物質(zhì)資本與知識資本多層面協(xié)同關(guān)系研究
——基于文獻(xiàn)綜述的視角

趙 靜 ，吳慈生，徐 靜

20世紀(jì)50年代以來，經(jīng)濟增長影響因素一直是學(xué)者們關(guān)注的焦點，勞動力、土地、物質(zhì)資本等投入要素都曾是推動經(jīng)濟增長的重要動力。在傳統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟中，物質(zhì)資本一直占據(jù)著主導(dǎo)地位。隨著社會經(jīng)濟的高速發(fā)展，尤其是知識經(jīng)濟時代的到來，以知識為主宰的無形資本取代了傳統(tǒng)物質(zhì)資本的主導(dǎo)地位，成為影響經(jīng)濟增長的決定性力量，于是，探討物質(zhì)資本與知識資本之間的關(guān)系成為經(jīng)濟領(lǐng)域研究的重要課題。物質(zhì)資本遵從的是“收益遞減”規(guī)律，即，物質(zhì)資本被利用得越多，單位物質(zhì)資本產(chǎn)生的收益越少。然而，無論是從美、英發(fā)展的歷史來看，還是從中國近幾十年的發(fā)展來看，單位物質(zhì)資本和單位勞動力產(chǎn)出大致是交替增長的，兩者都沒有收益遞減的標(biāo)志，那么到底是什么原因?qū)е聠挝晃镔|(zhì)資本背離收益遞減規(guī)律？物質(zhì)資本與其他資本要素(比如知識資本)存在什么樣的關(guān)系，導(dǎo)致單位物質(zhì)資本并沒有呈現(xiàn)出收益遞減的趨勢？雖然按照西方國家的發(fā)展經(jīng)驗，以物質(zhì)資本為主導(dǎo)朝以知識資本為主導(dǎo)的轉(zhuǎn)變，是產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級的必要條件，但是任何事物的改變都不是單一力量所能決定的，經(jīng)濟發(fā)展也不是單一資本力量所能推動的，影響經(jīng)濟增長的各要素間的協(xié)同作用才是經(jīng)濟發(fā)展的共生力。為此，學(xué)術(shù)界越來越意識到僅僅關(guān)注物質(zhì)資本或知識資本等單一因素?zé)o法解釋經(jīng)濟發(fā)展的推動力，只有關(guān)注知識資本和物質(zhì)資本的協(xié)同，才能更全面地解釋經(jīng)濟增長的影響因素。然而，縱觀現(xiàn)有的研究成果，學(xué)術(shù)界并沒有對物質(zhì)資本和知識資本的協(xié)同關(guān)系給予充分的歸納和分析，為此，本文將在界定知識資本概念和構(gòu)成的基礎(chǔ)上，探明物質(zhì)資本和知識資本協(xié)同的多維性和多層次性，以期為研究協(xié)同理論對經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)提供新的視角和有價值的參考。

一、知識資本的概念和構(gòu)成

關(guān)于知識資本的概念，學(xué)者們從不同角度進(jìn)行了闡述，但沒有形成定論。Galbraith[1]認(rèn)為知識資本是一種動態(tài)資本，而不是一種靜態(tài)資產(chǎn)。它是隱藏在傳統(tǒng)的資產(chǎn)負(fù)債表背后，能夠產(chǎn)生無限潛能、創(chuàng)造物質(zhì)財富的原料[2]，是象征企業(yè)核心競爭力的無形資產(chǎn)[3-4]。我們從諸多定義中歸納出四個定義角度，即知識角度、價值角度、無形資產(chǎn)角度、整合角度，并找到了這四個角度的共性：知識資本具有資本的特性和功能；知識資本是無形資本，必須與實際資本相結(jié)合才能創(chuàng)造價值；知識資本是一種動態(tài)資本，人是知識資本的主要載體；知識資本是不能直觀量化的隱性資本，可以持續(xù)使用、具備無限增值的潛能。

依據(jù)協(xié)同學(xué)理論，物質(zhì)資本與知識資本之間協(xié)同作用的實質(zhì)是物質(zhì)資本與知識資本的各個組成部分的協(xié)同，因此，明確知識資本的構(gòu)成對分析物質(zhì)資本和知識資本的協(xié)同關(guān)系有重要作用。關(guān)于知識資本構(gòu)成的概念與構(gòu)成，學(xué)術(shù)界尚未達(dá)成一致意見。大部分研究者都將人力資本、結(jié)構(gòu)資本、更新與發(fā)展資本歸于知識資本的構(gòu)成之中[5-6]；也有學(xué)者用技術(shù)資本[7]或創(chuàng)新資本[8-9]代替更新與發(fā)展資本這一概念。同時，以關(guān)系資本和制度資本為主要內(nèi)容的社會資本在知識資本構(gòu)成研究中也被多次提到，Edvinsson等[10]用客戶關(guān)系資本表示社會資本，KPYL等[11]直接沿用社會資本這個概念。由此可見，人力資本、結(jié)構(gòu)資本、創(chuàng)新資本和社會資本被學(xué)者認(rèn)為是知識資本的主要組成部分。

同時，關(guān)于知識資本的構(gòu)成也反映在區(qū)域知識資本的測量之中。測量區(qū)域知識資本的主要指數(shù)包括：世界銀行的知識經(jīng)濟指數(shù)(KEI)、INSEAD的全球創(chuàng)新指數(shù)(GII)、世界經(jīng)濟論壇的世界競爭力指數(shù)(GCI)、經(jīng)濟合作和發(fā)展組織OECD的科學(xué)、技術(shù)和工業(yè)創(chuàng)新指標(biāo)(S&T I)、歐盟的創(chuàng)新聯(lián)盟記分卡(IUS)、丹麥政府的結(jié)構(gòu)控制系統(tǒng)(SMS)、創(chuàng)新能力指數(shù)(INNCI)等。這些指數(shù)都一致地將知識資本分解為人力資本、關(guān)系資本、結(jié)構(gòu)資本和更新資本。

可見，知識資本是一個多維而整合的動態(tài)結(jié)構(gòu)系統(tǒng)：人力資本是先進(jìn)生產(chǎn)力的核心要素；知識的更新反映在發(fā)明新產(chǎn)品、提供新服務(wù)、保護知識產(chǎn)權(quán)的能力等方面，即創(chuàng)新資本；知識的整合是以社會資本為載體，表現(xiàn)為內(nèi)生知識被結(jié)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)或關(guān)系資源系統(tǒng)整合、管理，從而提高區(qū)域或企業(yè)的知識資本利用效率；知識的結(jié)構(gòu)化表現(xiàn)在經(jīng)濟制度、區(qū)域文化、組織結(jié)構(gòu)等方面，體現(xiàn)的是結(jié)構(gòu)資本的支撐作用。綜上所述，知識資本概念的提出及理論形成經(jīng)歷了從“人力資本”到“創(chuàng)新資本”再到“社會資本”“結(jié)構(gòu)資本”的演進(jìn)過程。

二、物質(zhì)資本和知識資本協(xié)同作用的理論追溯

協(xié)同學(xué)由赫爾曼·哈肯在20世紀(jì)70年代創(chuàng)立，是一種自組織動力學(xué)方法論。協(xié)同學(xué)主要研究開放系統(tǒng)如何通過內(nèi)部協(xié)同作用，自發(fā)地建立時間、空間和功能上的有序結(jié)構(gòu)，從而達(dá)到動態(tài)平衡。各個子系統(tǒng)間存在相互影響、相互合作的關(guān)系，系統(tǒng)與外部存在物質(zhì)和能量的交換，從而促進(jìn)系統(tǒng)向有序的方向發(fā)展。在這里，我們將經(jīng)濟增長看作一個復(fù)雜開放的系統(tǒng)，影響經(jīng)濟增長的各要素是子系統(tǒng)，這些子系統(tǒng)協(xié)同共存，形成有秩序、有規(guī)則的自組織系統(tǒng)，由此產(chǎn)生巨大的協(xié)同效應(yīng)，推動經(jīng)濟增長。以此推論，作為大量子系統(tǒng)中的兩個子系統(tǒng)，物質(zhì)資本和知識資本之間的協(xié)同效應(yīng)必將影響經(jīng)濟增長的步伐。

關(guān)于物質(zhì)資本與知識資本協(xié)同作用的思想最早可追溯到培根“知識就是力量”的著名論斷。培根從哲學(xué)層面強調(diào)了知識對物質(zhì)發(fā)展、社會發(fā)展的巨大推動作用，而物質(zhì)資本與知識資本的關(guān)系類似于唯物主義的社會存在與社會意識的作用與反作用的關(guān)系。在此，我們將物質(zhì)資本歸類于社會存在，知識資本歸類于社會意識，那么這兩者之間必然存在著一定的作用和反作用關(guān)系。在人類發(fā)展的初級階段，由于物質(zhì)資本(生產(chǎn)資料)稀缺，物質(zhì)資本(生產(chǎn)資料)的作用更為顯著，人力資本只能通過勞動的作用顯現(xiàn)出來。隨著經(jīng)濟的發(fā)展，人力資本從勞動力中剝離出來，尤其在20世紀(jì)80年代，人力資本的重要性被推到了制高點。然而，人力資本想要發(fā)揮更大的作用就永遠(yuǎn)不能與物質(zhì)資本脫離，只有兩者相輔相成、協(xié)同發(fā)展，經(jīng)濟才能協(xié)調(diào)發(fā)展。德國經(jīng)濟學(xué)家李斯特認(rèn)為工業(yè)的發(fā)展是與科學(xué)技術(shù)的發(fā)展聯(lián)合共進(jìn)的過程。他在《政治經(jīng)濟學(xué)的國民體系》(1841)一書中提到，科學(xué)與工業(yè)的結(jié)合會產(chǎn)生巨大的物質(zhì)力量，工業(yè)是科學(xué)技術(shù)發(fā)展的必然結(jié)果，也是科學(xué)技術(shù)發(fā)展的堅實后盾。恩格斯也指出了知識作為生產(chǎn)要素對實物資本積累的作用。馬克思也指出“生產(chǎn)力中也包括科學(xué)”，他認(rèn)為科學(xué)技術(shù)可以提高勞動生產(chǎn)率，節(jié)省生產(chǎn)成本，知識一旦與生產(chǎn)的力量結(jié)合起來，經(jīng)濟發(fā)展的步伐就顯著加快了。亞當(dāng)·斯密、威廉·湯普遜等從經(jīng)濟學(xué)范疇進(jìn)一步闡述了知識與物質(zhì)的協(xié)同作用。在《國富論》中，亞當(dāng)·斯密指出：“一個花費了大量勞動和時間教育出來的人，……可以比作一臺價值昂貴的機器”；威廉·湯普遜[12]在肯定知識的獲取和傳播是提高生產(chǎn)率的自然法則的同時，也指出知識與勞動在人類歷史發(fā)展長河中經(jīng)歷了伴隨、分離與重組的過程?？虏己偷栏窭构餐瑒?chuàng)建了著名的生產(chǎn)函數(shù)，他們把固定資本存量和勞動力作為生產(chǎn)要素，這里勞動力投入必然涉及知識要素的輸入。從這個層面去解釋，柯布-道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)是協(xié)同理論的集大成者，投入要素和產(chǎn)出函數(shù)反映了人力資本和實物資本對生產(chǎn)的協(xié)同作用。在《第三次浪潮》一書中，托夫斯證明了未來的王國是知識的王國，并闡述了物質(zhì)資本對知識資本的推動作用。虛擬資本的一種表現(xiàn)就是知識資本，知識資本本身不能獨立地創(chuàng)造價值，必須要與實際資本結(jié)合才有意義。

綜上可知，知識資本與物質(zhì)資本是一種天然依存的協(xié)同關(guān)系，一定數(shù)量的物質(zhì)資本需要與相應(yīng)數(shù)量的知識資本耦合，數(shù)量比例的不匹配會對總體效率產(chǎn)生影響；與此同時，隨著知識資本的不斷豐富，知識資本與物質(zhì)資本的協(xié)同關(guān)系也在不斷演化。

三、物質(zhì)資本與知識資本協(xié)同的多層面分析

新制度經(jīng)濟學(xué)與新經(jīng)濟增長理論從不同角度揭示經(jīng)濟發(fā)展的源泉。經(jīng)濟發(fā)展不僅取決于物質(zhì)資本，還取決于由人力資本、創(chuàng)新資本、社會資本、結(jié)構(gòu)資本組成的知識資本。既然知識資本是多維度的，物質(zhì)資本和知識資本的協(xié)同也是多維度的。因此，可將物質(zhì)資本和知識資本的協(xié)同歸納為以下幾個維度。

(一)人力資本與物質(zhì)資本的協(xié)同

20世紀(jì)80年代后期，人力資本的作用受到高度重視，人力資本成為無形知識資本的有效載體。人力資本在經(jīng)濟發(fā)展中的作用更多地體現(xiàn)在人力資本和物質(zhì)資本之間的協(xié)同作用對經(jīng)濟發(fā)展的影響方面。人力資本與物質(zhì)資本協(xié)同作用的相關(guān)研究體現(xiàn)在以下幾個方面。

第一，人力資本與物質(zhì)資本之間存在“聯(lián)合內(nèi)生”關(guān)系。“聯(lián)合內(nèi)生”是指，在經(jīng)濟增長過程中，一種資本對另一種資本積累的外部性。胡永遠(yuǎn)等[13]利用這一概念研究了中國各省份人力資本與物質(zhì)資本存量之間的聯(lián)合內(nèi)生關(guān)系，發(fā)現(xiàn)人力資本對人均物質(zhì)資本的積極影響遠(yuǎn)大于人均物質(zhì)資本對人力資本的影響。在此基礎(chǔ)上，張小雪等[14]加入產(chǎn)出變量分析了人力資本和物質(zhì)資本的聯(lián)合內(nèi)生關(guān)系對經(jīng)濟增長的影響，結(jié)果表明：人力資本和物質(zhì)資本積累相互影響，人力資本對物質(zhì)資本的積累具有正外部性，而物質(zhì)資本對人力資本的積累卻具有負(fù)外部性，即物質(zhì)資本的過度擴張限制了人力資本投資。因此，依賴于物質(zhì)資本擴張的短期經(jīng)濟增長必然會導(dǎo)致物質(zhì)資本和人力資本的結(jié)構(gòu)、比例失衡。從長期來看，這種結(jié)果對經(jīng)濟發(fā)展是極為不利的。

第二，人力資本和物質(zhì)資本在結(jié)構(gòu)和數(shù)量上的協(xié)同作用極大地影響了經(jīng)濟效率。物質(zhì)資本與人力資本的定量關(guān)系是經(jīng)濟發(fā)展研究中的一個敏感話題。特別是在發(fā)展中國家，物質(zhì)資本與人力資本的定量比例遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于適合經(jīng)濟發(fā)展的最優(yōu)比率。所以，物質(zhì)資本和人力資本的匹配問題受到學(xué)者們的關(guān)注。Acemoglu等[15]、劉軍等[16]、趙康杰等[17]研究討論了物質(zhì)資本和人力資本匹配協(xié)同的重要性，認(rèn)為資本匹配的不協(xié)同會給經(jīng)濟的長遠(yuǎn)發(fā)展帶來阻礙。與此同時，也有學(xué)者對匹配協(xié)同程度進(jìn)行定量計算，認(rèn)為物質(zhì)資本和人力資本不匹配會影響它們的利用效率，利用效率的提高會促進(jìn)經(jīng)濟增長。孟曉晨等[18]計算了物質(zhì)資本和人力資本對我國部分省份經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)率，提出為了提高資源利用效率、減少資源利用效率低帶來的損失，應(yīng)積極調(diào)整投資結(jié)構(gòu)的建議。邊雅靜[19]指出人力資本與實物資本的比例不協(xié)同在長期內(nèi)會嚴(yán)重影響經(jīng)濟增長質(zhì)量，并對人力資本與物質(zhì)資本的最優(yōu)比例進(jìn)行了定量研究。“人力資本結(jié)構(gòu)研究”課題組[20]運用耦合協(xié)同理論，系統(tǒng)地測算了人力資本與物質(zhì)資本之間的匹配協(xié)同度，并對兩者的數(shù)量和結(jié)構(gòu)匹配對經(jīng)濟效率的影響進(jìn)行了定量研究。趙鑫鋮[21]通過建立理論模型分析認(rèn)為，為實現(xiàn)最優(yōu)經(jīng)濟增長，物質(zhì)資本和人力資本存量的比率應(yīng)等于它們的產(chǎn)出彈性比。在對人力資本黃金律值討論研究的基礎(chǔ)上，吳立軍[22]基于1978—2010年的面板數(shù)據(jù)，為了社會產(chǎn)出和個人收益最大化，測算了人力資本投資的黃金律值水平。

第三，物質(zhì)資本投資和人力資本投資對經(jīng)濟增長存在拉動效應(yīng)。Alfaro等[23]研究,認(rèn)為：一個國家的財富是有形和無形資產(chǎn)的總和，無形資產(chǎn)與有形資產(chǎn)高度相關(guān)。1978—2010年的財富主要歸功于有形資產(chǎn)的積累，但長期來看無形資產(chǎn)起到較大的作用。張磊等[24]對中國30多年的物質(zhì)資本和人力資本存量進(jìn)行測算，并建立了向量自回歸模型(VAR)、誤差修正模型(VEC)進(jìn)行實證研究，認(rèn)為：從短期來看，物質(zhì)資本的積累對經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)大于人力資本；但從長遠(yuǎn)來看，人力資本對經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)具有持續(xù)而顯著的影響，并可以與物質(zhì)資本形成合力促進(jìn)經(jīng)濟增長。佟金萍等[25]通過建立協(xié)同度模型對創(chuàng)新要素中的資金、人力資本、技術(shù)三要素與經(jīng)濟增長的關(guān)系進(jìn)行了定量分析，也得出類似結(jié)論。

(二)創(chuàng)新資本與物質(zhì)資本的協(xié)同

在《經(jīng)濟發(fā)展理論》(1912)中，熊彼特最早描述了創(chuàng)新理論，揭示了創(chuàng)新在企業(yè)管理中的重要作用。創(chuàng)新是認(rèn)知行為活動，是創(chuàng)新主體圍繞目標(biāo)設(shè)置任務(wù)，利用所有已知的資源和條件來生產(chǎn)有價值和新穎的成果的過程。創(chuàng)新的產(chǎn)生是知識累積的結(jié)果，創(chuàng)新過程本身又是知識更新和創(chuàng)造的過程，創(chuàng)新的結(jié)果又產(chǎn)生了新的知識積累，這也是創(chuàng)新資本的培養(yǎng)過程。

經(jīng)濟增長理論中關(guān)于創(chuàng)新資本的研究多數(shù)是圍繞技術(shù)進(jìn)步的角度展開的，經(jīng)濟長期增長的動力也從“外生”的隨機的技術(shù)進(jìn)步發(fā)展為“內(nèi)生”的技術(shù)變化。所以，本文中創(chuàng)新資本簡化為技術(shù)進(jìn)步，物質(zhì)資本和創(chuàng)新資本的協(xié)同也從物質(zhì)資本與技術(shù)進(jìn)步的協(xié)同角度來分析。

第一，技術(shù)進(jìn)步附著于物質(zhì)資本，并形成資本增進(jìn)型技術(shù)進(jìn)步。垂直創(chuàng)新增長模型強調(diào)資本積累和技術(shù)進(jìn)步是經(jīng)濟增長的兩個方面，而不是兩個獨立的經(jīng)濟增長驅(qū)動因素。Hulten[26]發(fā)現(xiàn)，1954—1990年資本體現(xiàn)式技術(shù)進(jìn)步貢獻(xiàn)率占技術(shù)進(jìn)步總貢獻(xiàn)率的比例超過2/3，在美國的生產(chǎn)力增長中發(fā)揮著重要作用。Greenwood等[27]分析了經(jīng)濟高增長而全要素生產(chǎn)率持續(xù)下降的原因：在20世紀(jì)90年代，技術(shù)進(jìn)步主要與實物資本相結(jié)合，利用最新技術(shù)設(shè)備，通過耦合方式提高全要素生產(chǎn)率的增長率。Bernanke等[28]研究發(fā)現(xiàn)，物質(zhì)資本對產(chǎn)出的貢獻(xiàn)超過了僅用邊際產(chǎn)品決定收入的方法確定的值，認(rèn)為資本投資存在外部性。

第二，物質(zhì)資本積累必須整合技術(shù)創(chuàng)新，以提高經(jīng)濟增長率。技術(shù)進(jìn)步是外生的，“干中學(xué)”的技術(shù)進(jìn)步更多地體現(xiàn)在資本投入和資本積累方面。趙志耘等[29]構(gòu)建了區(qū)分設(shè)備資本和建筑資本的內(nèi)生增長模型，試圖糾正改革開放以來中國物質(zhì)資本投資高漲而技術(shù)進(jìn)步效率低下的偏差，并研究認(rèn)為物質(zhì)資本積累內(nèi)生技術(shù)進(jìn)步，技術(shù)進(jìn)步蘊涵在物質(zhì)資本的設(shè)備投資之中，正是物質(zhì)資本和創(chuàng)新資本的動態(tài)融合共同促進(jìn)了經(jīng)濟的高速增長。黃先海等[30]對26個國家(或地區(qū))25年的數(shù)據(jù)進(jìn)行量化分析的結(jié)果表明，設(shè)備資本投入不僅能促進(jìn)資本深化,而且能促進(jìn)技術(shù)進(jìn)步，因此在進(jìn)行設(shè)備資本投資時應(yīng)提高技術(shù)研發(fā)、專利申請等創(chuàng)新資本的投資比例，改善資本投資結(jié)構(gòu)。李方平[31]運用基本增長方程研究物質(zhì)資本積累對經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)發(fā)現(xiàn)，固定投資類型中貢獻(xiàn)最大的是“創(chuàng)新投資”，即，實物資本投資只有與技術(shù)進(jìn)步有緊密聯(lián)系，對經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)才能最大。

早在1986年，日本著名經(jīng)濟學(xué)家界屋太一就在《知識價值革命》中指出，工業(yè)革命以來出現(xiàn)的技術(shù)創(chuàng)新都促進(jìn)了物質(zhì)生產(chǎn)。同時，設(shè)備投資，特別是高技術(shù)水平的設(shè)備投資，可以內(nèi)化并產(chǎn)生技術(shù)進(jìn)步。因此，技術(shù)進(jìn)步不能獨立地促進(jìn)經(jīng)濟增長，而必須與生產(chǎn)力相結(jié)合，形成資本增進(jìn)型或勞動增進(jìn)型技術(shù)進(jìn)步，從而協(xié)同耦合實現(xiàn)經(jīng)濟增長。物質(zhì)資本和創(chuàng)新資本發(fā)揮協(xié)同作用，設(shè)備更新?lián)Q代實現(xiàn)技術(shù)升級，新技術(shù)引進(jìn)和技術(shù)應(yīng)用又融合于物質(zhì)資本投資。

(三)社會資本與物質(zhì)資本的協(xié)同

社會資本最初是社會學(xué)研究的對象，它是實際或潛在資源的集合，這些資源與制度化的相互默認(rèn)與承認(rèn)的持久關(guān)系網(wǎng)絡(luò)有關(guān)。社會資本及其存量與經(jīng)濟發(fā)展存在相關(guān)性。Quigley[32]研究發(fā)現(xiàn)社會資本與經(jīng)濟發(fā)展之間存在高度的關(guān)聯(lián)性；Mohan等[33]通過研究也發(fā)現(xiàn)社會資本對經(jīng)濟增長具有積極影響。中國關(guān)于社會資本的研究起步較晚，但Li YuHeng等[34-35]、趙家章[36]、趙瑞等[37]通過研究也證實了21世紀(jì)以來社會資本對中國經(jīng)濟增長起正向作用。社會資本與物質(zhì)資本的協(xié)同作用具體表現(xiàn)為以下幾個方面。

第一，社會資本通過網(wǎng)絡(luò)資本、制度資本與物質(zhì)資本協(xié)同。首先，社會資本可以產(chǎn)生信息溢出和知識轉(zhuǎn)移，確立合作關(guān)系，減少交易成本，從而提高物質(zhì)資本的利用效率。Avner[38]研究發(fā)現(xiàn)古老的行業(yè)組織建立起來的人際網(wǎng)絡(luò)關(guān)系，對于降低交易成本、擴張中世紀(jì)地中海的商業(yè)起到了積極作用。合作和信任可以促進(jìn)交易雙方改進(jìn)技能、增加財力。社會信任度越高，人際網(wǎng)絡(luò)越發(fā)達(dá)，就越有助于提高風(fēng)險規(guī)避能力，社會成員的創(chuàng)業(yè)傾向就越明顯，國民經(jīng)濟活動的物質(zhì)資本投入就越多。其次，社會資本既具有關(guān)系特征，又具有制度特征。企業(yè)考慮是否向某一地區(qū)投資時，非常看重該地區(qū)是否具有充足的社會資本，即穩(wěn)定的社會制度環(huán)境、強大的網(wǎng)絡(luò)關(guān)系體系以及誠信體系[39]。發(fā)展中國家雖然擁有豐富的自然資源，但經(jīng)濟發(fā)展水平未能趕超發(fā)達(dá)國家，主要是因為這些國家的社會資本不足，表現(xiàn)在保障經(jīng)濟發(fā)展的制度體系不夠完善、保證契約可靠執(zhí)行的機構(gòu)不夠健全等。

第二，社會資本和物質(zhì)資本之間可以相互轉(zhuǎn)化。顧慈陽等[40]分析了三維資本間的相互關(guān)系并指出，物質(zhì)資本和社會資本可以相互轉(zhuǎn)化。物質(zhì)資本可以通過捐贈和行賄兩種方式轉(zhuǎn)化為社會資本，并獲得增值；反過來，社會資本也可以通過尋租轉(zhuǎn)化為物質(zhì)資本。尋租者將自己擁有的權(quán)利和關(guān)系網(wǎng)絡(luò)(社會資本)租給租借者，租借者利用在尋租者那里取得的社會資本，獲取一定數(shù)量的超額利潤，然后，又將部分獲利讓渡給尋租者。

第三，社會資本與物質(zhì)資本、人力資本共同構(gòu)成經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展的重要評價要素。1980年首次提出的“可持續(xù)發(fā)展”概念，突出了社會資本對解決可持續(xù)發(fā)展問題的工具作用。1995年，世界銀行可持續(xù)發(fā)展能力評價系統(tǒng)將物質(zhì)資本、人力資本、社會資本列為重要的評價指標(biāo)。聯(lián)合國開發(fā)計劃署也指出，社會資本可以推動可持續(xù)發(fā)展進(jìn)程。社會資本作為可持續(xù)發(fā)展的不可或缺的資本，對于環(huán)境保護、促進(jìn)物質(zhì)資本的可持續(xù)利用、提高人力資本利用效率具有重要的意義?？梢?，社會資本不是直接對經(jīng)濟增長產(chǎn)生影響，而是通過其關(guān)系屬性和制度屬性間接影響物質(zhì)資本、創(chuàng)新資本、人力資本等生產(chǎn)要素的利用效率。

(四)結(jié)構(gòu)資本與物質(zhì)資本的協(xié)同

吳慈生等[41]認(rèn)為：“在實際管理過程中，最難整合的仍然是‘人’。要想使個體的人力資源真正轉(zhuǎn)化為人力資本，必須有相應(yīng)的轉(zhuǎn)換機制，這就是被我們經(jīng)常忽視的結(jié)構(gòu)資本?！眹鴥?nèi)外對結(jié)構(gòu)資本的內(nèi)涵以及表現(xiàn)形式尚未達(dá)成一致的認(rèn)識。Edvinsson等[42]認(rèn)為結(jié)構(gòu)資本是無形資產(chǎn)，代表了企業(yè)各種投入要素轉(zhuǎn)化為最終價值的能力，而Horibe等[43]則認(rèn)為結(jié)構(gòu)資本也可以是有形的，是用來發(fā)揮知識資本作用的載體。Lev等[44]分析指出結(jié)構(gòu)資本是技術(shù)、流程和設(shè)計的綜合體。從表現(xiàn)形式上看，結(jié)構(gòu)資本在企業(yè)中表現(xiàn)為組織制度、企業(yè)文化、工作流程、專利、商標(biāo)權(quán)、協(xié)作機制、技術(shù)與行業(yè)知識等；結(jié)構(gòu)資本在區(qū)域范疇內(nèi)表現(xiàn)為該地區(qū)內(nèi)各組織的組織結(jié)構(gòu)、制度文化、組織學(xué)習(xí)能力等。目前針對結(jié)構(gòu)資本與物質(zhì)資本的關(guān)系的研究甚少，但從結(jié)構(gòu)資本的內(nèi)涵及對企業(yè)和區(qū)域發(fā)展貢獻(xiàn)的研究中可以發(fā)現(xiàn)，結(jié)構(gòu)資本與物質(zhì)資本的協(xié)同具體體現(xiàn)在以下幾個方面。

第一，結(jié)構(gòu)資本為發(fā)揮物質(zhì)資本的作用提供了組織保障，物質(zhì)資本為結(jié)構(gòu)資本的提升創(chuàng)造了外部環(huán)境。結(jié)構(gòu)資本包括制度文化、組織結(jié)構(gòu)、合作機制等。完善的制度可以降低交易成本，創(chuàng)造合作條件，并提供激勵和保障措施。良好的制度環(huán)境可以有效積累物質(zhì)要素，合理配置和利用資源要素，最終達(dá)到促進(jìn)經(jīng)濟增長的目的。而區(qū)域經(jīng)濟的發(fā)展反過來又可以為結(jié)構(gòu)資本的積累提供良好的外部環(huán)境，提供優(yōu)良的信息技術(shù)設(shè)備和流暢的知識交流氛圍。向經(jīng)濟快速發(fā)展的區(qū)域?qū)W習(xí)先進(jìn)的制度文化，可以更好地提升本地區(qū)的整體結(jié)構(gòu)資本水平。

第二，結(jié)構(gòu)資本為人力資本的積累提供了外部效應(yīng)，為人力資本與物質(zhì)資本之間的協(xié)同作用提供了橋梁和支撐。劉超等[45]研究發(fā)現(xiàn)，結(jié)構(gòu)資本對人力資本的積累具有外部效應(yīng)。因此，應(yīng)動態(tài)調(diào)節(jié)結(jié)構(gòu)資本與人力資本的存量及比例關(guān)系，使它們沿著企業(yè)價值最大化的平衡增長路徑發(fā)展，以實現(xiàn)企業(yè)價值最優(yōu)。良好的制度文化是積累人力資本、實現(xiàn)人力資本向組織財富轉(zhuǎn)化的必要外部條件。

第三，結(jié)構(gòu)資本的缺失會制約經(jīng)濟的發(fā)展。苗根地等[46]通過實證分析認(rèn)為：結(jié)構(gòu)資本存量不足而導(dǎo)致制度創(chuàng)新滯后，使得結(jié)構(gòu)資本難以與物質(zhì)資本形成良好的協(xié)同作用，成為制約經(jīng)濟發(fā)展的“短板”，這種作用類似于“木桶效應(yīng)”。因此，應(yīng)加大結(jié)構(gòu)資本投資力度，加強制度創(chuàng)新，使之與物質(zhì)資本的發(fā)展水平相匹配，以更好地發(fā)揮兩者的協(xié)同作用。

圖1 知識資本與物質(zhì)資本的協(xié)同對經(jīng)濟增長的作用

綜上所述，知識資本與物質(zhì)資本的協(xié)同是多維度多層面的，知識資本的不同維度——人力資本、社會資本、創(chuàng)新資本、結(jié)構(gòu)資本分別與物質(zhì)資本產(chǎn)生協(xié)同關(guān)系(如圖1)。這些協(xié)同關(guān)系不僅體現(xiàn)在存量上，而且體現(xiàn)在存量比例上，各子協(xié)同關(guān)系對經(jīng)濟增長產(chǎn)生不同的作用，共同促進(jìn)經(jīng)濟發(fā)展。

四、小結(jié)

隨著經(jīng)濟一體化發(fā)展，知識資本逐漸成為生產(chǎn)過程中的一種重要要素。雖然物質(zhì)資本與知識資本在演進(jìn)中經(jīng)歷了此消彼長的過程，但兩者仍具有不可分割的關(guān)系，而現(xiàn)有的研究忽略了各項經(jīng)濟增長要素的協(xié)同作用。首先，不能忽略各項經(jīng)濟增長要素的協(xié)同效應(yīng)。勞動力、物質(zhì)資本、知識資本是經(jīng)濟增長的動力來源，各經(jīng)濟要素間的替代關(guān)系、分配比例、協(xié)同效果等對經(jīng)濟的影響尚需要作深入的研究。其次，僅僅用知識資本、人力資本、技術(shù)進(jìn)步來解釋經(jīng)濟增長的來源顯得證據(jù)不足。以技術(shù)進(jìn)步為例，在二戰(zhàn)后相當(dāng)長一段時間內(nèi)，蘇聯(lián)科學(xué)技術(shù)進(jìn)步迅速，但科學(xué)技術(shù)的進(jìn)步并沒有帶來相應(yīng)的經(jīng)濟繁榮，也就是說，用技術(shù)進(jìn)步來解釋經(jīng)濟繁榮也存在一些前提條件，這些條件值得我們?nèi)ド钊胙芯?。知識資本的折舊、累計、增值以及與其他要素的協(xié)同等方面，尚需要做進(jìn)一步的解釋。協(xié)同本身不僅包括兩個要素之間的協(xié)同，也包括兩個要素的內(nèi)部子系統(tǒng)之間的協(xié)同；協(xié)同不僅包括數(shù)量的協(xié)同，也包括質(zhì)量及結(jié)構(gòu)的協(xié)同。協(xié)同是多層面、多維度的，協(xié)同的這種特性也就決定了協(xié)同作用的效果不同，諸多效果此消彼長、自發(fā)互動地引導(dǎo)系統(tǒng)向有序的方向前進(jìn)。