中國理財顧問服務(wù)發(fā)展報告（2018）

今年1～4月，《大眾理財顧問》雜志面向全國投資者開展了一年一度的理財人群投資傾向調(diào)查。4個月的時間里，我們通過雜志、微信、網(wǎng)絡(luò)、論壇發(fā)放問卷，以及各地展會、活動實地調(diào)研，搜集了大量一手資料。通過對信息的分析，最終形成《中國理財顧問服務(wù)發(fā)展報告（2018）》。本期封面報道為報告的摘編。

地域分布上，我國投資者仍呈現(xiàn)出向經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)集中的特點。京、滬、長三角、珠三角、江浙一帶，以及資源豐富、工業(yè)發(fā)達(dá)的省市，是理財人群分布較多的省市，且TOP10省市理財人群占到了全國理財人群總數(shù)的3/4。而在這些理財人群集中分布的省市中，各省市理財人群的分布城市同樣體現(xiàn)出集中的特點，省會、中心城市占據(jù)各省市理財人群的主流。

雖然我國理財人群分布在地域上仍然較為集中，但對比往年數(shù)據(jù)可以發(fā)現(xiàn)，其集中度在逐漸降低。例如TOP10省市理財人群總占比，2017年超過8成，2018年則下降至75%左右，說明其他省市理財人群數(shù)量在緩慢增長。分析TOP省市人群在各大城市分布情況同樣也可以看出，省會及中心城市雖然占比較大，但在一些三、四線城市，同樣有一部分人群關(guān)注投資理財。

這說明，我國理財市場正在朝著越來越廣泛的區(qū)域擴(kuò)張，理財觀念不但深入經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)人們心中，其他區(qū)域人群也在逐漸重視投資理財。

收益預(yù)期方面，投資者對投資收益的期望進(jìn)一步降低，從2017年的以8%～10%為主，發(fā)展為今年的以5%～8%為主。所配置的理財產(chǎn)品中，銀行理財、基金、保險的配置比例較2017年有所上升，對P2P網(wǎng)貸的熱衷程度則明顯下降，說明投資者資金在轉(zhuǎn)向投資與穩(wěn)健型資產(chǎn)，理財觀念從前幾年的追求高風(fēng)險、高收益，逐步向財富的保值、增值轉(zhuǎn)變。

投資者投資期限在1～6個月的占比最大，可以看出，在國家防范金融風(fēng)險，加大金融監(jiān)管力度的背景下，投資者表現(xiàn)出持幣觀望的態(tài)度，通過短期投資，實現(xiàn)資產(chǎn)保值的同時，保持資金的一定流動性，以便市場機會出現(xiàn)時能及時抓住機遇進(jìn)行投資。這也從另一個側(cè)面反映出，當(dāng)前理財市場中，優(yōu)秀的理財產(chǎn)品匱乏，不能滿足投資者需求。

從投資者對理財師和機構(gòu)的選擇標(biāo)準(zhǔn)上來看，投資者更注重能否帶來實際的價值。例如選擇理財師時，更注重理財師的專業(yè)素養(yǎng)，會綜合考慮專業(yè)證書持有情況、從業(yè)年限、過往業(yè)績等方面因素，而對理財師言談舉止、行業(yè)活動曝光次數(shù)等因素的考慮并不如想象中那么高。對機構(gòu)的判斷則更加突出，服務(wù)水平成為投資者判斷和選擇機構(gòu)的首要標(biāo)準(zhǔn)，而機構(gòu)規(guī)模則并不在主要考慮的范疇之內(nèi)。

綜上，投資者對理財產(chǎn)品、服務(wù)需求的大幅增加，表明我國理財市場極具發(fā)展?jié)摿?。而如何滿足投資者對高質(zhì)量產(chǎn)品和服務(wù)的需求，則是擺在理財機構(gòu)和從業(yè)者面前的艱巨挑戰(zhàn)，同時也是行業(yè)開啟新的發(fā)展階段、理財師走上職業(yè)化發(fā)展道路的巨大機遇。