(zhǔn)備金額。

三、預(yù)期信用損失法運用中重難點

預(yù)期信用損失法強(qiáng)調(diào)對風(fēng)險的及時、全面的識別與確認(rèn)，而非已發(fā)生損失法下的有客觀證據(jù)表明金融資產(chǎn)發(fā)生減值才計提減值準(zhǔn)備。這一轉(zhuǎn)變對企業(yè)風(fēng)險識別與評估、業(yè)務(wù)與財務(wù)的融合、歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計與分析、關(guān)鍵宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的理解與選擇提出了更高的要求。

（一）強(qiáng)化風(fēng)險意識，主動識別、評估風(fēng)險

預(yù)期信用損失法要求在金融資產(chǎn)的存續(xù)期內(nèi)對風(fēng)險進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)控、評估，持續(xù)確認(rèn)減值，而不是在識別出損失事件后才予以確認(rèn)，對其風(fēng)險的變化及時計量并在損益中及時反映，能夠更加真實的反映企業(yè)資產(chǎn)的質(zhì)量和風(fēng)險狀況。這對企業(yè)風(fēng)險管理提出了更高的要求，要建立健全風(fēng)險的監(jiān)控、評價和預(yù)警系統(tǒng)，及時識別并合理評估風(fēng)險。一方面，建立持續(xù)的信用調(diào)查機(jī)制，持續(xù)關(guān)注影響資產(chǎn)風(fēng)險的各種因素，及時識別金融資產(chǎn)的風(fēng)險。同時，建立有效的風(fēng)險評估機(jī)制，合理評估風(fēng)險變化給企業(yè)資產(chǎn)價值造成的影響。

（二）財務(wù)深入了解業(yè)務(wù)，加快業(yè)務(wù)與財務(wù)的融合

預(yù)期信用損失法在實際操作中要判斷金融資產(chǎn)信用風(fēng)險是否顯著變化，準(zhǔn)確計量未來12個月甚至整個生命周期的預(yù)期損失，對業(yè)務(wù)模式的準(zhǔn)確定位和對業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的把控與判斷是使用預(yù)期信用損失法的重要基礎(chǔ)。這就要求負(fù)責(zé)評估金融資產(chǎn)減值的人員充分了解業(yè)務(wù)模式，理解不同業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，從而具備對資產(chǎn)背后業(yè)務(wù)的判斷能力，合理評估業(yè)務(wù)對資產(chǎn)風(fēng)險狀況的動態(tài)影響，加快業(yè)務(wù)與財務(wù)的溝通與融合是做好金融資產(chǎn)信用風(fēng)險評估與計量的基礎(chǔ)。企業(yè)首先應(yīng)推進(jìn)財務(wù)職能的轉(zhuǎn)型，從事后記錄向事前事中參與轉(zhuǎn)變，深化財務(wù)人員對企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的認(rèn)知度與參與度，奠定業(yè)務(wù)與財務(wù)融合的基礎(chǔ);其次，應(yīng)立足企業(yè)業(yè)務(wù)經(jīng)營模式，尋找確定業(yè)務(wù)與財務(wù)相結(jié)合的著力點，有效推動融合的進(jìn)度;再者，整合信息系統(tǒng)，保證信息傳遞的傳統(tǒng)與完整，提高業(yè)務(wù)與財務(wù)溝通效率。

（三）歷史數(shù)據(jù)的收集、分析處理和對宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)關(guān)注

預(yù)期信用損失法在執(zhí)行中對無法以合理成本評估預(yù)期信用損失的，需要依據(jù)信用風(fēng)險特征將應(yīng)收賬款劃分為不同組合，按組合計算預(yù)期信用損失。確定組合的依據(jù)既然是信用風(fēng)險特征，那就需要根據(jù)經(jīng)營特點和歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，建立風(fēng)險評估數(shù)據(jù)庫，綜合分析后確定符合企業(yè)金融資產(chǎn)風(fēng)險特征的組合。與此同時，預(yù)期信用損失法下對減值階段、未來信用風(fēng)險的預(yù)計，都更加強(qiáng)調(diào)基于未來市場判斷，而不是舊準(zhǔn)則下基于過往的經(jīng)驗，因此要考慮未來宏觀經(jīng)濟(jì)趨勢和市場環(huán)境，需要將宏觀與微觀因素統(tǒng)籌納入預(yù)期損失模型，對金融資產(chǎn)未來預(yù)期現(xiàn)金流和違約風(fēng)險進(jìn)行合理預(yù)判，提前揭示潛在的信用損失，及時足額計提減值準(zhǔn)備，那就需要財務(wù)人員時刻關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)變動，如GDP增長率、廣義貨幣（M2）增長率、利率等，合理評估其對企業(yè)的影響。

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