經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下金融風(fēng)險(xiǎn)的控制與防范探討

潘道舟

摘 要：在我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)下，我國金融行業(yè)表現(xiàn)出新的特點(diǎn)，對(duì)于金融行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)控制和防范提出了更高的要求。本文首先分析了我國經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下金融風(fēng)險(xiǎn)控制和防范的意義，然后重點(diǎn)對(duì)經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下金融風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)、類型以及金融風(fēng)險(xiǎn)控制和防范策略進(jìn)行了探討。

關(guān)鍵詞：經(jīng)濟(jì)新常態(tài);金融風(fēng)險(xiǎn);控制;防范

隨著我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度逐漸放緩，我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展已經(jīng)進(jìn)入新常態(tài)，新常態(tài)有別于以往中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的特點(diǎn)，我們需要認(rèn)清我國當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展的局勢。尤其是在我國國內(nèi)經(jīng)濟(jì)下行壓力大，經(jīng)濟(jì)增長速度減緩的情況下，我們想要提升國內(nèi)經(jīng)濟(jì)的增長，這就需要對(duì)我國的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)行不斷調(diào)整升級(jí)，在產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整過程中勢必會(huì)在帶來多種矛盾，也存在多種不可預(yù)料的風(fēng)險(xiǎn)，國家制定政策需要全方位考慮，并尋找現(xiàn)實(shí)可行之路。我國金融行業(yè)需正確面對(duì)新的風(fēng)險(xiǎn)、新的挑戰(zhàn)，并能夠有效的規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)，只有這樣才能確保我國金融市場的健康穩(wěn)定發(fā)展，堅(jiān)決守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線。

一、 我國經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下金融風(fēng)險(xiǎn)控制和防范的意義

我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)下，金融風(fēng)險(xiǎn)的類型越來越多，越來越復(fù)雜，需要不斷加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，提前預(yù)警金融風(fēng)險(xiǎn)，減少金融機(jī)構(gòu)所面臨的發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)，杜絕、降低金融風(fēng)險(xiǎn)造成的損失，提高金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營壓力。金融機(jī)構(gòu)制定金融決策，這樣可以促進(jìn)金融市場、金融環(huán)境的穩(wěn)定，而且現(xiàn)在全球經(jīng)濟(jì)全球化的背景下，金融市場的聯(lián)系越來越緊密，如果全球出現(xiàn)金融風(fēng)險(xiǎn)，也會(huì)對(duì)我國經(jīng)濟(jì)帶來致命影響，加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測及控制，可以有效避免金融危機(jī)的發(fā)生，對(duì)我國乃至世界金融市場的穩(wěn)定都具有重大意義。

二、經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下金融風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)分析

風(fēng)險(xiǎn)是金融行業(yè)的固有屬性，金融行業(yè)在不同的發(fā)展階段具有不同的風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)。整體來說金融風(fēng)險(xiǎn)既包括金融市場的風(fēng)險(xiǎn)、金融產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)、金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)等，金融風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生可能會(huì)導(dǎo)致金融系統(tǒng)運(yùn)轉(zhuǎn)失靈，這樣可能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)秩序的混亂。我國經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，對(duì)我國金融行業(yè)提出了新的挑戰(zhàn)。首先在經(jīng)濟(jì)全球化的背景下，全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度放緩，世界經(jīng)濟(jì)周期整體性回落，當(dāng)前經(jīng)濟(jì)下行與金融下行重疊，同時(shí)西方發(fā)達(dá)國家對(duì)我國施壓，導(dǎo)致我國外需回落和內(nèi)需疲軟，尤其是美國重返亞太，威脅著我國周邊地區(qū)的安定，這無疑會(huì)制約著我國的經(jīng)濟(jì)安定持續(xù)發(fā)展，同時(shí)以“美元”貨幣為主導(dǎo)的舊的金融經(jīng)濟(jì)體制，與當(dāng)前亞太金融穩(wěn)定機(jī)制存在一些的缺陷越來越明顯。在節(jié)能減排方面，世界各國都承擔(dān)著不可或缺的責(zé)任，我國也積極相應(yīng)全球的號(hào)召，從前我國的經(jīng)濟(jì)以粗放型經(jīng)濟(jì)為特點(diǎn)，這就需要對(duì)我國企業(yè)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，并隨著當(dāng)前新的信息技術(shù)發(fā)展，都會(huì)沖擊到我國乃至全球傳統(tǒng)的金融產(chǎn)業(yè)，這就需要世界各國都積極的調(diào)整經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)，這需要充分認(rèn)知當(dāng)前國際金融的特點(diǎn)，才能面對(duì)來自國際間的金融挑戰(zhàn)。其次我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度減緩，在全球經(jīng)濟(jì)下行的壓力下，我國經(jīng)濟(jì)也處在調(diào)整適應(yīng)階段，面對(duì)外需回落和內(nèi)需疲軟，我國經(jīng)濟(jì)面臨“三期疊加”挑戰(zhàn)，即經(jīng)濟(jì)換擋期、陣痛期、消化期，針對(duì)我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不同階段，都需要謹(jǐn)慎制定相應(yīng)的政策，保證我國金融企業(yè)才能適應(yīng)未來經(jīng)濟(jì)的發(fā)展需求，加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，使得我國經(jīng)濟(jì)由粗放型向集約型轉(zhuǎn)變，金融行業(yè)也應(yīng)做出相應(yīng)的調(diào)整，這離不開金融行業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展，但我國金融企業(yè)創(chuàng)新能力不足，在國際市場競爭中處于劣勢，難以有效應(yīng)對(duì)國內(nèi)金融市場的波動(dòng)以及國際金融市場的沖擊。

三、經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下我國金融風(fēng)險(xiǎn)類型分析

在我國經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，經(jīng)濟(jì)發(fā)展逐漸由傳統(tǒng)的高速發(fā)展模式轉(zhuǎn)變?yōu)楦哔|(zhì)量發(fā)展模式，金融行業(yè)的發(fā)展也呈現(xiàn)出新的特點(diǎn)，具體表現(xiàn)為支付危機(jī)，而且在當(dāng)前的金融領(lǐng)域的競爭也最為激烈，同時(shí)金融危機(jī)具有不確定性，并與經(jīng)濟(jì)發(fā)展緊密相關(guān)，金融風(fēng)險(xiǎn)還具有傳染性，有些金融機(jī)構(gòu)一旦出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，則可能會(huì)對(duì)其他方面產(chǎn)生影響，因此了解金融風(fēng)險(xiǎn)類型，可以有利于我們有效的規(guī)避金融危機(jī)，或者及時(shí)應(yīng)對(duì)避免或減少經(jīng)濟(jì)損失。整體來說我國經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下存在的金融風(fēng)險(xiǎn)類型主要包括以下四個(gè)方面。

（一）產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)失衡導(dǎo)致的金融風(fēng)險(xiǎn)集中

在我國的資本市場中，中小企業(yè)發(fā)展相對(duì)落后，民營企業(yè)也受到了相對(duì)制約，大型國有企業(yè)在集資渠道相對(duì)穩(wěn)定，有正規(guī)的金融渠道，但對(duì)于中小企業(yè)來說則比較困難，導(dǎo)致有時(shí)被迫通過非正規(guī)金融渠道融資，這樣就會(huì)增加財(cái)政金融風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前我國很多企業(yè)仍是高排放、高消耗類型，造成的產(chǎn)能過剩，產(chǎn)能過剩需要占用大量的資金，這樣就會(huì)增加企業(yè)以及銀行的金融信貸風(fēng)險(xiǎn)。在我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)改革中，我國的財(cái)政和金融之間的風(fēng)險(xiǎn)隔離機(jī)制沒有建立，當(dāng)金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)，可能導(dǎo)致財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)，因此產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)失衡會(huì)導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)的集中。

（二）產(chǎn)業(yè)機(jī)制轉(zhuǎn)化導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)突出

產(chǎn)業(yè)機(jī)制轉(zhuǎn)化勢必會(huì)導(dǎo)致銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)集中。在我國的銀行業(yè)普遍存在競爭力不足的問題，大部分銀行的金融創(chuàng)新能力差，銀行資金管理各個(gè)環(huán)節(jié)薄弱，銀行體制建設(shè)不夠完善，都會(huì)導(dǎo)致銀行業(yè)面臨著很大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，尤其是實(shí)力薄弱的影子銀行。同時(shí)我國的證券業(yè)也隱含這巨大的金融危機(jī)，當(dāng)證券公司的資金質(zhì)量不高時(shí)，就會(huì)影響這證券的流通性，進(jìn)而可能會(huì)加劇金融風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。

（三）房地產(chǎn)及地方政府債務(wù)引發(fā)的金融危機(jī)風(fēng)險(xiǎn)

在我國房地產(chǎn)行業(yè)對(duì)于促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展起著及其重要的作用，但目前我國普遍存在房地產(chǎn)供過于求的現(xiàn)象，房地產(chǎn)供過于求，則會(huì)影響我國房地產(chǎn)銷售量，使得房地產(chǎn)銷售量下滑，這樣勢必會(huì)給我國房地產(chǎn)行業(yè)帶來重要影響，進(jìn)一步影響我國金融機(jī)構(gòu)的信貸業(yè)務(wù)，使得金融機(jī)構(gòu)面臨具有的金融財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)。在國內(nèi)地方政府債務(wù)也可能引起中國的金融危機(jī)，這正是因?yàn)檎畟鶆?wù)和房地產(chǎn)一樣都是通過銀行或影子銀行來融資，而且基本上是短債長投，如果到期房地產(chǎn)開發(fā)商或地方政府不能夠按時(shí)還本付息，則會(huì)產(chǎn)生金融系統(tǒng)問題，進(jìn)一步可能誘發(fā)金融危機(jī)。

（四）人民幣匯率機(jī)制損失加劇了金融風(fēng)險(xiǎn)

人民幣匯率形成機(jī)制是人民幣匯率制度的選擇問題，我國的匯率是從開始的單一的浮動(dòng)匯率制度，然后逐漸的向市場化發(fā)展，以市場供求為基礎(chǔ)，符合中國國情，但目前我國銀行結(jié)匯售的強(qiáng)制性和銀行間外匯市場的封閉性，與我國經(jīng)濟(jì)開放政策是相矛盾的，則可能引發(fā)諸多問題。

四、經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下金融風(fēng)險(xiǎn)控制和防范策略

（一）全面考慮金融機(jī)構(gòu)短期和長期利率的影響

利率一直是金融行業(yè)發(fā)展的主要影響因素之一，利率的波動(dòng)將會(huì)直接影響金融企業(yè)的盈利能力。目前我國部分金融機(jī)構(gòu)為企業(yè)的發(fā)展提供資金支持，但往往考慮的是短期的利率，并未充分考慮金融機(jī)構(gòu)的長期利率，這非常不利于金融行業(yè)的長期可持續(xù)性發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該對(duì)貸款業(yè)務(wù)的規(guī)模進(jìn)行調(diào)整，有效平衡短期利率和長期利率對(duì)于金融機(jī)構(gòu)自身發(fā)展的影響，來更好適應(yīng)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的發(fā)展需求，這就需要金融機(jī)構(gòu)不斷的提高金融服務(wù)能力，有效應(yīng)對(duì)利率變化的影響。

（二）對(duì)金融行業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)行優(yōu)化和完善

隨著近年來中美貿(mào)易沖突，使得世界經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)處于動(dòng)蕩變化期，同時(shí)我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)也處于轉(zhuǎn)化階段，這就需要我國需要經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)行戰(zhàn)略調(diào)整。相應(yīng)的金融行業(yè)也需要與時(shí)俱進(jìn)，順應(yīng)時(shí)代發(fā)展的趨勢，通過對(duì)行業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整以及升級(jí)改革來更好順應(yīng)國內(nèi)外市場發(fā)展趨勢。金融行業(yè)急需改革創(chuàng)新，在金融經(jīng)營理念、服務(wù)水平、服務(wù)業(yè)務(wù)等都需要不斷提升，這樣才能幫助金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)造更多的收益。

（三）進(jìn)一步加強(qiáng)金融監(jiān)管機(jī)制

要想保證金融市場的穩(wěn)定性，一定離不開金融監(jiān)管機(jī)制。金融監(jiān)管機(jī)制可以對(duì)民間或者企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行評(píng)估分析，保障資金運(yùn)行的規(guī)范化，對(duì)于銀行來說，需要對(duì)金融機(jī)構(gòu)貸款風(fēng)險(xiǎn)可行性進(jìn)行分析，避免貸款風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)不斷創(chuàng)新的金融產(chǎn)品和服務(wù)，同時(shí)這也離不開金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，有效的監(jiān)管可以有效的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于金融監(jiān)管，不僅僅是停留在國家層次，金融市場也需提高自我監(jiān)管水平，這樣有利于金融機(jī)構(gòu)的改革，充分發(fā)揮金融機(jī)構(gòu)的職責(zé)，防范金融市場內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)。

（四）完善優(yōu)化宏觀經(jīng)濟(jì)政策

通常來說系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生于宏觀經(jīng)濟(jì)政策之間存在密切的關(guān)聯(lián)，如果宏觀經(jīng)濟(jì)政策不合理將會(huì)為系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生埋下隱患。因此國家相關(guān)部門在對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)政策進(jìn)行制定的過程中應(yīng)該著重強(qiáng)調(diào)保障資本市場上資金的流動(dòng)性，從而有效保障資本市場的資金始終處于良性的流動(dòng)過程中。同時(shí)在宏觀經(jīng)濟(jì)政策制定過程中還應(yīng)該避免經(jīng)濟(jì)發(fā)展陷入過度寬松以及過度收緊的兩極分化狀態(tài)，應(yīng)該保障國內(nèi)經(jīng)濟(jì)在適度的范圍穩(wěn)定健康發(fā)展。在對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)政策進(jìn)行優(yōu)化完善的過程中，應(yīng)該充分了解當(dāng)前市場的發(fā)展特點(diǎn)以及發(fā)展方向，確保經(jīng)濟(jì)政策與市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展相匹配。除外之外，宏觀經(jīng)濟(jì)政策作用的發(fā)揮還需要系統(tǒng)完善金融政策的有效配合，只有這樣才能夠更好保障我國經(jīng)濟(jì)的健康穩(wěn)定發(fā)展。

五、結(jié)束語

基于上述分析，在我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)下我國金融行業(yè)發(fā)展表現(xiàn)出新的特點(diǎn)，對(duì)我國金融行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的控制和防范提出了新的挑戰(zhàn)。因此金融行業(yè)需要正確積極面對(duì)新常態(tài)下產(chǎn)生的新的問題和挑戰(zhàn)，金融行業(yè)不斷調(diào)整升級(jí)，不斷創(chuàng)新發(fā)展，同時(shí)應(yīng)該加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，政府需加強(qiáng)金融監(jiān)管機(jī)制，金融市場內(nèi)部也需加強(qiáng)監(jiān)管，雙層監(jiān)管，保證我國金融行業(yè)在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下穩(wěn)定持續(xù)發(fā)展，更好的發(fā)揮金融行業(yè)在我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的重要作用。

參考文獻(xiàn)：

[1] 宋楠. 新常態(tài)下的金融風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制初探[J]. 知識(shí)經(jīng)濟(jì)， 2017（19）：37-37.

[2] 邢晟， 王珊珊. 基于大數(shù)據(jù)的金融風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測與防范對(duì)策研究[J]. 科技創(chuàng)新與生產(chǎn)力， 2018（3）：1-4.

[3] 巴曙松， 朱元倩. 系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)：認(rèn)識(shí)與防范——從貨幣政策和金融監(jiān)管的協(xié)調(diào)看系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)防范[J]. 國家治理， 2018（36）：2-7.