新形勢下金融監(jiān)管制度演變與金融機構風險管理

李曉翾 北京住房公積金管理中心

隨著金融行業(yè)體系不斷朝著改革和創(chuàng)新方向發(fā)展，也逐漸增加了我國金融行業(yè)的復雜程度。面對該種發(fā)展形勢，如果還是應用傳統(tǒng)的金融監(jiān)管體系將無法滿足現(xiàn)代金融體系當中所出現(xiàn)的問題。所以需要不斷完善和改革金融監(jiān)管體系，這樣才能滿足金融行業(yè)的發(fā)展需求。從表面上看金融監(jiān)管體系主要是避免風險問題產(chǎn)生，但實質(zhì)上監(jiān)管體系能夠衡量國家金融發(fā)展能力。不同國家之間存在不同的金融發(fā)展層次，也就相應出現(xiàn)了不同的監(jiān)管機制。所以對于我國金融行業(yè)來說，首先需要充分考慮國情，并且能夠深入了解金融風險所產(chǎn)生的內(nèi)在規(guī)律，這樣才能夠建立與金融體系同步發(fā)展的監(jiān)管機制，避免出現(xiàn)金融危機事件。

一、金融監(jiān)管機制演變過程

（一）基本發(fā)展歷程

從歷史發(fā)展角度看，在確立金融監(jiān)管過程中出現(xiàn)了兩種類型風險管理機制。首先需要說的是內(nèi)部管理機制，該種監(jiān)管方式主要是市場發(fā)展背景下所施加的壓力管理模式，屬于企業(yè)自身資產(chǎn)管理，特別表現(xiàn)在管理和應用貴金屬等金屬貨幣。上述所說的內(nèi)部管理機制主要是商業(yè)銀行長期以來所使用的管理思路，這樣可以將金融機構的資金來源與客戶存款之間進行綁定，并且利用資產(chǎn)管理確保機構資產(chǎn)流通性和收益。商業(yè)銀行所沿用的傳統(tǒng)管理機制在加強資產(chǎn)管理效率方面主要采用貸款控制的手段實現(xiàn)。其次為內(nèi)部控制機制，這種管理方式主要是以內(nèi)部牽制為前提，注重管理內(nèi)部人員，特別強調(diào)內(nèi)部操作風險管理。內(nèi)部控制管理機構主要采用四眼法則，能夠交叉控制每一項經(jīng)濟業(yè)務，避免出現(xiàn)舞弊和錯誤行為，并且實現(xiàn)行為自檢。然而在金融市場發(fā)展過程中往往會出現(xiàn)監(jiān)管重點偏差問題，導致金融機構無法實現(xiàn)自我風險管理。由于存在市場壓力，導致金融機構為了充足資金和吸引客戶不得不提升風險，這樣就導致風險溢出。其次，在市場壓力下各類金融機構之間形成無序競爭狀態(tài)，在一定程度上積累了市場風險。

（二）我國金融監(jiān)管變革和風險管理

我國在較長一段時間內(nèi)實施計劃化經(jīng)濟體制，財政部門對銀行進行收支預算管理，所以銀行開展各項業(yè)務的目的不在于實現(xiàn)最大化經(jīng)濟效益，而是需要全面控制行政經(jīng)費收支。國家作為銀行主要管理主體，能夠全面使用銀行資金處理財政資金不足問題，在此機制下使國有銀行承擔財政支付出納職能。我國在上世紀70年代左右開始實行金融改革，分離四大銀行與中央銀行業(yè)務，形成二級銀行體系，使中國人民銀行成為金融監(jiān)管主體，然而由于各項原因導致其無法充分發(fā)揮出監(jiān)管效果。

在新形勢下，我國多數(shù)金融機構逐漸利用金融創(chuàng)新改革方式實現(xiàn)監(jiān)管和風險規(guī)避，然而由于市場發(fā)展情況以及業(yè)務能力對其影響比較大，因此無法取得顯著效果。在設計和開發(fā)金融產(chǎn)品方面，逐漸出現(xiàn)跨行業(yè)業(yè)務合作，例如投資連接和銀證轉賬的金融產(chǎn)品，開始實行資產(chǎn)證券化，其主要切入點是從銀行不良債權證券化和抵押貸款證券化兩方面實施。但是從整體上看，我國在金融法律法規(guī)，以及金融監(jiān)管機制等方面與發(fā)達國家之間存在較大差距，因此需要全面注重金融風險管理問題。

二、金融機構風險管理措施分析

（一）建立健全法律監(jiān)管體系

為了確保金融市場有效性和靈活性，需要借助法律監(jiān)管的威懾力，我國相關部門結合國情制定一系列監(jiān)管體系和法律法規(guī)，這樣能夠在一定程度上加強金融機構的監(jiān)控管理能力，并且可以結合現(xiàn)有發(fā)展形勢制定完整的金融產(chǎn)品監(jiān)控管理體系。所以我國需要按照金融行業(yè)發(fā)展情況制定相關法律法規(guī)，全面加強金融行業(yè)交易權威性。由于我國金融體系所附屬的法律等級比較低，國際金融產(chǎn)品發(fā)展形勢比較良好，這就進一步提升了我國金融產(chǎn)品法律制定需求。與此同時，由于整個金融行業(yè)創(chuàng)新式發(fā)展，所以需要全面提升法律系統(tǒng)性，這樣才能打破法律法規(guī)對金融行業(yè)發(fā)展的桎梏，并且能夠接觸相關法律細則完善行業(yè)準則。采用不同的法律監(jiān)控和管理不同的金融產(chǎn)品，全面滿足金融交易期間的各種要求，在較大程度上提升金融交易操作性和規(guī)范性。

（二）建立符合我國國情的金融監(jiān)管機制

當前我國所實行的監(jiān)管機制在監(jiān)控和管理金融產(chǎn)品時存在漏洞，因此需要全面按照我國基本國情建立和完善金融產(chǎn)品監(jiān)控管理機制。在對金融行業(yè)進行監(jiān)控和管理時，需要將金融產(chǎn)品當作主要監(jiān)管對象，采用新型監(jiān)管體系能夠有效實現(xiàn)金融產(chǎn)品監(jiān)管目標，并且完善金融行業(yè)監(jiān)管體系。采用新型監(jiān)管機制可以對金融機構實現(xiàn)內(nèi)部控制，并且可以建立授權審批制度，嚴格審查所有金融產(chǎn)品交易過程，并且確保每個交易過程都由不同人員審核評估。在實現(xiàn)該種機制時，可以參照國外先進監(jiān)控管理經(jīng)驗，結合我國金融行業(yè)實際情況制定金融風險監(jiān)控管理機制。細化分工各部門職責，使內(nèi)部部門處于相互分離狀態(tài)，這樣能夠有效建立良好的金融產(chǎn)品監(jiān)控管理氛圍。在整個金融風險管理當中，利用金融行業(yè)內(nèi)部控制理念加強金融監(jiān)管管理公國職能。

我國金融行業(yè)不斷朝著創(chuàng)新改革方向發(fā)展，在金融市場當中也出現(xiàn)了較多跨國金融產(chǎn)品，該種市場開拓機制在一定程度上增加了金融監(jiān)控管理難度，并且會導致金融監(jiān)管職能不清晰，無法有效協(xié)調(diào)金融保險，金融，證券和銀行之間的矛盾關系?；谝陨戏矫?，需要對不同金融機構采用不同的創(chuàng)新監(jiān)管方式。隨著當前現(xiàn)代金融產(chǎn)業(yè)不斷增多，也相應凸顯出金融機構自制能力的重要性。各個國家為了能夠更好的監(jiān)控和管理金融行業(yè)，出現(xiàn)了較多新型措施和方法，以此改變金融市場的發(fā)展現(xiàn)狀。所以我國需要將金融行業(yè)外部改變狀況，變?yōu)樽陨韯恿Γ鎯?yōu)化和改善金融產(chǎn)品交易流程，建立和諧穩(wěn)定的投資環(huán)境。結合我國國情以及社會發(fā)展程度制定金融監(jiān)管體制，能夠有效監(jiān)督社會發(fā)展態(tài)勢，并且充分發(fā)揮出社會輿論以及審計的作用。利用社會工作能夠有效評估金融服務和附屬產(chǎn)品，這樣也能夠監(jiān)控和管理金融行業(yè)。

（三）金融機構監(jiān)管創(chuàng)新與風險管理機制

對于美國等西方國家來說，由于建立了一系列法律法規(guī)，在一定程度上約束了金融交易行為，逐漸恢復和穩(wěn)定了金融市場和體系，并且由法律法規(guī)所分支出的經(jīng)營監(jiān)管機制可以在一定程度上規(guī)范金融行為，監(jiān)控和管理金融行業(yè)。隨著經(jīng)濟發(fā)展態(tài)勢逐漸良好，技術能力日益加強，出現(xiàn)了較多非銀行金融機構，在一定程度上沖擊了傳統(tǒng)銀行的經(jīng)濟業(yè)務。在上世紀六十年代左右，商業(yè)銀行所進行的金融市場變革具有代表性的是銀行利率的可轉讓存單，自此之后出現(xiàn)了一系列新型變革發(fā)展機制，例如外匯期貨，浮動利率票據(jù)等，尤其是貨幣市場存款賬戶和共同基金，不僅能夠實現(xiàn)支付現(xiàn)金能力，又可以給予客戶競爭性利率。

在此發(fā)展過程中，資本市場逐漸向國際化方向發(fā)展，這就導致各國的銀行業(yè)務遭受嚴厲沖擊。為了消除沖擊影響，逐漸開始與其他金融機構進行業(yè)務融合，使銀行逐漸從機構結構轉化為競爭結構。為了規(guī)避金融風險，各國金融機構開始逐漸向海外市場擴展，并且不斷改善和優(yōu)化金融產(chǎn)品。對于國內(nèi)外金融業(yè)務發(fā)展變化趨勢來看，西方國家金融監(jiān)管機構逐漸實施政策放松，并且實現(xiàn)自由化改革機制。

外部監(jiān)管約束無法全面改變金融機構的本質(zhì)特征，因此在實施創(chuàng)新改革時能夠幫助金融機構規(guī)避由于市場不確定性而造成的金融風險。為了追求穩(wěn)定利益，銀行開始研究和開發(fā)新型金融工具，并且按照自身實際情況建立金融體制。在現(xiàn)有的金融監(jiān)管體系下能夠確保各項經(jīng)濟交易活動自由進行，并且可以在監(jiān)管效果不明顯的區(qū)域實行創(chuàng)新改革，這樣能夠幫助金融機構獲取額外利益。與此同時，實施金融改革創(chuàng)新能夠給予金融機構定價便利性，采用該種方法能夠有效消除利率波動所導致的市場風險問題。

（四）放松監(jiān)管調(diào)整金融建管機制

在上世紀60年代之后，以美國為代表的西方國家金融行業(yè)為實現(xiàn)金融自由化采用放松監(jiān)管機制，這樣在一定程度上導致了再次金融危機事件，由于石油危機事件顯著提升了美國國內(nèi)通貨膨脹率，嚴重沖擊了西方國家銀行金融機構，顯著降低了銀行總資產(chǎn)回報率以及凈資產(chǎn)回報率。

在銀行總資產(chǎn)當中貸款占據(jù)較大比例，其他業(yè)務增長模式無法替代貸款業(yè)務對銀行金融發(fā)展的影響，所以需要將貸款管理作為動態(tài)化發(fā)展過程，在具體實施期間不能過分審查貸款人的資質(zhì)，還需要有效管理貸款之后的審查。其次，銀行還需要注重管理道德層面風險，在機構內(nèi)部管理當中需要不斷加強內(nèi)部控制，有效約束內(nèi)部人員的行為操作，避免銀行工作人員為了我去更高利益而采取不當行為，影響整個金融機構的社會信譽。在金融機構各業(yè)務當中，尤其表現(xiàn)在貸款業(yè)務方面，十分注重貸款人的財務狀況和貸款信用風險。

三、結束語

從以上分析能夠看出，隨著金融機構不斷擴展業(yè)務范圍，信貸市場逐漸出現(xiàn)了期貨交易市場和證券市場，因此需要全面調(diào)整傳統(tǒng)以貸款風險為主的管理思維，開展各項新型業(yè)務模式增加了匯率和利率風險，也在一定程度上提升了金融交易復雜性。所以，除過傳統(tǒng)金融業(yè)務風險之外，各金融機構還需要加強風險控制水平。