相互保險(xiǎn)在我國的發(fā)展

耿超

在發(fā)達(dá)國家，相互保險(xiǎn)已經(jīng)有100多年的歷史，是保險(xiǎn)市場上的主流組織形式之一。2015年，原保監(jiān)會發(fā)布的《相互保險(xiǎn)組織監(jiān)管試行辦法》對其的定義是：相互保險(xiǎn)是指具有同質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)保障需求的單位或個人，通過訂立合同成為會員，并交納保費(fèi)形成互助基金，由該基金對合同約定的事故發(fā)生所造成的損失承擔(dān)賠償責(zé)任，或者當(dāng)被保險(xiǎn)人死亡、傷殘、疾病、達(dá)到合同約定的年齡和期限時承擔(dān)給付保險(xiǎn)金責(zé)任的保險(xiǎn)活動。

國際相互合作保險(xiǎn)組織聯(lián)盟（ICMIF）數(shù)據(jù)顯示，截至2017年年末，全球相互保險(xiǎn)收入1.3萬億美元，占全球保險(xiǎn)市場總份額的27.1%，覆蓋9.2億人。在一些國家，相互保險(xiǎn)的規(guī)模占保險(xiǎn)市場總額的比例很高，在法國、日本、德國、美國的占比分別為46%、45%、43%和37%。20世紀(jì)60年代，相互制保險(xiǎn)公司在日本保險(xiǎn)市場的占比高達(dá)76%，在美國占比也超過60%。由這些國家的行業(yè)發(fā)展經(jīng)驗(yàn)可知，相互保險(xiǎn)這一彰顯保險(xiǎn)本質(zhì)的傳統(tǒng)保險(xiǎn)形式，在我國仍具有旺盛的市場需求和發(fā)展?jié)摿Α?h3>我國的3家相互保險(xiǎn)社

由于政策限制，我國此前并沒有市場自發(fā)形成的相互制保險(xiǎn)組織。直至2015年1月，原保監(jiān)會持續(xù)深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，醞釀出臺了《相互保險(xiǎn)組織監(jiān)管試行辦法》，正式對相互保險(xiǎn)公司這一組織機(jī)構(gòu)開閘，以期促進(jìn)相互保險(xiǎn)組織規(guī)范健康發(fā)展。

2016年6月，原保監(jiān)會召開新聞發(fā)布會表示，《相互組織監(jiān)管試行辦法》出臺一年半后，首批3家相互保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)牌照正式下發(fā)，分別是信美人壽相互保險(xiǎn)社、眾惠財(cái)產(chǎn)相互保險(xiǎn)社和匯友建工財(cái)產(chǎn)相互保險(xiǎn)社。由于股東背景不同，這3家相互保險(xiǎn)社的戰(zhàn)略發(fā)展和路徑也存在一些差異。

眾惠相互：專注產(chǎn)業(yè)鏈和相互場景

眾惠相互提出了在我國如何開展相互保險(xiǎn)的“相互場景論”。和場景保險(xiǎn)一樣，眾惠相互規(guī)劃的路徑是先找到能夠發(fā)揮相互保險(xiǎn)優(yōu)勢的典型場景，并以“一條一塊”的方式將場景具象化。眾惠相互所謂的“一條”是指面向一條產(chǎn)業(yè)鏈上下游的企業(yè)提供服務(wù)；“一塊”則是面向特定人群，為其填補(bǔ)保障的空白點(diǎn)。

具體而言，小微企業(yè)及個體經(jīng)營者融資保證相互保險(xiǎn)計(jì)劃從現(xiàn)金流角度切入，基于對國際貿(mào)易產(chǎn)業(yè)的洞察，為鏈條上下游主體普遍存在的資金周轉(zhuǎn)需求提供融資服務(wù)。

信美相互：主打區(qū)塊鏈和機(jī)器人

信美相互表示，其將聚焦用戶的養(yǎng)老和健康兩大需求，不會設(shè)計(jì)和銷售任何理財(cái)型保險(xiǎn)產(chǎn)品。同時，信美相互也沒有保險(xiǎn)代理人，主要依靠科技的力量來推動業(yè)務(wù)發(fā)展。背靠螞蟻金服，信美相互打出了區(qū)塊鏈和機(jī)器人的概念，目前，近一半員工是技術(shù)人員，運(yùn)用區(qū)塊鏈技術(shù)增加透明度。

此外，其將聚焦特定人群，走定制化路線，具體的模式是精算師與用戶面對面，通過訪談、調(diào)研的方式，根據(jù)用戶的需求有針對性地為用戶設(shè)計(jì)產(chǎn)品。此外，信美相互將采取“樂高式”產(chǎn)品模式，把保單模塊化，盡量避免復(fù)雜的、大塊頭的保單，將單個保險(xiǎn)簡單化、透明化，用戶可以根據(jù)自己的需求進(jìn)行產(chǎn)品組合。

匯友建工：聚焦建工領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)

匯友建工的戰(zhàn)略定位是“小而專、小而精、小而優(yōu)”，利用建工領(lǐng)域相關(guān)制度改革帶來的市場機(jī)遇，在工程招投標(biāo)、施工合同履約、工程監(jiān)理、工程延保等風(fēng)險(xiǎn)管理領(lǐng)域，發(fā)揮保險(xiǎn)機(jī)制的優(yōu)勢，解決相應(yīng)矛盾糾紛及風(fēng)險(xiǎn)保障問題。

相互保險(xiǎn)的優(yōu)劣

相較于市場上其他形式的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，相互保險(xiǎn)社因其獨(dú)特的組織架構(gòu)而具有天然優(yōu)勢，主要體現(xiàn)在以下幾個方面。

風(fēng)控能力較強(qiáng) 相互保險(xiǎn)組織沒有外部股東，由全體投保人共同所有，投保人和保險(xiǎn)人利益一致，能夠較好地實(shí)現(xiàn)以客戶利益為中心，并由客戶參與管理，從而有效避免保險(xiǎn)人不當(dāng)經(jīng)營和被保險(xiǎn)人欺詐所導(dǎo)致的道德風(fēng)險(xiǎn)。

經(jīng)營成本較低 發(fā)起成立相互保險(xiǎn)社的會員及其所在的產(chǎn)業(yè)鏈條共同為相互保險(xiǎn)社營造出一個強(qiáng)相關(guān)的、風(fēng)險(xiǎn)種類較為集中的需求場景，相對減少了相互保險(xiǎn)社的外部營銷費(fèi)用投放。展業(yè)費(fèi)用較低，核災(zāi)定損準(zhǔn)確度較高，可以有效降低經(jīng)營成本。

保險(xiǎn)費(fèi)率較低 由于經(jīng)營成本較低，從而保費(fèi)較低，為會員提供更經(jīng)濟(jì)的保險(xiǎn)服務(wù)。與股份保險(xiǎn)公司相比，相互保險(xiǎn)公司投資回報(bào)率、業(yè)務(wù)收入增長率、賠付率都較高，而綜合成本率相對較低。

經(jīng)營更加靈活 相互保險(xiǎn)與普通的保險(xiǎn)公司最大的不同，就是不以利潤為追求目標(biāo)，個人與企業(yè)在相互保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投保后成為會員，而不是普通保險(xiǎn)公司的客戶。相互保險(xiǎn)社沒有股東盈利壓力，其資產(chǎn)和盈余都用于被保險(xiǎn)人的福利和保障，可以發(fā)展有利于被保險(xiǎn)人長期利益的險(xiǎn)種。

借助“互聯(lián)網(wǎng)+”的東風(fēng)，相互保險(xiǎn)在我國掀起了一股熱潮。然而，根據(jù)全球的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，相互保險(xiǎn)也存在一些發(fā)展上的短板。首先，這一模式無法進(jìn)行股權(quán)融資，營運(yùn)資金募集相對困難、利用資本市場的能力有限，在經(jīng)營過程中主要依靠留存盈余來擴(kuò)大資本規(guī)模，因而其資本量遠(yuǎn)不能與股份有限公司展開競爭。其次，相互保險(xiǎn)保障程度以基金總額為限，保障能力有限。例如，相互意外保險(xiǎn)的保費(fèi)往往采取課賦制或確定保費(fèi)制，使得賠付意外保險(xiǎn)金的能力受到一定的限制，一旦經(jīng)營不善，可能將無法獲得足額賠償。最后，由于其組織架構(gòu)的特點(diǎn)，相互保險(xiǎn)經(jīng)營成果和內(nèi)控制度的透明度會低于股份制公司。

發(fā)展相互保險(xiǎn)的意義

根據(jù)世界發(fā)達(dá)國家的保險(xiǎn)行業(yè)發(fā)展規(guī)律，相互保險(xiǎn)的萌芽和發(fā)展是社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然趨勢。對于首批相互保險(xiǎn)組織批籌的意義，原保監(jiān)會表示，我國開展相互保險(xiǎn)試點(diǎn)，其定位是現(xiàn)有市場主體的合理和必要補(bǔ)充，相互保險(xiǎn)可以促進(jìn)股份制保險(xiǎn)更加注重長期利益，股份制保險(xiǎn)則帶動相互保險(xiǎn)更加注重提高經(jīng)營效率，兩者始終在共同推動保險(xiǎn)業(yè)不斷向前發(fā)展。兩者不是簡單的替代關(guān)系，而是“補(bǔ)短板、填空白”。相互保險(xiǎn)在我國的發(fā)展仍處于初級階段，面臨著許多未知的挑戰(zhàn)。如何利用股東優(yōu)勢、牌照優(yōu)勢發(fā)展，是相互保險(xiǎn)接下來要面臨的課題。

短期內(nèi)，相互保險(xiǎn)的發(fā)展也許會對現(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)非車險(xiǎn)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展帶來一定的沖擊，但應(yīng)該看到，相互保險(xiǎn)的強(qiáng)場景營造、定制化展業(yè)模式的創(chuàng)新、區(qū)塊鏈等技術(shù)制度的應(yīng)用、風(fēng)險(xiǎn)管控能力的做法，值得行業(yè)借鑒和學(xué)習(xí)。

本文作者系中國人民財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司電子商務(wù)中心業(yè)務(wù)主管